OP Företagsbanken Abp:s
verksamhetsberättelse
och bokslut 2022
Innehåll
STYRELSENS VERKSAMHETSBERÄTTELSE FÖR 2022 ................................................................................................................................................4
OP Företagsbanken Abp:s nyckeltal 5
Omvärlden 6
OP Företagsbankens resultat 7
Hållbarhet 9
Kapitaltäckning 10
Riskprofil 11
Segmentens resultat 15
Företagsbank och kapitalmarknad 15
Finansbolagstjänster och betalningar 17
Baltikum 18
Gruppfunktioner 19
ICT-investeringar 21
Personal och ersättningar 21
Förvaltning och ledning 21
Solidariskt ansvar 21
Skydd från insättningsgarantifonden och ersättningsfonden för investerare 22
Styrelsens förslag till vinstutdelning 22
Utsikter för 2023 22
Formler för nyckeltalen 25
Kapitaltäckningstabeller 28
BOKSLUTSKALKYLER .............................................................................................................................................................................................................30
Resultaträkning 30
Rapport över totalresultat 30
Balansräkning 31
Rapport över förändringar i eget kapital 32
Kassaﬂödesanalys 33
NOTER TILL BOKSLUTET .......................................................................................................................................................................................................34
Not 1. Principer för upprättandet av OP Företagsbanken Abp:s bokslut 36
Not 2. OP Företagsbanken Abp:s principer för riskhantering 57
Not 3. Ändringar i principerna för upprättandet och uppställningen av bokslutet 82
Not 4. Segmentrapportering 83
NOTER TILL RESULTATRÄKNINGEN ...................................................................................................................................................................................86
Not 5. Räntenetto 86
Not 6. Provisionsnetto 87
Not 7. Nettointäkter från placeringsverksamhet 88
Not 8. Övriga rörelseintäkter 88
Not 9. Personalkostnader 89
Not 10. Avskrivningar och nedskrivningar 90
Not 11. Övriga rörelsekostnader 91
Not 12. Nedskrivningar av fordringar 91
Not 13. Inkomstskatt 92
NOTER ANGÅENDE TILLGÅNGAR........................................................................................................................................................................................93
Not 14. Kontanta medel 93
Not 15. Fordringar på kreditinstitut 93
Not 16. Derivatinstrument 94
Not 17. Fordringar på kunder 102
Not 18. Investeringstillgångar 102
Not 19. Immateriella tillgångar 103
Not 20. Materiella tillgångar 104
Not 21. Leasingavtal 105
Not 22. Övriga tillgångar 106
Not 23. Skattefordringar och skatteskulder 107
OP Företagsbanken Abp:s verksamhetsberättelse och bokslut 2022
2
NOTER ANGÅENDE SKULDER OCH EGET KAPITAL ................................................................................................................................................... 108
Not 24. Skulder till kreditinstitut 108
Not 25. Skulder till kunder 108
Not 26. Skuldebrev emitterade till allmänheten 109
Not 27. Avsättningar och övriga skulder 113
Not 28. Efterställda skulder 116
Not 29. Eget kapital 117
ÖVRIGA NOTER TILL BALANSRÄKNINGEN OCH POSTER UTANFÖR BALANSRÄKNINGEN .........................................................................119
Not 30. Ställda säkerheter 119
Not 31. Erhållna finansiella säkerheter 119
Not 32. Klassificering av finansiella tillgångar och skulder 120
Not 33. Klassificering av poster återkommande värderade till verkligt värde enligt värderingsmetod 122
Not 34. Förlustreserv för fordringar och skuldebrev 126
Not 35. Åtaganden utanför balansräkningen 138
Not 36. Finansiella tillgångar och skulder som dragits av från varandra eller som omfattas
av ett rättsligt bindande ramavtal om nettning
138
Not 37. Noter till kassaﬂödesanalysen 139
NOTER TILL RISKHANTERINGEN .....................................................................................................................................................................................140
Not 38. Utvecklingen av kreditförluster och nedskrivningar 140
Not 39. Erhållna säkerheter per säkerhetsslag 140
Not 40. Upplåningens struktur 140
Not 41. Löptidsinformation om finansiella tillgångar och skulder enligt återstående löptid 141
Not 42. Likviditetsreserven 143
Not 43. Löptider för finansiella tillgångar och skulder enligt förfall eller omprissättning 144
Not 44. Ränte- och marknadsriskens känslighetsanalys 145
ÖVRIGA NOTER ......................................................................................................................................................................................................................146
Not 45. Ländervisa uppgifter 146
Not 46. Närståendetransaktioner 147
Not 47. Händelser efter bokslutsdagen 149
Verksamhetsberättelse och bokslut, underskrifter samt revisionsanteckning 150
Revisionsberättelse 152
OP Företagsbanken Abp:s verksamhetsberättelse och bokslut 2022
3
Styrelsens verksamhetsberättelse för 2022
 OP Företagsbanken Abp:s resultat före skatt var 265 miljoner euro (267).
 De totala intäkterna minskade med 15 procent till 564 miljoner euro (661). Nettointäkterna från
placeringsverksamheten minskade med 30 procent till 117 miljoner euro (168). Räntenettot minskade
med 4 procent till 396 miljoner euro (412). Under jämförelseperioden ökade räntenettot särskilt av att
tilläggsfördelen av räntemarginalen för TLTRO III-finansieringen, som Europeiska centralbanken erbjöd
bankerna, intäktsfördes. De övriga rörelseintäkterna minskade med 17 miljoner euro till 32 miljoner
euro (49). Provisionsnettot minskade med 12 miljoner euro till 19 miljoner euro (31).
 De totala kostnaderna minskade med 12 procent till 281 miljoner euro (320). Jämförelseperiodens
kostnader ökade framför allt till följd av att tilläggsfördelen av räntemarginalen för TLTRO III-
finansieringen förmedlades till OP Gruppens företag.
 Nedskrivningarna av fordringar minskade med 56 miljoner euro till 18 miljoner euro (74).
 Utlåningen ökade på ett år med 7 procent till 28,2 miljarder euro (26,2). Inlåningen minskade med 9
procent till 14,7 miljarder euro (16,1).
 Segmentet Företagsbank och kapitalmarknads resultat före skatt minskade till 186 miljoner euro
(261). De totala intäkterna minskade med 25 procent till 313 miljoner euro (420). Räntenettot ökade
med 6 procent till 225 miljoner euro (213). Nettointäkterna från placeringsverksamheten minskade
med 23 procent till 130 miljoner euro (167). Provisionsnettot var -49 miljoner euro (-31). De övriga
rörelseintäkterna minskade till 7 miljoner euro (70). Under jämförelseperioden ökade de övriga
rörelseintäkterna till följd av realisationsvinsten för försäljningen av OP Säilytys Oy samt av att
räntefördelen av OP Företagsbankens centralbanks TLTRO III-finansiering förmedlades till
affärsrörelserna. De totala kostnaderna ökade med 4 procent till 126 miljoner euro (121).
Nedskrivningarna av fordringar uppgick till 1 miljon euro (38).
 Segmentet Finansbolagstjänster och betalningars resultat före skatt ökade med 48 miljoner euro till
138 miljoner euro (90). De totala intäkterna ökade med 11 procent till 256 miljoner euro (231).
Räntenettot ökade med 18 procent till 183 miljoner euro (155) och provisionsnettot med 8 procent till
63 miljoner euro (58). De totala kostnaderna ökade med 2 procent till 105 miljoner euro (104).
Nedskrivningarna av fordringar uppgick till 12 miljoner euro (37).
 Segmentet Baltikums resultat före skatt ökade till 24 miljoner euro (20). De totala intäkterna ökade till
59 miljoner euro (42). Räntenettot ökade med 48 procent till 49 miljoner euro (33). Provisionsnettot
uppgick till 10 miljoner euro (9). De totala kostnaderna ökade med 7 miljoner euro till 29 miljoner euro
(22). Nedskrivningarna av fordringar uppgick till 6 miljoner euro (0).
 Segmentet Gruppfunktioners resultat före skatt var -83 miljoner euro (-105). Finansieringspositionen
och likviditeten förblev starka.
 OP Företagsbanken Abp:s CET1-kapitaltäckning var 11,9 procent (15,4), vilket överstiger miniminivån
enligt regleringen med 3,3 procentenheter. Under det andra kvartalet började OP Gruppen tillämpa en
schablonmetodsbaserad golvnivå för riskvägda poster vilken sänkte OP Företagsbankens CET1-
kapitaltäckning med 2,4 procentenheter vid den tidpunkt då golvnivån infördes.
 OP Gruppen lämnade 30.9.2022 in en ansökan till Europeiska centralbanken om att använda
schablonmetoden i kapitaltäckningsanalysen i stället för interna modeller (IRBA) och den
schablonmetodsbaserade golvnivå för riskvägda poster som nu används. Övergången till
schablonmetoden beräknas inte ha någon väsentlig inverkan på OP Företagsbankens kapitaltäckning
och riskposition.
Resultat före skatt
1–12/2022
265 mn €
Intäkter
totalt
1–12/2022
-15 %
Ökning i utlåningen på
ett år
+7 %
CET1
-
kapitaltäckning
31.12.2022
11,9 %
OP Företagsbanken Abp:s verksamhetsberättelse 2022
4
OP Företagsbanken Abp:s nyckeltal
Resultat före skatt, mn €
1–12/2022 1–12/2021 Förändr. %
Företagsbank och kapitalmarknad 186 261 -28,7
Finansbolagstjänster och betalningar 138 90 53,8
Baltikum 24 20 18,9
Gruppfunktioner -83 -105 -
Totalt 265 267 -0,5
Räntabilitet på eget kapital (ROE), % 4,9 5,2 -0,3*
Räntabilitet på totalt kapital (ROA), % 0,22 0,25 -0,03*
31.12.2022 31.12.2021 Förändr. %
CET1-kapitaltäckning, % 11,9 15,4 -3,5*
Utlåning, mn € 28 178 26 236 7,4
Garantier, mn € 3 412 3 475 -1,8
Övriga exponeringar, mn € 6 354 5 731 -10,9
Inlåning, mn € 14 683 16 089 -8,7
Nödlidande fordringar av exponeringarna, % 1,5 1,8 -0,3*
Nedskrivningar av fordringar i kredit- och garantistocken, % 0,06 0,25 -0,19*
*Förändring i relationstalet
Som siffror för 2018–2019 presenteras OP Företagsbanken Abp:s rörelsevinst beräknad enligt principerna i den nationella lagstiftningen.
OP Företagsbanken Abp:s verksamhetsberättelse 2022
5
Omvärlden
Den globala ekonomiska tillväxten bromsade klart in 2022.
Till följd av Rysslands anfallskrig var den europeiska
energimarknaden instabil hela året. Råvarupriserna steg
snabbt under början av året men sjönk efter mitten av året.
Dessutom steg inflationen till den högsta nivån sedan 1980-
talet, vilket överskuggade den allmänna utvecklingen i
ekonomierna. Den starka tillväxten i euroområdet nästan
avstannade under den senare hälften av året.
Räntorna steg kraftigt på finansmarknaden, då
centralbankerna började skärpa sin politik. Europeiska
centralbanken (ECB) började på sommaren strama åt sin
penningpolitik och höjde i december inlåningsräntan till två
procent. Finlands vanligaste referensränta för bolån, 12
månaders Euribor, steg under året med 3,8 procentenheter
till 3,3 procent.
Aktiekurserna runtom i världen sjönk betydligt under året.
Under det sista kvartalet vände aktiekurserna uppåt, då
rädslan för en energikris och en ränteuppgång avtog.
Den goda ekonomiska tillväxten i Finland mattades av 2022.
Trots avmattningen förbättrades sysselsättningen, och
företagens lönsamhet var fortsatt god. Konsumtionen
minskade under året då den accelererande inflationen
försvagade köpkraften. Den kraftiga uppgången i
referensräntorna pressade ner priserna på
bostadsmarknaden efter den gynnsamma början på året, och
under slutet av året minskade bostadsaffärerna. De
ekonomiska utsikterna är fortfarande exceptionellt osäkra,
och den ekonomiska utvecklingen kommer ytterligare att
försvagas under 2023. Uppgången i de korta räntorna
dämpar fortsättningsvis utvecklingen på bostadsmarknaden.
Den årliga tillväxten i inlåningen mattades av i december till
0,7 procent från 5,0 procent vid slutet av 2021. Den årliga
ökningen i inlåningen från företag var 2,4 procent och i
inlåningen från hushåll 2,4 procent.
I december var kreditstocken 3,5 procent större än ett år
tidigare. Den årliga tillväxten för företagskrediter var 4,5
procent. För bostadssammanslutningar var motsvarande
tillväxt 7,0 procent och för hushåll 0,8 procent. Tillväxten i
utlåningen till hushåll saktade av från nivån på 4,0 procent
året innan, och den årliga tillväxten för bolån avtog till 0,5
procent. Den årliga tillväxten i konsumentkrediter var i
december 3,1 procent, medan den under motsvarande
tidsperiod året innan var 2,4 procent.
Värdet av de placeringsfonder som registrerats i Finland
minskade från rekordhöga 158,8 miljarder euro 2021 till
134 miljarder euro. År 2022 löstes kapital in för totalt 4,4
miljarder euro.
Efterfrågan på försäkringstjänster var fortsatt stabil.
Försäkringsersättningarna ökade till följd av den allmänna
kostnadsökningen och då restriktionerna i samband med
coronapandemin upphörde i Finland. Nedgången på
placeringsmarknaden avspeglades i försäkringsbolagens
lönsamhet.
OP Företagsbanken Abp:s verksamhetsberättelse 2022
6
OP Företagsbankens resultat
Mn € 1–12/2022 1–12/2021 Förändr. %
Räntenetto 396 412 -3,9
Provisionsnetto 19 31 -39,3
Nettointäkter från placeringsverksamhet 117 168 -30,3
Övriga rörelseintäkter 32 49 -35,2
Intäkter totalt 564 661 -14,6
Personalkostnader 76 72 4,7
Avskrivningar och nedskrivningar 9 12 -28,6
Övriga rörelsekostnader 196 236 -16,7
Kostnader totalt 281 320 -12,4
Nedskrivningar av fordringar -18 -74 -75,2
Resultat före skatt totalt 265 267 -0,5
Januari–december
OP Företagsbanken Abp:s resultat före skatt var 265 miljoner
euro (267). De totala intäkterna minskade med 96 miljoner
euro till 564 miljoner euro. Räntenettot minskade till 396
miljoner euro (412). Jämförelseperiodens räntenetto ökade
särskilt av att tilläggsfördelen av räntemarginalen för TLTRO
III-finansieringen, som Europeiska centralbanken erbjöd
bankerna, intäktsfördes.
Provisionsnettot minskade med 12 miljoner euro till 19
miljoner euro. Nettointäkterna från placeringsverksamheten,
117 miljoner euro, minskade med 51 miljoner euro. De
övriga rörelseintäkterna minskade med 17 miljoner euro till
32 miljoner euro. Jämförelseperiodens övriga rörelseintäkter
omfattade också realisationsvinsten från försäljningen av
aktierna i OP Säilytys Oy. Kostnaderna totalt, 281 miljoner
euro, minskade från jämförelseperioden med 40 miljoner
euro. De övriga rörelsekostnaderna, 196 miljoner euro, var
39 miljoner euro mindre än under jämförelseperioden. Under
jämförelseperioden ökade de övriga rörelsekostnaderna
framför allt till följd av räntefördelen av TLTRO III-
finansieringen, vilken förmedlades från OP Företagsbankens
centralbanksrörelse till OP Gruppens företag.
Nedskrivningarna av fordringar försvagade resultatet med 18
miljoner euro (74).
Räntenettot minskade med 16 miljoner euro till 396 miljoner
euro. Under jämförelseperioden intäktsförde OP
Företagsbanken en tilläggsfördel på 103 miljoner euro som
hänför sig till räntemarginalen för TLTRO III-finansieringen.
OP Företagsbanken betalade under räkenskapsperioden
tillbaka 4,0 miljarder euro av TLTRO III-finansieringen, och
vid slutet av räkenskapsperioden uppgick TLTRO III-
finansieringen till totalt 12,0 miljarder euro. Kostnaderna för
TLTRO III-finansieringen försvagade räkenskapsperiodens
räntenetto med 10 miljoner euro. Ränteintäkterna från
fordringar på kunderna ökade till följd av räntestegringen och
ökningen i utlåningen med 137 miljoner euro till 518
miljoner euro. OP Företagsbankens utlåning ökade på ett år
med 7,4 procent till 28,2 miljarder euro (26,2).
Ränteintäkterna från fordringar på kreditinstitut ökade med
122 miljoner euro till 159 miljoner euro. Räntekostnaderna
för skulder till kreditinstitut ökade med 105 miljoner euro till
162 miljoner euro och räntekostnaderna för skulder till
kunder ökade med 45 miljoner euro till 34 miljoner euro.
Inlåningen minskade på ett år med 8,7 procent till 14,7
miljarder euro (16,1). Räntekostnaderna för skuldebrev
emitterade till allmänheten ökade från jämförelseperioden
med 66 miljoner euro och var 146 miljoner euro.
Skuldebreven emitterade till allmänheten totalt ökade till 25,2
miljarder euro (22,6). Senior non-preferred-obligationslånen
ökade på ett år med 0,4 miljarder euro till 4,3 miljarder euro.
Räntekostnaderna för efterställda skulder minskade från
jämförelseperioden med 28 miljoner euro och var 35
miljoner euro. De efterställda skulderna minskade under
räkenskapsperioden till 1,4 miljarder euro (2,0).
Provisionsnettot minskade med 12 miljoner euro till 19
miljoner euro. Provisionsintäkterna minskade med 7 miljoner
euro och provisionskostnaderna ökade med 6 miljoner euro.
Provisionsintäkterna från utlåning, betalningar samt emission
och förmedling av värdepapper minskade.
Provisionskostnaderna ökade till följd av de provisioner som
betalades till OP Gruppens medlemsbanker.
Nettointäkterna från placeringsverksamheten minskade med
51 miljoner euro till 117 miljoner euro. Intäkterna från
derivat som innehas för handel minskade med 46 miljoner
euro till 120 miljoner euro. Upplösningen av skyddet för
TLTRO III-finansieringen försvagade nettointäkterna från
placeringsverksamheten med 9 miljoner euro.
OP Företagsbanken Abp:s verksamhetsberättelse 2022
7
Verksamhetsmodellen för säkring av ränterisken i
derivatkontrakt mellan OP Företagsbanken och OP Gruppens
andelsbanker ändrades i slutet av räkenskapsperioden. I och
med ändringen minskar resultatfluktuationen av
värdeförändringar som beror på marknadsförändringar i
derivatkontrakten mellan OP Företagsbanken och
andelsbankerna hos OP Företagsbanken.
Kreditvärdighetsjusteringen i anslutning till det här upplöstes
under det sista kvartalet. Värdeförändringarna i derivatens
kredit- och motpartsrisk (CVA), som beror på
marknadsförändringar, förbättrade resultatet med 4 miljoner
euro (15). Realisationsvinsterna från skuldebrev, 10 miljoner
euro, ökade med 6 miljoner euro från jämförelseperioden.
De övriga rörelseintäkterna minskade med 17 miljoner euro
till 32 miljoner euro. Under jämförelseperioden ökade de
övriga rörelseintäkterna till följd av realisationsvinsten från
försäljningen av aktierna i OP Säilytys Oy.
Totalkostnaderna, 281 miljoner euro, minskade med 40
miljoner euro. Personalkostnaderna ökade med 3 miljoner
euro till 76 miljoner euro. Avskrivningarna och
nedskrivningarna minskade med 4 miljoner euro till 9
miljoner euro. De övriga rörelsekostnaderna, 196 miljoner
euro, minskade med 39 miljoner euro. Under
jämförelseperioden ökade de övriga rörelsekostnaderna till
följd av att räntefördelen på 54 miljoner euro för TLTRO III-
finansieringen förmedlades till OP Gruppens företag.
Myndighetsavgifterna ökade med 8 miljoner euro till 36
miljoner euro då den stabilitetsavgift som de europeiska
bankerna betalar till den gemensamma resolutionsfonden
ökat. ICT-kostnaderna, 92 miljoner euro, var ungefär lika
stora som under jämförelseperioden.
Nedskrivningarna av fordringar uppgick till 18 miljoner euro
(74). De indirekta effekterna av kriget i Ukraina ökade
nedskrivningarna av fordringar under det första kvartalet,
men en motsvarande ökning fortsatte inte längre efter det.
Under det tredje kvartalet minskade nedskrivningarna av
fordringar avsevärt till följd av återbetalningen av vissa
nödlidande fordringar. Under det sista kvartalet bokförde OP
Företagsbanken i nedskrivningar av fordringar en extra
avsättning baserad på ledningens bedömning på 2,5 miljoner
euro för byggbranschen. Slutliga nettokreditförluster
bokfördes under räkenskapsperioden för totalt 86 miljoner
euro (46). Förlustreserven var vid slutet av
räkenskapsperioden 272 miljoner euro (339). De nödlidande
fordringarna uppgick till 1,5 procent (1,8) av exponeringarna.
Nedskrivningarna av fordringar av krediter och övriga
fordringar var 0,06 procent (0,25) av kredit- och
garantistocken.
Räkenskapsperiodens totalresultat var 148 miljoner euro
(238). Räkenskapsperiodens totalresultat sänktes av en
förändring på -71 miljoner euro i fonden för verkligt värde.
Förändringarna i verkligt värde hos skuldebrev och
kassaflödessäkringar minskade fonden för verkligt värde med
70 miljoner euro. Realisationsvinster för skuldebrev på 10
miljoner euro överfördes från fonden för verkligt värde till
resultaträkningen. Från fonden för verkligt värde överfördes
9 miljoner euro från säkring av kassaflöde till räntenettot i
resultaträkningen. Under jämförelseperioden ökade
förändringen i fonden för verkligt värde totalresultatet med
20 miljoner euro.
Viktiga händelser under
räkenskapsperioden
OP Företagsbanken Abp emitterade ett
nytt grönt obligationslån
OP Företagsbanken Abp emitterade ett grönt obligationslån
på 500 miljoner euro enligt det uppdaterade ramverket
Green Bond Framework. Med lånet främjas den gröna
omställningen, och medlen från det styrs till hållbar
företagsfinansiering. Lånet är riktat till internationella
ansvarsfulla institutionella placerare, och det är OP
Företagsbankens första gröna obligationslån till senior non-
preferred-villkor utan säkerhet. Lånets belopp är 500
miljoner euro och löptiden 5,5 år. Näringsgrenar som
finansieras via lånet är förnybar energi, miljövänligt byggande
(green buildings) och hållbar användning av naturresurser,
inklusive markanvändning. Lånet prissattes 20.1.2022 och
emitterades 27.1.2022.
OP Gruppen började tillämpa en
schablonmetodsbaserad golvnivå för riskvägda
poster i kapitaltäckningsanalysen
OP Gruppen beslöt 1.3.2022 att under det andra kvartalet
2022 i sin kapitaltäckningsanalys börja tillämpa en
schablonmetodsbaserad golvnivå (SA-golv) för riskvägda
poster. Beslutet berodde på ökade regleringskrav samt
diskussioner med bankmyndigheten Europeiska
centralbanken om tillämpningen av internmetoden (IRBA,
Internal Ratings-Based Approach). Under det andra kvartalet
sänkte SA-golvet OP Företagsbankens CET1-kapitaltäckning
med 2,4 procentenheter.
Ansökan till Europeiska centralbanken om
användning av schablonmetoden
OP Gruppen lämnade 30.9.2022 in en ansökan till
Europeiska centralbanken (ECB) om att använda
schablonmetoden i kapitaltäckningsanalysen i stället för
interna modeller (IRBA) och den schablonmetodsbaserade
golvnivå för riskvägda poster som nu används. Övergången
till schablonmetoden beräknas inte ha någon väsentlig
inverkan på OP Företagsbankens kapitaltäckning och
riskposition. Ansökan beror på ökade regleringskrav samt
diskussioner med banktillsynsmyndigheten Europeiska
centralbanken om tillämpningen av internmetoden.
Tidtabellen för övergången till schablonmetoden beror på
behandlingen av ansökan hos ECB. Enligt OP Gruppens
uppskattning kommer övergången till schablonmetoden att
ske under det första kvartalet 2023.
OP Företagsbanken Abp:s verksamhetsberättelse 2022
8
Hållbarhet
Hållbarheten är en fast del av OP Gruppens och OP
Företagsbankens affärsrörelse och strategi. Ansvarsfull
affärsrörelse är ett av OP Gruppens strategiska
prioritetsområden. OP Gruppen offentliggjorde sitt nya
hållbarhetsprogram i augusti 2022. Det nya
hållbarhetsprogrammet och dess riktlinjer realiserar OP
Gruppens strategi och styr dess hållbarhetsarbete. OP
Gruppens hållbarhetsprogram byggs upp kring tre teman:
Klimat och miljö, Människor och samhälle samt God
förvaltningssed.
Hållbarhetsprogrammet baserar sig på OP Gruppens värden,
megatrender i omvärlden samt på en väsentlighetsanalys.
Hållbarhetsprogrammet och dess mål har utarbetats i
samarbete med olika intressentgrupper. Inom temat Klimat
och miljö ställs mål för att tillhandahålla hållbara
finansierings- och placeringsprodukter, minska utsläppen i
kredit-och placeringsportföljerna samt främja biologisk
mångfald. I fokus för temat Människor och samhälle står
välfärden i lokalsamhällena samt stöd för hanteringen av den
egna ekonomin och för ekonomikunskaper. Temat God
förvaltningssed omfattar integrering av hållbarheten i all
affärsrörelse och risktagning samt ett mål att öka
mångfalden i förvaltningen.
OP Företagsbanken har som en del av OP Gruppen förbundit
sig att iaktta de tio principerna om mänskliga rättigheter,
rättigheter i arbetslivet, miljöprinciper och antikorruption i
enlighet med FN:s Global Compact-initiativ. OP har förbundit
sig att iaktta FN:s principer för ansvarsfull placering samt
FN:s principer för hållbar försäkring. OP Gruppen har som
grundande medlem undertecknat principerna för ansvarsfull
bankverksamhet enligt FN:s miljöprogram Finance Initiative
(UNEP FI).
OP Gruppen har förbundit sig till det internationella
samarbetsprojektet Partnership for Carbon Accounting
Financials (PCAF). Samarbetet syftar till att utarbeta och
införa en enhetlig metod för att bedöma och rapportera
utsläpp av växthusgaser som hänför sig till lån och
placeringar.
I sina kreditbeslut beaktar OP Företagsbanken ESG-temana
och -riskerna, vilka gäller miljö, sociala effekter och
bolagsstyrning, i enlighet med Europeiska bankmyndighetens
(EBA) riktlinjer om kreditgivning och övervakning. I ESG-
analysen granskas kunderna branschvis för de väsentliga
ESG-temanas del.
OP Företagsbanken har förbundit sig till att dess
företagskreditportföljer ska vara klimatneutrala senast 2050.
OP Företagsbanken kommer inte att finansiera nya
stenkolskraftverk eller stenkolsgruvor, och inte heller företag
som planerar att bygga sådana. OP Företagsbanken kommer
inte heller att utveckla nya företagskundrelationer om
kundens ekonomiska beroende av stenkol som energikälla
överskrider 5 procent mätt med omsättningen. Avvikelser
från den här riktlinjen kan göras om en företagskund har
förbundit sig att ställa om mot ett koldioxidsnålt ekonomiskt
system och att presentera en konkret plan för hur kunden
ska frångå användningen av stenkol.
OP Företagsbanken har två ansvarsfulla
företagsfinansieringsprodukter som utvecklats utifrån
internationella principer: gröna lån och lån enligt
hållbarhetskriterier. Företagskunder som beviljas gröna lån
åtar sig att använda de lånade medlen för bestämda
ändamål. När lån enligt hållbarhetskriterier beviljas förbinder
sig företagskunden till specifika hållbarhetsmål som väljs ut
tillsammans med OP Företagsbanken. Hållbarhetsmålen i lån
enligt hållbarhetskriterier påverkar lånemarginalen. Vid
utgången av december uppgick de totala exponeringarna mot
dessa lån och limiter till 5,2 miljarder euro (3,0).
OP Företagsbanken Abp emitterade i januari 2022 ett grönt
obligationslån på 500 miljoner euro enligt det uppdaterade
ramverket Green Bond Framework. Med lånet främjas den
gröna omställningen, och medlen från det styrs till hållbar
företagsfinansiering. Lånet är riktat till internationella
institutionella placerare, och det är OP Företagsbankens
andra gröna obligationslån och dess första gröna
obligationslån till senior non-preferred-villkor utan säkerhet.
Lånets belopp är 500 miljoner euro och löptiden 5,5 år.
Näringsgrenar som finansieras via lånet är förnybar energi,
miljövänligt byggande (green buildings) och hållbar
användning av naturresurser, inklusive markanvändning.
Närmare uppgifter om OP Företagsbankens hållbarhet
rapporteras som en del av OP Gruppens
hållbarhetsrapportering. Den icke-finansiella rapporten för
2022 publiceras på gruppnivå i OP Gruppens
verksamhetsberättelse, som publiceras vecka 10.
Hållbarhetsredovisningen enligt GRI-standarderna publiceras
på gruppnivå i OP Gruppens årsrapport 2022, som
publiceras vecka 10. I hållbarhetsredovisningen ingår
dessutom en granskning enligt TCFD-ramverket (Task-force
on Climate-related Financial Disclosure).
OP Företagsbanken Abp:s verksamhetsberättelse 2022
9
Kapitaltäckning
Kapitalbasen och kapitaltäckningen
Kapitaltäckning för kreditinstitut
OP Företagsbankens CET1-kapitaltäckning var vid slutet av
räkenskapsperioden 11,9 procent (15,4), vilket överstiger
miniminivån enligt regleringen med 3,3 procentenheter.
Under det andra kvartalet minskade CET1-kapitaltäckningen
med 2,4 procentenheter i och med att den
schablonmetodsbaserade golvnivån (SA-golvet) för riskvägda
poster började tillämpas.
Kapitaltäckningen i kreditinstitutsverksamheten är god i
förhållande till den lagstadgade kapitaltäckningen och de
kapitalkrav som ställs av myndigheterna. Den lagstadgade
minimigränsen är 8 procent för kapitalrelationen och 4,5
procent för CET1-kapitaltäckningen. Minimikravet för AT1,
1,5 procent, höjer minimigränsen för CET1 till 6 procent.
Kapitalkonserveringsbufferten på 2,5 procent enligt
kreditinstitutslagen höjer den nedre gränsen till 10,6 procent
för kapitalrelationen och till 8,6 procent för CET1-
kapitaltäckningen, med beaktande av underskottet i
primärkapitaltillskottet (AT1).
Kärnprimärkapitalet uppgick till 4,2 miljarder euro (4,1) vid
slutet av räkenskapsperioden. Kärnprimärkapitalet
påverkades av räkenskapsperiodens resultat.
Det totala riskvägda exponeringsbeloppet uppgick vid slutet
av räkenskapsperioden till 35,1 miljarder euro (26,6), vilket är
32 procent större än vid det föregående årsskiftet. Det totala
riskvägda exponeringsbeloppet ökade till följd av SA-golvet.
Under det tredje kvartalet övergick OP Företagsbanken i
kapitaltäckningsanalysen till en schablonmetod för
institutsexponeringarna och för vissa mindre
företagsexponeringar. Denna ändring hade ingen väsentlig
inverkan på kapitaltäckningen. Tidigare tillämpades
internmetoden, IRBA, på dessa exponeringar.
OP Företagsbanken ingår i OP Gruppen, vars kapitaltäckning
övervakas i enlighet med lagen om tillsyn över finans- och
försäkringskonglomerat. Som en del av OP Gruppen lyder OP
Företagsbanken Abp under ECB:s tillsyn. OP Gruppen
redovisar kapitaltäckningsuppgifterna i bokslutskommunikén
samt i del- och halvårsrapporter i enlighet med
sammanslutningslagen. OP Gruppen publicerar också
kapitaltäckningsuppgifter enligt Pelare III.
Finansinspektionen fattar ett makrotillsynsbeslut kvartalsvis.
Finansinspektionen beslöt i december 2022 att tills vidare
inte ställa något kontracykliskt buffertkrav för bankerna. I
makrotillsynsbeslutet i december 2022 antydde
Finansinspektionen att en systemriskbuffert skulle införas
under det första kvartalet 2023. I juni 2022 gjorde
Finansinspektionen en årlig justering av bankernas
buffertkrav och beslöt att höja OP Gruppens O-SII-buffert
med 0,5 procentenheter till 1,5 procent från 1.1.2023. O-
SII-bufferten och systemriskbufferten påverkar inte
kapitalkraven för OP Företagsbanken.
OP Gruppen lämnade 30.9.2022 in en ansökan till
Europeiska centralbanken om att använda schablonmetoden
i kapitaltäckningsanalysen i stället för interna modeller (IRBA)
och den schablonmetodsbaserade golvnivå för riskvägda
poster som nu används. Övergången till schablonmetoden
beräknas inte ha någon väsentlig inverkan på OP
Företagsbankens kapitaltäckning och riskposition. Enligt OP
Gruppens uppskattning kommer övergången till
schablonmetoden att ske under det första kvartalet 2023.
Ändringarna i EU:s tillsynsförordning (CRR3), som
implementerar den slutliga Basel III-regleringen i EU,
uppskattas inte ha någon väsentlig inverkan på OP
Företagsbanken Abp:s kapitaltäckning. Ändringarna
uppskattas träda i kraft 2025.
Skulder i enlighet med lagen om resolution
Enligt bestämmelserna om resolution av kreditinstitut och
värdepappersföretag har resolutionsmyndigheten rätt att på
ett sätt som påverkar placerarens ställning ingripa i villkoren
för placeringsprodukter som banken emitterat.
Resolutionsmyndighet för OP Gruppen är EU:s
resolutionsnämnd (Single Resolution Board, SRB) i Bryssel.
SRB har fastställt OP Gruppens resolutionsstrategi, enligt
vilken resolutionsåtgärderna skulle riktas till OP-
sammanslutningen och till den nya OP Företagsbanken som
bildas i en resolutionssituation.
OP Företagsbanken Abp:s verksamhetsberättelse 2022
10
Resolutionsmyndigheten uppdaterade 21.2.2022 MREL-
kravet (Minimum Requirement for own funds and Eligible
Liabilities) för OP Gruppens kapitalbas och nedskrivningsbara
skulder. Det uppdaterade MREL-kravet är 25,8 procent av
det totala riskvägda exponeringsbeloppet (RWA) och 9,9
procent av exponeringsbeloppet för bruttosoliditetsgraden
(LRE).
Som en del av MREL-kravet har resolutionsmyndigheten
fastställt ett subordinationskrav för OP Gruppen i enlighet
med EU:s resolutionsförordning. På basis av
subordinationskravet avgörs en hur stor del av MREL-kravet
som ska uppfyllas med kapitalbasen eller med efterställda
skulder. Från och med 2022 är subordinationskravet, som
kompletterar MREL-kravet, 22 procent av det totala
riskvägda exponeringsbeloppet och 9,9 procent av
exponeringsbeloppet för bruttosoliditetsgraden. Från början
av 2024 är subordinationskravet 24 procent av det totala
riskvägda exponeringsbeloppet och 9,9 procent av
exponeringsbeloppet för bruttosoliditetsgraden. I kraven ingår
buffertkrav på 3,5 procent (CBR, Combined Buffer
Requirement).
OP Gruppens buffert för MREL-kravet var 9,0 miljarder euro
och för subordinationskravet 1,9 miljarder euro. De av OP
Gruppen emitterade obligationslånen till senior non-
preferred-villkor (SNP) uppgick till 4,4 miljarder euro. SNP-
lånen täcker subordinationskravet.
Rating
OP Företagsbanken Abp:s rating 31.12.2022
Rating-
institut
Kortfristig
upplåning Utsikter
Långfristig
upplåning Utsikter
Standard
& Poor's A-1+ - AA- Stabila
Moody's P-1 Stabila Aa3 Stabila
OP Företagsbanken Abp har ratingar från Standard & Poor's
Global Ratings Europe Limited och Moody's Investors Service
(Nordics) AB. Vid bedömningen av företagets rating beaktar
ratinginstituten hela OP Gruppens finansiella ställning.
Riskprofil
I sin risktagning betonar OP Företagsbanken måttfullhet,
ansvar och ett omsorgsfullt agerande. Risktagningen riktas
och begränsas med hjälp av principer och limiter som beretts
av OP Gruppens verkställande ledning och godkänts av
ledningsorganet.
OP Företagsbankens framgång baserar sig på kundernas och
andra intressentgruppers förtroende, på tillräckligt med
kapital och tillräcklig likviditet samt mångsidiga data om
kunden. Risktagningen baserar sig på en förståelse av de
omständigheter som påverkar kundernas framtida
verksamhet och framgång både i en omvärld som liknar
nuläget och i situationer där omvärlden drabbas av en plötslig
chock eller trendmässig förändring.
Omvärlden analyseras som en del av den fortlöpande
strategiprocessen. Megatrenderna och framtidsbilderna
bakom strategin återspeglar de förändringskrafter som
påverkar OP Företagsbankens och dess kunders vardag,
förhållanden och framtid. Sådana fenomen som formar
omvärlden är för närvarande bland annat hållbar utveckling
och ansvar (ESG), den demografiska förändringen i
befolkningen, geopolitiska faktorer, energikrisen i Europa,
den kraftigt ökade inflationen, de exceptionellt snabbt ökade
marknadsräntorna och teknikens snabba utveckling. Till
exempel klimat- och miljöförändringar samt andra faktorer i
omvärlden granskas noga för att förstå vilka konsekvenser de
har för kundernas framtida framgång. Genom rådgivning och
affärsbeslut stöttar OP Företagsbanken kunderna att utveckla
hållbar och framgångsrik affärsverksamhet i framtiden.
Överraskande chocker som får sin början utanför den
ekonomiska omvärlden kan ha många olika direkta och
indirekta effekter på framgången hos OP Företagsbankens
kunder samt på OP Företagsbankens lokaler, datatekniska
infrastruktur och personal. Om de realiseras kan de påverka
riskprofilen, kapitaliseringen, likviditeten och den dagliga
verksamhetens kontinuitet på många sätt. Effekterna av
sådana potentiella chocker bedöms med hjälp av
scenarioarbete.
På gruppnivå hölls de operativa riskerna bra under kontroll,
och de operativa risker som realiserats orsakade inga stora
förluster för OP Företagsbanken. För de övriga riskernas del
presenteras en närmare genomgång av riskprofilen för
rörelsesegmenten och för segmentet Gruppfunktioner. OP
Företagsbankens rörelsesegment är Företagsbank och
kapitalmarknad, Finansbolagstjänster och betalningar samt
Baltikum. Den rörelse som inte hör till rörelsesegmenten
presenteras i segmentet Gruppfunktioner.
Uppskattning av hur kriget i Ukraina
påverkar OP Företagsbankens risker
Rysslands anfallskrig i Ukraina kan påverka OP
Företagsbankens intäkter och risker indirekt via förändringar i
kundernas verksamhetsförutsättningar samt direkt via det
allmänna läget på finansmarknaden och skadegörelse som
riktar sig mot den tekniska infrastrukturen. Konsekvenserna
kan bland annat bli följande:
 nedskrivningarna av fordringar ökar
 värdet på placeringstillgångar sjunker
 omfattande sanktioner och motsanktioner påverkar
OP Företagsbankens eller dess kunders verksamhet
 tillgångsproblem och prisuppgång för
marknadsupplåningen
 kontinuitetsproblem i verksamheten till följd av
cyberattacker mot OP Företagsbanken eller dess
kunder.
OP Företagsbanken Abp:s verksamhetsberättelse 2022
11
Rörelsesegmenten
Rörelsesegmentens centrala risker är de kreditrisker som
uppstår i kundrörelsen samt marknadsriskerna.
Rörelsesegmentens kreditriskposition var fortsatt stabil och
riskerna måttliga samt kreditstockens allmänna kvalitet god,
men det finns risk för en negativ utveckling.
Kreditriskpositionen kan påverkas negativt av en
ränteuppgång.
OP Företagsbanken har inga betydande direkta exponeringar
mot Ryssland. Kriget i Ukraina påverkar kreditriskpositionen
främst indirekt via företagskrediter, särskilt till följd av
förändringar i energi- och råvarupriserna, och via enstaka
kundrelationer.
Marknadsrisken för långfristiga placeringar minskade under
det sista kvartalet. Inga betydande ändringar gjordes i
tillgångsslagsfördelningen under räkenskapsperioden.
Nyckeltalet VaR, som mäter placeringarnas marknadsrisk, var
29 miljoner euro (33) vid slutet av räkenskapsperioden. I VaR
ingår likviditetsreserven och långfristiga placeringar i
obligationslån samt säkringsinstrumenten för ränterisken i
dem.
Markets-funktionens marknadsrisker har minskat en aning
då ändringar har gjorts i storleken på den öppna
kreditspreaden. Det här syns som en minskning i hela den
förväntade förlusten (ES) och särskilt i kreditspreadens andel
jämfört med det föregående kvartalet.
Ränterisken i den finansiella balansräkningen mätt med
effekten av en räntehöjning på en procentenhet på
räntenettot under 12 månader var 16 miljoner euro (56) och
med effekten av en räntesänkning på en procentenhet -16
miljoner euro (59) i snitt under ett år. Ränteintäktsrisken
beräknas för en tidsperiod på ett år genom att dividera
summan av ränteintäktsrisken för de tre följande åren med
tre.
OP Företagsbanken Abp:s verksamhetsberättelse 2022
12
Exponeringar med anstånd och nödlidande fordringar
Presterande
exponeringar
med anstånd
(brutto)
Nödlidande
fordringar
(brutto)
Problem-
fordringar
(brutto) Förlustreserv
Problem-
fordringar
(netto)
31.12.
2022
31.12.
2021
31.12.
2022
31.12.
2021
31.12.
2022
31.12.
2021
31.12.
2022
31.12.
2021
31.12.
2022
31.12.
2021
Över 90 dagar förfallna
fordringar, mn € 69 178 69 178 44 92 25 86
Förmodas inte bli betalda,
mn € 336 310 336 310 100 89 236 221
Exponeringar med anstånd,
mn € 144 186 163 139 308 324 59 85 249 239
Totalt, mn € 144 186 568 627 713 812 203 266 510 546
Nyckeltal
31.12.2022 31.12.2021
Problemfordringar av exponeringarna, % 1,88 2,29
Nödlidande fordringar av exponeringarna, % 1,50 1,77
Presterande exponeringar med anstånd av exponeringarna, % 0,38 0,52
Presterande exponeringar med anstånd av problemfordringarna, % 20,3 22,9
Förlustreserv (fordringar på kunder) av problemfordringarna, % 38,4 41,5
OP Företagsbanken Abp hade vid slutet av det fjärde
kvartalet 7 (7) stora exponeringar mot kunder. Tillsammans
uppgick dessa till 3,6 miljarder euro (3,5). Med stor
exponering avses ett sådant exponeringsbelopp för en enskild
kundgrupp som efter avdragsposter och övrig
kreditriskreducering överskrider tio procent av den kapitalbas
som täcker exponeringarna. Kapitalbas som täcker
exponeringarna avser i enlighet med CRR ll Tier 1-
kapitalbasen.
Segmentet Baltikums exponeringar uppgick till 4,2 miljarder
euro (3,7), vilket var 9,8 procent (9,3) av OP Företagsbankens
exponeringar.
Förlustreservens fördelning enligt bransch redovisas på
gruppnivå i OP Gruppens bokslutskommuniké och OP
Gruppens verksamhetsberättelse.
Gruppfunktioner
De centrala riskerna inom segmentet Gruppfunktioner är
likviditetsreservens kredit- och marknadsrisker samt
likviditetsriskerna. Den väsentligaste marknadsriskfaktorn är
hur förändringar i kreditspreadarna påverkar värdet av
skuldebreven i likviditetsreserven.
OP Gruppens och OP Företagsbanken Abp:s
finansieringsposition och likviditet är starka.
Marknadsrisken för skuldebreven i likviditetsreserven (VaR
95 %) minskade under räkenskapsperioden. Inga betydande
förändringar skedde i tillgångsslagsfördelningen. Nyckeltalet
VaR, som mäter likviditetsreservens marknadsrisk, var 27
miljoner euro (30) vid slutet av räkenskapsperioden. I VaR
ingår likviditetsreservens långfristiga placeringar i
obligationslån samt säkringsinstrumenten för ränterisken i
dem.
OP Gruppen tryggar sin likviditet med en likviditetsreserv som
upprätthålls av OP Företagsbanken och som i huvudsak
består av tillgodohavanden på centralbanker och fordringar
som godtas som säkerhet för centralbanksfinansiering.
Likviditetsreserven räcker till för att täcka
finansieringsbehovet på kort sikt för det kända och
uppskattade kassaflödet samt för likviditetsstresscenariot.
OP Företagsbanken Abp:s verksamhetsberättelse 2022
13
OP Gruppens likviditet och tillräckligheten hos
likviditetsreserven följs upp bland annat med ett LCR-
relationstal som mäter likviditetstäckningskravet. Enligt
bestämmelserna ska LCR-relationstalet vara minst 100
procent. OP Gruppens LCR-relationstal var 217 procent
(212) vid räkenskapsperiodens slut.
Tillräckligheten hos OP Gruppens långfristiga finansiering följs
upp bland annat med NSFR-relationstalet som mäter den
strukturella finansieringsrisken. Enligt bestämmelserna ska
NSFR-relationstalet vara minst 100 procent. OP Gruppens
NSFR-relationstal var 128 procent (130) vid
räkenskapsperiodens slut.
Likviditetsreserv
Md
€
31.12.2022
31.12.2021
Förändr. %
Tillgodohavanden på
centralbanker
34,8 32,6 6,7
Skuldebrev som
godtas som säkerhet
2,1 4,0 -48,2
Totalt
36,9
36,7
0,7
Fordringar som inte
godtas som säkerhet
0,7 1,0 -27,0
Likviditetsreserven till
marknadsvärde
37,6 37,6 -0,1
Värderingsavdrag
(Haircut)
-0,2 -0,3
Likviditetsreserven till
säkerhetsvärde
37,4 37,3 0,3
Likviditetsreserven omfattar skuldebrev och
värdepapperiserade fordringar emitterade av stater,
kommuner, finansiella institut och företag med god rating. I
och med att företagskrediterna inte längre godtogs som
säkerhet för centralbanksfinansiering minskade
likviditetsreservens säkerhetsvärde med 4,0 miljarder euro
under räkenskapsperioden.
Andelsbankerna och OP Andelslag jämte dotterföretag utgör
en betydande kundgrupp för OP Företagsbanken Abp som är
centralbank för OP Gruppen. Av OP Företagsbanken Abp:s
exponeringar bestod 19,9 procent av exponeringar mot
företag som hör till OP Gruppen. De här exponeringarna
ökade under räkenskapsperioden med 1 819 miljoner euro.
Till sin rating hör andelsbankernas och OP Andelslags
exponeringar till investeringsnivån.
OP Företagsbanken Abp:s verksamhetsberättelse 2022
14
Segmentens resultat
OP Företagsbankens rörelsesegment är Företagsbank och kapitalmarknad, Finansbolagstjänster och betalningar samt Baltikum. Den
rörelse som inte hör till rörelsesegmenten presenteras i segmentet Gruppfunktioner (tidigare Övrig rörelse). Rapporteringen per
rörelsesegment följer principerna för upprättande av bokslut.
Företagsbank och kapitalmarknad
 Resultatet före skatt minskade till 186 miljoner euro (261).
 Intäkterna minskade med 25,5 procent till 313 miljoner euro (420). Räntenettot ökade med 5,6 procent till 225
miljoner euro (213). Nettointäkterna från placeringsverksamheten minskade till 130 miljoner euro (167).
Värdeförändringarna i derivatens kredit- och motpartsrisk (CVA), som beror på marknadsförändringar, förbättrade
resultatet med 4 miljoner euro (15).
 Kostnaderna ökade med 3,8 procent till 126 miljoner euro (121). Stabilitetsavgiften ökade med 4 miljoner euro.
 Utlåningen ökade under räkenskapsperioden med 6,2 procent till 16,2 miljarder euro (15,2).
 Nedskrivningarna av fordringar uppgick till 1 miljon euro (38).
Nyckeltal
Mn
€
1
–
12/2022
1
–
12/2021
Förändr. %
Räntenetto 225 213 5,6
Provisionsnetto -49 -31 -
Nettointäkter från placeringsverksamhet 130 167 -22,5
Övriga rörelseintäkter 7 70 -90,0
Intäkter totalt 313 420 -25,5
Personalkostnader 36 36 2,1
Avskrivningar och nedskrivningar 5 7 -33,9
Övriga rörelsekostnader 85 78 8,2
Kostnader totalt 126 121 3,8
Nedskrivningar av fordringar -1 -38 -
Resultat före skatt 186 261 -28,7
Kostnads-intäktsrelation, % 40,2 28,9 -11,4*
Räntabilitet på totalt kapital (ROA), % 0,69 1,29 -0,60*
Räntabilitet på totalt kapital utan OP-bonus, % 0,69 1,29 -0,60*
31.12.2022 30.9.2021 Förändr. %
Utlåning, md € 16,2 15,2 6,2
*Förändring i relationstalet
Rörelsesegmentet Företagsbank och kapitalmarknad
tillhandahåller finansierings- och likviditetshanteringstjänster
för företags- och organisationskunder. Till tjänsteutbudet hör
också skuldemissioner, aktie-, valuta-, obligations-,
penningmarknads- och derivatprodukter, strukturerade
placeringsprodukter samt placeringsanalys. Förutom till sina
egna kunder erbjuder segmentet kapitalmarknadsprodukter
och kapitalmarknadstjänster till företags- och privatkunder
via andelsbankerna.
Företagsbankens satsningar på att främja en hållbar ekonomi
ökade förbindelsestocken för hållbar finansiering till 5,1
miljarder euro (3,0). Lånen enligt hållbarhetskriterier har ökat
under räkenskapsperioden. Ökningen från jämförelseperioden
har varit avsevärd. Företagsbanken har också befäst sin roll
som rådgivare inom hållbar finansiering vid beredningen av
ramverk för hållbar finansiering till kunderna.
Antalet kunder som använder sig av valutaskydd samt
volymerna per kund har ökat till följd av den fortsatt höga
inflationen, de geopolitiska riskerna och det osäkra
ekonomiska läget.
Som svar på marknadsförändringen erbjöds i stor
utsträckning kapitalskyddade och räntebundna strukturerade
produkter. Efterfrågan på dessa produkter har ökat avsevärt.
OP Företagsbankens direkta exponeringar mot Ryssland är
små. Rysslands anfallskrig i Ukraina ökade indirekt
nedskrivningarna av fordringar under det första kvartalet.
OP Företagsbanken Abp:s verksamhetsberättelse 2022
15
Räkenskapsperiodens resultat
Segmentets resultat före skatt var 186 miljoner euro (261).
Intäkterna minskade med 25,5 procent. Kostnaderna ökade
med 3,8 procent. Kostnads-intäktsrelationen försvagades
från jämförelseperioden till 40,2 procent (28,9) på grund av
att intäkterna minskat.
Räntenettot ökade med 5,6 procent till 225 miljoner euro
(213). Segmentets utlåning ökade under räkenskapsperioden
med 6,2 procent och uppgick till 16,2 miljarder euro (15,2).
Provisionsnettot minskade till -49 miljoner euro (-31) då OP
Gruppens interna provisionskostnader ökat.
Den betydande räntestegringen och tilltagande osäkerheten
på marknaden ledde till mindre nettointäkter från
placeringsverksamheten. Intäkterna minskade till 130
miljoner euro (167). Verksamhetsmodellen för säkring av
ränterisken i derivatkontrakt mellan OP Företagsbanken och
OP Gruppens andelsbanker ändrades i slutet av 2022. I och
med ändringen minskar resultatfluktuationen av
värdeförändringar som beror på marknadsförändringar i
derivatkontrakten mellan OP Företagsbanken och
andelsbankerna hos OP Företagsbanken.
De övriga rörelseintäkterna minskade till 7 miljoner euro (70).
Under jämförelseperioden ökade de övriga rörelseintäkterna
till följd av tilläggsmarginalen för TLTRO III-finansieringen och
av realisationsvinsten från försäljningen av OP Säilytys Oy.
Kostnaderna var 126 miljoner euro (121).
Personalkostnaderna ökade med 2,1 procent till 36 miljoner
euro. De övriga rörelsekostnaderna ökade med 8,2 procent
till 85 miljoner euro (78) då den stabilitetsavgift som de
europeiska bankerna betalar till den gemensamma
resolutionsfonden ökat. Stabilitetsavgiften ökade med 4
miljoner euro till 18 miljoner euro.
Nedskrivningarna av fordringar uppgick till 1 miljon euro (38).
Återbetalningen av nödlidande fordringar minskade
nedskrivningarna under räkenskapsperioden.
OP Företagsbanken Abp:s verksamhetsberättelse 2022
16
Finansbolagstjänster och betalningar
 Resultatet före skatt ökade till 138 miljoner euro (90).
 Intäkterna ökade med 10,8 procent till 256 miljoner euro (231). Räntenettot ökade med 17,9 procent till 183
miljoner euro (155).
 Kostnaderna ökade till 105 miljoner euro (104).
 Utlåningen ökade under räkenskapsperioden med 8,2 procent till 8,7 miljarder euro (8,0). Inlåningen minskade
med 14,8 procent till 12,7 miljarder euro (14,9).
 Nedskrivningarna av fordringar uppgick till 12 miljoner euro (37).
 De mest betydande utvecklingssatsningarna gällde utvecklingen av system för betalning.
Nyckeltal
Mn € 1–12/2022 1–12/2021 Förändr. %
Räntenetto
183
155
17,9
Provisionsnetto
63
58
7,9
Nettointäkter från placeringsverksamhet
0
0
-
99,9
Övriga rörelseintäkter
10
18
-
43,3
Intäkter totalt
256
231
10,8
Personalkostnader
27
26
1,8
Avskrivningar och
nedskrivningar
1
2
-
39,5
Övriga rörelsekostnader
78
76
2,7
Kostnader totalt
105
104
1,8
Nedskrivningar av fordringar
-
12
-
37
-
Resultat före skatt
138
90
53,8
Kostnads
-
intäktsrelation, %
41,2
44,9
3,7*
Räntabilitet på totalt kapital (ROA), %
1,23
1,10
0,13*
Räntabilitet på totalt kapital utan OP
-
bonus, %
1,23
1,10
0,13*
31.12.2022
31.12.2021
Förändr. %
Utlåning, md
€
8,7
8,0
8,2
Inlåning, md
€
12,7
14,9
14,8
*Förändring i relationstalet
Rörelsesegmentet Finansbolagstjänster och betalningar
tillhandahåller kundfinansieringstjänster för konsumenter och
företag, betalnings- och likviditetshanteringstjänster, tjänster
för finansiering av utrikeshandel samt finansieringstjänster
mot objekt- och fordringssäkerhet.
De mest betydande utvecklingssatsningarna inom
rörelsesegmentet gällde förnyelsen av bassystemen för
betalning. Dessutom förnyades och förbättrades de
elektroniska tjänsterna för betalning och finansiering.
Utlåningen ökade under räkenskapsperioden med 8,2
procent till 8,7 miljarder euro. Inlåningen minskade med 14,8
procent till 12,7 miljarder euro. Minskningen förklaras av att
OP Företagsbankens inlåning från OP Gruppens företag
minskat och av den allmänna marknadsutvecklingen.
Efterfrågan på finansieringstjänster är fortsättningsvis god,
men utmaningarna i leveranskedjorna fördröjer kundernas
investeringar och förverkligande av projekt.
Vid slutet av 2022 var OP Företagsbanken marknadsledare
inom bilfinansieringen som finansiär av person- och
paketbilar.
Rörelsesegmentet Finansbolagstjänster och betalningars
direkta exponeringar mot Ryssland är små och begränsar sig
till trade finance-rörelsen.
Räkenskapsperiodens resultat
Segmentets resultat före skatt var 138 miljoner euro (90).
Intäkterna ökade med 10,8 procent. Kostnaderna ökade med
1,8 procent. Kostnads-intäktsrelationen stärktes från
jämförelseperioden till 41,2 procent (44,9).
Räntenettot ökade med 17,9 procent till 183 miljoner
euro. Räntenettot ökade till följd av ökningen i
räntenettot för inlåningsrörelsen samt av ökningen i
kreditstocken för finansbolagsprodukter.
Provisionsnettot ökade till 63 miljoner euro (58). De
övriga rörelseintäkterna, 10 miljoner euro, minskade
från jämförelseperioden (18). Nedskrivningarna av
fordringar uppgick till 12 miljoner euro (37).
Kostnaderna var 105 miljoner euro (104).
Personalkostnaderna ökade med 1,8 procent till 27
miljoner euro. De övriga rörelsekostnaderna ökade
med 2,7 procent till 78 miljoner euro.
OP Företagsbanken Abp:s verksamhetsberättelse 2022
17
Baltikum
 Resultatet före skatt ökade till 24 miljoner euro (20).
 Intäkterna ökade till 59 miljoner euro (42). Räntenettot växte till 49 miljoner euro (33).
 Kostnaderna ökade till 29 miljoner euro (22). Stabilitetsavgiften ökade kostnaderna med 1 miljon euro.
 Utlåningen ökade under räkenskapsperioden till 2,9 miljarder euro (2,4).
 Nedskrivningarna av fordringar uppgick till 6 miljoner euro (0).
 De mest betydande utvecklingssatsningarna gällde utvecklingen av betalningssystemet.
Nyckeltal
Mn
€
1
–
12/2022
1
–
12/2021
Förändr. %
Räntenetto 49 33 48,4
Provisionsnetto
10
9
11,7
Nettointäkter från placeringsverksamhet 0 0 -
Övriga rörelseintäkter
0
0
-
Intäkter totalt
59
42
39,5
Personalkostnader 8 6 30,6
Avskrivningar och nedskrivningar
2
2
-
3,3
Övriga rörelsekostnader 19 14 35,1
Kostnader totalt
29
22
30,5
Nedskrivningar av
fordringar
-
6
0
-
Resultat före skatt
24
20
18,9
Kostnads-intäktsrelation, % 49,4 52,8 3,4*
Räntabilitet på totalt kapital (ROA), %
0,74
0,71
0,03*
Räntabilitet på totalt kapital utan OP-bonus, % 0,74 0,71 0,03*
31.12.2022
31.12.2021
Förändr. %
Utlåning, md
€
2,9
2,4
22,2
Inlåning, md
€
1,5
0,7
120,8
OP Företagsbankens dotterföretag i Baltikum fusionerades med OP Företagsbanken i oktober 2021, vilket påverkar jämförbarheten av talen.
*Förändring i relationstalet
Segmentet Baltikum tillhandahåller finansierings- och
likviditetshanteringstjänster för företags- och
organisationskunder samt tjänster för finansiering av
utrikeshandeln med lokal expertis. OP Företagsbanken Abp
har filialer i Estland, Lettland och Litauen.
Segmentets utlåning ökade under räkenskapsperioden med
22,2 procent till 2,9 miljarder euro (2,4). Inlåningen ökade
med 120,8 procent till 1,5 miljarder euro (0,7).
Segmentet Baltikums direkta exponeringar mot Ryssland är
små. Uppföljningen av kundernas kreditriskposition har
effektiviserats efter att Ryssland anföll Ukraina.
De mest betydande utvecklingssatsningarna 2022 gällde
särskilt förbättringen av betalningssystemet och där i
synnerhet utvecklingen av expressbetalningarna.
Räkenskapsperiodens resultat
OP Företagsbankens dotterföretag i Baltikum fusionerades
med OP Företagsbanken i oktober 2021, vilket påverkar
jämförbarheten av talen.
Segmentets resultat före skatt var 24 miljoner euro (20).
Intäkterna ökade med 39,5 procent. Kostnaderna ökade med
30,5 procent. Kostnads-intäktsrelationen stärktes från
jämförelseperioden till 49,4 procent (52,8).
Räntenettot växte till 49 miljoner euro (33). Utlåningen ökade
på ett år till 2,9 miljarder euro (2,4) och inlåningen till 1,5
miljarder euro (0,7). Provisionsnettot ökade till 10 miljoner
euro (9).
Nedskrivningarna av fordringar försvagade resultatet med 6
miljoner euro (0).
Kostnaderna var 29 miljoner euro (22). Personalkostnaderna
ökade med 30,6 procent till 8 miljoner euro. De övriga
rörelsekostnaderna ökade med 35,1 procent till 19 miljoner
euro (14). Stabilitetsavgiften ökade med 1 miljon euro till 4
miljoner euro.
OP Företagsbanken Abp:s verksamhetsberättelse 2022
18
Gruppfunktioner
 Resultatet före skatt var -83 miljoner euro (-105).
 Finansieringspositionen och likviditeten förblev starka.
Nyckeltal
Mn € 1–12/2022 1–12/2021 Förändr. %
Räntenetto -61
11
-
Provisionsnetto
-
5
-
5
-
Nettointäkter från placeringsverksamhet
-
12
1
-
Övriga rörelseintäkter
24
19
22,0
Intäkter totalt
-
54
27
-
Personalkostnader
5
4
7,6
Övriga kostnader
25
127
-
80,7
Kostnader totalt
29
132
-
77,8
Nedskrivningar av
fordringar
0
0
0
Resultat före skatt
-
83
-
105
-
Fordringar och skulder till sammanslutningens centralinstitut
och medlemskreditinstitut, nettofinansieringsposition, md € -16,1 -13,1 -
Gruppfunktioner omfattar funktioner som stöder OP
Gruppen, såsom centralbanken. Centralbanken ansvarar för
hanteringen av medlemskreditinstitutens och
centralinstitutskoncernens finansiering och likviditet. Den
ansvarar också för OP Gruppens marknadsupplåning
tillsammans med OP-Bostadslånebanken Abp.
Rörelseintäkterna består till största delen av räntenettot och
nettointäkterna från placeringsverksamheten. De mest
betydande riskslagen är marknadsriskerna och kreditrisken.
Under Gruppfunktioner redovisas dessutom de intäkter,
kostnader, placeringar och kapital som inte har allokerats till
rörelsesegmenten.
Räkenskapsperiodens resultat
Segmentet Gruppfunktioners resultat före skatt var -83
miljoner euro (-105). Resultatet före skatt till verkligt värde
var -147 miljoner euro (-86).
Räntenettot var 61 miljoner euro negativt (11). Under
jämförelseperioden ökade räntenettot särskilt av att
tilläggsfördelen av räntemarginalen för TLTRO III-
finansieringen, som Europeiska centralbanken erbjöd
bankerna, intäktsfördes. Effekten av de poster som hänför sig
till TLTRO III-finansieringen och säkringen av den var under
räkenskapsperioden -10 miljoner (103). Räntenettot
påverkades positivt av att kostnaderna för kapitallån som
förfallit till betalning fallit bort.
Nettointäkterna från placeringsverksamheten var
-12 miljoner euro (1). I nettointäkterna från
placeringsverksamheten ingick realisationsvinster på
skuldebrev för 9 miljoner euro (3). Nettointäkterna från
placeringsverksamheten försvagades särskilt av resultatet av
de derivatinstrument som utnyttjats för skydd mot
ränterisken. Upplösningen av skyddet för
TLTRO III-finansieringen försvagade nettointäkterna från
placeringsverksamheten med 9 miljoner euro.
Räkenskapsperiodens övriga kostnader minskade från
jämförelseperioden till följd av att beloppet av den marginal
för TLTRO-finansieringen som överskrider ECB:s
inlåningsränta och som förmedlas inom OP Gruppen
minskade till en miljon euro (106).
Snittmarginalen för marknadsupplåningen till seniorvillkor
och senior non-preferred-villkor var vid slutet av december
36 räntepunkter (34). Priset på marknadsupplåningen steg
2022 då kreditriskpremierna ökat till följd av förändringarna i
omvärlden.
OP Företagsbanken hade vid slutet av december TLTRO III-
finansiering för totalt 12,0 miljarder euro. Räntesatsen för
TLTRO III-finansieringen under tiden 23.6.2022–22.11.2022
är för varje transaktion medelvärdet av ECB:s
inlåningsräntesats för tiden mellan ifrågavarande
transaktions startdatum och 22.11.2022, och därefter ECB:s
inlåningsränta.
OP Företagsbanken emitterade i januari ett grönt
obligationslån på 500 miljoner euro till senior non-preferred-
villkor. Lånets löptid är 5,5 år. I maj–juni emitterades ett
obligationslån på 800 miljoner euro till seniorvillkor med
löptiden två år med beaktande av emissionen av ytterligare
obligationer inom ramen för lånet. I juni emitterades ett
obligationslån på 350 miljoner brittiska pund till seniorvillkor
med löptiden 3,5 år. I september emitterades ett
obligationslån till seniorvillkor på 1,25 miljarder euro med en
löptid på 3,25 år och i oktober ett obligationslån till
seniorvillkor på 500 miljoner euro med en löptid på 4,5 år.
Under januari–december emitterade OP Företagsbanken
långfristiga obligationslån för totalt 4,8 miljarder euro (3,1).
Placeringarna från sammanslutningens centralinstitut och
medlemskreditinstitut i OP Företagsbanken var vid slutet av
räkenskapsperioden 16,1 miljarder euro (13,1) större än
OP Företagsbanken Abp:s verksamhetsberättelse 2022
19
deras finansiering från centralbanken. Ökningen var en följd
av att medlemskreditinstitutens insättningar i OP
Företagsbanken ökat.
OP Gruppens och OP Företagsbanken Abp:s
finansieringsposition och likviditet är starka.
OP Företagsbanken Abp:s verksamhetsberättelse 2022
20
ICT-investeringar
OP Företagsbanken investerar ständigt i utvecklingen av sin
verksamhet och förbättringen av kundupplevelsen. Av
kostnaderna i anslutning till tjänsteutveckling består en
betydande del av ICT-investeringar.
OP Företagsbankens utvecklingskostnader och ICT-kostnader
i anknytning till produktionsdrift var totalt 92 miljoner euro
(92). Utvecklingskostnaderna omfattar licensavgifter,
köptjänster, andra externa kostnader i anslutning till projekt
samt eget arbete. Utvecklingskostnaderna uppgick till totalt
19 miljoner euro (17). Utvecklingskostnader har inte
aktiverats.
Närmare information om OP Företagsbankens investeringar
finns i de segmentvisa avsnitten i den här
verksamhetsberättelsen.
Personal och ersättningar
Vid slutet av räkenskapsperioden hade OP Företagsbanken
Abp 820 anställda (767).
Antal anställda vid räkenskapsperiodens slut
31.12.2022
31.12.2021
Företagsbank och
kapitalmarknad 304
290
Finansbolagstjänster
och betalningar 342
312
Baltikum 133
125
Gruppfunktioner 41
40
Totalt
820 767
OP Gruppens och OP Företagsbankens rörliga ersättningar
består 2022 av ett resultatlönesystem och en personalfond
som omfattar alla anställda. I mätarna för
resultatlönesystemet och personalfonden beaktas de
företagsspecifika målen som grundar sig på årsplanen samt
gruppens strategiska mål. Ersättningssystemen har
upprättats i enlighet med bestämmelserna om
ersättningssystemen inom finansbranschen.
Förvaltning och ledning
Ledningssystemet vid OP Företagsbanken Abp grundar sig på
rörelsesegmenten. OP Företagsbankens verksamhet leds
som en del av OP Gruppens ledningssystem.
Till OP Företagsbanken Abp:s styrelse valdes vid den
ordinarie bolagsstämman 2.3.2022 till ordförande OP
Gruppens chefdirektör Timo Ritakallio och till övriga
styrelseledamöter OP Gruppens ekonomi- och finansdirektör
Mikko Timonen, OP Åbonejdens verkställande direktör Petteri
Rinne, OP Keski-Suomis verkställande direktör Pasi Sorri
samt Jarmo Viitanen, som tjänstgjorde som
Helsingforsnejdens Andelsbanks verkställande direktör fram
till 31.7.2022. Helsingforsnejdens Andelsbank fusionerades
med Nylands Andelsbank 31.7.2022. Jarmo Viitanen var
styrelseledamot till 31.12.2022.
På beslut av OP Företagsbankens aktieägare OP Andelslag
valdes Nylands Andelsbanks verkställande direktör Olli Lehtilä
(AFM, eMBA) och OP Andelslags direktör för juridiska ärenden
Tiia Tuovinen (JK, LL.M. Eur.) till OP Företagsbankens styrelse
från 1.1.2023.
Den ordinarie bolagsstämman valde
revisionssammanslutningen KPMG Oy Ab till revisor för
räkenskapsperioden 2022. KPMG Oy Ab har till
huvudansvarig revisor utsett CGR Juha-Pekka Mylén.
Direktören för OP Gruppens affärsrörelse Bankrörelse för
företag och institutioner, teknologie licentiat Katja
Keitaanniemi har varit verkställande direktör för OP
Företagsbanken från och med 6.8.2018. Direktören för
affärsområdet Kassaflöden och driftskapital juris kandidat,
VH, MBA Jari Jaulimo har varit ställföreträdare för
verkställande direktören från och med 1.8.2020.
Solidariskt ansvar
OP Företagsbanken Abp är medlem av centralinstitutet (OP
Andelslag) för en sådan sammanslutning av inlåningsbanker
som avses i lagen om en sammanslutning av inlåningsbanker
och hör till en sådan sammanslutning.
Till sammanslutningen hör vid sidan av OP Företagsbanken
Abp sammanslutningens centralinstitut OP Andelslag, övriga
företag som hör till centralinstitutets finansiella
företagsgrupp, medlemskreditinstituten i centralinstitutet och
företagen i medlemskreditinstitutens finansiella
företagsgrupper samt sådana kreditinstitut, finansiella institut
och tjänsteföretag av vilkas röster de ovan nämnda företagen
tillsammans innehar över hälften.
De medlemskreditinstitut som hör till sammanslutningen
(108 andelsbanker, OP Företagsbanken Abp, OP-
Bostadslånebanken Abp och OP Detaljkunder Abp) och
centralinstitutet bär solidariskt ansvar för varandras skulder.
En borgenär som inte av ett medlemskreditinstitut har fått
betalning för en fordran som förfallit till betalning, kan kräva
betalning av centralinstitutet när huvudförpliktelsen har
förfallit till betalning. I nämnda fall ska centralinstitutet
upprätta en i lagen avsedd fördelningsplan för varje
medlemskreditinstituts ansvarsandel. Det solidariska ansvaret
fördelas i förhållande till kreditinstitutens senast fastställda
balansräkningar.
Medlemskreditinstituten, inklusive OP Företagsbanken Abp,
är skyldiga att i enlighet med kapitel 5 i lagen om en
sammanslutning av inlåningsbanker delta i stödåtgärder för
att förhindra att ett annat medlemskreditinstitut försätts i
likvidation samt i betalningen av skulder som centralinstitutet
betalat för ett medlemskreditinstituts räkning.
Om centralinstitutet är insolvent har medlemskreditinstituten
dessutom enligt lagen om andelslag en obegränsad
tillskottsplikt för centralinstitutets skulder.
OP Företagsbanken Abp:s verksamhetsberättelse 2022
21
Centralinstitutet övervakar medlemskreditinstitutens
verksamhet i enlighet med lagen om en sammanslutning av
inlåningsbanker, fastställer för dem de allmänna principer för
verksamhet som avses i 5 § i ovan nämnda lag samt ger
medlemskreditinstituten för att trygga deras likviditet och
kapitaltäckning anvisningar om hantering av
kapitaltäckningen och riskerna, intern styrning och intern
kontroll samt anvisningar om iakttagande av enhetliga
redovisningsprinciper vid upprättandet av
sammanslutningens konsoliderade bokslut.
Skydd från insättningsgarantifonden
och ersättningsfonden för investerare
OP Företagsbanken Abp hör till insättningsgarantifonden och
ersättningsfonden för investerare.
Enligt lagstiftningen om insättningsgarantifonden betraktas
inlåningsbankerna inom sammanslutningen av andelsbanker
(inkl. OP Företagsbanken Abp) som en enda bank vad gäller
insättningsgarantin. Av insättningsgarantifondens medel
ersätts en kunds fordringar på inlåningsbankerna inom
sammanslutningen av andelsbanker totalt högst till ett belopp
av 100 000 euro.
Enligt lagbestämmelserna om ersättningsfonden för
investerare betraktas sammanslutningen av andelsbanker
som en enda bank. Investerares fordringar ersätts upp till
20 000 euro. Fonden ersätter inte förluster till följd av
förändringar i värdepapprens kurser eller felaktiga
placeringsbeslut. Ersättningsfonden ersätter endast icke-
professionella placerares tillgodohavanden.
För insättningsgarantin ansvarar Verket för finansiell stabilitet
vid finansministeriet.
Styrelsens förslag till vinstutdelning
Enligt bokslutet 31.12.2022 uppgår företagets
utdelningsbara tillgångar till totalt 2 943 922 131,76 euro,
av vilka räkenskapsperiodens vinst utgjorde 210 882 275,47
euro och skattemässiga avsättningar som bokförts 2021 vid
övergången till IFRS-bokslut 1 300 008 870,48 euro.
Företagets utdelningsbara medel var totalt
3 275 302 968,82 euro.
Styrelsen föreslår att ingen utdelning betalas för
räkenskapsperioden 2022 och att räkenskapsperiodens vinst
bokförs som balanserad vinst/förslut från tidigare
räkenskapsperioder.
Det har inte skett några väsentliga förändringar i företagets
finansiella ställning efter räkenskapsperiodens slut.
Företagets likviditet är god.
Utsikter för 2023
Den ekonomiska tillväxten avtog under 2022, och på basis av
konjunkturförfrågningarna kommer den här utvecklingen att
fortsätta. Företagens lönsamhet förblev god under fjolåret
och sysselsättningen var hög. Den höga inflationen
försvagade hushållens köpkraft, och de stigande räntorna och
den ökade osäkerheten dämpade bostadshandeln.
Ekonomin beräknas gå in i en måttlig recession. Inflationen
väntas långsamt sjunka och de korta räntorna ytterligare
stiga. De ekonomiska utsikterna är fortfarande förknippade
med exceptionellt stor osäkerhet. Vid sidan av de ekonomiska
faktorerna kan priset och tillgången på energi samt
utvecklingen på den globala marknaden tillsammans med det
geopolitiska läget ha en plötslig inverkan på de ekonomiska
utsikterna.
En uppskattning av resultatutvecklingen för 2023 ges endast
på gruppnivå i OP Gruppens bokslutskommuniké samt i del-
och halvårsrapporterna.
I och med kriget i Ukraina och inflationen är de största
osäkerhetsmomenten för resultatutvecklingen förknippade
med förändringar i ränte- och placeringsmiljön samt med
utvecklingen i nedskrivningar av fordringar. Dessutom
påverkas den framtida resultatutvecklingen av marknadens
tillväxttakt och förändringar i konkurrensläget.
Alla bedömningar som presenteras i den här
verksamhetsberättelsen grundar sig på de rådande åsikterna
om utvecklingen av omvärlden, OP Företagsbanken Abp och
dess funktioner, och de faktiska resultaten kan avvika
betydligt.
OP Företagsbanken Abp:s verksamhetsberättelse 2022
22
Centrala resultat- och balansposter
Centrala resultatposter, mn € 2020 2021 2022
Räntenetto
322 412 396
Provisionsnetto
23 31 19
Nettointäkter från placeringsverksamhet
150 168 117
Övriga intäkter
29 49 32
Personalkostnader
62 72 76
Övriga kostnader
177 248 205
Nedskrivningar av fordringar
-53 -74 -18
OP-bonus till ägarkunder
-2 - -
Resultat före skatt
228 267 265
Centrala balansposter − tillgångar totalt, mn €
Kontanta medel
21 764 32 789 34 951
Fordringar på kreditinstitut
11 248 13 419 12 978
Derivatinstrument
5 352 3 712 5 782
Fordringar på kunder
24 461 26 236 28 178
Investeringstillgångar
15 834 17 373 16 404
Materiella och immateriella tillgångar
28 17 8
Övriga poster
1 121 1 274 1 132
Tillgångar totalt
79 809 94 820 99 433
Centrala balansposter − skulder och eget kapital totalt, mn €
Skulder till kreditinstitut
28 888 42 660 40 899
Derivatinstrument
4 274 2 669 5 739
Skulder till kunder
16 403 18 357 19 014
Skuldebrev emitterade till allmänheten
21 931 22 630 25 209
Övriga poster av främmande kapital 4 293 4 208 4 208
Eget kapital 4 020 4 296 4 364
Skulder och eget kapitalt totalt 79 809 94 820 99 433
OP Företagsbanken Abp:s verksamhetsberättelse 2022
23
Resultatanalys kvartalsvis
1
–
3/
4
–
6/
7
–
9/
10
–
12/
1
–
12/
1
–
12/
Mn
€
2022
2022
2022
2022
2022
2021
Räntenetto 94 87 135 81 396 412
Provisionsnetto
3 5 5 6 19 31
Nettointäkter från placeringsverksamhet
7 6 -1 105 117 168
Övriga rörelseintäkter
12 7 7 7 32 49
Intäkter totalt
116 104 146 198 564 661
Personalkostnader
18 20 16 22 76 72
Avskrivningar och nedskrivningar
3 3 2 2 9 12
Övriga rörelsekostnader
70 39 39 48 196 236
Kostnader totalt
91 62 56 72 281 320
Nedskrivningar av
fordringar
-42 2 24 -2 -18 -74
Resultat före skatt
-17 45 114 124 265 267
Inkomstskatt
-3 8 23 27 54 52
Periodens resultat
-14 37 91 97 211 215
Nyckeltal för den ekonomiska utvecklingen
2020
2021
2022
Räntabilitet på eget
kapital (ROE), %
4,7
5,2
4,9
Räntabilitet på eget kapital (ROE) till verkligt värde, %
4,6
5,5
3,2
Räntabilitet på totalt kapital (ROA), %
0,3
0,2
0,2
Soliditet, %
5,0
4,5
4,4
Kostnadernas andel av intäkterna, %
45,8
48,5
49,8
Antal anställda i genomsnitt
734
758
824
Nyckeltal per aktie
Eget kapital/aktie, euro
12,58
13,44
13,66
Utdelning/aktie, euro*
-
0,25
-
Utdelning/resultat, %*
-
37,23
-
Antal aktier vid räkenskapsperiodens slut, st.
319 551 415
319 551 415
319 551 415
* Styrelsens förslag 2022
OP Andelslag äger alla aktier i OP Företagsbanken Abp. Antalet aktier har inte förändrats under räkenskapsperioden.
OP Företagsbanken Abp:s verksamhetsberättelse 2022
24
Formler för nyckeltalen
Alternativa nyckeltal redovisas för att beskriva den ekonomiska utvecklingen i affärsrörelsen och förbättra jämförbarheten mellan
olika räkenskapsperioder. Formlerna för de alternativa nyckeltal som tillämpats presenteras nedan.
Alternativa nyckeltal
Nyckeltal
Formel
Beskrivning
Räntabilitet på eget kapital (ROE), % Räkenskapsperiodens resultat
x 100
Nyckeltalet anger avkastningen på det egna kapitalet under
räkenskapsperioden.
Eget kapital (medeltalet vid
periodens
början och slut)
Räntabilitet på eget kapital (ROE) till verkligt
värde, %
Räkenskapsperiodens totalresultat
Eget kapital (medeltalet vid periodens
början och slut)
x 100
Nyckeltalet anger avkastningen på det egna kapitalet
enligt
totalresultatet under räkenskapsperioden
Räntabilitet på totalt kapital (ROA), % Räkenskapsperiodens resultat
x 100
Nyckeltalet anger avkastningen på det uppbundna kapitalet
under räkenskapsperioden.
Balansomslutning i genomsnitt
(medeltalet vid periodens början och slut)
Soliditet, % Eget kapital
x 100
Nyckeltalet anger den andel av företagets tillgångar som är eget
kapital.
Balansomslutning
Eget kapital/aktie
Eget kapital
Nyckeltalet anger det egna kapitalet per aktie.
Aktiernas emissionsjusterade antal i
bokslutet
Utdelning/aktie
Utdelning för räkenskapsperioden
x 100
Utdelning per aktie beskriver den utdelning som delas ut för en
aktie.
Aktiernas emissionsjusterade antal i
bokslutet
Utdelning/resultat, %
Utdelning per aktie
x 100
Utdelningsförhållandet anger hur stor utdelningen är i relation till
räkenskapsperiodens resultat
Resultat per aktie
Kostnader totalt
Nyckeltalet anger kostnadernas andel av intäkterna. Ju lägre
nyckeltal, desto bättre.
Kostnadernas andel av intäkterna, %
x 100
Intäkter totalt
Utlåning Balansposten Fordringar på kunder
I balansposten Fordringar på kunder redovisas
kreditstocken.
Nedskrivningar av fordringar i kredit
-
och
garantistocken, % Nedskrivningar av fordringar x 100
Kredit
-
och garantistock vid
räkenskapsperiodens slut
Inlåning Inlåning i balansposten Skulder till kunder
I
balansposten Skulder till kunder redovisas insättningarna.
Förlustreservens reserveringsgrad (coverage
ratio), % Förlustreserv
x 100
Nyckeltalet beskriver en hur stor del av exponeringsbeloppet som
täcks av de förväntade förlusterna.
Fordringar på kunder (balansposter och
poster utanför balansräkningen)
OP Företagsbanken Abp:s verksamhetsberättelse 2022
25
Observationsgrad för fallissemang (default
capture rate), %
Nya fallerade avtal som var i steg 2 under
jämförelseperioden
x 100
Nyckeltalet beskriver
SICR
-
modellens (betydande ökning av
kreditrisken) effektivitet, dvs. hur många avtal som var i steg 2
innan de överfördes till steg 3.
Nya fallerade avtal under
räkenskapsperioden
Nyckeltal som kalkyleras separat
Kapitalrelation, % Kapitalbas totalt
x 100
Nyckeltalet beskriver kreditinstitutets kapitaltäckning och
anger kapitalbasen i relation till det totala riskvägda
exponeringsbeloppet.
Totalt riskvägt exponeringsbelopp
Tier 1-kapitalrelation, % Primärkapital (Tier 1)
x 100
Nyckeltalet beskriver kreditinstitutets kapitaltäckning och
anger primärkapitalet i relation till det totala riskvägda
exponeringsbeloppet.
Totalt riskvägt exponeringsbelopp
Kärnprimärkapitalrelation (CET1), % Kärnprimärkapital (CET1)
x 100
Nyckeltalet beskriver kreditinstitutets kapitaltäckning och
anger kärnprimärkapitalet i relation till det totala riskvägda
exponeringsbeloppet.
Totalt riskvägt exponeringsbelopp
Bruttosoliditetsgrad (leverage ratio), % Primärkapital (T1)
x 100
Nyckeltalet beskriver kreditinstitutets skuldsättning och
anger primärkapitalet i relation till det totala
exponeringsbeloppet.
Exponeringsbelopp
Likviditetstäckningskrav (LCR), % Likvida tillgångar
x 100
Nyckeltalet beskriver den kortfristiga likviditetsrisken, som
förutsätter att banken har tillräckligt med högklassiga likvida
tillgångar för att klara ett akut stresscenario på 30 dagar.
Likviditetsutflöden
-
likviditetsinflöden i
stressituationer
Stabil nettofinansieringskvot (NSFR), % Tillgänglig stabil finansiering
x 100
Nyckeltalet beskriver den långfristiga likviditetsrisken som
förutsätter att banken har tillräckligt med stabila
finansieringskällor i relation till posterna som kräver stabila
finansieringskällor. Målet är att trygga en hållbar
maturitetsstruktur för tillgångar och skulder för en
tidshorisont på ett år och begränsa användningen av alltför
mycket kortfristig marknadsupplåning.
Behov av stabil finansiering
Nödlidande fordringar av exponeringarna, % Nödlidande fordringar (brutto) x 100
Med nyckeltalet beskrivs andelen exponeringar mot kunder
med allvarliga betalningsproblem av alla exponeringar. Med
nödlidande fordringar avses över 90 dagar förfallna
fordringar och övriga fordringar med risker samt
exponeringar med anstånd som beviljats på grund av
kundens ekonomiska svårigheter och som anknyter till
sådana fordringar. Exponeringar med anstånd är fordringar
där man på kundens initiativ kommit överens om lättnader
i den ursprungliga betalningsplanen för att hjälpa kunden
att klara av tillfälliga betalningssvårigheter. De nödlidande
fordringarna anges i brutto inklusive förväntade
kreditförluster.
Exponeringar vid räkenskapsperiodens slut
OP Företagsbanken Abp:s verksamhetsberättelse 2022
26
Problemfordringar av exponeringarna, % Problemfordringar (brutto) x 100
Med nyckeltalet beskrivs andelen exponeringar mot kunder
med betalningsproblem av alla exponeringar.
Med problemfordringar avses över 90 dagar förfallna
fordringar, övriga fordringar med risker samt exponeringar
med anstånd som beviljats på grund av kundens
ekonomiska svårigheter och som anknyter till sådana
fordringar eller till presterande exponeringar. Exponeringar
med anstånd är fordringar där man på kundens initiativ
kommit överens om lättnader i den ursprungliga
betalningsplanen för att hjälpa kunden att klara av tillfälliga
betalningssvårigheter. Utöver nödlidande exponeringar med
anstånd ingår det i problemfordringarna nödlidande
fordringar på prövotid som redan har förbättrats eller
exponeringar med anstånd som gäller avtal som inte har
varit nödlidande. Ändringar i betalningsplanen som beror
på annat än kundens ekonomiska svårigheter klassificeras
inte som problemfordringar. Problemfordringarna anges i
brutto inklusive förväntade kreditförluster.
Exponeringar vid
räkenskapsperiodens
slut
Presterande exponeringar med anstånd av
exponeringarna, %
Presterande exponeringar med anstånd
(brutto) x 100
Nyckeltalet beskriver andelen presterande exponeringar
med anstånd av alla exponeringar.
Presterande exponeringar med anstånd är nödlidande
fordringar på prövotid som redan har förbättrats eller
exponeringar med anstånd som gäller avtal som inte har
varit nödlidande. Ändringar i betalningsplanen som beror
på annat än kundens ekonomiska svårigheter klassificeras
inte som exponeringar med anstånd.
Exponeringar vid
räkenskapsperiodens
slut
Presterande exponeringar med anstånd av
problemfordringarna, %
Presterande exponeringar med anstånd
(brutto) x 100
Nyckeltalet beskriver andelen presterande exponeringar
med anstånd av problemfordringar som utöver
presterande exponeringar med anstånd innehåller
nödlidande exponeringar.
Presterande exponeringar med anstånd är nödlidande
fordringar på prövotid som redan har förbättrats eller
exponeringar med anstånd som gäller avtal som inte har
varit nödlidande. Ändringar i betalningsplanen som beror
på annat än kundens ekonomiska svårigheter klassificeras
inte som exponeringar med anstånd.
Problemfordringar vid
räkenskapsperiodens slut
Förlustreserv (fordringar på kunder) av
problemfordringarna, %
Förlustreserv som riktas till balansposten
fordringar på kunder
x 100
Nyckeltalet beskriver andelen förväntade förluster av alla
problemfordringar. I problemfordringarna ingår nödlidande
fordringar samt presterande exponeringar med anstånd.
Problemfordringar vid
räkenskapsperiodens slut
Kredit- och garantistock Kreditstocken + garantistocken
Nyckeltalet beskriver beviljade krediter och garantier totalt.
Exponeringar
Kredit- och garantistocken +
räntefordringar + outnyttjade
kreditarrangemang
Som förhållningsgrund för problemfordringar och
nödlidande exponeringar används summan av kredit- och
garantistocken, räntefordringar samt outnyttjade
kreditarrangemang (outtagna krediter och uttagslimiter).
Övriga exponeringar
Räntefordringar + outnyttjade
kreditarrangemang
Utöver kredit- och garantistocken uppstår det exponeringar
för räntefordringar samt outnyttjade kreditarrangemang
(outtagna krediter och uttagslimiter).
OP Företagsbanken Abp:s verksamhetsberättelse 2022
27
Kapitaltäckningstabeller
Kapitaltäckning för kreditinstitut
Kapitalbas, mn € 31.12.2022
31.12.2021
OP Företagsbanken Abp:s eget kapital
4 364
4 296
Fonden för verkligt värde, säkring av kassaflöde
26
1
Kärnprimärkapital (CET1) före avdrag
4 390
4 297
Immateriella tillgångar
-
3
-
12
Överskott i pensionsansvar och värderingskorrigeringar
-
75
-
35
Förutsebar utdelning
-
80
ECL
-
förväntade förluster underskott
-
125
-
72
Tillämplig summa av otillräcklig täckning för nödlidande exponeringar
-
3
-
1
Kärnprimärkapital (CET1)
4 184
4 098
Primärkapital (T1)
4 184
4 098
Debenturlån
1 308
1 308
Debenturlån på vilka
tillämpas övergångsbestämmelse
91
141
ECL
-
förväntade förluster överskott
25
16
Supplementärkapital (T2)
1 424
1 464
Kapitalbas totalt
5 608
5 562
Totalt riskvägt exponeringsbelopp, mn € 31.12.2022
31.12.2021
Kredit
-
och motpartsrisk
26 861
23
853
Schablonmetoden (SA)
6 070
3 118
Exponeringar mot stater och centralbanker
91
40
Institutsexponeringar
627
5
Företagsexponeringar
4 616
2 966
Hushållsexponeringar
45
52
Exponeringar säkrade genom panträtt i fastighet
99
Fallerade
exponeringar
16
16
Säkerställda obligationer
540
Fordringar på vilka en kortfristig kreditvärdering kan tillämpas
0
Aktieexponeringar
0
Övriga
34
39
Internmetoden (IRB)
20 791
20 735
Institutsexponeringar
1 194
Företagsexponeringar
18 421
17 242
Hushållsexponeringar
1 967
1 940
Aktieexponeringar
93
63
Övriga
309
297
Risker förknippade med en central motparts obeståndsfond
0
Positioner i värdepapperisering
111
94
Marknads
-
och
avvecklingsrisk, schablonmetoden
1 070
1 380
Operativ risk, schablonmetoden
1 028
1 040
Kreditvärdighetsjustering (CVA)
179
204
Övriga risker*
5 824
Totalt riskvägt exponeringsbelopp
35 074
26 570
*Schablonmetodsbaserad ökning i de riskvägda posterna
Redovisningen i tabellen över totalt riskvägt exponeringsbelopp har ändrats. Jämförelseuppgifterna har justerats för ändringarnas del så att de ska
motsvara det nya redovisningssättet.
OP Företagsbanken Abp:s verksamhetsberättelse 2022
28
Relationstal, %
31.12.2022 31.12.2021
Kärnprimärkapitalrelation (CET1) 11,9 15,4
Tier 1-kapitalrelation 11,9 15,4
Kapitalrelation 16,0 20,9
Relationstal utan övergångsbestämmelse, % 31.12.2022 31.12.2021
Kärnprimärkapitalrelation (CET1) 11,9 15,4
Tier 1-kapitalrelation 11,9 15,4
Kapitalrelation 15,7 20,4
Kapitalkrav, mn €
31.12.2022
31.12.2021
Kapitalbas 5 608 5 562
Kapitalkrav 3 720 2 792
Buffert för kapitalkrav 1 888 2 770
Kapitalkravet består av minimikravet 8 procent, kapitalkonserveringsbufferten 2,5 procent och ländervisa kontracykliska buffertkrav för exponeringar
i utlandet.
OP Företagsbanken Abp:s verksamhetsberättelse 2022
29
Bokslutskalkyler
Resultaträkning
Mn € Not 2022 2021
Räntenetto 5 396 412
Provisionsnetto 6 19 31
Nettointäkter från placeringsverksamhet 7 117 168
Övriga rörelseintäkter 8 32 49
Intäkter totalt 564 661
Personalkostnader 9 76 72
Avskrivningar och nedskrivningar 10 9 12
Övriga rörelsekostnader 11 196 236
Kostnader totalt 281 320
Nedskrivningar av fordringar 12 -18 -74
Resultat före skatt 265 267
Inkomstskatter 13 54 52
Periodens resultat 211 215
Rapport över totalresultat
Mn € Not 2022 2021
Periodens resultat
211 215
Poster som inte omklassificeras till resultatet
27 11 4
Poster som eventuellt senare omklassificeras till resultatet
Förändring i fonden för verkligt värde
Värdering till verkligt värde 29 -58 28
Säkring av kassaflöde 29 -31 -4
Inkomstskatter
Poster som inte omklassificeras till resultatet
23 -2 -1
Förändring i omvärderingsfond
Värdering till verkligt värde 29 12 -6
Säkring av kassaflöde 29 6 1
Övrigt totalresultat -63 23
Periodens totalresultat 148 238
Vinster/(förluster) av omvärderingar av
förmånsbestämda pensionsplaner
Vinster/(förluster) av omvärderingar av
förmånsbestämda pensionsplaner
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
30
Balansräkning
Mn € Not 31.12.2022 31.12.2021
Kontanta medel 14 34 951 32 789
Fordringar på kreditinstitut 15 12 978 13 419
Derivatinstrument 16 5 782 3 712
Fordringar på kunder 17 28 178 26 236
Investeringstillgångar 18 16 404 17 373
Immateriella tillgångar 19 3 12
Materiella tillgångar 20 5 5
Övriga tillgångar 22 1 132 1 274
Tillgångar totalt 99 433 94 820
Skulder till kreditinstitut 24 40 899 42 660
Derivatinstrument 16 5 739 2 669
Skulder till kunder 25 19 014 18 357
Skuldebrev emitterade till allmänheten 26 25 209 22 630
Avsättningar och övriga skulder 27 2 509 1 874
Skatteskulder 23 316 339
Efterställda skulder 28 1 384 1 994
Skulder totalt 95 069 90 524
Eget kapital 29
Aktiekapital 428 428
Fonden för verkligt värde -29 42
Övriga fonder 1 019 1 019
Ackumulerade vinstmedel 2 947 2 807
Eget kapital totalt 4 364 4 296
Skulder och eget kapital totalt
99 433
94 820
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
31
Rapport över förändringar i eget kapital
Mn €
Andels-
kapital
Fonden
för verkligt
värde
Övriga
fonder
Ackumulerade
vinstmedel
Eget
kapital
totalt
Eget kapital 1.1.2021 428 22 1 019 2 551 4 020
Periodens totalresultat 20 218 238
Periodens resultat 215 215
Övrigt totalresultat 20 4 23
Partiell delning av OP Företagsbanken Abp 29.11.2021 -13 -13
Övriga* 51 51
Eget kapital 31.12.2021 428 42 1 019 2 807 4 296
Mn €
Andels-
kapital
Fonden
för verkligt
värde
Övriga
fonder
Ackumulerade
vinstmedel
Eget
kapital
totalt
Eget kapital 1.1.2022 428 42 1 019 2 807 4 296
Periodens totalresultat -71 219 148
Periodens resultat 211 211
Övrigt totalresultat -71 9 -63
Vinstutdelning -80 -80
Övriga 0 0
Eget kapital 31.12.2022 428 -29 1 019 2 947 4 364
*Dotterföretagen i Balt ikum OP F inan ce AS (Estlan d), O P Finance SIA (Lettland) och AB OP Finance (Litau en) f usionera s me d sitt moderföreta g
OP Företagsbanken Abp 31.10.2021 genom en gränsöverskridande fusion. En fusionsdifferens på 51 miljoner euro bokfördes bland
ackumulerade vinstmedel.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
32
Kassaflödesanalys
Mn € Not
2022 2021
Kassaflöde från rörelsen
Periodens resultat 211 215
Justeringar i periodens resultat 286 497
Ökning (-) eller minskning (+) av rörelsetillgångar -1 980 -5 453
Fordringar på kreditinstitut 15 782 -2 146
Derivatinstrument 16 -362 -68
Fordringar på kunder 17 -2 013 -1 088
Investeringstillgångar 18 -530 -1 977
Övriga tillgångar 22 142 -173
Ökning (+) eller minskning (-) av rörelseskulder 556 15 441
Skulder till kreditinstitut 24 -752 13 275
Derivatinstrument 16 519 225
Skulder till kunder 25 657 1 954
Avsättningar och övriga skulder 27 132 -13
Betald inkomstskatt -62 -23
Erhållna utdelningar 0 3
A. Kassaflöde från rörelsen totalt -988 10 680
Kassaflöde från investeringar
Investeringar i materiella och immateriella tillgångar 19, 20 0 1
Överlåtelse av materiella och immateriella tillgångar 19, 20 0
B. Kassaflöde från investeringar totalt 0 1
Kassaflöde från finansiering
Efterställda skulder, förändring 28 -529 -290
Skuldebrev emitterade till allmänheten, förändring 26 3 809 833
Betalda utdelningar -80
Leasingskulder 21 -1 -1
C. Kassaflöde från finansiering totalt 3 200 541
Nettoförändring av likvida medel (A+B+C) 2 211 11 222
Likvida medel vid början av räkenskapsperioden 32 891 21 842
Effekten av förändringar i valutakurserna 292 -173
Likvida medel vid slutet av räkenskapsperioden 35 395 32 891
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
33
Noter till bokslutet
Innehållsförteckning
1. Principer för upprättandet av OP Företagsbanken Abp:s bokslutet
2. OP Företagsbanken Abp:s principer för riskhantering
3. Ändringar i principerna för upprättandet och uppställningen av bokslutet
4. Segmentrapportering
Noter till resultaträkningen
5. Räntenetto
6. Provisionsnetto
7. Nettointäkter från placeringsverksamhet
8. Övriga rörelseintäkter
9. Personalkostnader
10. Avskrivningar och nedskrivningar
11. Övriga rörelsekostnader
12. Nedskrivningar av fordringar
13. Inkomstskatt
Noter angående tillgångar
14. Kontanta medel
15. Fordringar på kreditinstitut
16. Derivatinstrument
17. Fordringar på kunder
18. Investeringstillgångar
19. Immateriella tillgångar
20. Materiella tillgångar
21. Leasingavtal
22. Övriga tillgångar
23. Skattefordringar och skatteskulder
Noter angående skulder och eget kapital
24. Skulder till kreditinstitut
25. Skulder till kunder
26. Skuldebrev emitterade till allmänheten
27. Avsättningar och övriga skulder
28. Efterställda skulder
29. Eget kapital
Övriga noter till balansräkningen och poster utanför balansräkningen
30. Ställda säkerheter
31. Erhållna finansiella säkerheter
32. Klassificering av finansiella tillgångar och skulder
33. Klassificering av poster återkommande värderade till verkligt värde enligt värderingsmetod
34. Förlustreserv för fordringar och skuldebrev
35. Åtaganden utanför balansräkningen
36.
37. Noter till kassaflödesanalysen
Finansiella tillgångar och skulder som dragits av från varandra eller som omfattas av ett rättsligt bindande ramavtal om
nettning
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
34
Noter till riskhanteringen
38. Utvecklingen av kreditförluster och nedskrivningar
39. Erhållna säkerheter per säkerhetsslag
40. Upplåningens struktur
41. Löptidsinformation om finansiella tillgångar och skulder enligt återstående löptid
42. Likviditetsreserven
43. Löptider för finansiella tillgångar och skulder enligt förfall eller omprissättning
44. Ränte- och marknadsriskens känslighetsanalys
Övriga noter
45. Ländervisa uppgifter
46. Närståendetransaktioner
47. Händelser efter balansdagen
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
35
Not 1. Principer för upprättandet av OP Företagsbanken Abp:s bokslut
Allmänt
OP Företagsbanken är en av Finlands ledande företagsbanker. OP Företagsbanken har en etablerad och bred kundkår som består av
företag och institutioner till vilka OP Företagsbanken erbjuder ett vältäckande urval av banktjänster. Dessutom är OP Företagsbanken
centralbank för OP Gruppens andelsbanker.
OP Företagsbanken Abp hör till OP Gruppen, som består av 108 andelsbanker och deras centralinstitut OP Andelslag samt dess
dotterföretag. OP Gruppens medlemskreditinstitut utgörs av OP Företagsbanken Abp, OP Detaljkunder Abp och OP Andelslags
medlemsandelsbanker.
I enlighet med lagen om en sammanslutning av inlåningsbanker ansvarar medlemskreditinstituten, inklusive OP Företagsbanken, och
OP Andelslag i sista hand solidariskt för varandras skulder och förbindelser. Om kapitalbasen i ett medlemskreditinstitut på grund av
förluster minskar så att de i lagen uppställda förutsättningarna för likvidation uppfylls, har OP Andelslag rätt att ta ut extra avgifter
av medlemskreditinstituten på basis av den sammanräknade omslutningen i de balansräkningar som senast fastställts.
OP Företagsbankens hemort är Helsingfors och dess registrerade gatuadress är Gebhardsplatsen 1, 00510 Helsingfors. OP
Företagsbankens registrerade postadress är PB 308, 00013 OP. En kopia av OP Företagsbanken Abp:s bokslut kan fås på
internetadressen www.op.fi eller från företagets kontor.
OP Företagsbankens moderbolag är OP Andelslag, och OP Företagsbankens uppgifter konsolideras i OP Andelslags koncernbokslut.
En kopia av OP Andelslags bokslut kan fås på besöksadressen Gebhardsplatsen 1, 00510 Helsingfors. OP Gruppens bokslut kan fås
på internetadressen www.op.fi eller från gruppens kontor på adressen Gebhardsplatsen 1, 00510 Helsingfors.
OP Företagsbankens styrelse godkände att bokslutskommunikén offentliggörs 8.2.2023, och styrelsen godkände bokslutet 8.2.2023.
1 Grund för upprättande av bokslutet
Bokslutet har upprättats enligt internationella IFRS-standarder (International Financial Reporting Standards). Vid upprättandet av
bokslutet iakttas de IAS- och IFRS-standarder samt de SIC- och IFRIC-tolkningar som gällde 31.12.2022. Med de internationella
redovisningsstandarderna avses de standarder och tolkningar som har antagits i enlighet med Europaparlamentets och rådets
förordning (EU) nr 1606/2002. OP Företagsbankens noter beaktar också de krav i finländsk bokföringslagstiftning och
bolagslagstiftning som kompletterar IFRS-bestämmelserna.
OP Företagsbanken började 2022 tillämpa följande standarder och tolkningar:
 Ändringarna i standarderna IAS 37, IAS 16 och IFRS 9 trädde i kraft 1.1.2022. De hade inte någon väsentlig inverkan på
OP Företagsbankens bokslut.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut är upprättat enligt ursprungliga anskaffningsvärden med undantag för finansiella tillgångar och
skulder värderade till verkligt värde via resultatet, finansiella tillgångar värderade till verkligt värde via övrigt totalresultat,
säkringsobjekt vid säkring av verkligt värde (för den risk som säkras) och derivatinstrument. Dessutom har de förmånsbestämda
pensionsplanerna behandlats i enlighet med standarden IAS 19.
Uppgifterna i bokslutet anges i miljoner euro. Då det för en post i en tabell i noterna anges en nolla, betyder det att posten har ett
saldo, men att det är avrundat till noll. Då ingenting anges för en post (posten är tom), är saldot för posten noll.
Den information om kapitaltäckning enligt Pelare 3 som avses i Europaparlamentets och rådets förordning (EU) nr 575/2013
publiceras separat i OP Gruppens risk- och kapitaltäckningsrapport samt i OP-sammanslutningens Pelare III-tabeller. I OP
Företagsbankens verksamhetsberättelse finns ett sammandrag av OP Företagsbankens kapitaltäckning.
1.1 Viktiga händelser under räkenskapsperioden
OP Företagsbanken Abp emitterade i januari 2022 ett grönt obligationslån på 500 miljoner euro enligt det uppdaterade ramverket
Green Bond Framework. Med lånet främjas den gröna omställningen, och medlen från det styrs till hållbar företagsfinansiering.
Lånet är riktat till internationella institutionella placerare, och det är OP Företagsbankens andra gröna obligationslån och dess första
gröna obligationslån till senior non-preferred-villkor utan säkerhet. Lånets belopp är 500 miljoner euro och löptiden 5,5 år.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
36
Näringsgrenar som finansieras via lånet är förnybar energi, miljövänligt byggande (green buildings) och hållbar användning av
naturresurser, inklusive markanvändning.
1.2 Fusionsresultat
Dotterföretagen i Baltikum OP Finance AS (Estland), OP Finance SIA (Lettland) och AB OP Finance (Litauen) fusioneras med sitt
moderföretag OP Företagsbanken Abp under jämförelseperioden 2021 genom en gränsöverskridande fusion. En fusionsdifferens på
51 miljoner euro bokfördes bland ackumulerade vinstmedel 2021. Vid fusionen fusionerades företag under samma bestämmande
inflytande med moderföretaget, varvid det bestämmande inflytandet inte förändras. Fusionsvinsten bokfördes därför bland
ackumulerade vinstmedel under eget kapital.
2 Redovisningsprinciper som kräver ledningens bedömning och centrala osäkerhetsfaktorer i anslutning till bedömningarna
Upprättandet av bokslutet enligt IFRS-standarderna förutsätter att ledningen bedömer och överväger tillämpningen av
redovisningsprinciperna. Då bokslutet upprättas görs sådana uppskattningar och antaganden om framtiden, vilkas utfall kan avvika
från det verkliga utfallet. Dessutom måste olika avvägningar göras då principerna för upprättande av bokslutet tillämpas.
2.1. Hållbarhet
Hållbarhet är en integrerad del av OP Företagsbankens och OP Gruppens affärsrörelse och strategi, och en ansvarsfull affärsrörelse
är en av OP Gruppens strategiska prioriteringar. OP Gruppen offentliggjorde sitt nya hållbarhetsprogram i augusti 2022. Det nya
hållbarhetsprogrammet och dess riktlinjer realiserar OP Gruppens strategi samt styr affärsrörelsernas och andelsbankernas
hållbarhetsarbete. OP Gruppens hållbarhetsprogram bygger på tre teman: Klimat och miljö, Människor och samhälle samt God
förvaltningssed.
Ledningen har bedömt att hållbarhetstemana påverkar följande delområden i OP Företagsbankens bokslut:
 förväntade kreditförluster (Not 34. Förlustreserv för fordringar och skuldebrev)
 gröna obligationslån (Not 26. Skuldebrev emitterade till allmänheten)
 gröna lån och lån enligt hållbarhetskriterier (Not 17. Fordringar på kunder)
2.2 Förväntade kreditförluster
Flera faktorer som kräver ledningens bedömning ansluter sig till upprättandet av beräkningsmodeller för förväntade kreditförluster
(ECL), bland annat:
 Val av rätta ECL-modeller som beskriver de kreditförluster som kan väntas i avtalsbeståndet så väl som möjligt.
 Olika antaganden och bedömningar från egna medarbetare som gjorts i modellerna.
 Val av estimatmetoder för ECL-modellernas parametrar.
 Fastställande av avtals löptid för krediter utan förfallodag (revolverande krediter).
 Fastställande av den modellrisk som ansluter sig till modelleringsmaterial och datakvalitet.
 Korrekt indelning av avtal i olika segment så att deras ECL beräknas med rätt modell.
 Val av makroekonomiska faktorer så att ändringarna i dem korrelerar med avtalens sannolikhet för fallissemang.
 Prognostisering av makroekonomiska scenarier och sannolikheten för dem i framtiden.
 Extra avsättningar som på basis av ledningens bedömning riktats till en viss bransch på grund av plötsliga kriser såsom
coronapandemin eller Rysslands anfallskrig i Ukraina.
 Sänkningar av säkerhetsvärdet enligt ledningens bedömning på grund av säkerhetens geografiska läge.
Ledningens bedömning har också använts för att uppskatta en betydande ökning i kreditrisken, bl.a. för:
 Bedömningar från egna medarbetare som används för att bedöma den relativa förändringen i kreditrisken för
privatkunder, med vilka säkerställs att antalet avtal som överförs till steg 2 är korrekt före överföringen till steg 3 (s.k.
default capture rate).
 Valet av absolut gräns som baserar sig på det historiska beteendet för fallissemang samt på OP Gruppens
kreditriskprocess.
 Bestämningen av längden på den tidsperiod under vilken kunden måste visa ett gott betalningsbeteende för att
nedskrivningssteget ska kunna förbättras från steg 3 till steg 2 och 1.
Den egentliga beräkningen av ECL-tal utförs med ECL-modellerna, utom då det är fråga om en stor företagsexponering
huvudsakligen i steg 2 eller 3 och på bevakningslistan, varvid ECL beräknas med den kassaflödesbaserade ECL-metoden som
baseras på bedömningar från egna medarbetare. Till bedömningarna från egna medarbetare hör ledningens bedömning.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
37
Extra avsättningar som baserar sig på ledningens bedömning (management overlay) direkt i ECL-talen (så kallade post model
adjustments) är avsedda endast för tillfällig användning tills den oförutsedda händelse eller omständighet som gett upphov till
avsättningen har kunnat beaktas i ECL-modellerna.
De nuvarande ECL-modellerna beaktar de risker som är förknippade med hållbar utveckling Environmental, Social och Governance
("ESG"). I beräkningen av dessa risker ingår en uppskattning av de ekonomiska effekterna; i ett makroscenario där användningen av
fossil energi minskas så att klimatneutralitet uppnås senast 2035.
I not 34. Förlustreserv för fordringar och skuldebrev redogörs för beräkningen av förlustreserven och för centrala osäkerhetsfaktorer
i anknytning till beräkningen. I noten redogörs också för de val som gjorts vid beräkningen av förväntade kreditförluster i anknytning
till kriget i Ukraina, energikrisen och de snabba förändringarna i det allmänna ekonomiska läget. Redovisningsprinciperna för
förväntade kreditförluster beskrivs i avsnitt 6.4.
2.3 Verkliga värden på finansiella instrument
Ledningen ska avgöra när marknaden för finansiella instrument inte fungerar. Ledningen ska dessutom avgöra när ett enskilt
finansiellt instrument är föremål för aktiv handel och när prisuppgifterna på marknaden är en tillförlitlig indikation på instrumentets
verkliga värde. Då det verkliga värdet på finansiella instrument fastställs med en värderingsmetod behövs ledningens bedömning för
att välja värderingsmetod. Till den del som indata inte kan fås från marknaden för att få resultat från modellerna, måste ledningen
ta ställning till hur mycket annan information som kan användas (Not 33. Klassificering av poster återkommande värderade till
verkligt värde enligt värderingsmetod). Redovisningsprinciperna för verkliga värden på finansiella instrument beskrivs i avsnitt 6.
2.4 Rysslands anfallskrig mot Ukraina
Ledningen har bedömt att Rysslands anfallskrig i Ukraina kan påverka OP Företagsbankens intäkter och risker indirekt via
förändringar i kundernas verksamhetsförutsättningar samt direkt på grund av det allmänna läget på finansmarknaden och
skadegörelse mot den tekniska infrastrukturen. Konsekvenserna kan bland annat bli följande:
 nedskrivningarna av fordringar ökar
 värdet på placeringstillgångar sjunker
 omfattande sanktioner och motsanktioner påverkar OP Företagsbanken eller dess kunders verksamhet
 tillgångsproblem och prisuppgång för marknadsupplåningen
 kontinuitetsproblem i verksamheten till följd av cyberattacker mot OP Företagsbanken eller dess kunder.
I not 34. Förlustreserv för fordringar och skuldebrev redogörs för de val som gjorts vid beräkningen av förväntade kreditförluster i
anslutning till kriget i Ukraina.
3 Poster i utländsk valuta
Bokslutet upprättas i euro, som är företagets funktionella valuta och rapportvaluta. Transaktioner i utländsk valuta redovisas i euro
till transaktionsdagens kurs eller rapportmånadens mittkurs. På bokslutsdagen omräknas monetära balansposter i utländsk valuta till
euro till den kurs som gäller på bokslutsdagen. Icke-monetära balansposter som värderas till det ursprungliga anskaffningsvärdet
redovisas till transaktionsdagens kurs.
Kursdifferenser som uppkommer då transaktioner i utländsk valuta och monetära balansposter omräknas till euro redovisas som
valutakursvinster eller valutakursförluster på resultatposten Nettointäkter från placeringsverksamhet (Not 7. Nettointäkter från
placeringsverksamhet).
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
38
4 Sammandrag av presentationen av resultatposter i bokslutet:
Räntenetto Erhållna och betalda räntor för ränteinstrument, differensen mellan det upplupna nominella värdet
och anskaffningsvärdet, räntor på räntederivat samt värdeförändringen vid säkringen till verkligt
värde.
Provisioner som anses utgöra ersättning för den risk som banken tar i anslutning till ett finansiellt
instrument och som anses utgöra en fast del av det finansiella instrumentets effektiva ränta.
Provisionsnetto Provisionsintäkter från utlåningen, inlåningen, betalningarna, förmedlingen av värdepapper,
emissionen av värdepapper, fonderna, kapitalförvaltningen, juridiska uppdrag samt garantierna.
Provisionskostnader för utlåningen, betalningarna, förmedlingen av värdepapper, emissionen av
värdepapper, kapitalförvaltningen, garantierna och derivaten.
Nettointäkter från
placeringsverksamhet
Realisationsvinster och realisationsförluster, ränteintäkter, valutavärderingar samt nedskrivningar
och återförda nedskrivningar för tillgångar värderade till verkligt värde via övrigt totalresultat.
Förändringar i verkligt värde av finansiella instrument som redovisats till verkligt värde via
resultatet samt utdelningar och andelar. Dessutom ränteintäkter och räntekostnader för finansiella
tillgångar som innehas för handel.
Övriga rörelseintäkter
Centralbanksserviceavgifter och övriga rörelseintäkter.
Personalkostnader
Löner, provisioner, pensionskostnader, lönebikostnader.
Övriga rörelsekostnader Drift- och utvecklingskostnader för ICT, myndighetsavgifter, revisionskostnader, serviceavgifter till
OP Andelslag, datakommunikationskostnader, köptjänster, marknadsföringskostnader,
samhällsansvarskostnader, försäkrings
-
och säkerhetskos
tnader samt övriga kostnader
.
Nedskrivningar av
fordringar
Förväntade kreditförluster från kunder, poster utanför balansräkningen och skuldebrev samt slutliga
kreditförluster och återföringar för dem.
5 Principer för intäktsföring
5.1 Ränteintäkter
Ränteintäkter och räntekostnader på tillgångs- och skuldposter med ränta redovisas med effektivräntemetoden.
Effektivräntemetoden beskrivs närmare i avsnitt 6.2.1 Upplupet anskaffningsvärde i redovisningsprinciperna. Också räntor på sådana
fordringar för vilka det finns förfallna betalningar som inte skötts intäktsförs. Differensen mellan anskaffningsvärdet av en fordran
och fordrans nominella värde periodiseras bland ränteintäkter och differensen mellan skuldbeloppet och dess nominella värde
periodiseras bland räntekostnader. Differensen mellan det nominella värdet och anskaffningsvärdet av obligationslån med fast ränta
periodiseras bland ränteintäkter och räntekostnader över lånets löptid.
Kundmarginalen enligt derivatvillkoren för räntetaks- och räntekorridorskrediterna ackumuleras i räntenettot i takt med att en kund
betalar tilläggsmarginal enligt ett derivatvillkor (Not 5. Räntenetto).
5.2 Provisionsnetto
Avgifter som inte ingår i effektivräntan för ett finansiellt instrument redovisas i enlighet med standarden IFRS 15 Intäkter från avtal
med kunder. De provisionsintäkter som avses i standarden IFRS 15 ska intäktsföras då de prestationsåtaganden som man kommit
överens om i tjänsten överförs till kunden. I sådana fall är överföringen av kontroll ett centralt kriterium. Provisionsintäkterna
redovisas till beloppet av den ersättning som man förväntar sig att ha rätt till i utbyte mot att överföra varor tjänster till kunden.
Provisionskostnaderna redovisas i provisionsnettot enligt prestationsprincipen.
I segmentet Företagsbank och kapitalmarknad tas avgifter ut av företagskunder, institutionella kunder och företagskunder samt av
aktörer inom OP Gruppen. Provisionsintäkterna består av provisionsintäkter från utlåningen, förmedlingen och emissionen av
värdepapper, placeringsanalysen och garantierna. I segmentet Finansbolagstjänster och betalningar tas avgifter ut av privatkunder
och företagskunder. Provisionsintäkterna består av provisionsintäkter från utlåningen, betalningarna och garantierna. I segmentet
Baltikum tas avgifter ut av privatkunder och företagskunder i Estland, Lettland och Litauen. Provisionsintäkterna består av
provisionsintäkter från utlåningen, betalningarna och garantierna. De provisionsintäktsposter som nämns ovan består av många olika
avgiftstyper, vilkas prestationsåtaganden uppfylls i enlighet med arten av avgiften antingen över tiden eller vid en bestämd tidpunkt.
Prestationsåtagandena för avgifterna för utlåningen, placeringsanalysen och garantierna uppfylls i regel över tiden, de övriga
avgifterna vid en bestämd tidpunkt. Ersättningsbeloppet består i tjänsterna främst av ett listpris eller ett pris som överenskommits i
avtalet. Intäkterna från avtal med kunder enligt segment redovisas i not 6. Provisionsnetto.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
39
Utdelningar intäktsförs i regel då bolagsstämman vid det bolag som betalar utdelningen har beslutat om utdelningen. Utdelningarna
redovisas bland nettointäkterna från placeringsverksamhet.
6 Finansiella instrument
6.1 Fastställande av verkligt värde
Det verkliga värdet är det pris som en tillgångspost kunde säljas eller en skuld betalas till på värderingsdagen i en normal transaktion
mellan marknadsparter (Not 33. Klassificering av poster återkommande värderade till verkligt värde enligt värderingsmetod).
Det verkliga värdet av ett finansiellt instrument fastställs antingen med prisnoteringar på en fungerande marknad eller, om ingen
fungerande marknad finns, med hjälp av egna värderingsmetoder. Marknaden anses vara fungerande, om prisnoteringar finns att få
enkelt och regelbundet och de beskriver faktiska och regelbundna marknadstransaktioner mellan parter som är oberoende av
varandra. Som noterat marknadspris på finansiella tillgångar används köpkursen vid respektive tidpunkt.
Om det på marknaden finns en etablerad värderingspraxis för finansiella instrument som inte direkt får ett marknadspris (t.ex. OTC-
derivat), baserar sig det verkliga värdet på den marknadspriskalkyl och marknadsnoteringarna för de indata som används i modellen.
Om ingen värderingspraxis har etablerats på marknaden, fastställs marknadsvärdet på basis av en egen värderingsmodell för
respektive produkt. Värderingsmodellerna bygger på allmänt tillämpade kalkyler och de omfattar alla delfaktorer som
marknadsparterna skulle beakta då de fastställer priset. De stämmer överens med de ekonomiska metoder som är godkända vid
prissättningen av finansiella instrument.
Som värderingsmetoder används priserna i marknadstransaktioner, metoden med diskonterat kassaflöde och det verkliga värdet vid
bokslutstidpunkten på andra till relevanta delar liknande instrument. I värderingsmetoderna beaktas bedömningen av kreditrisk, de
diskonteringsräntor som används, möjligheterna till återbetalning i förtid och andra sådana faktorer som påverkar fastställandet av
ett verkligt värde för ett finansiellt instrument på ett tillförlitligt sätt.
Det verkliga värdet för finansiella instrument delas in i tre nivåer enligt hur deras verkliga värde har bestämts:
 noterade priser på aktiva marknader för identiska tillgångar eller skulder (nivå 1)
 verkliga värden som bestämts på basis av andra indata än de noterade priser som ingår i nivå 1, som är observerbara för
tillgången eller skulden antingen direkt (t.ex. som priser) eller indirekt (t.ex. härledda från priser) (nivå 2)
 verkliga värden som bestämts på basis av indata för tillgången eller skulden, som inte bygger på observerbara
marknadsdata (nivå 3).
Den nivå för verkliga värden som en viss post som värderats till verkligt värde i sin helhet har klassificerats till har fastställts för hela
den post som värderats till verkligt värde på basis av betydande indata för den lägsta nivån. Indatas betydelse har för ifrågavarande
post som värderats till verkligt värde bedömts genom en helhetsbedömning.
Typiskt för illikvida produkter är att det pris som beräknats enligt en prissättningsmodell avviker från den faktiska köpesumman. Den
faktiska köpesumman är dock det bästa beviset på en produkts verkliga värde. Differensen mellan den faktiska köpesumman och det
pris som beräknats enligt en prissättningsmodell som använder marknadspris (Day 1 profit/loss) periodiseras i resultaträkningen
enligt avtalets löptid eller en kortare tid med beaktande av produktens struktur och motpart. Den operiodiserade andelen intäktsförs
dock genast, om ett verkligt marknadspris finns att få på produkten eller om en prissättningspraxis etableras på marknaden. I OP
Företagsbankens balansräkning ingår inte betydliga illikvida finansiella tillgångar.
6.2 Finansiella tillgångar och skulder
OP Företagsbankens finansiella tillgångar redovisas i noterna 14. Kontanta medel, 15. Fordringar på kreditinstitut, 16.
Derivatinstrument, 17. Fordringar på kunder, 18. Investeringstillgångar och 22. Övriga tillgångar. De finansiella skulderna redovisas i
noterna 24. Skulder till kreditinstitut, 25. Skulder till kunder, 26. Skuldebrev emitterade till allmänheten, 27. Avsättningar och övriga
skulder samt 28. Efterställda skulder.
6.2.1. Upplupet anskaffningsvärde
Upplupet anskaffningsvärde är det belopp till vilket den finansiella tillgången eller den finansiella skulden värderas vid första
redovisningstillfället minus återbetalningar, plus eller minus ackumulerade periodiseringar vid användning av effektivräntemetoden
på eventuell skillnad mellan det ursprungliga beloppet och beloppet på förfallodagen och, för finansiella tillgångar, justerat med
hänsyn till en eventuell förlustreserv.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
40
Effektivräntemetoden diskonterar exakt de uppskattade framtida in- och utbetalningarna under den förväntade löptiden för den
finansiella tillgången eller finansiella skulden till redovisat bruttovärde för en finansiell tillgång eller till det upplupna
anskaffningsvärdet för en finansiell skuld. Vid beräkning av effektivräntan uppskattas de förväntade kassaflödena genom att beakta
samtliga avtalsvillkor för det finansiella instrumentet utan att beakta de förväntade kreditförlusterna (“ECL”). Beräkningen innefattar
alla avgifter och punkter som betalats eller erhållits av avtalsparterna, och som är en integrerad del av effektivräntan,
transaktionskostnader och alla andra premier eller rabatter. Avgifter som ingår i räntan för ett finansiellt instrument omfattar t.ex.
expeditions- och uppläggningsavgifter i samband med uttag av lån. Sådana avgifter periodiseras på det finansiella instrumentets
förväntade löptid eller på en kortare period, i tillämpliga fall. Avgifter som inte ingår i effektivräntan för ett finansiellt instrument och
som redovisas i enlighet med standarden IFRS 15 omfattar t.ex. avgifter som tas ut för förvaltning av lån.
De förväntade kreditförlusterna ska inkluderas i de uppskattade kassaflödena vid beräkningen av den kreditjusterade effektivräntan
för finansiella tillgångar som anses vara kreditförsämrade tillgångar vid första redovisningstillfället (s.k. “POCI”).
Ränteintäkter
Ränteintäkterna beräknas genom tillämpning av effektivräntan på det redovisade bruttovärdet för en finansiell tillgång med undantag
av följande:
a) Köpta eller utgivna kreditförsämrade finansiella tillgångar, för vilka tillämpas kreditjusterad effektivränta på en finansiell
tillgångs upplupna anskaffningsvärde.
b) Finansiella tillgångar som inte är köpta eller utgivna kreditförsämrade finansiella tillgångar men som senare har blivit
kreditförsämrade finansiella tillgångar (eller som befinner sig i steg 3). För de här finansiella tillgångarna ska effektivräntan
tillämpas på den finansiella tillgångens upplupna anskaffningsvärde (dvs. efter avdrag av det redovisade nettovärdet av den
förväntade kreditförlusten).
6.2.2. Det första redovisningstillfället och den första värderingen
Vid det första redovisningstillfället ska en finansiell tillgång eller finansiell skuld värderas till det verkliga värdet plus eller minus, när
det gäller en finansiell tillgång eller finansiell skuld som inte värderas till verkligt värde via resultatet, transaktionskostnader som är
direkt hänförliga till förvärv eller emission av den finansiella tillgången eller finansiella skulden. Omedelbart efter det första
redovisningstillfället ska för en finansiell tillgång redovisas en förlustreserv för förväntade kreditförluster, om den finansiella
tillgången värderas till upplupet anskaffningsvärde eller verkligt värde via övrigt totalresultat. Det här medför att en förlust redovisas
i resultatet för finansiella tillgångar som nyligen getts ut eller köpts.
6.3. Klassificering och efterföljande värdering av finansiella tillgångar
OP Företagsbanken klassificerar finansiella tillgångar i följande kategorier:
 finansiella tillgångar värderade till verkligt värde via resultatet (FVTPL – Fair Value Through Profit or Loss)
 värderade till verkligt värde via övrigt totalresultat (FVOCI – Fair Value Through Other Comprehensive Income)
 finansiella tillgångar värderade till upplupet anskaffningsvärde.
6.3.1 Krediter och skuldebrev
Klassificeringen och den efterföljande värderingen av krediter och skuldebrev beror på följande faktorer:
 OP Företagsbankens affärsmodell för förvaltningen av finansiella tillgångar
 egenskaperna hos de avtalsenliga kassaflödena från den finansiella tillgången.
På basis av de här faktorerna ska OP Företagsbanken klassificera krediter och skuldebrev i följande tre värderingskategorier:
1) Finansiella tillgångar värderade till upplupet anskaffningsvärde innehas inom ramen för en affärsmodell vars mål är att
inneha finansiella tillgångar i syfte att inkassera avtalsenliga kassaflöden som endast är betalningar av kapitalbelopp och
ränta på det utestående kapitalbeloppet. En posts bokförda värde innehåller en förlustreserv för förväntade kreditförluster
och ränteintäkterna redovisas bland ränteintäkterna med effektivräntemetoden.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
41
2) Finansiella tillgångar värderade till verkligt värde via övrigt totalresultat innehas enligt en affärsmodell vars mål kan uppnås
både genom att samla in avtalsenliga kassaflöden och sälja finansiella tillgångar. Dessutom ska de avtalade villkoren vid
bestämda tidpunkter ge upphov till kassaflöden som endast är betalningar av kapitalbelopp och ränta på det utestående
kapitalbeloppet. Ändringarna i verkligt värde redovisas i fonden för verkligt värde. Nedskrivningsvinster eller -förluster samt
valutakursvinster eller -förluster resultatförs. När en finansiell tillgång tas bort från balansräkningen omklassificeras den
ackumulerade vinsten eller förlusten i fonden för verkligt värde från eget kapital till resultatet som en
omklassificeringsjustering till nettointäkter från placeringsverksamheten. Räntan beräknad enligt effektivräntemetoden tas
upp i ränteintäkter.
3) Finansiella tillgångar värderade till verkligt värde via resultatet är finansiella tillgångar som innehas för handel eller
finansiella tillgångar som inte uppfyller kriterierna för värdering till upplupet anskaffningsvärde eller verkligt värde via övrigt
totalresultat. Vinsterna och förlusterna redovisas bland nettointäkterna från placeringsverksamhet. Ränteintäkterna och
räntekostnaderna för skuldebrev och derivatinstrument som innehas för handel redovisas bland nettointäkter från
placeringsverksamhet.
Affärsmodell
Med affärsmodell avses hur OP Företagsbanken förvaltar sina finansiella tillgångar för att generera kassaflöden. OP Företagsbankens
affärsmodell avgör huruvida enbart insamling av avtalsenliga kassaflöden eller insamling av avtalsenliga kassaflöden och försäljning
av finansiella tillgångar leder till kassaflöden eller om det är fråga om handel. Finansiella tillgångar som hör till affärsmodellen med
handel värderas i resultatet. Vid bedömningen av affärsmodellen beaktar OP Företagsbanken kommande åtgärder för att nå
affärsmodellens mål. Bedömningen omfattar tidigare erfarenhet av insamlingen av kassaflöden, hur affärsrörelsemodellen och de
finansiella tillgångar som innehas i enlighet med den ska värderas samt hur det rapporteras till nyckelpersoner i företagets ledning,
hur riskerna hanteras och hur cheferna för affärsrörelsen belönas. Till exempel innehas företagskrediter som OP Företagsbanken
beviljat för att samla in avtalsenliga kassaflöden. Dessutom är målet med affärsmodellen för OP Företagsbankens
likviditetsreservportfölj att samla in avtalsenliga kassaflöden och sälja finansiella tillgångar.
Ändring i affärsmodellen
Ändringar i affärsmodellen förväntas ske sällan till följd av interna eller externa förändringar, och de måste vara betydande med
tanke på OP Företagsbankens verksamhet. OP Andelslags styrelse bestämmer om ändringar i affärsmodellen. Affärsmodellen ändras
då OP Företagsbanken förvärvar eller avyttrar ett affärsområde eller avvecklar affärsområdets verksamhet. En förändring i
affärsmodellen dokumenteras på ett ändamålsenligt sätt av respektive affärsenhet. Ekonomi och Riskhantering ska behandla den för
att klarlägga hurdana effekter den kan ha på bokföringen (inkl. effekterna på ECL). En förändring i målet för ett företags affärsmodell
måste genomföras före den dag då klassificeringen ändras.
Ändringen i klassificeringen ska tillämpas prospektivt från ändringsdagen för klassificeringen. Ändringsdagen för klassificeringen är
den första dagen i den rapporteringsmånad som följer efter det att beslutet om att ändra klassificeringen har fattats. Tidigare
rapportperioder justeras inte retroaktivt.
Det har inte förekommit ändringar i OP Företagsbankens affärsmodell 2021–2022.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
42
I följande tabell presenteras effekterna på bokföringen av ändringarna av olika klassificeringar:
Ursprunglig
värderingskategori
Ny värderingskategori Bokföringseffekt
Upplupet
anskaffningsvärde
FVTPL
Det verkliga värdet fastställs på ändringsdagen för klassificeringen. Den vinst
eller förlust som eventuellt uppkommer av differensen mellan det tidigare
upplupna anskaffningsvärdet och det verkliga värdet redovisas i resultatet.
FVTPL Upplupet
anskaffningsvärde
Det verkliga värdet på ändringsdagen för klassificeringen blir ett nytt redovisat
bruttovärde. Den effektiva räntan fastställs på basis av det verkliga värdet på
ändringsdagen för klassificeringen.
Upplupet
anskaffningsvärde
FVOCI
Den vinst eller förlust som eventuellt uppkommer av differensen mellan det
tidigare upplupna anskaffningsvärdet och det verkliga värdet redovisas i övrigt
totalresultat. Beloppet av den effektiva räntan och de förväntade
kreditförlusterna justeras inte till följd av att klassificeringen har ändrats.
FVOCI Upplupet
anskaffningsvärde
Det verkliga värdet på ändringsdagen för klassificeringen blir ett nytt upplupet
anskaffningsvärde. Den vinst eller förlust som tidigare redovisats i övrigt
totalresultat ska dock tas bort från det egna kapitalet och redovisas som en
justering av det verkliga värdet för en finansiell tillgångspost på ändringsdagen
för klassificeringen. Beloppet av den effektiva räntan och de förväntade
kreditförlusterna justeras inte till följd av att klassificeringen har ändrats.
FVTPL FVOCI Det verkliga värdet på ändringsdagen för klassificeringen blir ett nytt bokfört
värde. Den effektiva räntan fastställs på basis av det verkliga värdet på
ändringsdagen för klassificeringen.
FVOCI FVTPL
Det verkliga värdet på ändringsdagen för klassificeringen blir ett nytt bokfört
värde. Den vinst eller förlust som tidigare redovisats i övrigt totalresultat ska
överföras som en justering som beror på ändringen i klassificeringen från eget
kapital till re
sultatet på ändringsdagen för klassificeringen.
Egenskaperna hos kassaflödena
Då OP Företagsbankens affärsmodell är en annan än handel, bedömer OP Företagsbanken om avtalsenliga kassaflöden är förenliga
med ett grundläggande lånearrangemang eller inte. I ett grundläggande lånearrangemang består de avtalsenliga kassaflödena
endast av betalningar av kapitalbelopp och ränta på det utestående kapitalbeloppet (“SPPI”), och ersättning för pengars tidsvärde,
kreditrisk, utlåningsrisker samt en vinstmarginal är oftast de mest betydande delarna av räntan. Största delen av OP
Företagsbankens finansiella tillgångar består av grundläggande lånearrangemang.
Alla krediter som OP Företagsbanken beviljat privatkunder och en del av företagskundernas krediter innehåller en möjlighet till
återbetalning i förtid. Villkoren motsvarar dock grundläggande lånearrangemang, eftersom beloppet för förtida inlösen representerar
ett avtalsenligt nominellt belopp och upplupen (men ännu inte reglerad) avtalsenlig ränta, vilket kan inbegripa ytterligare ersättning
för förtida uppsägning av avtalet.
För skuldebrevens del testas egenskaperna hos kassaflödena med ett SPPI-verktyg. Resultatet från verktyget leder till att SPPI-
testet antingen godkänns eller förkastas utan ytterligare undersökningar (resultaten pass/fail) eller till att kassaflödesegenskaperna
före klassificeringsbeslutet undersöks enligt OP Gruppens interna anvisningar (resultat “further review required”). Metoden
identifierar ur avtalsvillkoren flera olika element som inverkar på om SPPI-definitionen uppfylls eller inte.
Då de avtalsenliga kassaflödena är exponerade för t.ex. förändringar i aktiekurser eller låntagarens ekonomiska resultat, är det inte
fråga om ett grundläggande lånearrangemang, och sådana finansiella tillgångar ska värderas till verkligt värde via resultatet. Typiska
exempel på det här är olika fondplaceringar som inte uppfyller definitionen på eget kapital enligt IAS 32 i emittentens bokslut.
Inbäddade derivat som ingår i de finansiella tillgångarna skiljs inte åt från värdavtalet utan de beaktas i den totala bedömningen av
avtalsenliga kassaflöden.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
43
Om affärsmodellen för förvaltningen av finansiella tillgångar ändras, kan det bli nödvändigt att omklassificera de finansiella
tillgångarna. Omklassificeringen tillämpas framåtriktat från dagen för omklassificeringen. Sådana förändringar förväntas ske
synnerligen sällan.
6.3.2 Egetkapitalinstrument
Egetkapitalinstrument är instrument som innebär en residual rätt i ett företags tillgångar efter avdrag för alla dess skulder. Oftast
utgörs egetkapitalinstrumenten av aktieplaceringar.
Egetkapitalinstrument värderas senare till verkligt värde via resultatet.
6.3.3 Modifiering av avtalsenliga kassaflöden
Ändringar i betalningsplanen utgör åtgärder inom normala kundrelationer, men förekommer också i fall där kundens
betalningsförmåga har försämrats. Anstånd som beviljats på grund av försämrad betalningsförmåga tas upp som exponeringar med
anstånd och handlar vanligen om exempelvis amorteringsfrihet för en begränsad tid. Vanligtvis omförhandlas de avtalsenliga
kassaflödena för lån i sådana fall, eller så modifieras de på något annat sätt så att lånen inte tas bort från balansräkningen. I sådana
fall beräknas lånets redovisade bruttovärde på nytt, och en modifieringsvinst eller -förlust redovisas på räntenettot i
resultaträkningen. När ett lån klassificeras som en exponering med anstånd överförs det dessutom till minst nedskrivningssteg 2 och
omfattas av förväntade kreditförluster beräknade för hela löptiden under minst två år, ända tills kundens betalningsförmåga har
förbättrats.
För att en exponering med anstånd ska klassificeras som presterande krävs även efter en minst tvåårig prövotid att:
 Kunden har erlagt betalningar regelbundet och i tid under minst hälften av prövotiden för fordran, och att ett betydande
totalbelopp av kapitalet eller räntan därmed har betalats.
 Ingen av kundens exponeringar har varit förfallen i över 30 dagar under de föregående tre månaderna.
Utvecklingen för ändringarna i betalningsplaner rapporteras regelbundet till ledningen som en mätare som beskriver kundernas
betalningsförmåga.
Om ändringarna i lånevillkoren är betydande eller om ett lån annars omförhandlas, tar OP Företagsbanken bort det ursprungliga
lånet ur balansräkningen och redovisar samtidigt det nya, ändrade lånet i balansräkningen. I sådana fall ska modifieringens datum
behandlas som det första redovisningstillfället för lånet vid tillämpning av nedskrivningskraven på det modifierade lånet. Det här
innebär vanligtvis att man värderar förlustreserven till ett belopp som motsvarar 12 månaders förväntade kreditförluster. OP
Företagsbanken klassificerar orsakerna till ändringen och svårighetsgraderna med en intern klassificering som följer upp om det vid
borttagningen ur balansräkningen har funnits bevis för att det modifierade lånet är kreditförsämrat vid första redovisningstillfället. I
så fall redovisas lånet som en utgiven kreditförsämrad finansiell tillgång. Det här skulle till exempel kunna inträffa i en situation där
det föreligger en betydande modifiering av en nödlidande tillgång.
I övriga fall tas finansiella tillgångar bort från balansräkningen då de avtalsenliga rättigheterna till kassaflödena från den finansiella
tillgången upphör eller då OP Företagsbanken överför den finansiella tillgången till en annan part, och överföringen uppfyller
villkoren för borttagande från balansräkningen.
6.4 Nedskrivningar
Förväntade kreditförluster beräknas på basis av alla balansposter som värderas till upplupet anskaffningsvärde och verkligt värde via
övrigt totalresultat (övriga än egetkapitalinstrument) samt låneåtaganden och finansiella garantiavtal utanför balansräkningen. (Not
34. Förlustreserv för fordringar och skuldebrev). Förväntade kreditförluster ska redovisas varje balansdag och de ska beskriva:
1. ett objektivt och sannolikhetsvägt belopp som bestäms genom att utvärdera ett intervall av möjliga utfall
2. pengarnas tidsvärde och
3. rimliga och verifierbara uppgifter som är tillgängliga utan onödiga kostnader eller insatser på balansdagen för tidigare
händelser, nuvarande förhållanden och prognoser för framtida ekonomiska förutsättningar.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
44
6.4.1 Klassificering av avtal i tre nedskrivningssteg
Avtalen klassificeras i tre steg. De olika stegen beskriver hur en kredits kvalitet försvagats efter det första redovisningstillfället.
 Steg 1: avtal, vars kreditrisk inte har ökat betydligt från det första redovisningstillfället och för vilka beräknas ECL för 12
månader.
 Steg 2: avtal, vars kreditrisk har ökat betydligt från det första redovisningstillfället och för vilka beräknas ECL för hela
löptiden.
 Steg 3: år 2021 nödlidande avtal (år 2020 fallerande avtal), för vilka också beräknas ECL för hela löptiden.
Definition av fallissemang (default)
OP Företagsbanken tillämpar för kalkyleringen enligt standarden IFRS 9 samma definition av fallissemang som tillämpas i de interna
kreditriskmodellerna (IRB). Fallissemang bedöms med OP Företagsbankens interna klassificeringssystem för betalningsbeteendet. För
privatkunderna tillämpas definitionen av fallissemang för varje avtal medan granskningen av företagskunderna sker
kundgruppsspecifikt. En kund klassificeras som fallerande då det är osannolikt att kunden kommer att betala sina förpliktelser, till
exempel då kunden har en offentlig betalningsstörning eller exponering med anstånd, där nuvärdet av ett lån minskar med mer än 1
procent. För privatkundernas del sprids fallissemanget till den fallerande gäldenärens samtliga kreditförpliktelser, då en betydande
del (20 procent) av en privatkunds exponeringar är fallerade. Dessutom är ett avtal fallerande senast då en betalning som hör till de
finansiella tillgångarna är försenad i mer än 90 dagar.
Kundens fallissemang upphör då det inte längre uppfyller definitionen på fallissemang och den efterföljande prövotiden på 6–12
månader har löpt ut.
Definitionen av fallissemang baserar sig på artikel 178 i Europaparlamentets och rådets förordning EU nr 575/2013 (CRR) samt
Europeiska bankmyndighetens (EBA) riktlinjer för tillämpningen av definitionen av fallissemang EBA/GL/2016/07 och
EBA/RTS/2016/06).
Definition av nödlidande (non-performing) exponering
Definitionen av nödlidande exponering omfattar utöver exponeringarna enligt den tidigare tillämpade definitionen av fallissemang
även prövotiderna för nödlidande exponeringar med anstånd innan de kan klassificeras som presterande (performing). Nödlidande
exponering definieras i enlighet med artikel 47a i tillsynsförordningen (EU) nr 575/2013. OP Företagsbanken använder nödlidande
exponering som ett kriterium för klassificering enligt nedskrivningssteg 3.
Dessutom omfattas avtal som vid det första redovisningstillfället beviljats som kreditförsämrade alltid under hela löptiden av
beräkningen av förväntad förlust (POCI).
Betydande ökningar av kreditrisker
De förväntade kreditförlusterna beräknas avtalsenligt antingen för 12 månader eller för hela löptiden beroende på om instrumentets
kreditrisk på balansdagen har ökat betydligt sedan det första redovisningstillfället eller inte. En betydande ökning i kreditrisken
bedöms avtalsspecifikt samt med såväl kvalitativa som kvantitativa kriterier. Exponeringar med anstånd och därmed likställda
kovenantbrott betraktas som kvalitativa kriterier för en betydande ökning i kreditrisken och således för en överföring till
nedskrivningssteg 2.
OP Företagsbanken har för att fastställa betydande ökningar av kreditrisken inkluderat relativa och absoluta tröskelvärden och
beaktat alla väsentliga och verifierbara uppgifter.
En kvantitativ förändring bedöms under hela löptiden med PD-tal (PD-kurva) utifrån en relativ förändring. Ursprunglig PD-kurva för
hela löptiden beräknas vid den tidpunkt då krediten beviljats med beaktande av makroekonomiska faktorer. Efter det fastställs den
naturliga godtagbara variationsbredden för när kreditrisken inte anses ha ökat märkbart under lånets återstående löptid. En
godtagbar variationsbredd har modellerats separat för privatkunder och företagskunder. Resultatet är en s.k. tröskelvärdeskurva,
som man varje balansdag jämför med PD-kurvan för den del av löptiden som då återstår: om tröskelvärdet överskrids, har
kreditrisken ökat betydligt och för krediten redovisas en kreditförlust som beräknats för kreditens hela löptid. Utöver den här gränsen
för relativ förändring krävs att det skett en försämring i ratingklassen från det första redovisningstillfället för att övergången till
beräkning av ECL för hela löptiden inte ska ske enbart på grund av tid. Dessutom tillämpas ett absolut tröskelvärde för de svagaste
ratingklasserna (E+, E, E-, 9,0, 9,5 och 10,0).
Utöver de kriterier som nämns ovan har kreditrisken för en finansiell tillgång ökat betydligt efter det första redovisningstillfället, om
de avtalsenliga betalningarna är försenade mer än 30 dagar.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
45
Då OP Företagsbanken bedömer om kreditrisken ökat betydligt har den inte tillämpat övergångsbestämmelsen om motbevisbar
presumtion enligt standarden IFRS 9 på avtal, för vilka det inte är möjligt att beräkna ett ursprungligt PD för hela löptiden utan
orimliga kostnader och arbetsinsatser.
OP Företagsbanken följer regelbundet upp hur effektivt de kriterier som nämns ovan upptäcker att kreditrisken har ökat betydligt
innan avtalsenliga betalningar har varit förfallna mer än 30 dagar samt att avtal i regel inte överförs från nedskrivningssteg 1 direkt
till nedskrivningssteg 3, och vidtar de kalibreringar som behövs i sättet att beräkna den relativa förändringen.
6.4.2 Beräkningsmetoder
Förväntade kreditförluster beräknas i regel systembaserat och avtalsspecifikt med metoden för sannolikheten för
fallissemang/förlustandelen vid fallissemang (PD/LGD-metoden) för alla privatkunders och företagskunders åtaganden. Dessutom
används för de största företagsexponeringarna i steg 3 en kassaflödesbaserad ECL-beräkningsmetod som baseras på bedömningar
från egna medarbetare.
6.4.2.1 PD/LGD-metoden
De förväntade kreditförlusterna beräknas för varje avtal med modellerade riskparametrar och formeln probability of default (PD) x
loss given default (LGD) x exposure at default (EAD) för alla portföljer och de beskriver förväntningarna av framtida kreditförluster på
balansdagen. PD beskriver sannolikheten för fallissemang i enlighet med definitionen för fallissemang ovan. LGD beskriver
förlustandelen vid fallissemang, och den påverkas bl.a. av beloppet och typen av säkerheter och olika garantier. EAD beskriver
exponeringsbeloppet vid fallissemang medräknat den exponering som ingår i balansräkningen (kapital och upplupen ränta) samt det
förväntade syftet för poster utanför balansräkningen vid fallissemang.
ECL beräknas utifrån tre olika scenarier. Riskparametrarna PD, LGD och EAD beräknas på årsplanet i varje scenario. De årliga ECL-
talen diskonteras på balansdagen, och med talen för de olika scenarierna beräknas ett ECL som viktats med sannolikheter. Som
diskonteringsfaktor används avtalets effektiva ränta eller en uppskattning av det. Avtalets återstående löptid är begränsad till högst
30 år i beräkningarna.
Modellerna för sannolikheten för fallissemang under ett avtals hela löptid (lifetime PD) har upprättats separat för privatkunder och
företagskunder. Centralt för PD-modellerna är avtalets ratingklass, kreditens ålder (privatkunder) samt modellens undersegment
som bestäms för företagskunder utifrån en klassificeringsmodell och för privatkunder utifrån produkttyp. Dessutom är PD-estimaten
beroende av makroekonomiska faktorer och prognoserna för dem i de olika scenarierna. Förändringen i BNP och realräntan används
som makroekonomiska förklarande faktorer i lifetime PD-modellen för företagsexponeringar. I lifetime PD-modellen för privatkunder
har de makroekonomiska faktorerna delats upp mer detaljerat enligt segment, och till exempel för bolån används förändringen i BNP
och 12 mån. Euribor, med avdrag för inverkan av BNP och inflationen. I revolverande krediter används förändringen i BNP och 3
mån. Euribor realränta.
Modellen för förlustandelen vid fallissemang (lifetime LGD) består av tre komponenter:
1. sannolikheten för återhämtning från fallissemang
2. återbäring från skulder med säkerhet
3. återbäring från skulder utan säkerhet.
De olika komponenternas värden beror främst på produkttyp, bransch (företag), säkerhetstyp och hur länge avtalet har varit
fallerande.
För exponeringar mot privatkunder har sannolikheten för återhämtning från fallissemang estimerats på produktkategorinivå, medan
estimaten för exponeringar mot företagskunder är branschspecifika. Återbäring från skulder med säkerhet beskriver en hur stor del
av det återstående exponeringsbeloppet som täcks av kassaflöden från säkerheter. Återbäring från skulder med säkerhet beräknas
med hjälp av värderingsavdrag för säkerheter (s.k. "haircut"). Värderingsavdragen har estimerats genom att säkerhetsslagsvis
jämföra säkerheternas realiseringspriser i förhållande till deras verkliga värden och med beaktande av de direkta kostnader som
uppkommer av att en säkerhet tas i besittning och säljs. Slutligen har det till värderingsavdragsestimaten lagts en
försiktighetsmarginal på grund av de osäkerheter som är förknippade med säkerhetsdata och estimeringen. Återbäring från skulder
utan säkerhet beskriver de kassaflöden som har estimerats på produktkategorinivå för det återstående exponeringsbelopp som inte
täcks av återbäring från skulder med säkerhet.
Estimaten för återbäringen från skulder utan säkerhet och återhämtningsandelen i nedskrivningssteg 3 är tidsberoende, så att de
minskar då fallissemangs- eller återvinningstiden ökar.
De makroekonomiska faktorerna och prognoserna för dem påverkar de två första komponenterna.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
46
Avtalets ansvar vid fallissemang för hela löptiden (lifetime EAD) består beroende på produkttyp av avtalsenliga kassaflöden, förväntad
kapacitet, sannolikheten för återbetalning i förtid samt en löptidsmodell.
Hur avtals giltighetstid fastställs
Ett avtals giltighetstid består för skuldebrevslån av avtalets löptid som beaktar de låneamorteringar som följer av betalningsplanen.
Modellen för återbetalning i förtid tillämpas på skuldebrevslån med säkerhet (exkl. fallerade), men den minskar inte löptiden för
avtalet utan beaktas som en del av avtalets EAD.
Revolverande krediter (t.ex. kreditkort) utgörs av avtal som gäller tills vidare. För dem har upprättats modeller med en förväntad
löptid. Löptiden i modellen beror på produkttyp och ratingklass. Den är i snitt cirka 13 år.
Framtidsinriktad information
I beräkningsmodellen inkluderas framtidsinriktad information och makroekonomiska scenarier. OP Företagsbankens ekonomer
uppdaterar de makroekonomiska scenarierna kvartalsvis, och de är desamma som också annars används i OP Företagsbankens
ekonomiska planering. De makroekonomiska prognoserna omfattar 2–3 år av bastrenden för de ekonomiska scenarierna. Efter det
konvergerar scenariot mot långsiktig ekonomisk jämvikt. I långsiktig jämvikt beräknas BNP och en del av de övriga variablerna enligt
produktionsfunktionsmetoden. De alternativa scenarierna kring bastrenden beräknas enligt en vektorautoregressiv modell, där man
utifrån variablernas sammansatta sannolikhetsfördelning avgör trenderna för respektive variabel med önskade sannolikheter.
Variablernas sannolikhetsfördelning baserar sig på historiska ekonomiska chocker och korrelationer mellan variabler. Då de
alternativa scenarierna beräknas beaktas även prognosfel i OP Företagsbankens ekonomiprognos. De scenarier som används är tre:
bas, stark och svag. De makroekonomiska faktorer som använts är: BNP-tillväxten, arbetslöshetsgraden, ökningen i investeringar,
inflationen, förändringen i inkomstnivån, 12 mån. Euribor och 3 mån. Euribor-realränta. Dessutom används bostadsprisindex i LGD-
modellerna.
Det ingår en stor mängd osäkerhet i att upprätta makroekonomiska prognoser och att projicera dem mot framtiden ända upp till 30
år. De faktiska resultaten kan därför avvika betydligt från prognoserna. OP Företagsbanken har analyserat att förhållandet mellan
komponenterna för de riskparametrar som används i ECL-kalkyleringen och förändringarna i makroekonomiska faktorer inte är
lineärt. De makroekonomiska prognoserna påvisar därmed OP Företagsbankens bästa uppfattning om vilka scenarier och resultat
som är möjliga.
Makroekonomiska prognoser och ESG
I makroekonomiska scenarier beaktas sådana effekter på ekonomin som beror på klimatförändringarna samt på ekonomisk
förändring och anpassning i anknytning till dem. De ekonomiska effekterna har uppskattats i en beräkning av makroscenarier där
användningen av fossil energi minskas så att klimatneutralitet uppnås senast 2035. I det här scenariot är Finlands BNP-tillväxt i
flera års tid i genomsnitt 0,3 %-enheter långsammare än basscenariot. Beräkningen kan dock överestimera den ekonomiska
tillväxtens inbromsning, om ekonomins anpassningsförmåga visar sig vara bättre än normalt. Därför ingår den negativa effekten i ett
svagare scenario.
Bedömningarna av klimatförändringarnas ekonomiska effekter kommer att preciseras allt eftersom det samlas sådana nya
forskningsdata om effekterna som kan tillämpas på scenarieberäkningarna för den tidsperiod som de avser.
6.4.2.2 Den kassaflödesbaserade ECL-metoden som baseras på bedömningar från egna medarbetare
Målgruppen för ECL-testmetoden som baseras på expertbedömningar är företagsmotparter på bevakningslistan som omfattas av R-
ratingmodellen och vars exponeringar i regel hamnat i steg 2 eller 3 för ECL-beräkningen. De egna medarbetarnas bedömningar
upprättas i samband med rating- eller kreditbeslut.
Den framtidsinriktade information som ska utnyttjas vid beräkningen utgör en del av den kreditvärdighetsbedömning och den
ratingframställan som kreditanalytikern upprättat för företaget. I dem ska man ta ställning till hur marknaden, konkurrensläget och
det förväntade kassaflödet kommer att utveckla sig. I beräkningen beaktas också scenarier som beskriver förändringar i de
makroekonomiska variablerna (stark, bas och svag), och kundens viktade förväntade kreditförlust beräknas utifrån dem. Då
scenarierna byggs upp utnyttjar man de scenarier som använts i PD/LGD-modellen.
Då en kund som omfattas av en kundspecifik ECL-bedömning från egna medarbetare inte längre uppfyller kriterierna för
fallissemang, och kunden i samband med ratingprocessen har identifierats och klassificerats som en “icke nödlidande” motpart,
omfattas kunden inte längre av den här metoden. Kunden börjar i stället omfattas av beräkningen av förväntade kreditförluster
enligt den normala PD/LGD-modellen.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
47
6.4.3 Nedskrivningar av skuldebrev
Den förväntade förlusten för skuldebrev som värderas till verkligt värde via övrigt totalresultat resultatförs och justerar fonden för
verkligt värde.
OP Företagsbanken använder den ratingbaserade modellen för att beräkna den förväntade förlusten för skuldebrev.
I modellen används köpposters ratingar för såväl förvärvstidpunken som rapporteringstidpunkten och de konverteras till PD-tal. I
första hand används medelvärden för externa ratingar, i andra hand interna ratingar då externa ratingar inte finns.
PD-talen motsvarar de historiska fallissemang som realiserats för varje ratingklass enligt tidsperiod från den tidpunkt då ratingen
fastställts. De historiska data som de korrelationer som fastställts baserar sig på är omfattande och härstammar från en lång
tidsperiod. LGD motsvarar också det historiska utfall som undersökts enligt placeringsslag/säkerhetsslag (senioritet, covered bond-
status). De värderas inte separat enligt emittent eller placering. Eftersom externa ratingar i stället för PD mäter den totala
kreditrisken (ECL), inverkar LGD i deras fall endast på hur ECL fördelas mellan PD- och LGD-komponenterna.
6.4.3.1 Klassificering av skuldebrev i nedskrivningssteg
Till steg 2 överförs placeringar, vars PD för ett år har fördubblats i den grad att förändringen räknat i procentenheter är minst 0,2,
har en exponering med anstånd eller vars betalningar varit förfallna till betalning i mer än 30 dagar. I steg 3 klassificeras placeringar
i anslutning till emittenter som fallerat, om betalningarna varit förfallna till betalning i mer än 90 dagar eller om kunden är en
problemkund.
6.4.4 Nedskrivning av poster utanför balansräkningen
En stor del av de produkter som OP Företagsbanken tillhandahåller har en uttagsmån, en limit eller något annat låneåtagande
utanför balansräkningen antingen som standard eller åtminstone under någon del av kretsloppet. Till exempel omfattar revolverande
krediter, till exempel kreditkort och konton med kredit, både ett lån och ett outnyttjat åtagande. Dessutom är OP Företagsbanken
säljarpart i olika garantier såsom finansieringsgarantier samt andra handelsgarantier eller myndighetsgarantier, på vilka tillämpas
reglerna för nedskrivning enligt standarden IFRS 9. För låneåtaganden och finansiella garantiavtal ska det datum då OP
Företagsbanken blir avtalspart till det oåterkalleliga åtagandet anses vara dagen för det första redovisningstillfället vid tillämpningen
av nedskrivningskraven. Därmed beaktas vid beräkningen av den förväntade förlusten endast poster som binder OP Företagsbanken.
För de här posterna beräknas den förväntade förlusten med samma principer som för krediter. En betydlig ökning av kreditrisken
bedöms på samma grunder. För sådana produkter modelleras EAD, som förutser exponeringsbelopp vid fallissemang. I den ingår
såväl en bruksgrad som en konverteringsfaktor. Dessutom tillämpas en löptidsmodell på de avtal som gäller tills vidare. I modellen
beaktas de fall där OP Företagsbanken har en avtalsenlig möjlighet att kräva återbetalning och ta tillbaka det outnyttjade åtagandet,
men det begränsar inte exponeringen för kreditförluster till avtalets avtalsenliga uppsägningstid.
6.4.5 Redovisning av förväntade kreditförluster
I regel redovisas för förväntade kreditförluster en förlustreserv som avdrag på lånets bokförda värde på ett separat konto. Då det är
fråga om låneåtaganden och finansiella garantiavtal, redovisas förlustreserver som avsättningar. Om en produkt omfattar både en
lånedel (dvs. en finansiell tillgång) och en outnyttjad låneåtagandedel (dvs. ett låneåtagande) och OP Företagsbanken inte kan
identifiera de förväntade kreditförlusterna för låneåtagandedelen separat från de för den finansiella tillgångsdelen, ska förväntade
kreditförluster på låneåtagandet redovisas tillsammans med förlustreserven för den finansiella tillgången.
6.4.6 Sådana extra avsättningar för nedskrivningar som baserar sig på ledningens bedömning (management overlay)
I ovanliga situationer (exempelvis vid en snabbt eskalerande global kris såsom en pandemi eller ett krig) kan OP Företagsbanken göra
en ECL-avsättning som baserar sig på ledningens bedömning. Avsättningen är tillfällig och gäller tills de riskparametrar som används
i ECL-beräkningen har uppdaterats för att beskriva den förändrade situationen. På sådana extra avsättningar för nedskrivningar som
gjorts på basis av ledningens bedömning tillämpas stränga uppföljningskriterier och de rapporteras till den högsta ledningen
kvartalsvis.
6.4.7 Bortskrivning
En bortskrivning av en slutlig kreditförlust är ett borttagande från balansräkningen. Om det inte finns några rimliga förväntningar på
att återvinna en finansiell tillgång helt eller delvis, redovisas den slutliga kreditförlusten genom att direkt minska dess redovisade
bruttovärde.
Ett lån bortskrivs ur balansräkningen då säkerheterna är realiserade eller då konkursboets slutsammanträde har hållits,
skuldsaneringen eller företagssaneringen har upphört eller då indrivningen har upphört. Från början av 2022 har OP
Företagsbanken redovisat andelar som inte återbärs som partiella kreditförluster redan i det skede då betalningsprogrammet för
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
48
skuldsaneringen eller företagssaneringen har fastställts, och om krediten inte har andra parter eller egendom som kan realiseras.
Betalningar som erhålls efter bortskrivningen redovisas som korrigeringar av nedskrivningar av fordringar.
6.5 Likvida medel
Likvida medel består av kontanta medel och på anfordran betalbara fordringar på kreditinstitut (Not 14. Kontanta medel).
6.6. Klassificering och efterföljande värdering av finansiella skulder
Finansiella skulder innefattar insättningar och övriga skulder till kreditinstitut och kunder samt emitterade skuldebrev och övriga
finansiella skulder.
Finansiella skulder värderas till upplupet anskaffningsvärde med effektivräntemetoden med undantag av derivatskulder som värderas
till verkligt värde via resultatet. Som skulder som innehas för handel klassificeras skyldigheten att till en motpart leverera
värdepapper som har sålts men som inte innehas vid försäljningstidpunkten (blankning).
OP Företagsbanken har inte vid det första redovisningstillfället identifierat finansiella skulder värderade till verkligt värde via
resultatet.
Finansiella skulder (eller en del av en finansiell skuld) tas bort ur balansräkningen då skulden är utsläckt, dvs. när den förpliktelse
som är angiven i avtalet fullgörs, annulleras eller upphör.
Om OP Företagsbanken byter finansiella skulder mellan de ursprungliga långivarna med villkor som i allt väsentligt är olika, ska bytet
redovisas som en utsläckning av den gamla finansiella skulden. De utgifter eller arvoden som uppkommer genom det här redovisas
som en del av vinsten eller förlusten för utsläckningen. Om bytet eller modifieringen inte redovisas som utsläckning ska det upplupna
anskaffningsvärdet för den modifierade finansiella skulden räknas om genom att diskontera de avtalsenliga kassaflödena med den
ursprungliga effektiva räntesatsen. Förändringarna i det upplupna anskaffningsvärdet för finansiella skulder värderas via resultatet.
Skuldens redovisade värde justeras med uppkomna utgifter eller arvoden och de skrivs av över återstående löptid för den ändrade
skulden. OP Företagsbanken har inte bytt finansiella skulder i de nuvarande finansiella skulderna.
6.7 Nettning
Finansiella tillgångar och skulder kvittas i balansräkningen, om OP Företagsbanken vid granskningstidpunkten har en kvittningsrätt
som kan verkställas lagligt i normal affärsrörelse samt i fall av försummelser, fallissemang och konkurs, och den har för avsikt att
fullgöra prestationerna genom kvittning (Not 36. Finansiella tillgångar och skulder som dragits av från varandra eller som omfattas
av ett rättsligt bindande ramavtal om nettning).
6.8 Derivatinstrument
Derivatinstrumenten kategoriseras som säkrande derivat och derivat som innehas för handel, och de består av räntederivat,
valutaderivat, aktiederivat och kreditderivat. Derivaten värderas alltid till verkligt värde (Not 16. Derivatinstrument).
Standardiserade OTC-derivattransaktioner med finansiella motparter clearas med London Clearing House i enlighet med EMIR-
förordningen (EU 648/2012). I handlingsmodellen ändras den centrala motparten vid slutet av den dagliga clearingprocessen till
derivatmotpart (CCP). Som clearingmetod tillämpas beroende på den så kallade clearing brokern antingen settled-to-market (STM)
eller collateralised-to-market (CTM). Vid bägge förfarandena nettas de dagliga derivatbetalningarna med den centrala motparten.
Dessutom antingen betalas eller erhålls dagligen förändringen i derivatens verkliga värde (variation margin) i kontanter. I STM-
metoden har den dagliga betalningen avtalsbaserat definierats som slutlig betalning och som en del av derivatinstrumentens
kassaflöden. Den dagliga betalningen redovisas via resultatet som förändring i verkligt värde. Då återstår inte någon annan
förändring i det verkliga värdet av ett derivatinstrument än värderingsdifferensen mellan OP och CCP. Differensen bokförs i
balansräkningen bland derivatinstrument under tillgångar eller skulder. CTM-metoden avviker från STM-metoden såtillvida att den
dagliga betalningen inte avtalsbaserat har definierats som slutlig betalning, utan som säkerhet. Den nettas dock i balansräkningen
med derivatens verkliga värde. Övriga derivat redovisas i balansräkningen enligt bruttoprincipen, varvid de positiva
värdeförändringarna redovisas bland derivatinstrument under tillgångar och de negativa bland derivatinstrument under skulder.
6.8.1 Säkringsinstrument
OP Företagsbanken har upprättat metoder och interna principer för när ett finansiellt instrument kan klassificeras som säkrande. I
enlighet med säkringsprinciperna kan OP Företagsbanken tillämpa säkring av ränterisken, valutakursrisken och prisrisken enligt
metoden för verkligt värde eller säkring av kassaflödet. Med säkringen till verkligt värde skyddas mot förändringar i det verkliga
värdet på säkringsobjektet och med säkring av kassaflödet skyddas mot fluktuationer i det framtida kassaflödet. De riskkategorier
som ska skyddas i OP Företagsbanken är ränteriskerna för verkligt värde och kassaflöde samt valutarisken.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
49
Kontrakten behandlas inte i bokföringen i enlighet med reglerna för säkringsredovisning, om det säkringsförhållande mellan
säkringsinstrumentet och den säkrade posten som krävs enligt IAS 39 inte uppfyller kriterierna i standarden. OP Företagsbanken har
derivatinstrument som de facto skyddar mot ekonomiska risker men som inte uppfyller de här kriterierna.
Säkringsredovisningen ska upphöra framåtriktat om säkringsinstrumentet förfaller, säljs, avvecklas eller löses in eller om säkringen
inte längre uppfyller kriterierna för säkringsredovisning eller om identifieringen av säkringen hävs. I detta syfte är en ersättning eller
en överflyttning av ett säkringsinstrument till ett annat säkringsinstrument inte förfall eller avveckling, om ersättningen eller
överflyttningen är en del av företagets dokumenterade säkringsstrategi. Säkringsinstrumentet varken förfaller eller avvecklas i det
här sammanhanget, om derivatet till följd av författningar eller föreskrifter ersätts så att en eller flera clearingmotparter ersätter
deras ursprungliga motpart och blir den nya motparten till var och en av parterna. I detta sammanhang är en clearingmotpart ett
företag som fungerar som motpart för att effektuera en central motparts clearing.
6.8.2 Derivat som innehas för handel
Differensen mellan erhållna och betalda räntor på ränteswappar som innehas för handel tas upp bland resultaträkningens
nettointäkter från placeringsverksamhet, och motsvarande resultatregleringsräntor tas upp i balansräkningens Derivatinstrument.
Värdeförändringar i derivat som innehas för handel redovisas på resultatposten nettointäkter från placeringsverksamhet.
Derivatinstrumentens positiva värdeförändringar som tagits upp i balansräkningen redovisas som tillgångar i posten
derivatinstrument, tillgångar och de negativa i posten derivatinstrument, skulder.
6.9 Säkringsredovisning
Med säkringsredovisning verifieras att förändringar i det verkliga värdet av ett säkringsinstrument som står i säkringsförhållande
upphäver det verkliga värdet av det säkrade objektet eller förändringen i kassaflödet helt eller delvis.
Sambandet mellan säkringsinstrumenten och de säkrade instrumenten dokumenteras formellt. Dokumentationen innehåller
uppgifter om principerna för riskhantering, säkringsstrategin och de metoder som tillämpas för att påvisa hur effektiv säkringen är.
Effektiviteten hos säkringen påvisas vid den tidpunkt då säkringen äger rum och under säkringsperioden genom att jämföra
förändringarna i de verkliga värdena eller kassaflödet av säkringsinstrumenten och de säkrade posterna med varandra. Säkringen
anses vara effektiv då förändringarna i det verkliga värdet eller kassaflödet för säkringsinstrumentet eliminerar 80–125 procent av
förändringen i det verkliga värdet eller kassaflödet för det kontrakt eller den position som utgör säkringsobjekt. Om det faktiska
resultatet av testet för historisk effektivitet är utanför dessa gränser, bedöms dock på grund av referensräntereformen om
säkringsredovisningen kan fortsätta eller om den måste upphöra. Det här inkluderar bland annat att säkringen väntas vara effektiv
ännu i framtiden och att säkringsförhållandets effektivitet kan mätas tillförlitligt. Då man vid testet för framtida effektivitet bedömer
om en transaktion fortfarande är mycket sannolik, ändras inte referensräntan på grund av referensräntereformen. Vid testet för
effektivitet bedöms också eventuella effekter på OP Företagsbankens säkringsförhållanden som beror på marknadsparter i och med
referensräntereformen. OP Företagsbanken upphör att tillämpa ändringarna i testet för effektiviteten hos säkringsförhållanden när
den osäkerhet som uppstår till följd av referensräntereformen inte längre påverkar den säkrade postens eller säkringsinstrumentets
referensräntebaserade kassaflöden eller när säkringsförhållandet upphör. OP Företagsbanken tillämpar säkringsredovisning i enlighet
med IAS 39 och de ändringar som referensräntereformen för med sig i anslutning till den.
OP Gruppen har en referensräntearbetsgrupp, som har till uppgift att följa upp processen kring referensräntereformen och dess
konsekvenser för OP Gruppen samt att regelbundet rapportera om utvecklingen till ledningen. OP Gruppen har upprättat en
kontinuitetsplan som krävs enligt referensvärdesförordningen. I planen fastställs en reservränta för avtal, om de referensräntor som
nu används inte längre skulle vara tillgängliga. I planen identifieras också de existerande avtalsvillkoren produktvis och bedöms
effekterna för de olika delarna av affärsrörelsen. OP Företagsbanken tar i bruk reformerade referensräntor enligt marknadspraxis i
nya avtal. I det gamla avtalsbeståndet genomförs ändringarna genom att ta i bruk praxis som tillämpas på marknaden för att ersätta
IBOR-räntorna.
6.9.1 Säkringsredovisning enligt metoden för verkligt värde
Säkringen av ränterisken enligt verkligt värde gäller långfristiga skulder med fast ränta (såsom centralbanksskulder, egna emissioner
och vissa emissioner av tidsbundna insättningar), enskilda obligationslåneportföljer och kreditportföljer samt enskilda krediter. En
portföljsäkringsmodell till verkligt värde enligt EU carve out-versionen tillämpas för att skydda derivatvillkoren för vissa krediter och
som skydd mot ränterisken för brukskonton och sparkonton med fast ränta och avistavillkor. En option om återbetalning i förtid som
anknyter till en säkrad post orsakar sällan ineffektivitet vid de här säkringsförhållandena. Som säkringsinstrument används
ränteoptioner, ränteswappar samt ränte- och valutaswappar (OTC-swappar).
Förändringar i verkligt värde för derivatinstrument som dokumenterats som säkring av verkligt värde och som är effektiva som
säkring resultatförs. Också tillgångs- och skuldposter som utgör säkringsobjekt värderas under säkringstiden i fråga om den säkrade
risken till verkligt värde, och förändringarna i verkligt värde resultatförs.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
50
I säkringsredovisning av verkligt värde redovisas värdeförändringar i säkringsinstrumentet och den säkrade posten på
resultatposterna räntenetto och nettointäkter från placeringsverksamhet. Den eventuella ineffektivitet som säkringsförhållandet
förorsakar kan uppkomma av att kassaflödena för säkringsinstrumentet och den säkrade posten uppkommer vid olika tidpunkter och
den redovisas på motsvarande sätt på de poster som nämns ovan.
När säkringsredovisningen upphör, ska en justering av det verkliga värdet som är hänförlig till den säkrade risken och som görs i det
redovisade värdet för ett sådant säkrat finansiellt instrument på vilket effektivräntemetoden tillämpas, periodiseras i
resultaträkningen vid förfall av det finansiella instrumentet. Justeringen periodiseras på basis av en omräknad effektiv ränta eller vid
portföljsäkring på basis av en linjär metod. Om dock en säkrad post tas bort från balansräkningen i samband med att säkringen
upphör, ska också den ackumulerade justeringen av det verkliga värdet genast resultatföras.
Beräkningsgrunderna för Euriborräntan ändrades under 2019. I juli 2019 utfärdade belgiska Financial Services and Markets
Authority (FSMA) en auktorisation i anslutning till Euribor med stöd av European Union Benchmark Regulation. Det här gav
marknadsparterna möjlighet att fortsätta använda Euribor efter 1.1.2020 både i nuvarande och i nya avtal. OP Gruppen förväntar
sig att Euribor kommer att användas som referensränta även i framtiden, eftersom Euribor-panelen har förstärkts. EMMI (European
Money Market Institute), som administrerar Euriborräntan, började under Q4/2022 publicera den framåtblickande referensräntan
EFTERM (Euro forward-looking term rate). EFTERM beräknas utifrån €STR-derivatmarknaden och ska användas som reservränta
för Euribor. Eoniaräntan (Euro Over Night Index Average) upphörde 3.1.2022 och ersattes av den korta ränta för euroområdet
(€STR) som ECB publicerar.
6.9.2 Säkringsredovisning enligt metoden för kassaflöde
Med säkring av kassaflöde säkras räntekassaflödet från skuldebrevslån med rörlig ränta eller andra tillgångar och skulder med rörlig
ränta. Dessutom används säkring av kassaflöde för att skydda framtida ränteflöden från kreditstocken enligt räntebindning. Som
säkringsinstrument används bl.a. ränteswappar.
Derivatinstrument som har dokumenterats som kassaflödessäkring och som är effektiva i säkringen värderas till verkligt värde. Den
effektiva säkringens andel av förändringen i verkligt värde tas upp bland övrigt totalresultat i rapporten över totalresultat. Den
eventuella ineffektivitet som säkringsförhållandet förorsakar kan uppkomma av att kassaflödena för säkringsinstrumentet och den
säkrade posten uppkommer vid olika tidpunkter och den resultatförs i räntenetto. Förändringarna i verkligt värde bland eget kapital
tas upp i resultatet för den räkenskapsperiod under vilken det kassaflöde som är föremål för säkringen intäktsförs.
Om det inte längre förväntas att säkrade kassaflöden genereras, ska förändringarna i verkligt värde på säkrade instrument överföras
som en justering som beror på ändringen i klassificeringen från eget kapital till resultatet. När identifieringen av en säkring hävts och
det fortfarande förväntas att säkrade kassaflöden genereras, ska ackumulerade förändringar i verkligt värde kvarstå som en separat
post i eget kapital, tills de säkrade kassaflödena ingår i resultaträkningen. Om kassaflöden förväntas för flera rapporteringsperioder,
ska det ackumulerade beloppet periodiseras linjärt.
OP Företagsbanken har uppskattat i vilken grad kassaflödessäkringarna är beroende av osäkerheten kring referensräntereformen på
rapportdagen. De säkrade posterna och säkringsinstrumenten fortsätter indexeringen till referensräntan, som inte ändras och som
också i fortsättningen noteras dagligen samt vars kassaflöden byts mellan motparter såsom tidigare. Användningen av USD Libor-
räntan upphör 06/2023 och ersätts av en ny referensränta. Övergången är förenad med osäkerhet, som senare kan påverka
säkringsförhållandets effektivitet eller bedömningen av villkoret "mycket sannolik". För kassaflödessäkringarnas del ser OP
Företagsbanken inte att referensräntereformen skulle förorsaka osäkerhet gällande tidpunkt eller Euribor-kassaflöden på
rapportdagen 31.12.2022. OP Företagsbanken har förberett sig för att USD Libor-räntan upphör genom att inte ingå nya USD
Libor-bundna avtal. OP Företagsbanken har få balansposter som är bundna till USD Libor. I fråga om avtal kommer USD Libor att
ersättas av nya referensräntor. På derivatmarknaden kommer marknadspraxis att följas i samband med att USD Libor upphör.
7 Immateriella tillgångar
Datasystem redovisas i gruppen immateriella tillgångar i balansräkningen (Not 19. Immateriella tillgångar).
7.1 Datasystem
Datasystemen värderas till anskaffningsvärdet minskat med avskrivningar och nedskrivningar. Avskrivningstiden för dataprogram och
licenser är i regel 4 år och för övriga immateriella tillgångar 5 år.
Utgifter för utveckling av internt upparbetade immateriella tillgångar (programvaror) aktiveras från och med det att de kan beräknas
tillförlitligt, det är tekniskt möjligt att färdigställa den immateriella tillgången, man har förutsättningar att använda eller sälja
tillgången samt att man har påvisat att programvaran kommer att generera framtida ekonomiska fördelar. De kostnader som
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
51
aktiveras omfattar bland annat licensavgifter, köptjänster, andra externa kostnader i anslutning till projekt samt eget arbete. En
tillgång avskrivs från det att den är färdig att användas. Behovet av nedskrivningar av tillgångar som ännu inte är färdiga att
användas prövas årligen. Analysutgifter redovisas som kostnader för räkenskapsperioden.
7.2 Molntjänst
I molntjänster, det vill säga SaaS (Software as a Service), PaaS (Platform as a Service) eller IaaS (Infrastructure as a Service) har
programvaruleverantören helt eller delvis kontroll över programvaran eller tjänsten, och avgifter för programvaror eller tjänster som
står under leverantörens kontroll aktiveras inte som immateriella tillgångar i OP Företagsbanken.
Utgifter för utveckling av SaaS-tjänster innan en tjänst tas i bruk redovisas bland förskottsbetalningar under övriga tillgångar.
Beloppet som aktiveras bland förskottsbetalningar består av utgifter för implementeringsprojekt och anpassning av tjänsten, vilka
utförs av tjänsteleverantören innan tjänsteleverantören kan producera tjänsten för OP Företagsbanken. Utgifterna som aktiveras
bland förskottsbetalningar är en fast del av tjänsten, och de kan inte skiljas åt från själva tjänsten. Förskottsbetalningen upplöses
under avtalets giltighetstid från och med det att tjänsten är färdig att användas.
8 Materiella tillgångar
Materiella tillgångar värderas till anskaffningsvärdet minskat med avskrivningar och nedskrivningar. Tillgångarna avskrivs linjärt
under den uppskattade nyttjandetiden. För markområden görs inga avskrivningar. Utgifter som uppkommer efter den ursprungliga
anskaffningen av en tillgång aktiveras i tillgångens redovisade värde endast om det är sannolikt att tillgången ger större ekonomisk
nytta än vad som ursprungligen har beräknats (Not 20. Materiella tillgångar).
De uppskattade nyttjandetiderna är i huvuddrag följande:
Byggnader 20–50 år
Maskiner och inventarier 3–10 år
ICT
-
utrustning
3
–
5 år
Bilar 5–6 år
Övriga materiella tillgångar 3–10 år
En tillgångs restvärde och nyttjandetid kontrolleras vid varje bokslut och vid behov justeras de i enlighet med förändringarna i
förväntningarna på ekonomisk nytta. Materiella tillgångar tas bort från bokföringen när de har tagits ur bruk.
8.1 Nedskrivningar av materiella och immateriella tillgångar
I samband med varje bokslut bedöms om det finns tecken på ett nedskrivningsbehov av tillgången. Om det finns sådana tecken,
uppskattas återvinningsvärdet för ifrågavarande tillgångspost. Om en tillgångsposts bokförda värde är större än det
återvinningsvärde som uppskattats i framtiden, redovisas den överskridande delen som en kostnad.
Återvinningsvärdet utgörs av det verkliga värdet av tillgångsposten med avdrag för de utgifter som följer av försäljningen
(nettoförsäljningspriset) eller bruksvärdet, om det är högre. Strävan är att bestämma återvinningsvärdet via nettoförsäljningspriset
på en tillgångspost. Om det inte går att fastställa ett nettoförsäljningspris, fastställs bruksvärdet för tillgångsposten. Bruksvärdet
utgörs av nuvärdet av det framtida kassaflöde som tillgångsposten förväntas ge upphov till.
Om det inte går att fastställa ett nettoförsäljningspris för tillgångsposten och om tillgångsposten inte ger upphov till ett självständigt
kassaflöde som är oberoende av andra tillgångsposter, fastställs nedskrivningsbehovet via den enhet, dvs. den rörelsegren eller ett
företag som hör till rörelsegrenen, som genererar kassaflödet och till vilken tillgångsposten hör. I så fall jämförs de bokförda värdena
av de tillgångsposter som hör till enheten med hela återvinningsvärdet av den enhet som ger upphov till kassaflöde.
En nedskrivning återförs, om en förändring har inträffat i omständigheterna och återvinningsvärdet har förändrats från
nedskrivningens redovisningstillfälle. En nedskrivning återförs inte till ett belopp som är större än vad tillgångens bokförda värde
skulle vara om nedskrivningen inte hade gjorts.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
52
9 Leasingavtal
När ett avtal ingås bedömer OP Företagsbanken om avtalet är, eller innehåller, ett leasingavtal. Det är fråga om ett leasingavtal som
ska behandlas i enlighet med IFRS 16, om följande villkor uppfylls till alla delar:
 Avtalet baserar sig på rätten att bestämma över användningen av en identifierad tillgång, så att OP Företagsbanken eller
dess anställda har rätt att bestämma över användningen av tillgången under hela leasingperioden då OP Företagsbanken
är leasetagare, och kunden eller företag som hör till dess koncern har rätt att bestämma över användningen av objektet då
OP Företagsbanken är leasegivare.
 Rättigheterna och skyldigheterna samt avgifterna i anslutning till dem avtalas i ett avtal.
 Den tillgång som identifierats i avtalet kan användas endast av OP Företagsbanken och dess anställda då OP
Företagsbanken är leasetagare, och endast av kunden eller företag som hör till dess koncern då OP Företagsbanken är
leasegivare.
9.1 Redovisning av tillgångar som leasats ut
När ett avtal ingås klassificerar OP Företagsbanken de utleasade tillgångarna som finansiella leasingavtal eller operationella
leasingavtal enligt transaktionens faktiska innebörd. Ett leasingavtal är ett finansiellt leasingavtal, om de risker och fördelar som
förknippas med ägandet i allt väsentligt överförs till leasetagaren. Annars är leasingavtalet ett operationellt leasingavtal.
Leasingavtalen klassificeras vid den tidpunkt då avtalet ingås.
Tillgångar som leasats ut med finansiella leasingavtal redovisas i balansräkningen som fordringar på kunder. En fordran redovisas till
ett belopp som motsvarar nettoinvesteringen i leasingavtalet. Den finansiella intäkt som avtalet ger redovisas bland ränteintäkter så
att leasegivaren får en jämn förräntning på den utestående nettoinvesteringen för respektive räkenskapsperiod.
Tillgångar som leasats ut med operationella leasingavtal tas upp bland materiella tillgångar och de avskrivs med jämna poster under
leasingperioden. Leasingintäkterna redovisas bland övriga rörelseintäkter och de redovisas som jämna poster under leasingperioden.
Som leasingperiod för avtal som leasats ut ska fastställas den fasta längd som inte kan förlängas eller avbrytas utan vägande skäl
eller sanktioner.
9.2 Redovisning av nyttjanderätter som innehas genom leasingavtal
De nyttjanderätter som innehas genom leasingavtal redovisas bland materiella tillgångar och de skrivs i regel av under
leasingperioden. Motsvarande leasingskuld redovisas bland övriga skulder och räntekostnaderna för dem i räntenettot. De
tjänstdebiteringar som ansluter sig till leasingavtalen, och vilka skiljs åt från leasingavgiften, redovisas bland övriga rörelsekostnader.
Särskiljandet av tjänsteersättningen sker enligt nyttjanderättstillgångsslag.
OP Företagsbanken fastställer som leasingperiod för leasade avtal:
 avtalets fasta längd som inte kan förlängas eller avbrytas utan vägande skäl eller sanktioner, eller
 enligt ledningens bedömning högst 3 år då det är fråga om ett avtal om verksamhetslokaler som gäller tills vidare och som
har en ömsesidig uppsägningstid. Om avtalet först är fast och sedan fortsätter att gälla på obestämd tid enligt
beskrivningen ovan, är leasingperioden en kombination av de här. Då ett sådant avtal har sagts upp, ska leasingtiden
fastställas som uppsägningstid. OP Företagsbanken bedömer då den fastställer leasingperioden att det är tämligen säkert
att verksamhetslokalerna utnyttjas en längre tid eftersom föremålen för lokalavtalen har ett centralt läge och inga
motsvarande ersättande lokaler nödvändigtvis finns att få.
 leasegivarens uppsägningstid, om det är fråga om ett avtal som gäller tills vidare, som inte är ett avtal om
verksamhetslokaler, och uppsägningstiden är ömsesidig. Ett avtals leasingperiod förlängs alltid då uppsägningstiden löpt ut
med en ny uppsägningstid, om avtalet inte har sagts upp. OP Företagsbanken bedömer då den fastställer leasingperioden
att det är tämligen säkert att avtalen har ingåtts för en längre tid, eftersom det inte är ekonomiskt lönsamt att fortlöpande
upphäva och förnya sådana avtal, eller
 leasingobjektets livslängd, om den är kortare än de leasingperioder som fastställts på ovan nämnda sätt.
Vid beräkningen av leasingskulden använder OP Företagsbanken i regel leasetagarens marginella låneränta. Som marginell
låneränta används den ränta som OP Företagsbankens centralbank noterar och med vilken centralbanken ger kredit till
andelsbankerna och OP Gruppens dotterföretag.
OP Företagsbanken tillämpar de undantag från redovisning som tillåts för leasetagaren. Kostnaderna under räkenskapsperioden för
leasingavtal med lågt värde eller kort tid redovisas bland övriga rörelsekostnader. I de här leasingavtalen ingår bärbara datorer,
mobiltelefoner samt mindre apparater och utrustning samt apparater och utrustning som leasats mot engångsavgifter.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
53
OP Företagsbanken tillämpar standarden IAS 36 Nedskrivningar för att avgöra om det föreligger ett nedskrivningsbehov för en
nyttjanderätt. OP Företagsbanken bedömer varje balansdag, om det finns någon indikation på att värdet av en tillgång har minskat.
Om sådana indikationer finns, bedömer OP Företagsbanken tillgångens återvinningsvärde. En tillgång har minskat i värde när det
redovisade värdet överstiger återvinningsvärdet.
OP Företagsbankens avtal som leasats omfattar främst leasingavtal för verksamhetslokaler, tjänstebilar och säkerhetsapparatur (Not
21. Leasingavtal).
10 Ersättningar till anställda
10.1 Pensionsersättningar
Det lagstadgade pensionsskyddet för OP Företagsbankens anställda sköts av Ömsesidiga Pensionsförsäkringsbolaget Ilmarinen. OP
Företagsbanken har arrangerat ett tilläggspensionsskydd för sina arbetstagare via antingen pensionsstiftelsen OP-Eläkesäätiö eller
ett försäkringsbolag.
De pensionsplaner som sköts av Ömsesidiga Pensionsförsäkringsbolaget Ilmarinen är avgiftsbestämda. De
tilläggspensionsarrangemang som sköts av försäkringsbolag kan vara antingen förmåns- eller avgiftsbestämda. Pensionsplanerna i
OP-Eläkesäätiö är helt och hållet förmånsbestämda.
Förvaltningskostnaderna redovisas på resultatposten personalkostnader. Försäkringspremierna för de avgiftsbestämda
pensionsplanerna betalas till försäkringsbolaget och redovisas som kostnad för den räkenskapsperiod som debiteringen gäller. I de
avgiftsbestämda pensionsplanerna finns inga andra betalningsskyldigheter. Åtstramningar av, fullgörelser av förpliktelser eller
ändringar av förmånsbestämda pensionsplaner resultatförs vid transaktionstidpunkten.
De förmånsbestämda planerna i försäkringsbolag och OP-Eläkesäätiö finansieras med avgifter som grundar sig på aktuariella
kalkyler.
I förmånsbestämda pensionsplaner tas som en skuldpost upp nuvärdet av de förpliktelser som föranleds av planen på balansdagen
minskat med det verkliga värdet av förvaltningstillgångarna för OP-Eläkesäätiös planer och för godtagbara försäkringar.
De förmånsbestämda förpliktelserna har beräknats separat för respektive plan. Beräkningen har gjorts med metoden Projected Unit
Credit Method. Pensionsutgifterna redovisas som kostnader för personernas anställningstid på basis av beräkningar av behöriga
aktuarier. Den diskonteringsränta som använts vid beräkningen av nuvärdet av pensionsplanerna har bestämts på basis av
marknadsavkastningen på rapporteringsperiodens slutdag för högklassiga obligationslån som företag emitterat.
Posterna som uppkommer av omvärderingen av pensionsplaner redovisas i övrigt totalresultat för den period då de uppkommit. Då
de poster som uppkommer genom omvärderingen redovisas i det övriga totalresultatet, resultatförs dessa poster inte längre under
senare räkenskapsperioder.
10.2 Kortfristiga ersättningar till anställda
Företaget har ett kortfristigt ersättningssystem, enligt vilket de personer som omfattas av systemet kan få ersättning antingen
enbart i kontanter eller i form av en kombination av kontanter och ett referensinstrument som OP Andelslags styrelse bestämt.
Ersättningen betalas för arbetsprestationer under intjäningsåret. Det uppskattade maximibeloppet för ersättningssystemet beräknas
vid tidpunkten för beviljandet. De belopp som kostnadsförs periodiseras bland personalkostnaderna och upplupna kostnader för den
period då de uppkommit.
Beloppet av de ersättningar som realiserats i enlighet med de mål som nåtts granskas kvartalsvis. De eventuella effekterna av
justeringarna på de ursprungliga uppskattningarna resultatförs som personalkostnader, och en motsvarande korrigering görs bland
upplupna kostnader.
OP Gruppen har en personalfond. Till fonden betalas enligt på förhand fastställda principer en vinstpremie beroende på hur OP
Gruppens mål uppnås. Vinstpremieandelarna som betalas till fonden bokförs på resultatposten Löner och arvoden och motposten
bokförs som upplupna kostnader tills den betalas (Not 9. Personalkostnader).
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
54
11 Avsättningar och eventualförpliktelser
En avsättning redovisas på basis av en förpliktelse, om förpliktelsen härrör från en inträffad händelse och det är sannolikt att
förpliktelsen kommer att realiseras, men förfallotidpunkten eller beloppet är ovissa. Dessutom måste förpliktelsen basera sig på
antingen en informell eller en legal förpliktelse gentemot någon utomstående. Om det är möjligt att få ersättning av en tredje part
för en del av en förpliktelse, redovisas ersättningen som en separat tillgångspost, men först då det i praktiken är säkert att
ersättningen fås. (Not 27. Avsättningar och övriga skulder).
En eventualförpliktelse är en möjlig förpliktelse som uppkommit till följd av tidigare händelser och vars existens blir säker först då en
osäker händelse som står utanför företagets bestämmande inflytande realiseras. Som eventualförpliktelse betraktas också en sådan
gällande förpliktelse som sannolikt inte kräver att en betalningsskyldighet uppfylls, eller vars storlek inte kan bestämmas tillförlitligt.
12 Inkomstskatt
I resultaträkningens skatter ingår de skatter som grundar sig på räkenskapsperiodens beskattningsbara inkomst, skatter från tidigare
räkenskapsperioder och den uppskjutna skattekostnaden eller skatteintäkten i OP Företagsbanken. Skatterna resultatförs, frånsett
fall där de gäller poster som direkt redovisas bland eget kapital eller övrigt totalresultat. I sådana fall redovisas också skatten i de här
posterna. Den skatt som baserar sig på periodens beskattningsbara inkomst beräknas på den beskattningsbara inkomsten enligt
gällande skattesats och den uppskjutna skatten enligt gällande skattesats eller den skattesats för kommande år som fastställts
senast på bokslutsdagen.
Den uppskjutna skatteskulden räknas på alla temporära skattepliktiga skillnader mellan bokföringen och beskattningen. Den
uppskjutna skattefordran räknas på alla avdragbara temporära skillnader mellan bokföringen och beskattningen och på de förluster
som ska fastställas i beskattningen. Om det är sannolikt att beskattningsbar inkomst inflyter, så att fordran kan användas, redovisas
den. En uppskjuten skattefordran bokförs inte till den del som det sannolikt inte uppstår någon beskattningsbar inkomst, mot vilken
skattemässiga förluster eller gottgörelser kan utnyttjas. De uppskjutna skatteskulderna och skattefordringarna räknas enligt den
skattesats som antas gälla då den temporära skillnaden upplöses (Not 23. Skattefordringar och skatteskulder).
13 Myndighetsavgifter
OP Företagsbanken betalar avgifter till olika myndigheter. Europeiska centralbanken ansvarar för banktillsynen. Finansinspektionen
ansvarar för förfarande- och makrotillsynen. EU:s resolutionsnämnd (Single Resolution Board, SRB) ansvarar för resolutionen.
Myndighetsavgifterna bokförs i början av året i sin helhet bland övriga rörelsekostnader (Not 11. Övriga rörelsekostnader).
13.1 Stabilitetsavgift
Stabilitetsavgifter samlas in till den europeiska resolutionsfonden (Single Resolution Fund, SRF) fram till 2023 så att fondens målnivå
på minst 1 procent av de insättningar som ska ersättas uppnås. Resolutionsfonden förvaltas av EU:s resolutionsnämnd, som också
fattar beslut om stabilitetsavgifternas belopp. SRF ska säkerställa att finanssektorn finansierar stabiliseringen av
finansieringssystemet. Stabilitetsavgiften bestäms på basis av bankens betydelse och riskprofil.
13.2 Insättningsgarantiavgift
De medel som samlats in till den gamla insättningsgarantifonden överstiger för närvarande EU-kraven om insättningsgarantins nivå.
Med stöd av stadgarna betalar den gamla insättningsgarantifonden de insättningsgarantiavgifter som tillskrivs var och en av dess
medlemsbanker till den nya insättningsgarantifonden i samma proportion som respektive medlemsbank under årens lopp har betalat
avgiften till den gamla insättningsgarantifonden. Insättningsgarantifonden fastställer avgiften för varje medlemsbank men debiterar
den direkt från den gamla insättningsgarantifonden. Insättningsgarantiavgiften medförde ingen kostnadseffekt för OP
Företagsbanken för 2021 och 2022.
13.3 Förvaltningsavgift till Verket för finansiell stabilitet
Förvaltningsavgiften till Verket för finansiell stabilitet baserar sig på samma beräkningsmetod som tillsynsavgiften till
Finansinspektionen.
13.4 Finansinspektionens tillsynsavgift
Finansinspektionens tillsynsavgift består av en proportionell avgift som beräknas enligt balansomslutningen samt av en fast
grundavgift.
13.5 Europeiska centralbankens tillsynsavgift
OP Företagsbanken lyder under Europeiska centralbankens (ECB) tillsyn.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
55
14 Statliga bidrag
Statliga bidrag är stöd från staten i form av överföringar av resurser till ett företag i utbyte mot att företaget uppfyllt eller kommer
att uppfylla vissa villkor rörande sin verksamhet. Förmånen av ett statligt lån till lägre ränta än marknadsräntan behandlas som ett
statligt bidrag. Förmånen av att räntan understiger marknadsräntan ska värderas som skillnaden mellan lånets ursprungliga
redovisade värde och mottaget belopp. Ett statligt bidrag redovisas dock först då det föreligger rimlig säkerhet att företaget kommer
att uppfylla de villkor som är förknippade med bidraget och att bidraget kommer att erhållas. Bidrag hänförliga till intäkter dras av
vid redovisningen av motsvarande kostnader och redovisas i resultaträkningen över samma perioder som de kostnader bidragen är
avsedda att kompensera för.
15 Framtida ändringar i standarder
Ändringarna i standarderna IAS 1, IAS 8 och IAS 12 trädde i kraft 1.1.2023. De har inte någon väsentlig inverkan på OP
Företagsbankens bokslut.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
56
Not 2. OP Företagsbanken Abp:s principer för riskhantering
1 OP Företagsbankens betydande risker – allmän översikt
OP Företagsbankens oberoende riskhanteringsfunktion är organisatoriskt en del av OP Gruppens centraliserade
riskhanteringsfunktion. I OP Gruppen upprättas de allmänna principerna för risktagning och riskhantering så att de
gäller alla funktioner, och de allmänna principerna preciseras ytterligare enligt intjäningslogiker (produkt- och
tjänstekoncept). Hörnstenarna när intjäningslogiska helheter bildas utgörs av tjänster som tillhandahålls kunderna, de
processer som behövs för produktionen av tjänsterna och för analyseringen och rapporteringen av verksamheten samt
vilka risker tillhandahållandet av dessa tjänster medför för OP Gruppen.
På grund av karaktären av OP Gruppens affärsrörelse och bransch har riskerna två från varandra avvikande
grundprinciper: OP Gruppen kan nå intjäning genom att ta risker (intjäningsrisker) eller så kan riskerna vara en
konsekvens av något (påföljdsrisker). Eftersom granskningen av intjäningsrisker kräver granskning av OP Gruppens
kritiska framgångsfaktorer med tanke på affärsrörelsen, grupperas källorna till intjäningsrisker och hanteringen av dem
per intjäningslogik i de detaljerade beskrivningarna av betydande risker. Ett undantag utgörs av riskerna på gruppnivå,
som gäller alla intjäningslogiker. Eftersom merparten av påföljdsriskerna är risker på gruppnivå och eftersom
granskningen av påföljdsrisker fokuserar på att reducera de negativa effekterna om en risk skulle realiseras, grupperas
dessa risker på gruppnivån i de detaljerade beskrivningarna av betydande risker. Bilden nedan presenterar ett
sammandrag av OP Gruppens betydande risker och deras källor. Den gråa och orangea ramen utanför tabellen
presenterar källorna och grundorsakerna till de betydande riskerna. Utanför tabellen beskrivs på motsvarande sätt
också den negativa effekten på OP Gruppens förtroende och anseende om en risk skulle realiseras.
Viktigt att beakta i bildens tabell:
 Genom att ta intjäningsrisker kan man förorsaka påföljdsrisker utöver källorna och orsakerna till OP Gruppens
externa risker.
 Samverkan mellan intjänings- och påföljdsrisker kan leda till nya risker på gruppnivå bland annat till följd av
koncentrationer och beroenden mellan risker.
 På grund av intjänings- och påföljdsriskernas olika funktion, strävar gruppen i första hand efter att kontrollera
intjäningsriskerna, medan den i första hand strävar efter att reducera påföljdsriskerna.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
57
Den intjäningslogiska helheten Bankrörelse omfattar på OP Gruppens nivå både segmentet Hushållsbank och
segmentet Företagsbank. Den intjäningslogiska helheten Bankrörelse grupperas i riskhanteringen i tre intjäningslogiker:
Bankrörelse via balansräkningen, Markets och Kapitalförvaltning. Intjäningslogiken Bankrörelse via balansräkningen
delas vidare i enlighet med OP Gruppens segmentindelning upp i företagsbanksrörelse, hushållsbanksrörelse samt
centralbanksrörelse, som i OP Gruppens segmentindelning ingår i övrig rörelse. Intjäningslogikerna liv- och
skadeförsäkring hör till rörelsesegmentet Försäkring.
OP Gruppens riskhantering och säkerställande av regelefterlevnaden (compliance) bygger på principen om tre
försvarslinjer. Den första försvarslinjen består av affärsrörelserna, den andra av en från affärsrörelserna oberoende
riskhanteringsfunktion och compliance och den tredje av internrevisionen. Samtliga försvarslinjer har sin egen roll för
att riskhanteringsprocessen ska genomföras effektivt.
I OP Gruppen samarbetar riskhanteringens första och andra försvarslinje kontinuerligt. Genom det säkerställs att all
kompetens som behövs för att utveckla och hantera verksamheten utnyttjas på förhand. Försvarslinjerna bildar
tillsammans en riskhanteringsprocess som beaktar särdragen i OP Gruppens verksamhet. Den första och den andra
försvarslinjens ansvar är tydligt fördelade.
• Affärsrörelserna genomför OP Gruppens strategi, svarar för planeringen av sin verksamhet, en effektiv och
högklassig implementering av den och den interna kontrollen. Bara en affärsrörelse kan fatta affärsbeslut och
ansvara för kundservicens kvalitet, verksamhetens kontinuitet och sitt resultat och sina risker.
• Den andra försvarslinjen bereder ett riskhanteringsregelverk för beslut av gruppens ledning, och inom ramen
för det genomför den första försvarslinjen risktagningen och riskhanteringen i anslutning till den dagliga
verksamheten. Den andra försvarslinjen stöder den första försvarslinjen genom att ge den råd och konstruktivt
utmana den i synnerhet i frågor som gäller dess egen specialkompetens. Den andra försvarslinjen övervakar
också att regleringen och OP Gruppens anvisningshelhet iakttas och den gör oberoende analyser av balansen
mellan resultatet, riskerna och det kapital och den likviditet som fungerar som buffertar samt av att
verksamhetens kontinuitet säkerställs även i störningssituationer.
• Internrevisionen är den tredje försvarslinjen, och den är oberoende av de övriga försvarslinjerna.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
58
2 OP Företagsbankens betydande risker – källor och hantering
2.1 Definitioner av och källor för betydande risker
Nedan presenteras ett sammandrag av definitionerna av och källorna för OP Företagsbankens betydande risker.
Kreditrisker Med kreditrisk avses risken för att en avtalspart i ett finansiellt instrument inte
förmår uppfylla sina avtalsenliga betalningsförpliktelser och på så vis orsakar
den andra parte
n en ekonomisk förlust.
Likviditetsrisker En likviditetsrisk är en risk för att likviditeten eller tillgången på finansiering gör
det svårare att genomföra affärsrörelsen i enlighet med strategin. En
likviditetsrisk orsakas av obalans i timing och/eller belopp av inkommande och
utgående kassaflöden. Likviditetsriskerna inkluderar koncentrationsrisker,
likviditetsrisker på marknader och refinansieringsrisker. En koncentrationsrisk
orsakas av finansiering koncentreras tidsmässigt eller till motparter eller
instrument. Med likviditetsrisker på marknader avses risk för att en
marknadstransaktion inte kan genomföras inom önskvärd tid och/eller till
estimerat pris eller att beloppet av bankens likvida medel minskar. En
refinansieringsrisk är en risk för att man inte lyckas ersättas finansiering med
ny finansiering på marknaden.
Marknadsrisker Med marknadsrisk avses en ofördelaktig förändring som hänför sig till ett
avtals värde eller intjäningen genom ett avtal och som orsakas av
prisförändringar som observeras på finansmarknaden. Till marknadsriskerna
hör ränterisker, valutarisker, volatilitetsrisker, kreditspreadrisker, aktierisker
och fastighetsrisker samt eventuella andra prisrisker för balansposter och
poster utanför balansräkningen.
Motpartsrisker Med motpartsrisk avses en risk för att en avtalspart i ett derivatinstrument,
repo-avtal, handel eller återförsäkringsavtal inte uppfyller sina ekonomiska
förpliktelser och att det uppkommer en risk för ökade kostnader för att skaffa
ett nytt motsvarande avtal.
Ett särdrag för motpartsrisken är att storleken på risken förändras enligt
avtalets marknadsvärde, och till följd av detta kan risken också öka efter det att
avtalet ingåtts.
Operativa risker Operativa risker orsakas av all affärsverksamhet och kan uppkomma av
bristfälliga eller felaktiga rutiner, processer, system eller yttre faktorer. Inom
OP Gruppen hör också ICT- och säkerhetsriskerna till de operativa riskerna.
Med operativa risker relaterade till datakapital avses eventuella förluster,
förlust av anseende eller försämrad operativ förmåga på grund av osäkerhet i
beslutsfattandet, ledningen och rapporteringen i fråga om data och information
som härletts från data.
Compliance-risker En risk som förorsakas av att externa bestämmelser, interna rutiner eller
behöriga rutiner eller etiska principer i kundrelationerna inte iakttas.
Modellrisker Med modellrisk avses en eventuell förlust eller ett försämrat anseende till följd
av beslut som fattats på basis av resultatet av modellerna på grund av att det
uppkommit fel i utvecklingen, verkställandet eller användningen av modellerna.
Modell avser en kvantitativ metod där indata med hjälp av matematik, statistik
eller bedömningar från egna medarbetare omvandlas till kvantitativa data som
styr affärsbeslut eller anknyter till den finansiella ställningen eller
riskpositionen.
Anseenderisker Risken för att anseendet eller förtroendet försvagas i första hand till följd av att
en enskild risk eller flera risker realiseras samtidigt eller av annan negativ
publicitet.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
59
Koncentrationsrisker Risker som kan uppkomma av att affärsrörelsen koncentreras i för stor
omfattning till enskilda kunder, produkter, branscher, löptidsperioder eller
geografiska områden. En koncentrationsrisk kan uppkomma också genom
koncentrationer som bildas av tjänsteleverantörer eller processer.
Risker i den framtida
affärsrörelsen
En risk som handlar om med vilka villkor och volymer det ingås nya avtal,
antingen av nuvarande eller av helt ny typ. Detta involverar också risker som
uppkommer på grund av bristfällig intern reaktion och osmidighet inför
förändringar i omvärlden och konkurrensmiljön eller i kundernas värden och
tekniken.
Riskerna i den framtida affärsrörelsen behandlas inte som en separat helhet, eftersom riskerna i den framtida
affärsrörelsen kan framträda som varierande betydande risker, och motpartsriskerna framträder i anknytning olika
riskslag.
Kundbeteenderisken kan bli aktuell i flera olika riskslag (effekten av en förändring i kundbeteendet på till exempel
insättningarnas belopp eller förtida betalningar av avtal).
Den kvarstående risken är den risk som återstår och som man inte kan eller vill avlägsna eller som återstår efter
eventuella riskreducerande åtgärder. Begreppet “kvarstående risk” kan betraktas som en synonym till “risk”. Den
kvarstående risken kan således inte jämställas med de ovannämnda betydande riskerna, utan en kvarstående risk kan
gälla vilken som helst betydande risk ovan.
Integrering av ESG-faktorer i riskhanteringen
Förändringsfaktorer i omvärlden, såsom klimatförändringen och andra hållbarhets- dvs. ESG-faktorer, påverkar
kundernas och det övriga samhällets behov och preferenser. ESG-faktorerna är externa megatrender, dvs. exempel på
grundorsaker till OP Gruppens riskkarta. I processen för identifiering av risker definieras de här som förändringsfaktorer
som påverkar olika riskslag, inte som separata risker.
I OP Gruppen granskas dessa externa förändringsfaktorer för att förstå hur de påverkar den egna och kundernas
verksamhet och framtida framgång på kort och på längre sikt. Förändringsfaktorerna i omvärlden kanaliseras via olika
funktionskedjor till ekonomiska risker för gruppens bank- och försäkringsrörelse. Effekterna kan realiseras direkt eller
indirekt som bland annat kreditrisker, marknadsrisker, operativa risker och anseenderisker.
ESG-faktorerna beaktas vid bedömningen av riskernas betydelse på samma sätt som andra förändringar och
riskfaktorer i omvärlden. Utöver de ekonomiska effekterna ska man bedöma bland annat de eventuella miljöeffekter och
effekter på anseendet som riskerna ger upphov till.
En effekt på anseendet kan gälla OP Gruppen eller hela finansbranschen, till exempel till följd av förändringar i
medborgaropinioner eller konsumenternas preferenser. Den effekt på anseendet som orsakas av OP Gruppens egen
verksamhet påverkas av god förvaltningssed och iakttagande av anvisningar. Ett ansvarsfullt verksamhetssätt i OP
Gruppen bidrar till att främja en positiv offentlig profil.
Riskbedömningen av ESG-faktorer fokuserar tills vidare på bedömningen av händelser och effekter som orsakas av
klimat- och miljöfaktorer. Klimatförändringen och miljöförstöringen orsakar fysiska riskfaktorer:
 Akuta riskfaktorer är händelser kopplade till extrema väderfenomen, såsom torka, översvämningar och
stormar, eller till exempel en enskild miljöolycka.
 Långverkande förändringar utvecklas långsammare: till exempel den globala uppvärmningen,
havsnivåhöjningen, förlusten av biologisk mångfald, föroreningen av sjöar och vattendrag och
markföroreningar, förstörelsen av livsmiljöer.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
60
Övergången till en mer koldioxidsnål och mer hållbar ekonomi för miljön för med sig direkta och indirekta effekter: till
exempel klimat- eller miljöpolitiska beslut, teknisk utveckling, marknadsförtroende och förändringar i kundernas val.
De fysiska faktorerna och övergångsriskfaktorerna påverkar OP Gruppens affärsverksamhet och ekonomiska framgång i
synnerhet via intressentgrupper. Om risker realiseras kan de påverka riskprofilen, kapitaliseringen, likviditeten och den
dagliga verksamhetens kontinuitet på många sätt. Effekterna av sådana potentiella chocker måste synliggörs med hjälp
av scenarioarbete.
Integreringen av ESG-faktorerna i all risktagning och riskhantering samt i processerna för utvärdering av kapitalens och
likviditetens tillräcklighet (ICAAP, ORSA, ILAAP) kräver omfattande utvecklingsarbete i affärsrörelserna och de
säkerställande funktionerna. ESG-faktorerna kopplas stegvis till ledningens riskrapportering så att synergier söks med
den externa hållbarhetsrapporteringen. På samma sätt som OP Gruppens övriga risker och riskfaktorer bedöms också
integreringen av ESG-faktorerna i limiteringssystemet minst en gång per år som en del av uppdateringen av OP
Gruppens principer för risktagning och riskpolicyer. Vid sidan av principerna för risktagning och riskhantering uppfylls då
också målen för risktagning och riskhantering enligt OP Gruppens hållbarhetsprogram.
Det kan vara svårt att hänga med i den allt snabbare utvecklingen i regleringen för området, vilket leder till en ökad risk
för att regleringen inte kan iakttas i tid. Utvecklingsarbetet beaktar så proaktivt som möjligt ändringar i regleringen och
tillsynsmyndigheternas förväntningar. En ytterligare utmaning utgörs av den snabba utvecklingen i forskningsdata och
att hålla jämn takt med den.
Hantering av operativa risker
Alla företag i OP Gruppen ska följa de gemensamma förfaranden för hantering av operativa risker som tillämpas också
på hanteringen av förfarande- (compliance) och modellrisker. ESG-faktorerna utgör en fast del av identifieringen och
bedömningen av operativa risker, vilket gör det möjligt att följa upp riskprofilen för OP Gruppens operativa risker också
uppdelad på olika ESG-faktorer och risker som beror på dem.
ESG-faktorerna och de operativa risker som de gett upphov till identifieras och bedöms i förfarandena för hantering av
operativa risker, riskhändelser, riskkartläggningar, riskbedömningar av nya och ändrade produkter, hantering av
kontinuitet och utläggningar. I fokus för identifieringen och bedömningen av risker står identifieringen av orsakerna och
konsekvenserna i anslutning till riskerna. Utöver de ekonomiska effekter som riskerna orsakat identifieras samtidigt
eventuella miljöeffekter och effekter på anseendet.
I kontinuitetshanteringen ska OP Gruppens affärsrörelser förbereda sig också på att fysiska risker som orsakats av
klimat och miljö realiseras, så att tillgången på tjänster kan tryggas för kunderna också i sådana situationer. Som en del
av säkrandet av affärsverksamhetens kontinuitet krävs effektiva och systematiska funktionsprocesser, vilket också
omfattar hantering av utläggningar och leverantörskännedom.
Stresstestning och scenarier relaterade till operativa risker kompletterar helhetsbilden av riskerna och säkerställer det
ekonomiska kapitalkravets tillräcklighet. Med hjälp av scenarier kan man förutse och förbereda sig för olika situationer.
Scenarier kompletterar helheten för hanteringen av operativa risker särskilt i situationer där tillgängliga historiska data
inte kan användas för att förutse framtiden, till exempel klimatförändringen.
Ekonomiska konsekvenser av ESG-faktorer ingår i de existerande limiterna för operativa risker.
För att säkra identifieringen av ESG-faktorer samt deras orsaker och konsekvenser satsar man i hanteringen av
operativa risker på att fördjupa affärsrörelsens kunskaper, bland annat genom utbildning. Speciellt viktigt är det att
också övergångsriskerna identifieras och att man reagerar proaktivt på dem.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
61
Datahantering
De krav på datahanteringen och data som härletts från ESG-faktorerna implementeras i OP Gruppens nuvarande
modeller och verksamhetssätt. Kraven som härletts från ESG-faktorerna integreras i förfarandena samt kundservice-
och funktionsprocesserna så att de utgör en naturlig del av gruppens verksamhet. De krav på hanteringen och
anskaffningen av data som härletts från ESG-faktorerna identifieras, och de här ändringarna integreras i de existerande
verksamhetsmodellerna och tjänsterna.
Hantering av kreditrisker
Vid hanteringen av kreditrisker är det viktigt att bedöma effekten av klimat- och miljöfaktorer samt andra ESG-faktorer
på kundernas aktivitet och framgång samt på kreditbetalningsförmågan.
Externa förändringsfaktorer kan äventyra verksamhetsförutsättningarna i vissa branscher, men de kan också erbjuda
möjligheter. Klimatförändringen kan till exempel i någon bransch leda till svagare lönsamhet till följd av förändringar i
kundbeteendet, lägre säkerhetsvärden på vissa områden samt en större ökning än väntat i kostnader relaterade till
reglering. Å andra sidan kan en förändring också förbättra verksamhetsförutsättningarna och den relativa
konkurrenskraften för en del kunder.
På kundnivå hanteras riskerna genom att ge kunderna rådgivning och följa upp kundrelationernas utveckling.
Prissättningen är riskbaserad. ESG-projekt och/eller ESG-placeringar som finansieras ska vara ekonomiskt hållbara. Då
kundernas framtida framgång ombesörjs, säkerställs att gruppens affärsverksamhet är lönsam också på lång sikt samt
att de riskbuffertar som behövs för verksamheten är tillräckliga i fråga om kapital och likviditet. Genom att ge kunderna
råd vill man skapa ett mervärde som visar sig som en förbättring av den ekonomiska ställningen och välfärden bland
kunderna.
Företagskunderna klassificeras i ESG-kategorier enligt hur utsatta de är för ESG-faktorer som är typiska för deras
bransch. Om ESG-kategorin och kundgruppens totala åtaganden är betydande, görs dessutom en ESG-analys. Behovet
av en ESG-analys kontrolleras alltid när man står i beråd att bevilja kunden ett nytt åtagande, göra en
ändringsframställan för ett existerande åtagande eller göra en annan framställan som kan jämställas med ett
kreditbeslut. Uppgifterna används i kreditbeslut och dokumenteras, och man förbereder sig för att rapportera att
kunddatabasen och hur besluten har exponerats för ESG-faktorer.
Stresstestmetoderna för kreditrisken ska utvecklas så att analysen av effekterna av makrochocker genererar konkreta
slutledningar om utvecklingen i kundföretagens ekonomiska läge (bland annat EBITDA och soliditet) med beaktande av
klimat- och miljöfaktorer såsom energiförbrukning. Dessutom görs kundspecifika känslighetsanalyser utifrån från
kundens resultaträkning samt säkerheternas position. Genom detta blir det möjligt att räkna om kundföretagens rating
samt att rapportera hur stress påverkar hela företagskreditstocken på basis av kundspecifik analys. På så vis
kompletteras bedömningen av det ekonomiska kapitalkravet och fordringarnas säkerhetsduglighet så att även klimat-
och miljöförändringarnas effekter blir beaktade.
Hantering av ränterisken och likviditetsriskerna i den finansiella balansräkningen
ESG-faktorer kan påverka marknadsräntor och kreditspreadar. Vid hanteringen av ränterisken och likviditetsriskerna i
den finansiella balansräkningen fokuserar den riskhanteringsmässiga granskningen främst på likviditetsreserven. De
ekonomiska effekterna bedöms med regelbundna scenarier som beaktar även klimat- och miljöfaktorer. Effekterna har
inte bedömts vara betydande för de skuldebrev som köps till portföljen.
Placeringarna i anslutning till likviditetsreserven styrs av en placeringsplan, enligt vilken ett separat allokeringsmål som
gäller ansvarsfulla placeringsobjekt hade ställts för portföljerna till slutet av 2022. I fortsättningen ställs inget separat
allokeringsmål för ansvarsfulla placeringar, utan målet uppfylls genom att verktyg, metoder och verksamhetssätt som
tagits i bruk i OP Kapitalförvaltning integreras i den placeringsprocess som gäller för likviditetsreserven. Målet uppfylls
genom att placera i obligationer som klassificeras som gröna (sustainability bonds, social bonds, green bonds). Med
ansvarsfull placering avses till exempel att placeringsobjektet har positiva sociala effekter, till exempel ett energieffektivt
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
62
sjukhus som byggts med beaktande av miljöaspekter (sustainability bonds). Att beakta klimat- och miljöfaktorer innebär
till exempel att branschen som finansieras är energieffektiva bostadshus (green buildings). De här placeringarna ska
dessutom uppfylla alla andra krav som ställs på likviditetsreservens placeringar.
Företagsbankens obligationslåneportfölj baserar sig på Företagsbankens ESG-analyser. I portföljen placeras i regel i
företag som är viktiga för OP Företagsbanken, och för dem har utförts kredit- och ESG-analyser. I portföljens
placeringsbeslut iakttas OP Företagsbankens hållbarhetsprinciper.
Markets
I Markets obligationsportfölj eftersträvas en snabb omsättning, och portföljens sammansättning påverkas av
kundefterfrågan vid respektive tidpunkt. Normalt utgörs en stor del av portföljen av nordiska företags obligationslån.
ESG-faktorer kan påverka kreditspreadarna för obligationslån, men effekten anses inte vara betydande.
Markets handlar med valutor och kan då hålla en öppen riskposition, vars andel är liten. ESG-faktorerna anses inte ha
någon betydande inverkan på valutarisken.
Markets tar fram strukturerade placeringsprodukter, som tillhandahålls via gruppens säljkanaler. Valet av underliggande
tillgång är ett väsentligt element i dessa produkter. Vid valet av underliggande tillgångar följs Kapitalförvaltningens
uteslutningslista, dvs. företag på listan används inte som underliggande tillgång.
Markets kunder ingår derivatinstrument främst i säkringssyfte, varvid marknadsräntorna är den väsentligaste
riskfaktorn. Tjänsten för derivat med underliggande tillgång handlar om förmedling, och ger i normalfall inte upphov till
någon marknadsrisk och endast en liten motpartsrisk. Råvaruderivatens risker täcks på marknaden. ESG-faktorerna har
ingen identifierad inverkan på risker som förknippas med derivat.
För Markets verksamhet ska det ekonomiska kapitalkravet ur ESG-synvinkel bedömas med stresstester i första hand
med ränteändringar och vid behov med förändringar i kreditspreadarna.
Centrala instrument och riskslag
Diagrammet nedan beskriver riskslagen i anslutning till de centrala finansiella instrumenten och belyser riskslagens
betydelse med hjälp av de finansiella instrumentens balansvärden (31.12.2022).
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
63
2.2 Kreditrisker
I OP Gruppen hanteras kreditrisken med anvisningar och riktlinjer på gruppnivå samt med kvantitativa risklimiter. De
preciseras i Bankrörelsens riskpolicy med riktlinjerna för risktagningen, limiter och uppföljningsgränser, kvalitativa och
kvantitativa mål samt principerna för kundurvalet, säkerheter och kovenanter. De kvantitativa och kvalitativa målen
balanserar affärsmålen med den måttfulla riskvilligheten. Limiterna och uppföljningsgränserna ställer upp de övre
gränserna för risktagningen. Med hjälp av dem tryggas en tillräcklig diversifiering av kreditportföljen och undviks att det
uppstår för stora riskkoncentrationer.
Hanteringen av kreditrisken baseras på ett omsorgsfullt kundurval och på aktiv hantering av kundrelationer, god
kundkännedom, gedigen yrkeskunskap och omfattande dokumentation. Den dagliga kreditprocessen och dess kvalitet
spelar en central roll i hanteringen av kreditrisker. Kreditrisken hanteras också med val av produktsortiment och -
villkor. Risken i anslutning till ny kreditgivning hanteras med övervägt kundurval och undvikande av riskkoncentrationer.
Dessutom tillämpas aktiv kreditriskreducering (säkerheter, borgen) och kovenanter. Risken i kreditportföljen hanteras
genom god ledning av kundrelationer samt genom en proaktiv och konsekvent hantering av problemfall.
En grundläggande förutsättning för all kreditgivning är att kundens skuldbetalningsförmåga är tillräcklig. Att en
kundgrupp bildas korrekt skapar en grund för kreditriskhanteringen. Utan en klar uppfattning om vilka medlemmar som
ingår i en kundgrupp, hurdan struktur kundgruppen har och hur skuldbetalningsförmågan uppkommer, kan man inte få
rätt bild av den grupp som ska få finansiering eller förstå den risk som finansieringen medför. Affärsrörelsen identifierar
kundgrupperna och kopplingarna inom dem, och beskriver dem i OP Gruppens system.
Tillräckligt med aktuell information ska samlas in om alla kunder som medför en kreditrisk för att kreditvärdigheten ska
kunna fastställas. Kreditvärdigheten består av både kundens vilja och förmåga att betala, och därmed har båda effekter
för kundens kreditklass. Genom tillräckliga och korrekta grunddata kan man säkerställa att kunden klassificeras enligt
rätt kreditvärdighetsmodell och att kreditklassen ger rätt bild av de risker som knyter an till kundens kreditvärdighet.
Affärsrörelsen ser till att kundernas kreditklasser kontinuerligt är i kraft och uppdaterade samt uppdaterar vid behov
kreditklassen om kundens situation förändras. På det här sättet kan kreditportföljen följas upp i realtid både på bank-
och på gruppnivå.
Säkerhetshanteringen grundar sig på en oberoende säkerhetsvärdering, att pantsättningarna är giltiga och att
säkerheterna är realiserbara, för att man ständigt ska kunna ha en realistisk bild av de säkerheter som tryggar
fordringarna. Värdena på de föremål som pantsatts som säkerhet för fordringar ska ge en rättvisande och uppdaterad
bild av såväl kundens som av hela kreditportföljens säkerhetsposition. Vid värderingen av icke-likvida säkerheter ska
man beakta den finansiella ställningen hos den som äger säkerhetsobjektet. Ju sämre finansiell ställning ägaren har,
desto större vikt ska ges realiseringsvärdet vid värderingen av säkerhetsobjektet.
Finansieringsbesluten grundar sig på principen om åtskillnad, där den som bereder en finansiering inte ensam kan fatta
finansieringsbeslutet. Finansieringsbeslut är beslut om risktagning och därför ska beslutsfattarna inför sina beslut
känna till alla omständigheter som väsentligt påverkar beslutsfattandet. Alla beslut som gäller kreditrisktagning är
affärsrörelsebaserade. Beslutsfattandet styrs av OP Gruppens riskvillighet och den målriskprofil som fastställts i
riskpolicyn. Beslut som avviker från den målriskprofil som fastställts i riskpolicyn ska motiveras mer ingående.
Centralinstitutets riskhantering bedömer de mest betydande finansieringsprojektens förenlighet med riskpolicyn och
rapporterar en lägesbild av hur riskpolicyn har iakttagits vid kreditgivningen till ledningen i OP Gruppen och de företag
som bedriver bankrörelse.
OP Företagsbankens verkställande ledning och förvaltning följer noggrant upp OP Företagsbankens kreditriskposition.
OP Företagsbankens ledning ansvarar för att hålla förvaltningen uppdaterad om eventuella avvikelser i bankens
operativa risktagning i förhållande till den riskpolicy som förvaltningen fastställt, för att styrelsen i enlighet med sin roll
ska kunna övervaka hur bankens riskposition utvecklas och vid behov styra den operativa ledningen i fråga om
risktagningen.
Ur OP Företagsbankens synvinkel realiseras en kreditrisk i en situation där kunden fallerar och inte klarar av sina
kreditförpliktelser utan att banken vidtar åtgärder, som att realisera säkerheter. Därför är det viktigt att kunder vars
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
64
skuldbetalningsförmåga har försämrats eller utsätts för ett betydande hot identifieras utan dröjsmål såväl i
finansieringsprocesserna som i kundhanteringsprocesserna.
Kunder som hör till de viktigaste för OP Företagsbanken, och vars risk för fallissemang har ökat klart eller vars
skuldbetalningsförmåga förknippas med något annat betydande hot, ska överföras till specialövervakning. I fråga om
dessa kunder ska banken utarbeta en handlingsplan för vilka åtgärder man kan vidta för att lösa kundens situation ur
bankens synvinkel och minimera den risk som eventuellt realiseras för banken. Uppföljningen och dokumenteringen av
betydande potentiella eller egentliga problemkunder är intensivare och mer heltäckande jämfört med de kunder som
förknippas med mindre risker. På det sättet kan man hålla sig uppdaterad om förändringar i en problemkunds situation
och reagera omedelbart på dem.
Mätning av kreditrisken
Kreditrisken mäts på OP Gruppnivå som andelen ekonomiskt kapitalkrav för kreditrisken av beloppet av exponeringar
vid tidpunkten för fallissemanget, andelen nödlidande fordringar av kredit- och garantistocken samt andelen förväntade
kreditförluster av kredit- och garantistocken. Därtill mäts andelen företagsexponeringar i olika kreditklasskorgar och
företagsexponeringarnas medelrating. För dessa mätare har limiter fastställts i riskpolicyn. Koncentrationerna i
kreditportföljen följs dessutom upp kund-, bransch- och landsspecifikt. Differensen i ökningen mellan kreditstocken och
det ekonomiska kapitalkravet för kreditrisken mäts för att säkerställa balansen mellan tillväxt och risktagning. För de
rörelsesegment som bedriver bankrörelse har limiter fastställts så att de härletts från limiterna på gruppnivå.
Limiter som fastställts i riskpolicyn kan kompletteras med kvalitativa mål som ställts i instruktionerna för segmenten.
Målen kan vara specifika för ett segment eller ett företag. Mål kan ställas för hela kreditportföljen eller separat för
finansieringen till privatkunder respektive företagskunder. Dessutom kan mål ställas för mätningen av
kreditriskprocessens kvalitet.
Kundsegmentering tillämpas för att säkerställa en tillräcklig spridning av kreditportföljen och en effektiv kapitalallokering
vid styrningen av kreditportföljen. Kundsegmenten har fastställts så att ett enskilt segment innehåller fordringar som är
homogena avseende kreditrisken och därmed kan styras som en helhet i riskpolicyn. Med stöd av segmenteringen och
indelningen i kreditklasskorgar presenteras i riskpolicyn kreditportföljens målbild, vilken inte är bindande för
affärsrörelsen, men affärsrörelsen bör styra kreditrisktagningen så att målbilden uppfylls.
Vid bedömningen av riskerna utnyttjar OP Gruppen interna kreditriskmodeller. För mätningen av kreditrisken används
utöver modeller för bedömning av sannolikheten för fallissemang (PD, Probability of Default) även prognosmodeller för
förlustandelen och exponeringsbeloppet. Exponeringens belopp vid fallissemang (EAD, Exposure at Default) är en
prognos av beloppet på bankens fordran då fallissemanget börjar. Beloppet av åtaganden utanför balansräkningen vid
fallissemang bestäms på basis av konverteringsfaktorn (CF, Conversion Factor). Förlustandelen vid fallissemang (LGD,
Loss Given Default) är en uppskattning av den ekonomiska förlust som uppkommer för banken, som andel av EAD, om
fallissemanget blir ett faktum. På de modeller som används i bedömningen av kreditrisken tillämpas förfaranden för
modellriskhantering.
OP Gruppens interna kreditklassificeringssystem
Med kreditklassificering avses modeller och metoder, processer, övervakning, datainsamling samt it-system som ligger
till grund för hantering av kreditrisker, värdering av kreditrisk, tilldelning av riskklasser för exponeringar och
kvantifiering av fallissemangs- och förlustestimat för vissa typer av exponeringar. OP Gruppens
kreditklassificeringssystem gäller på gruppnivå. OP Andelslags styrelse godkänner principerna för
kreditklassificeringssystemet som en del av dokumentet Principer för riskhantering.
Sannolikheten för fallissemang hos privatkunders avtal bedöms med en intern skala i 16 steg A–F, varav de fallerande
avtalen hör till klass F. Sannolikheten för fallissemang bedöms för alla privatkunders avtal månatligen med en
klassificeringsmodell för kreditstocken. Klassificeringen av kreditstocken baserar sig på kundgrunddata,
betalningsbeteende och annan information om kundhistorien. För varje kreditklass har härletts den genomsnittliga
sannolikheten för fallissemang för en tidsperiod på ett år.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
65
Klassificeringsmodellerna för ansökningsskedet stöder tillsvidare kreditbesluten, analysen av kreditrisken och
prissättningen av nykreditgivningen. Andelsbankerna, gruppens finansbolagsprodukter och konsumentkrediter utan
säkerhet har egna modeller för ansökningsskedet.
Sannolikheten för fallissemang hos företagskunder bedöms med en skala i 20 steg 1,0–12,0 där insolventa kunder
klassificeras i klasserna 11–12.
Medelstora och stora företagskunders rating R baserar sig på företagets ekonomiska nyckeltal och kvalitativa
bakgrundsuppgifter. Utifrån dem upprättar en statistisk modell ett ratingförslag. En expert som fördjupat sig i kundens
fall gör en ratingframställan på basis av det ratingförslag som modellen ger och den övriga information som står till
buds. Eventuella förändringar och osäkerheter i fråga om framtiden tas i beaktande som varningssignaler och som
undantag från den klassificering som modellen ger. Kreditklassen fastställs av centralinstitutets oberoende riskhantering
utifrån en ratingframställan minst en gång per år, för svaga kunder halvårsvis.
Grunden för rating A av små företagskunder utgörs av den automatiska klassificeringsmodellen Rating Alfa som
Suomen Asiakastieto tillämpar. I Rating Alfa består variablerna av uppgifter om betalningsstörningar och betalningssätt,
bokslutsnyckeltal och kundgrunddata för företaget och dess ansvariga. OP Gruppens ratingar bildas på basis av Rating
Alfas riskpoäng och OP Gruppens interna uppgifter som beskriver betalningsbeteende som leder till fallissemang. De
här ratingarna ändras vid behov utifrån bedömningar från egna medarbetare. Riktigheten hos ratingen för kunder med
rating A ska bedömas minst en gång per år. För svaga kreditklasser och kunder på bevakningslistan ska bedömningen
göras halvårsvis. Den ansvariga banken ansvarar för bedömningen. Efter bedömningen godkänns kreditklassen av
centralinstitutets riskhantering i fråga om de viktigaste kunderna med rating A.
Företagskunder med små exponeringar klassificeras med en klassificeringsmodell för små exponeringar (P).
Klassificeringsmodellen är en automatisk rating som beräknas månatligen och som upprättas på basis av kundens
grunddata, kundhistoria och betalningsbeteende.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
66
2.3 Likviditetsrisker
Identifiering av likviditetsrisker
OP Gruppens centralbank och de övriga affärsenheterna samt riskhanteringen identifierar och bedömer kontinuerligt de
risker som förknippas med upplåningen och affärsrörelsen samt den övriga omvärlden. Vid riskanalysen av nya
produkter, tjänster, verksamhetsmodeller, processer och system ska affärsrörelsen även beakta likviditetsriskerna. Minst
en gång per år gör riskhanteringen i samarbete med företrädare för affärsrörelserna en heltäckande kartläggning av
likviditetsriskerna i syfte att säkerställa att förfaringssätten för att bedöma likviditetens tillräcklighet (ILAAP) är tillbörliga
i förhållande till gruppens likviditetsrisker.
Bedömning och mätning
Det kommande kassaflödet från fordringar, skulder och förbindelser utanför balansräkningen bedöms enligt avtalets
förfallodag eller amorteringsplan, med en bedömning från egna medarbetare eller statistiska modeller som baserar sig
på det historiska kundbeteendet.
Den strukturella finansieringsrisken mäts som differensen mellan inkommande och utgående kassaflöden i olika
tidsklasser. Dessutom beräknas det bestämmelseenliga nyckeltalet för den stabila nettofinansieringskvoten (NSFR, Net
Stable Funding Ratio) som anger hur stora de stabila finansieringskällorna som uppskattas vara längre än ett år ska
vara i relation till de poster som krävs för den stabila nettofinansieringen.
Likviditetsrisken mäts ur myndighetsperspektiv med nyckeltalet för likviditetstäckningskravet (LCR, Liquidity Coverage
Ratio). Likviditetstäckningskravets tidsmässiga tillräcklighet bedöms utifrån de balansposter som förfaller. Då förnyas
inte avtal som löper ut, utan de upphör på sin förfallodag. Ur ekonomisk synvinkel mäts tillräckligheten hos
likviditetsreserven baserat på stresstest.
Koncentrationsrisken i upplåningen mäts genom att beräkna beloppet av den långfristiga upplåning med obligationslån
som förfaller till betalning under en glidande period på 12 månader respektive 3 månader. Med en tidshorisont på
under ett år mäts den totala marknadsupplåningen, som bildas av kort- och långfristig marknadsupplåning, under 3
månader. I fråga om inlåningen följer man upp koncentrationen av de största inlåningsvolymerna. Dessutom följer man
upp motpartskoncentrationer och instrumentspecifika koncentrationer.
Hur intecknade tillgångarna i balansräkningen är mäts genom att ställa de intecknade tillgångarna i balansräkningen i
relation till de sammanlagda tillgångarna och säkerheterna i balansräkningen.
Metoderna för bedömning och mätning av risker i anslutning till placeringsverksamheten för likviditetsreserven beskrivs
i samband med marknadsriskerna.
Stresstestning av likviditeten
Tillräckligheten hos OP Gruppens likviditetsreserv och beredskapsposter bedöms med hjälp av olika scenarier. Som
stresscenarier används både för OP Gruppen specifika och marknadsspecifika scenarier samt kombinationer av dem.
Scenarierna ska omfatta stressläget på såväl kort sikt som lång sikt. Vid mätningen av en medlemsbanks strukturella
finansieringsrisk beaktas det likviditetstäckningskrav som grundar sig på myndighetens stresscenario som en
likviditetsinsättning i centralbanken. I anslutning till gruppens återhämtningsplan används ett omvänt stresstest. Den
verkställande ledningen bestämmer vilka scenarier som ska användas, hur resultaten från stresstesterna ska användas
och hur de ska rapporteras.
Upplåningsplan
I OP Gruppens upplåningsplan fastställs riktlinjerna för marknadsupplåningen under de kommande åren. I OP Gruppens
upplåningsplan ska man beakta medlemsbankernas uppskattning av de kommande årens finansieringsbehov. Planen
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
67
följs upp regelbundet och uppdateras vid behov under året. Inlåningen sker i första hand utifrån affärsrörelsestrategin
och -planen. I upplåningsplanen fastställs källorna för marknadsupplåningen och anges hur gruppens
finansieringsbehov kan täckas beträffande de viktigaste källorna för marknadsupplåning med beaktande av marknadens
djup och tillräcklig spridning. Dessutom fastställts beslutsbefogenheterna för detta. I upplåningsplanen ska man också
beakta ogynnsamma scenarier under flera år och plötsliga förändringar i centrala upplåningsposter.
Hantering av likviditet i valuta
OP Gruppen tar upplåning i valuta för att sprida källorna för upplåningen. Eftersom gruppens fordringar nästan helt är
denominerade i euro, konverteras upplåningen i valuta i regel till euro med derivat i samband med emission.
Enligt likviditetsbestämmelserna är en valuta betydande, om skulderna i en viss valuta överstiger 5 procent av
sammanslutningens balansomslutning. Betydande valutor följs upp månatligen med en likviditetsrapport som ges
tillsynsmyndigheten. Valutor utgör endast en liten del av balansräkningen, och på grund av verksamhetsmodellen har
likviditetsrisken som beror på tillgången till valuta minimerats.
Hantering av den dagsinterna likviditeten
OP Gruppens centralbank följer upp de finansieringskällor som används dagsinternt samt förutser och följer hur
betalningar som sker dagsinternt genomförs. De dagsinterna finansieringskällorna hålls så länge att de betalningar som
ska utföras under bankdagen kan genomföras.
I enlighet med beredskapsplanen för likviditetshanteringen kan beredskapen vid behov höjas också då den dagsinterna
likviditeten störs. På så sätt säkerställs att verksamheten är effektiv om hotet om kris ökar.
Likviditetsreserv
Ur ekonomisk synvinkel består likviditetsreserven av insättningar i Finlands Bank samt av icke intecknade skuldebrev
som innehas av OP Företagsbanken och som godtas som säkerhet för centralbanksfinansiering. Till den hör också OP
Företagsbankens övriga omsättbara fordringsbevis och icke intecknade företagskrediter som godtas som säkerhet för
centralbanksfinansiering.
Ur myndighetsperspektiv består OP Gruppens likviditetsreserv av en likviditetsreserv som uppfyller kriterierna i reglerna
för likviditetstäckningskravet (= LCR-reserven).
Gruppens centralbank ansvarar för att en placeringsplan upprättas minst en gång per år. I den ingår de
obligationsplaceringar i likviditetsreserven som centralbanken innehar. OP Företagsbankens styrelse godkänner planen.
Placeringsplanen beaktar de begränsningar och mål för marknadsrisker, kreditrisker och likviditetstäckningsrisker som
ställts i OP Gruppens risktagningsprinciper (RAS) samt riskpolicy. I placeringsplanen anges i tillämpliga delar ramen för
testningen av skuldebrevens likviditet.
Placeringarna sprids genom att beakta såväl den interna riskvilligheten som kraven i de externa bestämmelserna bland
annat enligt produkt, motpart och land.
Hantering av säkerheter och inteckning av tillgångar
Med säkerheter avses i det här sammanhanget OP Gruppens tillgångar som används som säkerheter för att klara av
likviditetsbehov antingen i ett normalt fall eller i ett stressläge. Gruppens centralbank följer centraliserat upp
säkerheterna och ansvarar för hur säkerheter används och överförs.
I OP Företagsbanken är det främst centralbanksoperationer och derivatrörelsen som kräver inteckning av tillgångar.
Med tanke på förberedelserna för likviditetsbehov begränsas inteckningar av tillgångar med en kvantitativ limit i
riskpolicyn.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
68
För att öka likviditetspotentialen är det viktigt att identifiera hur fordringarna i balansräkningen duger som säkerhet för
finansiering och utveckla beredskapen att använda fordringarna som säkerhet för finansiering.
Hur likviditeten tryggas i stresslägen
Med beredskapsplanen för OP Gruppens likviditet upprättas en referensram som tryggar gruppens förmåga att klara av
sina betalningsförpliktelser också under en likviditetskris. Planen innehåller klara operativa anvisningar och
verksamhetsmodeller för att upptäcka en ökad likviditetsrisk samt styra mot rättidiga och rättdimensionerade åtgärder
för att minska likviditetsrisken genom att säkerställa en effektiv organisation och verksamhet då hotet om en kris ökar.
För varje beredskapsnivå för likviditeten finns styr- och uppföljningsförfaranden som skärps i takt med att
beredskapsnivån höjs.
Dessutom inkluderar OP Gruppens återhämtningsplan återhämtningsåtgärder för likviditetshanteringen.
Rapportering av likviditetsrisker
Likviditetsriskerna rapporteras regelbundet till ledningen för OP Gruppens centralinstitut, och i samband med att
beredskapsnivån för likviditetsläget höjs övergår man vid behov till lägesrapportering varje vecka eller varje dag. I OP
Gruppens företag rapporteras likviditetsrisken till styrelsen regelbundet minst enligt de limiter som ställts upp. I OP
Gruppens riskanalys rapporterar riskhanteringen kvartalsvis till riskkommittén vid centralinstitutets styrelse om utfallet
av likviditetsriskerna.
Hantering och styrning av likviditeten i sammanslutningen
Likviditetsregleringen tillämpas inte som sådan på företagen i sammanslutningen, utan OP Gruppens centralinstitut kan
med ECB:s tillstånd bevilja sina medlemsbanker tillstånd att avvika från likviditetsregleringen. OP Andelslag har i
egenskap av centralinstitut för sammanslutningen av andelsbanker beviljat sina medlemskreditinstitut ett undantag i
enlighet med lagen om en sammanslutning av inlåningsbanker. Med stöd av undantaget tillämpas de krav på
kreditinstituts likviditet som avses i del sex i EU:s tillsynsförordning inte på medlemskreditinstituten. Likviditeten enligt
förordningen övervakas och rapporteras för sammanslutningen av andelsbanker. En förutsättning för beviljande av
undantag är att centralinstitutet ger sammanslutningens företag anvisningar om de riskhanteringsåtgärder som behövs
för tryggande av likviditeten och om andra kvalitetskrav, samt övervakar att dessa anvisningar iakttas.
Centralinstitutets verkställande ledning ansvarar för att centraliserat ordna hanteringen av likviditetsrisken i OP
Gruppen i enlighet med riktlinjerna i likviditetsstrategin. Ledningen ska se till att hanteringen av sammanslutningens
likviditet och övervakningen av den är fortlöpande i harmoni med affärsrörelsens omfattning och natur samt uppfyller
kraven i regleringen. Vid styrningen av försäljningen av inlåningen och utlåningen fäster ledningen inte endast vikt vid
målen för tillväxt och lönsamhet, utan även vid produkternas likviditetsegenskaper. Med hjälp av produktutvecklingen i
anslutning till kundbetjäningen bör man också sträva efter att minska likviditets- och finansieringsstrukturens risker.
OP Gruppens likviditets- och marknadsupplåningsplan samt fullmakterna för upplåning på kapitalmarknaderna
godkänns av OP Företagsbankens och OP-Bostadslånebankens styrelser. Centralinstitutets verkställande ledning
godkänner beredskapsplanen för likviditeten. Planen innehåller förfaranden för att styra och övervaka en
beredskapsnivåbaserad likviditet samt finansieringskällorna.
I egenskap av centralbank för OP Gruppen tryggar OP Företagsbanken Abp likviditeten för såväl hela gruppen som varje
andelsbank eller annat företag som hör till gruppen. Gruppens företags likviditet samlas på gruppens centralbanks
checkkonto i Finlands Bank. Därmed sköts hela gruppens likviditetsposition alltid centraliserat via checkkontot. OP
Gruppens centralbank ansvarar för gruppens marknadsupplåning, hanterar gruppens kortfristiga likviditet och
upprätthåller likviditetsreserven, sköter centraliserat gruppens minimireservskyldighet och ansvarar för hanteringen av
den dagsinterna likviditetsrisken. OP Företagsbanken administrerar centralt gruppens marknadsupplåning med
främmande kapital och med egetkapitalinstrument, medan OP-Bostadslånebanken Abp handhar marknadsupplåningen
mot säkerheter i bolån.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
69
Genom beslut av styrelsen eller ett av styrelsen befullmäktigat organ kan centralbanken utnyttja säkerheter som
normalt finns i hela OP Gruppen. Centralinstitutets styrelse eller ett av styrelsen befullmäktigat organ ålägger vid en
störning på penning- och kapitalmarknaden eller vid en allvarlig likviditetskris som beror på någon annan omständighet,
eller som en förberedelse för en sådan kris, medlemsbankerna i sammanslutningen att antingen sälja krediter till OP-
Bostadslånebanken Abp eller via en mellankredit ställa sin kreditstock som säkerhet för ett säkerställt obligationslån
som OP-Bostadslånebanken Abp har satt i omlopp. Omfattningen av krediterna baserar sig på det gruppspecifika
behovet och fastställs skilt för varje bank. Beslutet kan verkställas genom beslut av centralinstitutets styrelse eller ett av
styrelsen befullmäktigat organ. Medlemsbankerna förbinder sig att omedelbart vidta de åtgärder som föranleds av
beslutet.
Allokering av kostnader för likviditetsrisker i sammanslutningen
Kostnaderna för marknadsupplåningen och upprätthållandet av likviditetsreserven fördelas på medlemsbankerna enligt
den upphovsprincip som centralinstitutets verkställande ledning har godkänt. Kostnaderna för upprätthållandet av
likviditeten allokeras via likviditetsinsättningar och kostnaderna för marknadsupplåningen med en marginal som läggs
på OP-krediternas/OP-insättningarnas räntegolv eller genom något annat förfarande.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
70
2.4 Marknadsrisker
Strategi för hantering av ränterisken i den finansiella balansräkningen
Ränterisken i den finansiella balansräkningen uppkommer som ett resultat av kundtransaktioner, och storleken på
risken påverkas av utvecklingen i kundernas krediter och insättningar. Ränterisken i den finansiella balansräkningen har
fastställts som en betydande risk hos OP Gruppen.
De allmänna principerna för hanteringen av ränterisken i den finansiella balansräkningen är följande:
 Den verkställande ledningen ansvarar för att ordna hanteringen av ränteriskerna i den finansiella
balansräkningen för OP Gruppens bankrörelse i enlighet med riktlinjerna i strategin för hantering av
ränterisken så att förfarandena är motiverade, gedigna och dokumenterade. Syftet med förfarandena är att se
till att realiseringen av ränterisken i den finansiella balansräkningen på gruppnivå och bankvis hålls inom de
ställda gränserna och att hanteringen av ränterisken i den finansiella balansräkningen (IRRBB) är förenlig med
regleringen.
 Med hjälp av ränterisklimiter i den finansiella balansräkningen fastställs storleken på ränterisken inom ramen
för respektive medlemsbanks riskhanteringsförmåga med beaktande av respektive banks inlåningsstruktur.
Detta är nödvändigt i synnerhet om man vill öka räntenettot genom att dra nytta av räntedifferensen mellan
långa och korta räntor.
 Sammanslutningens medlemsbanker hanterar ränterisken i sin finansiella balansräkning i enlighet med
riktlinjerna och begränsningarna i riskpolicyn, andra anvisningar från centralinstitutet och måluppställningen
samt konto-, insättnings- och kreditvillkoren. Medlemsbankerna måste förstå hur ränterörelser och
kundbeteendet påverkar räntenettot, och de måste ha tillräckliga kunskaper om derivatinstrument för att
kunna hantera sin ränterisk med de produkter som gruppens centralbank tillhandahåller. Medlemsbankerna
upprättar i samband med årsplaneringen en balanshanteringsplan som även innefattar en plan för
hanteringen av ränterisken i den finansiella balansräkningen.
 Gruppens centralbank följer upp ränterisken i den finansiella balansräkningen som en helhet, och
Bankrörelsens balanshanteringskommitté kan ge medlemsbankerna rekommendationer för hanteringen av
ränterisken. Rekommendationerna kan också vara bindande.
 Centralinstitutet ska genom centraliserad säkringsredovisning säkerställa att det i gruppens och dess viktigaste
företags bokslut ingår en avbildning som motsvarar karaktären hos affärsverksamheten vid
ränterisköverföringen.
 Med ränteintäktsriskmätaren uppskattas förändringen i räntenettot och med nuvärdesriskmätaren uppskattas
värdeförändringarna i poster i och utanför balansräkningen under avtalens hela antagna löptid. För
ränteutvecklingens del måste man uppskatta hur förändringar i både den allmänna räntenivån och i
räntekurvans form påverkar räntenettot och balansposternas nuvärde.
 Optionaliteter som ingår i tillgångar och skulder måste beaktas vid mätningen av ränterisken så att deras effekt
syns i de framtida kassaflödena. Modellernas funktion säkerställs enligt principerna för hantering av
modellrisker.
 Vid mätningen av ränterisken är posterna av eget kapital – aktiekapital, andelskapital och ackumulerade
vinstmedel – räntefria skuldposter, och de placeras på en tidslinje enligt den tidsstruktur som fastställts för
dem. Kapitallån som räknas till eget kapital behandlas i riskkalkylerna enligt deras avtalsvillkor. För
avkastningsandelarnas del ska respektive kundlöfte betraktas som utgångsläge då kassaflödena bestäms.
 Stresstester för ränterisken ska utföras regelbundet. Då testas särskilt förändringen i kundbeteendet i
förhållande till hur krediterna, insättningarna och avkastningsandelarna historiskt sett har betett sig som
portfölj. Dessutom måste också förändringarna i andra centrala verksamhetsantaganden testas, till exempel
avskaffandet av nollgolvet för referensräntorna.
 Genom ett riskbedömningsförfarande för OP Gruppens nya produkter, tjänster, verksamhetsmodeller,
processer och system ska man säkerställ att kraven på hanteringen av ränterisken har beskrivits och beaktats
på ett korrekt sätt vid utvecklingen av kundrörelsen.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
71
 För ränterisken i den finansiella balansräkningen reserveras ekonomiskt kapital i förhållande till ränterisken.
Hantering av övriga marknadsrisker i bankrörelsen via balansräkningen
De övriga marknadsriskerna i intjäningslogiken "bankrörelse via balansräkningen" uppkommer närmast av hanteringen
av OP Gruppens likviditetsreserv samt av OP Företagsbankens obligationsportfölj.
OP Företagsbankens centralbanksfunktion förvaltar likviditetsreserven för OP Gruppens bankrörelse.
Likviditetstäckningskravet enligt regleringen (LCR) fastställer ramarna för storleken på och allokeringen av
likviditetsreserven. Likviditetsreserven omfattar utöver centralbankstillgodohavanden en likviditetsreservportfölj, vars
poster ska uppfylla kraven på kreditvärdighet och likviditet i regleringen. Därför innehåller portföljen värdepapper för
vilka det är ytterst osannolikt att kreditförluster kommer att realiseras. Dessa värdepapper har för det mesta en fast
ränta, dvs. deras värde lever efter marknadsräntorna och rörelserna i kreditspreadarna.
Likviditetsreservportföljen följs upp och hanteras med metoderna för hantering av marknadsrisken:
 I Bankrörelsens riskpolicy fastställs metoderna för riskmätning, limiterna för risktagning och övriga
begränsningar.
 För placeringsportföljen utarbetas en placeringsplan där man beskriver målen för placeringsverksamheten och
principerna för portföljförvaltningen. OP Företagsbankens styrelse godkänner placeringsplanen.
 En tillräcklig spridning av portföljerna tryggas med separata emittentspecifika begränsningar.
Därtill placerar OP Företagsbanken i företags obligationslån. Portföljen av obligationer är motvikt till kreditgivningen ur
OP Företagsbankens synvinkel. För portföljen utarbetas en placeringsplan där man beskriver målen för
placeringsverksamheten och principerna för portföljförvaltningen.
Bankrörelsens aktie- och fastighetsrisk hanteras främst genom anvisningar som noggrant begränsar risktagningen.
Fastighetsrisken består närmast av fastigheter i andelsbankernas eget bruk. Till bankrörelsens nuvarande
affärsmodeller hör inte att öka aktie- eller fastighetsrisken.
Om det uppstår likviditetsöverskott i en andelsbanks kundrörelse överförs det till placeringsprodukter som tillhandahålls
av gruppens centralbank för att stödja genomförandet av hela OP Gruppens grunduppgift. Placeringsverksamhet ingår
inte i en andelsbanks grunduppgift. Andelsbankerna kan i sin samhälleliga roll placera i lokala riskkapitalfonder inom sitt
verksamhetsområde. Med sina placeringar stöder bankerna i enlighet med sina kooperativa värderingar sin regions
framgång och såväl sin regions som sina kunders ekonomiska aktivitet.
Vid finansiering av bilhandel kan man erbjuda produkter där OP Företagsbanken bär risken för bilens
återförsäljningsvärde vid slutet av avtalsperioden. Om det realiserade försäljningspriset understiger den uppskattning
som använts vid prissättningen av avtalet, når intjäningen inte upp till målet eller förlust uppstår. I syfte att hantera
risken är det viktigt att avgränsa de finansierade objekten så att deras prisutveckling är förutsebar och att de kan
realiseras snabbt.
Markets-funktionens riskhantering
OP Gruppens handel med kapitalmarknadsprodukter har koncentrerats till OP Företagsbankens Markets-funktion. Till
denna hör att prissätta och skydda de ränteskyddsprodukter som gjorts för lån beviljade av andelsbankerna och OP
Företagsbanken, olika ränteskydd, valutahandel, strukturerade placeringsprodukter, handel med obligationer samt
råvaruderivat. Risker som har tagits är av marknadsriskerna ränterisken i olika valutor, valutarisken, volatilitetsrisken
för optioner, kreditspreadrisken samt av kreditriskerna motparts- och emittentrisken. Återköp av strukturerade
placeringsprodukter ger också upphov till en viss aktierisk. Markets ansvarar för hanteringen av gruppens valutaposition
och gör vid behov valutatransaktioner på marknaden. Markets riskpositioner hanteras genom aktiv handel på
marknaden. Markets risk- och resultatuppföljning sker dagligen. Dessutom rapporterar riskhanteringsfunktionen om
Markets risker till styrelsens riskkommitté och den verkställande ledningen inom ramen för OP Gruppens riskanalys.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
72
Markets-funktionen är exponerad för likviditetsrisker relaterade till både likviditet och marknadslikviditet.
Likviditetsrelaterade risker beror på säkerhetskrav för derivatinstrument med säkerhet vilka är beroende av
marknadsvärdet, och dessa risker hanteras som en del av centralbankens övriga likviditetshantering. Vissa marknaders
och produkters låga marknadslikviditet, en allmän nedgång i marknadslikviditeten eller en teknisk funktionsstörning hos
den centrala motparten kan leda till att behövliga transaktioner inte kan genomföras till förväntat pris eller att det inte
är möjligt att följa den valda säkringsstrategin. När det gäller risker relaterade till marknadens likviditet ska man se till
att kunderna på förhand informeras om konsekvenserna av eventuella avvikande marknadslägen. För att säkerställa
kundrörelsens kontinuitet ska man skapa beredskap för anlitande av alternativa centrala motparter vid behov.
Markets marknadsrisker mäts med “expected shortfall”-indikatorer samt med olika slags produkt- och positionsspecifika
känslighetsindikatorer och indikatorer för nominellt värde. Konsekvenserna av operativt signifikanta
marknadsfluktuationer bedöms med stresstest för att få en bild av riskerna som anknyter till sällsynta
marknadsfluktuationer med betydande inverkan. För Markets marknadsrisker beräknas ett ekonomiskt kapitalkrav.
Riskpolicyn sätter limiter och begränsningar för affärsmodellerna. Riskpolicyn utarbetas så att riskerna visas per
affärsmodell och den externa risktagningen i modellerna är strikt avgränsad.
När avtal om derivatinstrument ingås uppkommer en motpartsrisk som begränsas med hjälp av kundvisa limiter. Beslut
om limiterna tas i processen för OP Företagsbankens kreditbeslut. Motpartsrisken för derivat ingår i det ekonomiska
kapitalkravet för kreditrisken. För att risken ska beaktas, korrigeras derivatvärderingarna genom
kreditvärdighetsjusteringar för kreditrisken (CVA och DVA). Hur stor kreditvärdighetsjusteringen är beror på den
kreditriskfria värderingen av derivat, räntenivån, valutakurserna, volatiliteten i ränteoptionerna och kreditriskens
marknadspris. Fluktuationer som orsakas av variationer i räntenivån vid kreditvärdighetsjusteringen för kreditrisken
minskas genom derivatinstrument.
Innehavet av obligationer och penningmarknadspapper ger upphov till en emittentrisk, som begränsas med
emittentspecifika limiter eller allokeringslimiter för Markets-funktionens kompletterande limiter.
En del av de risker som uppkommer av ränteskydd inbäddade i krediter överförs till Markets, som täcker dem på
marknaden. Risker som hänför sig till verksamheten är ränte- och volatilitetsrisken. För vissa produkter har det
prognostiserade kundbeteendet en betydande inverkan på prissättningen av produkten och säkringen av risken. Om
kundernas beteende på det stora hela avsevärt avviker från prognoserna, kan de realiserade kundintäkterna vara
mindre eller större än väntat samt riskpositionen över- eller undersäkrad. Kundbeteenderiskerna avviker från
marknadsriskerna i och med att man inte kan gardera sig mot dem på interbankmarknaden. Riskhanteringen baserar
sig på andelsbankernas hantering av kundrelationer, uppföljning av kundbeteendet och utnyttjande av insamlad
information för att utveckla prognosmodellerna.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
73
2.5 Operativa risker
Den operativa risken är en s.k. påföljdsrisk som orsakas av all affärsverksamhet och som kan uppkomma av bristfälliga
eller felaktiga rutiner, processer, system eller yttre faktorer. Den operativa risken kan framkomma som en ekonomisk
förlust eller som någon annan skadlig följd, t.ex. som försvagat eller förlorat anseende eller förtroende.
Inom OP Företagsbanken räknas också ICT- och säkerhetsriskerna samt riskerna relaterade till datakapitalet till de
operativa riskerna. Operativa risker är dessutom compliance- och modellriskerna, som på grund av sina särdrag har
klassificerats som separata betydande riskslag.
Målet för hanteringen av operativa risker är att säkerställa de centrala affärsprocessernas och funktionernas effektivitet
och kvalitet samt deras kontinuitet även under exceptionella omständigheter. Ledningen för OP Företagsbanken
ansvarar för att ordna hanteringen av operativa risker i enlighet med ovan nämnda mål och med beaktande av
affärsrörelsernas särdrag.
Med hanteringen av operativa risker säkerställer företagets ledning att riskerna inte medför oförutsedda ekonomiska
förluster eller andra skadliga följder. På grund av de operativa riskernas kvalitativa art går det inte att skydda sig mot
dem helt och hållet och inte heller att alltid undvika de negativa följderna av dem. Målet med hanteringen av operativa
risker är inte heller alltid att helt eliminera risken, utan att hantera risken så att risknivån är acceptabel.
Viktiga delområden när hanteringen av de operativa riskerna ska organiseras är bland annat:
 Tydliga organisationsstrukturer och fastställda ansvarsområden.
 Processer, vars ägare har utsetts och där ägarna ansvarar för processens effektivitet och kvalitet samt för
förenligheten med regleringen beroende på processägarens uppgifter och ansvar.
 Personal som har tillräcklig kompetens och behörighet för arbetsuppgifterna, samt tydligt fastställda och
beskrivna ansvarsområden och mål som också har informerats om på tillbörligt sätt. Personalens (inkl.
utomstående arbetskraft) tillförlitlighet säkerställs och bedöms enligt metoder för intern kontroll.
 Systematiskt uppfyllande av interna och externa krav vid hanteringen av säkerhetsrisker (bekämpa, observera,
reagera)
 Sådana åtkomsträtter och befogenheter för information och ICT-system som grundar sig på arbetsuppgifterna
och som har begränsats till den information och de ICT-system som behövs för utförandet av
arbetsuppgifterna. OP Företagsbankens ledning ansvarar för administrationen och övervakningen av
åtkomsträtter. Detta omfattar också att fastställa eventuella farliga arbetskombinationer och undvika dem.
 Säkerställande av att data- och cybersäkerheten är tillräcklig och aktuell. Detta genomförs i affärsrörelsen bl.a.
genom övervakning med systematiska tekniska arrangemang, dagliga övervakningsåtgärder samt riktade
datasäkerhetsrevisioner.
 Verifiering av att all information är korrekt. Företagets ledning ansvarar för informationens användbarhet,
integritet, konfidentiell och tillgänglighet med hjälp av tekniska och administrativa åtgärder samt för att
informationen skyddas från otillbörlig åtkomst och från olaglig eller oavsiktlig databehandling.
 Identifiering och klassificering av datalager enligt deras kritiskhet, med beaktande av informationens
konfidentialitet, integritet och tillgänglighet. Datalagrens ägare ansvarar för klassificeringen och de
skyddsåtgärder som behövs. Ett datalager är en mängd data som sammanställts för ett visst ändamål, till
exempel en applikation och dess databaser eller ett dataset eller en tabell som skapats för analytik.
Hanteringen av operativa risker baserar sig på att fortlöpande identifiera och bedöma risker. Vid identifieringen av
risker beaktas också framtida och framväxande risker i affärsrörelsen, klimat- och miljökonsekvenser, hot mot
säkerheten och externa krav samt planerar riskbaserat vilka säkerhetsåtgärder som behövs. Vid identifieringen av
operativa risker bedöms också riskernas ekonomiska och övriga skadliga konsekvenser såsom effekter på anseendet. OP
Företagsbankens ledning ansvarar för att de risker som ansluter sig till affärsprocesserna, tjänsterna och produkterna
samt de relaterade ICT-systemen identifieras och bedöms, och att det för riskerna tas fram behövliga kontroller för att
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
74
uppnå en godtagbar risknivå och säkerställa att processerna fungerar och är effektiva. Målet är att automatisera
kontrollerna.
En fortlöpande uppföljning av realiserade riskhändelser och nära ögat-situationer samt risker i verksamheten jämte
orsaker och konsekvenser är en viktig del av hanteringen av operativa risker. Stresstestning och scenarier relaterade till
operativa risker kompletterar hanteringen av de operativa riskerna och bedömningen av kapitalens tillräcklighet.
Innan nya eller starkt omarbetade produkter, tjänster, verksamhetsmodeller, processer och system samt utläggningar
tas i bruk i OP Företagsbanken bedöms riskerna i anslutning till dem i enlighet med förfaranden som godkänts av
riskhanteringsfunktionen vid OP Gruppens centralinstitut. Affärsrörelsen ansvarar för riskbedömningsförfarandet. När
det gäller högriskprojekt som principiellt är viktiga och innehåller nya risker kan funktionerna vid den andra
försvarslinjen eskalera beslutsfattandet om att ta i bruk produkten. I OP Företagsbanken tillhandahålls för kunderna
endast produkter, tjänster och affärsmodeller som godkänts på gruppnivå.
Eftersom kontinuiteten hos finansbranschens centrala funktioner är nödvändig också i situationer som äventyrar
samhällsfunktioner, är det primära målet för OP Företagsbankens kontinuitetshantering att säkerställa kontinuiteten för
de funktioner som hör till samhällets försörjningsberedskap också i olika störningssituationer. De här funktionerna är
inte viktiga bara för att samhället ska fungera, utan också för OP Företagsbankens verksamhet. Varje ledande
befattningshavare ansvarar för att kontinuitetshanteringen i den egna funktionen är tillräcklig och aktuell.
Målet med utläggning av funktioner är att förbättra möjligheterna att nå OP Gruppens strategiska och operativa mål
samt konkurrenskraften. Utomstående tjänsteleverantörers rutiner måste vara förenliga med OP Gruppens värden och
etiska principer. För att trygga OP Gruppens viktigaste framgångsfaktorer läggs inte ledningens beslutsfattande,
planeringen och utvecklingen av centrala processer, fastställandet av kriterier och sådana funktioner som regelverket
kräver att utförs inom gruppen ut på entreprenad utanför OP Gruppen. Då viktiga funktioner läggs ut ska det
utläggande företaget hålla kvar central kompetens så att den utlagda funktionen inom en rimlig tid kan överföras till en
annan tjänsteleverantör eller tillbaka till OP Gruppen för att utföras där, eller så att utläggningen kan avbrytas.
Det utläggande företaget kvarstår alltid med ansvaret för den utlagda funktionen. I OP Gruppen ansvarar det
utläggande företaget för att de krav som lagstiftningen och tillsynsmyndigheten ställer på utläggning iakttas liksom
gruppens förfaranden samt för ledningen och övervakningen av den utlagda funktionen. Policyn Hantering av
utläggning i OP Gruppen och anvisningar som härletts ur den preciserar hanteringen av utläggningar.
Utöver formbundna förfaranden för hantering av operativa risker och enskilda riskhanteringsmetoder kan företagen i
OP Gruppen överföra effekterna av en realiserad operativ risk bortom företaget och OP Gruppen med hjälp av
försäkringar.
Inom OP Gruppen är referensramen för hanteringen av operativa risker indelad i förfaranden som blickar bakåt (t.ex.
operativa riskhändelser), förfaranden som analyserar situationen och proaktiva förfaranden (riskkartläggningar,
kontinuitetshantering, riskbedömning av nya produkter). Centralinstitutets riskhanteringsfunktion ansvarar för OP
Gruppens referensram för hanteringen av operativa risker samt för att förvalta och utveckla den. Riskhanteringen ger
också närmare anvisningar om de förfaranden för hanteringen av operativa risker som ska iakttas inom OP Gruppen.
Riskhanteringsfunktionen förvaltar OP Gruppens riskbibliotekshelhet för operativa risker och ser regelbundet över den
för att säkerställa att den är aktuell och heltäckande.
Styrningen, ansvaren, övervakningen och utvecklingen av säkerheten i OP Gruppen hanteras enligt de
Företagssäkerhetsprinciper som fastställts av OP Andelslags styrelse och som möjliggör ett enhetligt säkerhetsarbete på
gruppnivå. Principerna och anvisningarna som utarbetats utifrån dem utgör en modell för ledning och hantering av
företagssäkerheten.
Hanteringen av säkerhetsriskerna och säkerhetsarbetet har som mål att stärka säkerhetskulturen i hela organisationen,
att utveckla och upprätthålla den säkerhetsnivå som behövs med betoning på förebyggande åtgärder samt att effektivt
hantera hot och störningar. Vid hot är säkerställandet av personsäkerheten alltid det primära målet, skyddet av
egendom och information är sekundärt.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
75
Målet för hanteringen av ICT-risker är att säkerställa de system och datakommunikationsförbindelser som hör till ICT-
infran samt de centrala operativa processerna och deras backup-system, så att de är tillgängliga och återhämtar sig
snabbt efter störningar. Varje funktion ansvarar för att se till att de ovan nämnda målen uppnås också för utlagda ICT-
tjänster.
I OP Gruppen leds, övervakas och rapporteras cybersäkerheten i enlighet med den centraliserade hanteringsmodellen
för cybersäkerhet. Organisationen Cybersäkerhet ger närmare anvisningar om förfaringssätt och instruktioner om hur
gruppens informationssäkerhet ska genomföras och säkerställas samt om hanteringen av eventuella
dataskyddsavvikelser. Cybersäkerhets instruktioner är principer som styr gruppens verksamhet och som ska iakttas i all
verksamhet, såväl då nya system och lösningar utvecklas som då sådana skaffas. OP Gruppens cybersäkerhet ansvarar
för processen och riktlinjerna vid avvikelser från dessa anvisningar. Centralinstitutskoncernens
cybersäkerhetsorganisation rapporterar regelbundet till OP Gruppens högsta ledning om situationer som äventyrat
gruppens informationssäkerhet och dataskydd.
Datarisker
OP Gruppens datakapital omfattar alla data i olika former inom gruppen. Värdet på datakapitalet baserar sig på hur det
kan utnyttjas operativt och på en effektiv riskhantering samt i sista hand på dess produktivitet i den finansiella
verksamheten. Risker relaterade till datakapitalet identifieras och bedöms som en del av hanteringen av operativa risker
och rutinerna vid den.
Riskhanteringsprocessernas tillförlitlighet beror på data som insamlas i de operativa processerna, eftersom riskanalyser,
nyckeltal och scenarier baserar sig delvis eller helt på dessa data. Därför är data och information som förädlats från
dem i all finansiell verksamhet en oskiljaktig och mångfacetterad produktionsfaktor som kallas datakapital. Risker
relaterade till datakapitalet berör alla riskområden.
Datarisker realiseras om affärsrörelsen måste ledas med osäker information som grund. Då kan beredskapen för
rörelserisker bli onödigt omfattande, vilket kan leda till monetära förluster. Till exempel högre kapitalkrav på grund av
undermålig datakvalitet kan binda kapital som behövs i andra sammanhang. På operativ nivå leder utmaningarna inom
kundservicen eller andra processer inte till en maximal kund- och personalnöjdhet.
Hantering av risker relaterade till datakapital skapar klara operativa fördelar, då beslutsfattandet, ledningen och
rapporteringen inom OP Företagsbanken baserar sig på riktiga och heltäckande data. Dessutom säkerställer
hanteringen av datarisker tillsammans med effektiva riskhanteringsprocesser att OP Företagsbanken uppfyller
regleringskraven.
För hanteringen av datarisker har OP Gruppen en OP:s datahanteringsmodell och ett OP:s ramverk för datakvalitet på
gruppnivå. Dessa utgör ramarna för datahanteringen och databehandlingen. Utöver datahanteringsmodellen och
ramverket för datakvalitet har gruppens kvalitativa krav definierats för att implementera och stödja efterlevnaden av
goda praxis för datahantering och datakvalitet på gruppnivå.
OP Företagsbanken ska tillämpa OP Gruppens riktlinjer för datahantering och delta i utvecklingen av dem via sin
verksamhet.
När det gäller hanteringen av datakapital ska ledningen bland annat:
 Främja identifieringen, bedömningen och hanteringen av risker relaterade till datakvaliteten. Detta omfattar
bedömning och godkännande av de referensramar som minimerar datariskerna, dvs. säkerställer en god
datakvalitet.
 Se till att de rutiner som krävs enligt referensramarna iakttas. Detta förutsätter en klar lägesbild av
hanteringen av definitionerna, insamlingen och behandlingen av data samt de tekniska och juridiska
förutsättningarna för detta.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
76
 Inkludera främjandet av kompetens relaterad till data och i synnerhet åtgärdandet av brister i strategin för
ICT-infrastruktur.
 Se till att utvecklingen av system som baserar sig på kritiskt datakapital får tillräckligt mycket ekonomiska och
mänskliga resurser.
 Se till att riskrapporteringens definitioner är tillräckliga och förstå vilka begränsningar datakvaliteten medför för
riskrapporteringen. Ledningen ska ställa målen för riskrapporternas riktighet och exakthet i både normala
förhållanden och krissituationer. Dessa krav ska återspegla beslutens kritiskhet när beslut fattas utifrån
rapporteringen.
 Vara medveten om OP Gruppens efterlevnad av bestämmelserna om datahantering och datakvalitet.
Ledningen ska ha en uppfattning om de åtgärder som vidtagits i detta syfte eller som behövs i framtiden för
att främja efterlevnaden.
Modellrisker
Med risker relaterade till användning av modeller avses eventuella förluster eller ett försämrat anseende till följd av
sådana beslut som fattats på basis av resultatet av modellerna. Modellrisker är således s.k. påföljdsrisker i anslutning till
verksamhetens kvalitet och kompetenser. En risk relaterad till användning av modeller är en operativ risk, till exempel
till följd av en bristfällig eller oklar fördelning av ansvaret för administrationen av modellerna under deras livscykel eller
till följd av bristfällig dokumentation.
I enlighet med OP Gruppens definition omfattar modellerna olika slags kvantitativa metoder såsom:
 Statistiska/matematiska modeller som baserar sig på egna data och med vars hjälp man kan härleda
ytterligare data ur grundläggande historiska datamaterial.
 Inputdata som härletts med hjälp av modeller ur egna eller externa data och som används i formler,
kalkylering, klassificering eller regler.
 I finansrörelsen standardiserade matematiska formler, vars parametrar härstammar från
marknadsinformation.
Eftersom modeller är kritiska framgångsfaktorer för intjäningslogikerna, måste OP Gruppen ha en gedigen
modellhantering. Modeller ska användas på ett ändamålsenligt sätt, och för att säkerställa det iakttas principer på
gruppnivå för olika tillämpningsområden samt anvisningar som preciserar principerna. För att säkerställa en
ändamålsenlig modellmiljö, för riskhanteringsfunktionen ett register på gruppnivå över modellerna (ett
modellinventarium).
Modellriskernas orsaker kan indelas i tre kategorier:
 brister i modellutvecklingen,
 brister i införandet av modellerna och
 brister i användningen av modellerna.
Alla dessa är förknippade med gemensamma riskkällor, såsom brister i data eller datakvaliteten, bristfällig kännedom
om sambanden mellan matematiska metoder och modeller samt brister i kännedomen om affärsrörelsen,
riskmätningen och regelverket.
Genom hanteringen av modeller och modellrisker säkerställer man att modellerna beskriver fenomenet i fråga
tillräckligt detaljerat och att de används korrekt. Det går inte att skydda sig helt mot de risker som hör samman med
användningen. Riskhanteringens mål är att säkerställa att de risker som hänför sig till användningen av modeller
identifieras och risknivån i det sammanhanget är acceptabel.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
77
Den verkställande ledningen ansvarar för att ordna hanteringen av modellrisker med beaktande av följande
förutsättningar:
 Modellriskerna hanteras med tydliga rollfördelningar och tydligt fastställda ansvar. Alla modeller har en ägare.
 Modellriskerna identifieras och bedöms som en del av hanteringen av operativa risker och rutinerna vid den.
 Utvecklingen och underhållet av modeller säkerställs med hjälp av tillräckliga kompetenser om och resurser för
de kvantitativa metoderna.
 Modeller används endast för de syften för vilka de utvecklats och godkänts. Inom OP Gruppen införs endast
modeller vars funktion har validerats tillräckligt omsorgsfullt.
 Modellerna bedöms oberoende av utvecklingen och implementeringen av modeller.
 För modellerna ordnas en fungerande uppföljning av användningen.
 För modellerna verkställs riskhantering enligt deras livscykel med beaktande av dokumentationskraven.
OP Gruppens ramverk för hanteringen av modellrisker definierar rollerna i hanteringen av modeller och modellrisker
samt de rutiner som iakttas under modellernas livscykel. Livscykeln för en modell består av modellutveckling,
produktion och tillämpning samt administration eller avveckling av den.
Ägandet av modellen innebär entydigt ansvar att förstå alla enskilda omständigheter eller variabler som påverkar den
aktuella affärsrörelsens lönsamhet samt hur dessa variabler hänger ihop med varandra. Modellens ägare ska också följa
upp hur dessa variabler och deras inbördes relationer förändras med tiden. Modellens ägare ska se till att de modeller
som används är aktuella och lämpliga för sitt användningsändamål.
Modellerna klassificeras med beaktande av hur kritiska de är för affärsrörelsen, det material som behövs för
utvecklingen och förvaltningen av modellen och hur etablerad metoden är. På modellerna i respektive klass tillämpas
enhetliga modellhanteringsmetoder. Modeller används som stöd för affärsrörelsen vid prissättningen och värderingen
av avtal för bokföringen, då ett pris/värde inte kan fås direkt från marknaden. Då risker mäts med kvantitativa modeller
och metoder strävar man efter en så exakt uppskattning som möjligt av risken vid beräkningen av det ekonomiska
kapitalkravet och beräkningen av kapitalbaskravet.
Modellernas etableringsgrad minskar deras kritiskhet. Riskerna med användningen av modeller som är förenliga med
etablerad marknadspraxis anknyter främst till om de tillämpas korrekt. Egna modeller baserade på eget datakapital
involverar mest risk när det gäller utvecklingen av modellen samt dess felbenägenhet.
Modellutveckling kräver i första hand eget högklassigt historiskt material, korrekt kvantifierade riskpositioner och lämplig
marknadsinformation för värdering av tillgångs- eller skuldposter. Modellen ska lämpa sig för granskning av
ifrågavarande fenomen. Allmänt använda och välbeprövade modelleringsmetoder och modeller används alltid då
sådana finns att tillgå. Vid utvecklingen av modeller är målet att identifiera modellens brister och situationer där den
fungerar dåligt. I den mån som modeller inte kan tillämpas på fenomen man vill beskriva, ska man beskriva modellens
brister och de lösningar genom vilka man strävat efter att åtgärda dessa problem. Bestämmelserna och
riskhanteringsaspekterna måste beaktas när en modell utvecklas.
Om parametervärden som definierats på olika sätt ska användas för olika syften ska valet motiveras och dokumenteras
noggrant. Det krävs alltid ett nytt beslut om en modell ska börja tillämpas på ett nytt område. Uppdateringar av
modellparametrar som görs utifrån färskare data och som påverkar resultaten av en modell ska hållas isär från
egentliga modelländringar. Beslut om ibruktagande dokumenteras i det relevanta organets protokoll och ges för
kännedom till den enhet inom riskhanteringsfunktionen som ansvarar för modellriskhanteringen.
Vid den fortlöpande bedömningen av användningen av modeller tillämpas en formbunden och regelbunden
monitorering. Monitoreringens omfattning, utförlighet och frekvens ska stå i rätt proportion till modellens betydelse. Vid
monitoreringen beaktas kraven i regelverket. Om monitoreringen visar att modellen fungerar sämre än tidigare eller
om det av den årliga riskidentifieringsprocessen framgår nya trender eller strukturella förändringar i omvärlden, ska
modellen valideras i synnerhet om modellen används för att estimera risker som anses vara signifikanta.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
78
Hur väl modellerna fungerar bedöms genom regelbunden kvantitativ och kvalitativ kontroll, det vill säga validering.
Kravet på validering omfattar också modeller som affärsrörelsen implementerat, inte enbart den oberoende funktionens
modeller. Vid valideringarna iakttas i förväg fastställda förfaranden, kontroller och tester. Vid bedömningen beaktas
modellens användningssyfte och betydelse.
I varje skede av en modells livscykel fäster man också vikt vid att dokumentationen är tillräcklig och att regelverkets
dokumentationskrav uppfylls. Riskhanteringsfunktionen ansvarar för att enhetliga dokumenteringsstrukturer utvecklas
och upprätthålls.
I rapporteringen till ledningen ingår information om hur modellerna fungerat och vilken betydelse de har, om
förbättringsbehov i olika delområden och hur åtgärdandet av tidigare observerade brister framskridit samt om
ändringar i modellerna. Om affärsrörelsen inte kan kvantifieras tillräckligt väl med hjälp av modellerna, måste ledningen
dessutom vara medveten om det samt om orsakerna till briserna i kvantifieringen.
Compliance-risker
Compliance-riskerna hör till de operativa riskerna, och hanteringen av compliance-risker är en del av den interna
kontrollen som en helhet. Målet med compliance-verksamheten på OP Gruppnivå är att säkerställa att alla företag i OP
Gruppen iakttar lagarna, myndigheternas föreskrifter samt OP Gruppens och företagens undertecknade förbindelser
och interna verksamhetsprinciper och anvisningar. Compliance-verksamheten säkerställer också att de adekvata och
etiskt acceptabla principer och rutiner som krävs enligt regleringen iakttas i kundrelationerna.
Compliance-risker hanteras genom att beakta utvecklingen i lagstiftningen samt genom anvisningar, utbildning och stöd
inom organisationen för att handlingssätten ska uppfylla regelverkets krav samt genom att övervaka att
förfaringssätten i organisationen är förenliga med reglerna. Syftet med det stöd som Compliance erbjuder är att förutse
framtida regleringsändringar, delta i diskussioner om tolkningen av regleringskrav som är av väsentlig betydelse för OP
Gruppens compliance samt att följa upp och stödja projekt för implementering av bestämmelser. Den riskbaserade
compliance-övervakningen säkerställer att kontrollerna i den första försvarslinjen fungerar och att verksamheten är
förenlig med regleringen och anvisningarna. Affärsrörelsen ansvarar för att uppgifterna inom den interna kontrollen i
anslutning till processerna utförs.
Då en compliance-risk realiseras kan den utöver ekonomisk förlust också medföra andra negativa påföljder såsom
sanktioner. Sådana sanktioner är till exempel ordningsavgifter till följd av brott mot olika förpliktelser, påföljdsavgifter,
försummelseavgifter, varningar och anmärkningar från myndigheter samt i värsta fall samfundsbot. En följd av att en
compliance-risk realiseras kan också vara att anseendet eller förtroendet försvagas eller förloras.
Ansvaret för och övervakningen av regelefterlevnaden i OP Gruppens företag ligger hos den högsta och verkställande
ledningen samt alla chefer. Var och en som är anställd vid ett företag i OP Gruppen ansvarar för sin del för att
regleringen och de interna anvisningarna iakttas.
Compliance-organisationen rapporterar regelbundet om compliance-riskerna och om den interna kontrollens
observationer i centralinstitutet och andelsbankerna till styrelsens riskkommitté, företagens styrelser och direktionens
styrnings- och compliance-kommitté. Riskkommittén övervakar att affärsrörelsens interna kontroll, oberoende
riskhantering och compliance är tillräckliga, att verksamheten är effektiv och pålitlig samt att de principer som gäller
dessa iakttas.
Koncentrationsrisker
De värdefluktuationer i resultat- och balansposter som orsakas av koncentration bildar inte i sig ett eget riskslag. En
koncentrationsrisk beror antingen på en kumulativ exponering för förändring som gäller en enskild riskfaktor eller på
ett visst framtidsscenario, som ifall det realiseras kan orsaka större resultatfluktuationer än väntat. Detta kan inträffa i
synnerhet om man inte lyckats identifiera och begränsa koncentrationer.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
79
Därför är det viktigt att koncentrationer identifieras och hanteras på alla verksamhetsnivåer. Följande synpunkter ska
beaktas när koncentrationsrisker identifieras och hanteringen av dem arrangeras i OP Gruppen:
1. Identifiering och hantering av kumulation av en enskild risk organiseras enligt intjäningslogiska helheter.
Riskpolicyns struktur ska främja identifieringen av kumulationer och deras storlek begränsas med limiter. Exempel
på intjäningslogikernas kumulationer är bland annat:
 en enskild gäldenärs kumulation eller fordringars kumulationer (t.ex. bransch eller geografisk region)
 en risk relaterad till ett enskilt försäkringsobjekt eller en försäkrad eller kumulation av objekt som
exponerats för samma händelse, t.ex. via geografiskt läge
 balansposters förfallo- och omprissättningskoncentrationer över tid eller enligt motpartsgrupp.
2. Enskilda risker som kumuleras över olika intjäningslogiker, vars hantering kräver effektiva administrativa rutiner
som beaktar eventuella intressekonflikter. Exempel på sådana kumulativa exponeringar:
 kumulation av enskilda gäldenärer eller branschvisa fordringar över bolagen inom OP Gruppen
 beroende hos OP Gruppens bolag av enskilda tjänsteleverantörer (t.ex. värdepappersclearing, IT).
3. Resultatfluktuationer som orsakas samtidigt av flera riskfaktorer och som kumuleras över intjäningslogikerna ska
hanteras med administrativa rutiner som beaktar eventuella intressekonflikter. Nedan finns exempel på sådana
kumulationer:
 OP Gruppen kan ha koncentrationer som varierar från en motpart till flera produktområden och bolag.
Bankrörelsen kan ha finansierat bolag vilkas aktier ägs av försäkringsbolag inom gruppen. Samtidigt kan
Pohjola Försäkring vara bolagets huvudsakliga försäkringsbolag och OP-Livförsäkring sköta bolagets
grupplivförsäkring. Dessutom kan samma bolag tillhandahålla tekniska tjänster för OP Gruppen.
 Risker som förknippas med ett självständigt land (t.ex. risker för politiska beslut och lokala katastrofer, dvs.
tillsammans "landrisk"), kan påverka verksamhetsförutsättningarna för aktörer i landet i fråga i samma
riktning, och resultaten av avtalen med olika parter i landet har därför en stark korrelation med varandra.
Riskhanteringsprocessen på gruppnivå ska skapa mekanismer för att med hjälp av beslut om arbetsfördelningen
förebygga att för stora direkta och indirekta riskkoncentrationer uppkommer på OP Gruppnivå.
Riskhanteringsfunktionen ska skapa mekanismer för att identifiera, bedöma och hantera direkta och indirekta
kumulationer på gruppnivå.
I de riktlinjer för riskhanteringsprocesserna som ges för varje intjäningslogiska helhet i dokumentet Principer för
riskhantering och i de riskpolicyer som preciserar principerna ska hanteringen av koncentrationsrisker utgöra en fast del
av riskhanteringens praxis och limiteringen av verksamheten.
Landriskerna hanteras genom att för olika länder fastställa landlimiter med hjälp av vilka man följer upp, styr och
förebygger gruppens landriskkoncentrationer separat för varje intjäningslogik. När limiter fastställs beaktas bland annat
landets externa kreditvärdighet och exponering för naturkatastrofer.
Att koncentrera köptjänsterna kan ge stora fördelar. Den verkställande ledningen ska dock ordna verksamheten med en
tjänsteleverantör som identifierats som en koncentration ytterst omsorgsfullt och på sätt som lämpar sig för situationen
i fråga samt göra upp en verksamhetsplan för att säkerställa kontinuiteten i den egna verksamheten i händelse av
problem hos tjänsteleverantören.
Anseenderisker
Anseenderisker hanteras proaktivt och långsiktigt genom att iaktta regelverket, bästa praxis i finansbranschen och OP
Gruppens principer för god affärssed samt genom att betona och kommunicera öppenheten i verksamheten.
Finansverksamhet baserar sig på anseende och förtroende, varför dessa måste beaktas i all verksamhet. Affärsrörelsen
spelar en viktig roll i att identifiera de positiva och negativa verkningarna av sin verksamhet på OP Gruppens anseende
samt i att vidta korrigerande åtgärder då det behövs.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
80
En aktiv och öppen kommunikation bygger upp en stark företagsprofil och stärker anseendet och förtroendet.
Centralinstitutets funktion Kommunikation följer aktivt upp den publicitet som gruppen och branschen får i medierna
och sociala medier samt aktuella samtalsämnen. Branschens och gruppens offentliga profil analyseras veckovis också
som en del av beredskapsplaneringen för likviditetshanteringen. Gruppen ska ha färdiga verksamhetsmodeller för
kommunikationen samt planer för att sköta krissituationer och förebygga att anseenderisker realiseras.
Utöver planmässig kommunikation stärker OP Gruppen sitt anseende proaktivt genom att genomföra gruppens
hållbarhetsprogram. Gruppen tillämpar principerna för god affärssed (Code of Business Ethics). Gruppen följer
internationella principer för ekonomiskt ansvar, socialt ansvar och miljöansvar samt internationella förbindelser.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
81
Not 3. Ändringar i principerna för upprättandet och uppställningen av bokslutet
1. Effektiv ränta på TLTRO III-finansiering
OP Företagsbanken hade vid slutet av december TLTRO III-finansiering för totalt 12 miljarder euro (16). Räntesatsen för TLTRO
III-finansieringen under tiden 23.6.2022–22.11.2022 är för varje transaktion medelvärdet av ECB:s inlåningsräntesats för tiden
mellan ifrågavarande transaktions startdatum och 22.11.2022, och därefter ECB:s inlåningsränta. Effekten av de poster som
hänför sig till TLTRO III-finansieringen och säkringen av den var under rapportperioden -10 miljoner (103).
Den effektiva räntan har beräknats för TLTRO-finansieringen genom att beakta alla avtalsvillkor för lånet samt ledningens
bedömning av förväntade betalningar. Om avtalsvillkoren för lånet eller ledningens bedömning senare ändras, behandlas
ändringarna som ändringar i lånets redovisade värde. Det redovisade bruttovärdet för ett lån beräknas på nytt så att det
motsvarar nuvärdet av de på nytt uppskattade kassaflödena, vilket fastställts genom diskontering med utgångspunkt i lånets
ursprungliga effektivränta. Den justering som då uppkommer resultatförs.
2. Ändringar i resultaträkningsschemat 2023
OP Företagsbanken ändrade resultaträkningsschemat 1.1.2023. De viktigaste ändringarna i uppställningen är följande:
a) Raderna Intäkter totalt och Kostnader totalt tas bort.
b) Underraderna till Räntenetto och Provisionsnetto (ränteintäkter, räntekostnader, provisionsintäkter och
provisionskostnader) redovisas som specificerade.
c) Nedskrivningar av fordringar har flyttats från slutet av resultaträkningen till rörelseposterna efter räntenettot.
d) Nettointäkter från finansiella tillgångar som innehas för handel redovisas på en egen rad separat från Nettointäkter
från placeringsverksamhet. Nettointäkter från placeringsverksamhet omfattar nettointäkter från finansiella tillgångar
värderade till verkligt värde via totalresultatet.
e) Affärsrörelsens kostnadsposter Personalkostnader, Avskrivningar och nedskrivningar samt Övriga rörelsekostnader
redovisas liksom nu som OP Företagsbankens kostnader.
f) Som en ny rad i resultaträkningen tillkommer Rörelsevinst.
Mn
€
Förklaring till ändringen i uppställningen:
Ränteintäkter
b) Ny rad
Räntekostnader
b) Ny rad
Räntenetto
Ingen ändring
Nedskrivningar av fordringar
c) Bytt plats i uppställningen
Provisionsintäkter
b) Ny rad
Provisionskostnader
b) Ny rad
Provisionsnetto
Ingen ändring
Nettointäkter från finansiella
tillgångar som innehas för handel
d) Ny rad
Nettointäkter från placeringsverksamhet
d) Postens innehåll har ändrats
Övriga rörelseintäkter
Ingen ändring
Personalkostnader
Ingen ändring
Avskrivningar och nedskrivningar
Ingen ändring
Övriga rörelsekostnader
Ingen ändring
Rörelsekostnader
e) Ny rad
Rörelsevinst (
-
förlust)
g) Ny rad
Resultat före skatt
Ingen ändring
Inkomstskatt
Ingen ändring
Periodens resultat
Ingen
ändring
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
82
Not 4. Segmentrapportering
OP Företagsbankens rörelsesegment är Företagsbank och kapitalmarknad, Finansbolagstjänster och betalningar samt Baltikum.
Den rörelse som inte hör till rörelsesegmenten presenteras i segmentet Gruppfunktioner (tidigare Övrig rörelse). Rapporteringen
per rörelsesegment följer principerna för upprättande av bokslut. Segmentrapporteringen följer principerna för upprättandet av
OP Företagsbanken Abp:s bokslut. Segmentindelningen och presentationen baserar sig på ledningens rapportering. Segmentens
resultat och lönsamhet följs upp på nivån resultat före skatt.
Företagsbank och kapitalmarknad
Rörelsesegmentet Företagsbank och kapitalmarknad tillhandahåller finansierings- och kapitalmarknadstjänster för företags- och
organisationskunder. Till tjänsteutbudet hör också skuldemissioner, aktie-, valuta-, obligations-, penningmarknads- och
derivatprodukter samt strukturerade placeringsprodukter och placeringsanalys. Förutom till sina egna kunder erbjuder segmentet
kapitalmarknadsprodukter och kapitalmarknadstjänster till företags- och hushållskunder via andelsbankerna. Nettointäkterna från
segmentets affärsrörelse består till största delen av räntenettot, nettointäkterna från placeringsverksamheten och
provisionsnettot. Kostnaderna utgörs till största delen av personalkostnader och ICT-kostnader. De mest betydande riskslagen i
affärsrörelsen är kreditrisken och marknadsrisken.
Finansbolagstjänster och betalningar
Rörelsesegmentet Finansbolagstjänster och betalningar tillhandahåller kundfinansieringstjänster för konsumenter och företag,
betalnings- och likviditetshanteringstjänster, tjänster för finansiering av utrikeshandel samt finansieringstjänster mot objekt- och
fordringssäkerhet. Nettointäkterna från segmentets affärsrörelse består till största delen av räntenettot och provisionsintäkterna.
Kostnaderna utgörs till största delen av personalkostnader och ICT-kostnader. Det mest betydande riskslaget i affärsrörelsen är
kreditrisken.
Baltikum
Rörelsesegmentet Baltikum tillhandahåller finansierings- och likviditetshanteringstjänster samt tjänster för finansiering av
utrikeshandel för företags- och organisationskunder. OP Företagsbanken Abp har filialer i Estland, Lettland och Litauen.
Nettointäkterna från segmentets affärsrörelse består till största delen av räntenettot och provisionsintäkterna. Kostnaderna
utgörs till största delen av personalkostnader och ICT-kostnader. Det mest betydande riskslaget i affärsrörelsen är kreditrisken.
Gruppfunktioner
Segmentet Gruppfunktioner omfattar funktioner som stöder OP Gruppen och dess affärsrörelse såsom centralbanken och
likviditetsreserven. Segmentet Gruppfunktioner ansvarar också för finansieringen av medlemskreditinstituten och
centralinstitutskoncernen samt för hanteringen av deras likviditet. Segmentet ansvarar också för gruppens marknadsupplåning
tillsammans med OP-Bostadslånebanken Abp. Nettointäkterna från affärsrörelsen består till största delen av räntenettot och
nettointäkterna från placeringsverksamheten. De mest betydande riskslagen är marknadsriskerna och kreditrisken. Under
Gruppfunktioner redovisas dessutom de intäkter, kostnader, placeringar och kapital som inte har allokerats till rörelsesegmenten.
Principer för upprättande av segmentrapporteringen
Segmentrapporteringen följer principerna för upprättandet av bokslutet. Till rörelsesegmenten har allokerats de intäkter,
kostnader, tillgångar och skulder som direkt ansetts höra till eller som på goda grunder kan allokeras till respektive
rörelsesegment. Poster mellan segment redovisas i kolumnen "Poster mellan segment".
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
83
Uppgifter enligt segment
Resultatet för januari–december 2022, mn €
Företagsbank
och
kapitalmarknad
Finansbolags-
tjänster och
betalningar Baltikum
Grupp-
funktioner
Poster mellan
segment Totalt
Räntenetto 225 183 49 -61 396
varav interna nettoresultat före skatt -48 14 -1 35
Provisionsnetto -49 63 10 -5 19
Nettointäkter från placeringsverksamhet 130 0 0 -12 117
Övriga rörelseintäkter 7 10 0 24 -9 32
Intäkter totalt 313 256 59 -54 -9 564
Personalkostnader 36 27 8 5 76
Avskrivningar och nedskrivningar 5 1 2 1 9
Övriga rörelseintäkter 85 78 19 23 -9 196
Kostnader totalt 126 105 29 29 -9 281
Nedskrivningar av fordringar -1 -12 -6 0 -18
Resultat före skatt 186 138 24 -83 265
Resultatet för januari–december 2021, mn €
Företagsbank
och
kapitalmarknad
Finansbolags-
tjänster och
betalningar Baltikum
Grupp-
funktioner
Poster mellan
segment Totalt
Räntenetto 213 155 33 11 412
varav interna nettoresultat före skatt 21 -30 1 9
Provisionsnetto -31 58 9 -5 31
Nettointäkter från placeringsverksamhet 167 273 840 0 1 168
Övriga rörelseintäkter 70 18 0 19 -58 49
Intäkter totalt 420 231 42 27 -58 661
Personalkostnader 36 26 6 4 72
Avskrivningar och nedskrivningar 7 2 2 1 12
Övriga rörelseintäkter 78 76 14 126 -58 236
Kostnader totalt 121 104 22 132 -58 320
Nedskrivningar av fordringar -38 -37 0 0 -74
Resultat före skatt 261 90 20 -105 267
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
84
Balansräkning 31.12.2022, mn €
Företagsbank
och
kapitalmarknad
Finansbolags-
tjänster och
betalningar Baltikum
Grupp-
funktioner
Poster mellan
segment Totalt
Kontanta medel 11 131 12 34 797 34 951
Fordringar på kreditinstitut 22 298 0 12 658 12 978
Derivatinstrument 5 612 169 5 782
Fordringar på kunder 16 189 8 699 2 914 375 28 178
Investeringstillgångar 299 0 0 16 105 16 404
Immateriella tillgångar 1 2 0 0 3
Materiella tillgångar 0 1 2 1 5
Övriga tillgångar 309 263 11 549 1 132
Skattefordringar 0 0 0 0
Tillgångar totalt 22 444 9 393 2 940 64 656 99 433
Skulder till kreditinstitut 3 4 0 40 892 40 899
Derivatinstrument 5 295 443 5 739
Skulder till kunder 0 12 694 1 464 4 856 19 014
Skuldebrev emitterade till allmänheten 1 672 23 537 25 209
Avsättningar och övriga skulder 5 0 854 1 649 2 509
Skatteskulder 1 0 1 314 316
Efterställda skulder 9 1 375 1 384
Skulder totalt 6 986 12 696 2 321 73 067 95 069
Eget kapital 4 364
Balansräkning 31.12.2021, mn €
Företagsbank
och
kapitalmarknad
Finansbolags-
tjänster och
betalningar Baltikum
Grupp-
funktioner
Poster mellan
segment Totalt
Kontanta medel 11 124 48 32 606 32 789
Fordringar på kreditinstitut -2 133 -3 13 291 13 419
Derivatinstrument 3 441 271 3 712
Fordringar på kunder 15 240 8 041 2 385 570 26 236
Investeringstillgångar 487 0 0 16 886 17 373
Immateriella tillgångar 5 3 2 1 12
Materiella tillgångar 1 1 3 1 5
Övriga tillgångar 307 321 -97 743 1 274
Skattefordringar 0 0 0 0
Tillgångar totalt 19 490 8 622 2 338 64 370 94 820
Skulder till kreditinstitut -40 151 0 42 549 42 660
Derivatinstrument 2 553 117 2 669
Skulder till kunder -1 14 894 663 2 801 18 357
Skuldebrev emitterade till allmänheten 1 406 21 225 22 630
Avsättningar och övriga skulder 747 0 -4 1 131 1 874
Skatteskulder 1 0 2 336 339
Efterställda skulder 0 1 994 1 994
Skulder totalt 4 665 15 045 661 70 153 90 524
Eget kapital 4 296
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
85
Mn €
2022 2021
Ränteintäkter
Fordringar på kreditinstitut
159
36
Fordringar på kunder
Krediter
476
356
Finansiella leasingfordringar
42
24
Krediter som minskat i värde och övriga åtaganden
0
0
Totalt
518
381
Skuldebrev
Värderade till verkligt värde via resultatet
0
0
Värderade till verkligt värde via övrigt totalresultat
66
52
Upplupet anskaffningsvärde
3
-12
Totalt
69
40
Derivatinstrument
Säkring av verkligt värde
-41
-109
Säkring av kassaflöde
9
0
Den ineffektiva andelen av säkring av kassaflödet
0
Övriga
3
5
Totalt
-28
-105
Skulder till kreditinstitut
Negativa räntor
-2
203
Skulder till kunder
Negativa räntor
25
41
Övriga
12
7
Totalt 752 604
Räntekostnader
Skulder till kreditinstitut
162
57
Skulder till kunder
34
-11
Skuldebrev emitterade till allmänheten
146
80
Efterställda skulder
Kapitallån
0
Övriga
35
62
Totalt
35
63
Derivatinstrument
Som innehas för handel
Säkring av verkligt värde
-103
-152
Övriga
-39
-35
Totalt
-142
-187
Fordringar på kreditinstitut
Negativa räntor
90
181
Övriga
14
5
Totalt 339 187
Räntenetto utan värderingsposter i säkringsredovisning 413 417
Säkringsinstrument -565 -72
Värdeförändringar i de säkrade posterna 549 68
Räntenetto totalt
396 412
Beräknat med effektivräntemetoden uppgick ränteintäkterna till totalt 699 (661) miljoner euro.
Noter till resultaträkningen
Not 5. Räntenetto
Effekten på räntenettot av de poster som hänför sig till TLTRO III-finansieringen och säkringen av den var under rapportperioden
-10 miljoner. Under jämförelseperioden ökade räntenettot med 103 miljoner euro på grund av den tilläggsmarginal på -0,5 % för
TLTRO III-finansieringen som överskred ECB:s inlåningsränta.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
86
Företagsbank och
kapitalmarknad
Finansbolags-
tjänster och
betalningar Baltikum
Grupp-
funktioner
Poster
mellan
segment Totalt
Provisionsintäkter
Utlåning
27
17
4
0
48
Inlåning
0
0
3
0
3
Betalningsrörelse
0
32
1
0
33
Värdepappersförmedling
22
22
Värdepappersemissioner
5
0
6
Fondprovisioner
0
0
0
0
Kapitalförvaltning
2
0
2
Juridiska ärenden
0
0
Garantier
1
9
3
0
13
Övriga
0
7
0
8
Totalt
57
66
10
0
134
Provisionskostnader
Utlåning
0
1
0
2
Betalningsrörelse
1
2
0
0
3
Värdepappersförmedling
3
0
3
Värdepappersemissioner
4
0
4
Kapitalförvaltning
0
4
4
Garantier
0
0
Övriga*
99
0
1
99
Totalt
106
3
0
5
115
Provisionsnetto, totalt -49 63 10 -5 19
Företagsbank och
kapitalmarknad
Finansbolags-
tjänster och
betalningar Baltikum
Grupp-
funktioner
Poster
mellan
segment Totalt
Provisionsintäkter
Utlåning 31 17 3 0 50
Inlåning 0 0 3 0 3
Betalningsrörelse 0 35 0 0 35
Värdepappersförmedling 28 28
Värdepappersemissioner 6 6
Fondprovisioner 0 0 0 0
Kapitalförvaltning 2 0 2
Juridiska ärenden 0 0 0
Garantier 2 9 2 0 13
Övriga 0 1 0 0 2
Totalt
69
62
9
0
140
Provisionskostnader
Utlåning 0 1 0 0 1
Betalningsrörelse 1 3 0 0 3
Betalningsrörelse 4 0 4
Värdepappersförmedling 2 1 3
Fonder 0 4 4
Kapitalförvaltning 0 0
Övriga* 93 0 0 1 94
Totalt 100 4 0 5 109
Provisionsnetto, totalt
-31
58
9
-5
31
Januari–december 2021, mn €
Not 6. Provisionsnetto
Januari–december 2022, mn €
* År 2022 innehåller posten 96 miljoner euro (89) i provisionskostnader för derivathandel som betalats till medlemsbankerna.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
87
Not 7. Nettointäkter från placeringsverksamhet
Mn € 2022 2021
Nettointäkter från tillgångar värderade till verkligt värde via övrigt totalresultat
Skuldebrev
Övriga intäkter och kostnader 0 0
Realisationsvinster och -förluster 10 4
Totalt 10 4
Aktier och andelar
Totalt 10 4
Som redovisats till verkligt värde via resultaträkningen
Finansiella tillgångar som innehas för handel
Skuldebrev
Värderingsvinster och -förluster -24 -5
Ränteintäkter och räntekostnader 4 3
Totalt -20 -2
Aktier och andelar
Värderingsvinster och -förluster 7 -3
Utdelningar och vinstandelar 0 3
Totalt 7 0
Derivatinstrument
Värderingsvinster och -förluster* 126 151
Ränteintäkter och räntekostnader -6 15
Totalt 120 166
Totalt 107 164
Nettointäkter från finansiella tillgångar värderade till verkligt värde via resultatet totalt 107 164
Nettointäkter från placeringsverksamhet totalt 117 168
Not 8. Övriga rörelseintäkter
Mn € 2022 2021
Leasingavtal 0 0
ICT-intäkter 2 1
OP Gruppens interna intäkter 29 29
Övriga * 1 18
Övriga rörelseintäkter totalt 32 49
* Nettoresultatet av säkringsinstrument var 11,0 miljoner euro (-22,0).
* Under jämförelseperioden innehåller övriga intäkter realisationsvinsten på 18 miljoner euro från försäljningen av aktierna i OP Säilytys Oy.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
88
Not 9. Personalkostnader
Mn € 2022 2021
Löner och arvoden 52 48
Rörliga ersättningar 11 13
Avgiftsbestämda pensionsplaner
9
8
Förmånsbestämda pensionsplaner* 0 0
Övriga lönebikostnader 3 4
Personalkostnader totalt 76 72
* Not 27.
Villkor för betalning av rörliga ersättningar 2022
Intjäningsmätare för resultatlönesystemet 2022
Personalfonden
Till OP Gruppens personalfond hör OP Företagsbankens hela personal med undantag för direktörerna och personer som hör till
funktionerna i Baltikum.
Den vinstpremieandel som betalas till OP Gruppens personalfond baserade sig 2022 på följande mål som uppnåddes:
Tillväxtdifferensen mellan OP Gruppens intäkter och kostnader med vikten 50 % och nettoökningen i antalet koncentreringskunder
med vikten 50%. För beloppet av premieöverföringen till personalfonden har för 2022 reserverats cirka 1,5% (2,8%) av
lönesumman för fondens medlemmar. År 2022 bokfördes premier för totalt 0,7 miljoner euro (1,3).
Resultatlönesystemet
Intjäningsperioden i resultatlönesystemet är 12 månader. De kortfristiga ersättningssystemen baserar sig på företagsspecifika,
teamspecifika eller personliga mål som härletts ur årsplanen och omfattar hela OP Företagsbankens personal.
Ersättningen är differentierad enligt svårighetskategori, och maximiersättningarna motsvarar årlig lön för 1–10 månader.
Relationen mellan fast och rörlig ersättning är således 8–83 % beroende på maximiersättningen.
På den ersättning som bildats på basis av hur målet uppnåtts tillämpas i OP Företagsbanken en koefficient, som baserar sig på
Centralinstitutskoncernens resultat före skatt. I uppgifter som fastställts särskilt baserar sig det totala ersättningsbeloppet på OP
Företagsbankens resultat före skatt. Affärsrörelserna/funktionerna fastställer styrkortens mål som härletts ur årsplanen. De
gemensamma mätarna på gruppnivå för alla direktörer i OP Företagsbanken var tillväxtdifferensen mellan OP Gruppens intäkter
och kostnader med vikten 20 % och nettoökningen i antalet koncentreringskunder med vikten 20 %.
Förutom av utfallet av intjäningsmätarna för resultatlönen påverkas utbetalningen av den slutliga ersättningen även av en kvalitativ
bedömning, där chefen bedömer huruvida personens verksamhet har varit förenlig med anvisningar och reglering. Vid
granskningen beaktas också hållbarhetsrisker för de personer och roller för vilka beaktandet av hållbarhetsrisker är en väsentlig del
av arbetsuppgiften. Resultatlönen skärs med koefficienten 0–1 beroende på mängden förseelser och hur kritiska de är.
Ett villkor för att ersättning ska betalas är att OP Gruppens CET1-kapitaltäckning vid utbetalningstidpunkten överstiger den CET1-
nivå som måste överskridas för att undvika vinstutdelningsbegränsningar + 2 % och att LCR-nyckeltalet är över 110 % i bokslutet
för det år som föregår utbetalningen av ersättningen. Dessutom förutsätts att personen inte har sagt upp sig från sitt arbete i OP
Gruppen före utbetalningstidpunkten och att OP Företagsbankens resultat visar vinst.
Om det i efterskott visar sig att en resultatlön har betalats till en person i strid med villkoren för resultatlönesystemet, har
företagets styrelse rätt att besluta att en rörlig ersättning inte ska betalas ut alls eller endast delvis eller att en betald ersättning
ska återindrivas, om utbetalningen av ersättningen strider mot gällande bestämmelser eller OP Gruppens interna anvisningar.
Kostnaderna för systemet periodiseras från början av intjäningsperioden till utbetalningstidpunkten (rättighetens uppkomstperiod) i
personalkostnader, och en motsvarande skuld bokförs bland upplupna kostnader.
OP Andelslags styrelse fastställer villkoren för OP Gruppens resultatlönesystem, maximiersättningarna enligt
svårighetskategorierna samt den strukturella referensram inom vilken de företag som hör till gruppen kan välja mätare för
systemet och ställa upp mål för dem.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
89
Uppskjutande av betalningen av rörliga ersättningar
Ersättningar till personer som utövar kontrollfunktioner
Uppföljning av ersättningar i OP Gruppen
Kostnader som bokförts för rörliga ersättningar*
Mn € 2022 2021
Personalfonden 0 1
Resultatlöner 12 12
Totalt 12 14
* Utan sociala kostnader.
Not 10. Avskrivningar och nedskrivningar
Mn € 2022 2021
Avskrivningar
Byggnader 0
Maskiner och inventarier 0 0
Datasystem och övriga 9 13
Nyttjanderätter 1 1
Egendom som hyrts ut -1 -1
Övriga 0 0
Totalt 9 12
Avskrivningar och nedskrivningar totalt 9 12
OP Andelslags styrelse följer årligen upp hur de ersättningar som betalas ut står i relation till OP Gruppens framgång då den
relateras till jämförelsebolag och återföringarna till kunderna. Också på grupplanet jämförs ersättningarna och strukturerna
regelbundet.
Bestämmelser om utbetalningen av rörliga ersättningar till personer, vilkas verksamhet kan medföra en betydande risk för
företaget ("person som kan påverka riskprofilen") finns bland annat i kreditinstitutslagen (233/2021), kommissionens delegerade
förordning om försäkringsbolag (2015/35) och lagen om investeringstjänster (213/2012). Till den persongrupp som kan påverka
riskprofilen hör i OP Företagsbanken bland annat verkställande direktören och andra personer som deltar i att leda verksamheten
samt personer inom interna kontrollfunktioner.
Om ersättningarna till en person som kan påverka riskprofilen för intjäningsåret överskrider 50 000 euro eller utgör minst en
tredjedel (i kreditinstitut och försäkringsbolag) eller en fjärdedel (i värdepappersföretag, OP Kiinteistösijoitus och fondbolaget) av de
årliga sammanräknade ersättningarna, betalas 60 % av ersättningen året efter intjäningsåret och återstående 40 % av
ersättningarna under de följande fyra åren i fyra lika stora poster med minst ett år mellan utbetalningarna. Om en rörlig
ersättning till en person i en riskposition för intjäningsåret är speciellt stor, så att den motsvarar lönen för minst 8 månader och är
minst 200 000 euro, betalas 40 % av ersättningen året efter intjäningsåret och återstoden (60 %) av ersättningen under de
följande fyra (för direktionsledamöter fem) åren i fyra (för direktionsledamöter fem) lika stora poster med minst ett år mellan
utbetalningarna.
Hälften av den rörliga ersättningen betalas i pengar och hälften binds till värdet på ett referensinstrument som bestämts av OP
Andelslags styrelse. Den ersättning som är bunden till referensinstrumentet betalas ut till personen efter en väntetid på ett år.
Som referensinstrument används i kreditinstitut och försäkringsbolag ett syntetiskt instrument bundet till avkastningsandelen. I
värdepappersföretag, OP Kiinteistösijoitus och fondbolaget används avkastningen på fonden OP-Private Strategi 50 som syntetiskt
instrument.
Målen för ersättningarna till personer i oberoende kontrollfunktioner, såsom riskhanteringen, internrevisionen samt compliance
och aktuariefunktionen, får inte äventyra oberoendet hos uppdraget. De rörliga ersättningarna ska intjänas oberoende av den
affärsrörelse som övervakas och riskhanteringschefens mätare får inte innefatta direkta säljmål. En rekommendation är också att
till styrkortet väljs en kvalitativ mätare som mäter hur tillsynsuppdragen utförs.
OP Gruppen följer regelbundet med hjälp av olika löneanalyser upp hur marknadsrelaterade de totala ersättningarna är.
Närmare information om ersättningssystemen finns på www.op.fi > OP Gruppen > OP Gruppen > Bolagsstyrning
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
90
Not 11. Övriga rörelsekostnader
Mn € 2022 2021
ICT-kostnader
Drift 72 75
Utveckling 19 17
Lokaliteter 0 0
Myndighets- och revisionsavgifter* 37 29
Serviceavgifter till OP Andelslag 18 22
Köptjänster 21 13
Datakommunikation 2 2
Marknadsföring 2 2
Samhällsansvar 0 0
Försäkrings- och säkerhetskostnader 11 3
Övriga** 15 72
Övriga rörelsekostnader totalt 196 236
Utvecklingskostnader
Mn € 2022 2021
ICT-utvecklingskostnader 19 17
Andel eget arbete 0 0
Utvecklingskostnader totalt 19 17
Avskrivningar och nedskrivningar 8 11
Not 12. Nedskrivningar av fordringar
Mn € 2022 2021
Fordringar som avskrivits som kredit- och garantiförluster -86 -46
Återföringar av fordringar som avskrivits 1 1
68 -28
Förväntade kreditförluster* (ECL) för skuldebrev 0 0
Nedskrivningar av fordringar totalt -18 -74
* Förlustreserven har specificerats i not 34. Förlustreserv för fordringar och skuldebrev.
* År 2022 betalade OP Företagsbanken Abp arvoden till revisorerna för revision 264000 euro (283000), för uppdrag i enlighet med 1 kap. 1 §
1 mom. 2 punkten i revisionslagen 2 000 euro (0), för skatterådgivning 127000 euro (139000) och för övriga tjänster 81000 euro (62000).
Kostnaderna för andra tjänster än revisionstjänster som KPMG Oy Ab utfört uppgick till totalt 183000 euro (201000) (exkl. moms). Uppgifterna
för 2021 inom parentes.
** Under jämförelseperioden ökade de övriga rörelsekostnaderna med 54 miljoner euro i och med att den marginal för TLTRO III-finansieringen
som överskrider ECB:s inlåningsränta började förmedlas inom OP Gruppen under 2021.
Utvecklingsinvesteringarna säkerställer att den nuvarande affärsrörelsen är konkurrenskraftig och kontinuerlig samt att
verksamheten är förenlig med bestämmelserna och skapar förutsättningar för nya kundorienterade affärsmodeller.
Förväntade kreditförluster* (ECL) för fordringar på kunder och poster utanför
balansräkningen
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
91
Not 13. Inkomstskatt
Mn € 2022 2021
På räkenskapsperiodens beskattningsbara inkomst 55 52
Skatt från tidigare räkenskapsperioder -1 -1
Uppskjuten skatt 0 1
Resultaträkningens skatt 54 52
Samfundets inkomstskattesats 20,0 20,0
Avstämning av skatt uträknad på basis av den gällande skattesatsen med resultaträkningens skatt
Resultat före skatt 265 267
Andelen av resultatet enligt skattesatsen 53 53
Skatt från föregående räkenskapsperioder -1 -1
Skattefria intäkter 0 -4
Oavdragbara kostnader och inkomstandelar från företag i kb-form 0 0
Skatterättelser 2 4
Övriga poster 0 0
Resultaträkningens skatt 54 52
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
92
Mn € 31.12.2022 31.12.2021
Kassa 131 124
På anfordran betalbara insättningar i centralbanker
OP Företagsbanken Abp:s kassakravsmedel 882 863
Checkkonton* 33 938 31 802
Kontanta medel totalt 34 951 32 789
* På checkkontot ingår totalt -471 miljoner euro (-11) i kontanta medel för clearing av derivat via centrala motparter.
Mn € 31.12.2022 31.12.2021
Insättningar
Betalbara på anfordran
443
102
Övriga
0
2
Totalt
443
104
Krediter och övriga fordringar
Betalbara på anfordran
Övriga kreditinstitut
0
0
Övriga
OP Gruppens institut
12 458
13 127
Övriga kreditinstitut
79
189
Totalt
12 537
13 316
Förlustreserv*
Övriga kreditinstitut
-2
-1
Totalt
-2
-1
Fordringar på kreditinstitut totalt
12 978
13 419
* Förlustreserven har specificerats i not 34. Förlustreserv för fordringar och skuldebrev.
Noter angående tillgångar
Not 14. Kontanta medel
I enlighet med eurosystemets kassakravssystem ska kreditinstituten ha minimireserver (kassakrav) i de nationella centralbankerna.
Kassakravet är en andel av kassakravsbasen som motsvarar den kassakravsprocent som Europeiska centralbanken har meddelat. Till
kassakravsbasen räknas insättningarna (vidsträckt bemärkelse) och skuldebrev med en löptid på högst två år. Insättningar från andra
kassakravsskyldiga räknas inte till kassakravsbasen. Kassakravet är för närvarande 1 % av kassakravsbasen. Kreditinstituten i OP Gruppen
sköter sitt kassakrav genom OP Företagsbanken Abp. Kreditinstituten i gruppen har bemyndigat OP Företagsbanken Abp att sköta hela
gruppens kassakrav i Finlands Bank.
Not 15. Fordringar på kreditinstitut
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
93
Tillgångar
Mn € 31.12.2022 31.12.2021
Som innehas för handel
Räntederivat
4 939
3 036
Valutaderivat
704
400
Aktie- och indexderivat
0
0
Kreditderivat
0
0
Råvaruderivat
42
7
Totalt
5 685
3 444
Säkringsinstrument*
Säkring av verkligt värde
Räntederivat
36
29
Valutaderivat
61
239
Totalt
97
268
Derivatinstrument totalt
5 782
3 712
Skulder
Mn
€
31.12.2022
31.12.2021
Som innehas för handel
Räntederivat
4 647
2 154
Valutaderivat
694
396
Kreditderivat
0
Övriga
39
29
Totalt
5 379
2 579
Säkringsinstrument*
Säkring av verkligt värde
Räntederivat
220
90
Valutaderivat
135
0
Säkring av kassaflödet
Räntederivat 4 0
Totalt 359 91
Derivatinstrument totalt 5 739 2 669
Not 16. Derivatinstrument
* Balansposten innehåller derivatinstrumentens positiva värdeförändringar och betalda premier.
* Balansposten innehåller derivatinstrumentens negativa värdeförändringar och erhållna premier.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
94
Derivatinstrument som innehas för handel 31.12.2022
Nominellt värde/återstående löptid Verkliga värden*
Mn € Under 1 år 1-5 år Över 5 år Totalt Tillgångar Skulder
Räntederivat
Ränteswappar 18 883 55 239 69 635 143 756 2 566 2 108
Clearas via central motpart 14 541 35 327 44 533 94 400 155 141
Settled-to-market (STM) 10 085 27 030 38 669 75 783 123 123
Collateralised-to-market (CTM) 4 456 8 298 5 864 18 617 31 19
Ränteterminer
OTC ränteoptioner
Call och cap
Köpta 2 389 10 231 6 625 19 245 1 396 37
Utfärdade 660 5 563 17 724 23 947 50 1 449
Put och floor
Köpta 1 018 8 546 6 494 16 058 495 295
Utfärdade 1 082 7 120 2 097 10 299 22 393
OTC räntederivat totalt 24 031 86 699 102 575 213 305 4 529 4 281
Räntefuturer 838 1 050 1 888 0 0
Börsderivat totalt 838 1 050 1 888 0 0
Räntederivat totalt 24 869 87 749 102 575 215 193 4 529 4 281
Valutaderivat
Valutaterminer 51 465 604 4 52 072 697 686
Ränte- och valutaswappar 91 2 826 401 3 318 185 175
Valutaoptioner
Call
Köpta 192 1 193 3 0
Utfärdade 190 1 191 0 3
Put
Köpta 187 187 2 2
Utfärdade 208 208 1 2
OTC valutaderivat totalt 52 332 3 431 405 56 169 889 868
Valutaderivat totalt 52 332 3 431 405 56 169 889 868
Kreditderivat
Kreditswappar 34 63 13 110 1 34
Kreditderivat totalt 34 63 13 110 1 34
Övriga
Övriga terminer 102 57 159 10 5
Övriga swappar 286 816 26 1 128 79 75
Övriga OTC derivat totalt 387 873 26 1 287 89 80
Övriga futurer 52 16 68 1 2
Övriga derivat totalt 439 889 26 1 355 91 82
Derivatinstrument som innehas för handel totalt 77 675 92 131 103 020 272 826 5 509 5 264
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
95
Derivatinstrument som innehas för handel 31.12.2021
Nominellt värde/återstående löptid Verkliga värden*
mn € Under 1 år 1-5 år Över 5 år Totalt Tillgångar Skulder
Räntederivat
Ränteswappar 24 352 40 399 63 172 127 923 1 761 1 169
Clearas via central motpart 6 606 23 805 38 098 68 509 9 11
Settled-to-market (STM) 5 774 21 888 35 745 63 407 8 10
Collateralised-to-market (CTM) 832 1 916 2 353 5 101 0 1
OTC ränteoptioner
Call och cap
Köpta 3 591 10 651 7 769 22 012 511 173
Utfärdade 2 333 6 158 4 868 13 359 59 224
Put och floor
Köpta 903 7 853 5 181 13 937 296 50
Utfärdade 1 235 8 500 2 057 11 793 46 156
OTC räntederivat totalt 32 414 73 561 83 048 189 023 2 673 1 772
Räntefuturer 517 950 1 467 0 0
Börsderivat totalt 517 950 1 467 0 0
Räntederivat totalt 32 931 74 511 83 048 190 490 2 673 1 772
Valutaderivat
Valutaterminer 38 930 1 354 3 40 288 397 394
Ränte- och valutaswappar 568 2 937 403 3 908 151 182
Valutaoptioner
Call
Köpta 111 111 1 0
Utfärdade 138 138 0 2
Put
Köpta 132 132 1 0
Utfärdade 101 101 0 1
OTC valutaderivat totalt 39 982 4 291 406 44 679 551 579
Valutaderivat totalt 39 982 4 291 406 44 679 551 579
Aktie- och indexderivat
Aktieindexoptioner
Call
Köpta 2 2 0
OTC aktie- och indexderivat totalt 2 2 0
Aktie- och indexderivat totalt 2 2 0
Kreditderivat
Kreditswappar 34 62 95 2 35
Kreditderivat totalt 34 62 95 2 35
Övriga
Övriga terminer 36 44 81 3 24
Övriga swappar 196 500 28 724 101 19
Övriga OTC derivat totalt 233 544 28 805 104 43
Övriga derivat totalt 260 544 28 832 104 43
Derivatinstrument som innehas för handel totalt 73 208 79 408 83 481 236 098 3 329 2 430
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
96
Säkringsinstrument – säkring av verkligt värde 31.12.2022
Nominellt värde/återstående löptid Verkliga värden*
Mn € Under 1 år 1-5 år Över 5 år Totalt Tillgångar Skulder
Räntederivat
Ränteswappar 7 104 22 838 11 166 41 107 36 54
Clearas via central motpart 7 104 22 788 11 068 40 960 35 46
Settled-to-market (STM) 1 450 8 165 544 10 158 3 11
Collateralised-to-market (CTM) 5 654 14 624 10 524 30 801 32 35
Ränteterminer
OTC ränteoptioner
Put och floor
Köpta 43 150 193 3 2
Utfärdade 5 703 994 6 697 67 74
Räntederivat totalt 7 104 28 585 12 309 47 998 105 130
Valutaderivat
Ränte- och valutaswappar 1 872 681 2 553 11 166
OTC valutaderivat totalt 1 872 681 2 553 49 176
Valutaderivat totalt 1 872 681 2 553 49 176
7 104
30 456
12 991
50 550
154
306
Säkringsinstrument – säkring av kassaflöde 31.12.2022
Nominella värden/återstående löptid Verkliga värden*
Mn € Under 1 år 1−5 år Över 5 år Totalt Tillgångar Skulder
Räntederivat
Ränteswappar 500 2 600 3 100 3 4
Clearas via central motpart 2 600 2 600 4
Collateralised-to-market (CTM) 500 2 600 3 100 4
OTC räntederivat totalt 500 2 600 3 100 3 4
Räntederivat totalt 500 2 600 3 100 3 4
Valutaderivat
Valutaterminer 3 735 3 735 12 125
Ränte- och valutaswappar
OTC valutaderivat totalt 3 735 3 735 12 125
Valutaderivat totalt 3 735 3 735 12 125
Säkringsinstrument – säkring av kassaflöde totalt 4 235 2 600 6 835 16 129
Säkringsinstrument totalt 11 338 33 056 12 991 57 385 170 435
Säkringsinstrument – säkring av verkligt värde
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
97
Säkringsinstrument – säkring av verkligt värde 31.12.2021
Nominellt värde/återstående löptid Verkliga värden*
Mn € Under 1 år 1-5 år Över 5 år Totalt Tillgångar Skulder
Räntederivat
Ränteswappar 3 800 13 990 13 916 31 706 29 7
Clearas via central motpart 3 720 13 990 13 768 31 478 2 2
Settled-to-market (STM) 381 2 714 1 566 4 662 0 0
Collateralised-to-market (CTM) 3 339 11 276 12 202 26 817 2 2
OTC räntederivat totalt 3 800 15 348 14 229 33 378 33 35
Räntederivat totalt 3 800 15 348 14 229 33 378 33 35
Valutaderivat
Ränte- och valutaswappar 730 1 217 351 2 297 63 83
OTC valutaderivat totalt 730 1 217 351 2 297 81 84
Valutaderivat totalt 730 1 217 351 2 297 81 84
Säkringsinstrument – säkring av verkligt värde tota lt
4 530 16 565 14 580 35 675 114 119
Säkringsinstrument – säkring av kassaflöde 31.12.2021
Nominella värden/återstående löptid Verkliga värden*
Mn € Under 1 år 1−5 år Över 5 år Totalt Tillgångar Skulder
Räntederivat
Ränteswappar 500 500 0 0
Clearas via central motpart 500 500 0
Collateralised-to-market (CTM) 500 500 0
OTC räntederivat totalt 500 500 0 0
Räntederivat totalt 500 500 0 0
Valutaderivat
Valutaterminer 3 978 3 978 158 0
OTC valutaderivat totalt 3 978 3 978 158 0
Valutaderivat totalt 3 978 3 978 158 0
3 978 500 4 478 158 0
Säkringsinstrument totalt 8 508 17 065 14 580 40 153 272 119
Säkringsinstrument – säkring av kassaflöde totalt
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
98
Derivat totalt 31.12.2022
Nominellt värde/återstående löptid Verkliga värden*
Mn € Under 1 år 1-5 år Över 5 år
Totalt
Tillgångar Skulder
Räntederivat 32 473 118 934 114 884 266 291 4 638 4 416
Clearas via central motpart 22 144 60 716 55 600 138 460 190 191
Settled-to-market (STM) 11 535 35 194 39 212 85 941 126 134
Collateralised-to-market (CTM) 10 609 25 521 16 388 52 519 64 58
Valutaderivat 56 067 5 303 1 086 62 456 950 1 169
Kreditderivat 34 63 13 110 1 34
Övriga derivat 439 889 26 1 355 91 82
Derivat totalt 89 014 125 188 116 010 330 211 5 679 5 700
Derivat totalt 31.12.2021
Nominellt värde/återstående löptid Verkliga värden*
Mn € Under 1 år 1-5 år Över 5 år
Totalt
Tillgångar Skulder
Räntederivat 36 731 90 360 97 277 224 368 2 706 1 808
Clearas via central motpart 10 327 38 295 51 866 100 487 11 13
Settled-to-market (STM) 6 155 24 603 37 311 68 069 9 11
Collateralised-to-market (CTM) 4 171 13 692 14 554 32 418 2 3
Valutaderivat 44 689 5 508 757 50 954 790 662
Aktie- och indexbundna derivat 2 2 0
Kreditderivat 34 62 95 2 35
Övriga derivat 260 544 28 832 104 43
Derivat totalt 81 716 96 473 98 061 276 251 3 602 2 549
Medelräntor för räntederivat som utgör säkringsinstrument – säkring av verkligt värde 31.12.2022
Under 1 år 1−5 år Över 5 år Totalt
Räntederivat
Clearas via central motpart 0,862 0,510 0,461 0,557
OTC räntederivat 3,086 3,006 3,040
Räntederivat totalt 0,862 0,516 0,477 0,565
Medelpris för derivat som utgör säkringsinstrument - säkring av verkligt värde 31.12.2021
Under 1 år 1−5 år Över 5 år Totalt
Räntederivat
Clearas via central motpart 1,243 0,249 0,167 0,325
OTC räntederivat 3,362 3,040 3,169
Räntederivat totalt 1,291 0,249 0,192 0,343
Räntederivat i central motpartsclearing kvittas i balansräkningen. Effekterna av kvittningen redovisas i not 36. Övriga derivatinstrument
redovisas i balansräkningen i brutto.
* I de verkliga värdena ingår upplupna räntor som i balansräkningen redovisas bland övriga tillgångar eller avsättningar och övriga skulder.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
99
Medelpris för viktiga valutor för valutaderivat som utgör säkringsinstrument 31.12.2022
Under 1 år 1−5 år Över 5 år Totalt
AUD 2,440 2,440
GBP 2,151 2,151
HKD 2,959 2,959
JPY 0,700 1,300 1,000
SEK 4,432 4,432
NOK 4,454 4,454
USD 2,328 1,675 3,611 2,538
Medelpris för viktiga valutor för valutaderivat som utgör säkringsinstrument 31.12.2021
Under 1 år 1−5 år Över 5 år Totalt
AUD 2,440 2,440
GBP 2,500 1,326 0,880 1,569
HKD 2,959 2,959
JPY 1,300 1,300
NOK 3,800 3,800
USD 1,943 1,954 3,611 2,783
Medelpris för viktiga valutor för valutaderivat som utgör säkringsinstrument 31.12.2022
Under 1 år 1−5 år Över 5 år Totalt
Valutaderivat
Valutaterminer
Average EUR:AUD 1,4896 1,4896
Average EUR:CHF 0,970 0,970
Average EUR:GBP 0,862 0,862
Average EUR:USD 1,064 1,064
Medelpris för viktiga valutor för valutaderivat som utgör säkringsinstrument 31.12.2021
Under 1 år 1−5 år Över 5 år Totalt
Valutaderivat
Valutaterminer
Average EUR:CHF 1,077 1,077
Average EUR:GBP 0,893 0,893
Average EUR:SGD 1,625 1,625
Average EUR:USD 1,200 1,200
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
100
Säkringsredovisningens effekter på den finansiella ställningen och resultatet
Mn € 31.12.2022 31.12.2021
Säkringar av verkligt värde
Redovisat värde för säkrade fordringar* 19 190 15 967
- varav ackumulerade säkringsjusteringar** -1 540 93
Redovisat värde för säkrade skulder*** 24 915 14 331
- varav ackumulerade säkringsjusteringar 1 962 140
Återstående justeringar för avslutade säkringar 3 53
* Redovisas i balansposterna Fordringar på kunder och Investeringstillgångar.
** I siffran beaktas även justeringar mellan fonden för verkligt värde och resultaträkningen som ansluter sig till säkringsredovisningen.
*** Redovisas i balansposterna Skulder till kunder, Skuldebrev emitterade till allmänheten och Efterställda skulder.
Mn € 31.12.2022 31.12.2021
Säkringar av verkligt värde
Förändringar i verkligt värde på säkringsinstrument -565 -72
Förändring i värdet på säkrade poster som används för redovisning av säkringsineffektivitet under perioden 549 68
Säkringsineffektivitet redovisad i resultaträkningen -16 -4
Mn € 31.12.2022 31.12.2021
Kassaflödessäkringar
Förändringar i verkligt värde på säkringsinstrument -37 2
Förändring i värdet på säkrade poster som används för redovisning av säkringsineffektivitet under perioden 36 -2
Säkringsineffektivitet redovisad i resultaträkningen 0 0
Förändring i reserven för kassaflödessäkring för fortlöpande säkringar
-38 2
Säkring av ränterisk
Säkring av ränterisk
Säkring av ränterisk
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
101
Mn € 31.12.2022 31.12.2021
Krediter till allmänheten och offentlig sektor 26 185 24 426
Finansiella leasingfordringar* 2 228 2 124
Garantifordringar 1 2
Totalt 28 414 26 552
Förlustreserv** -236 -316
Fordringar på kunder totalt 28 178 26 236
* De finansiella leasingfordringarna specificeras i not 21.
** Förlustreserven har specificerats i not 34. Förlustreserv för fordringar och skuldebrev.
Mn € 31.12.2022 31.12.2021
Finansiella tillgångar som innehas för handel
Skuldebrev
295
331
Aktier och andelar
26
18
Totalt
322
349
Finansiella tillgångar värderade till verkligt värde via övrigt totalresultat
Skuldebrev
11 755
13 171
Aktier och andelar
0
0
Totalt
11 755
13 171
Upplupet anskaffningsvärde
Skuldebrev
4 328
3 853
Totalt
4 328
3 853
Investeringstillgångar totalt
16 404
17 373
Not 17. Fordringar på kunder
OP Företagsbanken har två hållbara företagsfinansieringsprodukter som utvecklats utifrån internationella principer: gröna lån och lån enligt
hållbarhetskriterier. Företagskunder som beviljas gröna lån åtar sig att använda de lånade medlen för bestämda ändamål. När lån enligt hållbarhetskriterier
beviljas förbinder sig företagskunden till specifika hållbarhetsmål som väljs ut tillsammans med OP Företagsbanken. Hållbarhetsmålen i lån enligt
hållbarhetskriterier påverkar lånemarginalen. Vid utgången av december uppgick de totala exponeringarna mot dessa lån och limiter till 5,2 miljarder euro
(3,0).
Not 18. Investeringstillgångar
I not 34 redogörs för de förväntade kreditförlusterna för poster värderade till verkligt värde via övrigt totalresultat och till upplupet
anskaffningsvärde.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
102
Förändringar i immateriella tillgångar, mn € Datasystem
Datasystem
under
utveckling Övriga Totalt
61
0
0
61
Ökning
0
0
0
Minskning
-23
-23
Överföringar mellan posterna
0
0
38
0
0
39
-49
0
-49
Räkenskapsperiodens avskrivningar -9 0 -9
Minskning 22 22
-35 0 -36
3 0 0 3
Förändringar i immateriella tillgångar, mn € Datasystem
Datasystem
under
utveckling Övriga Totalt
99 2 0 101
Ökning 0 0 0
Minskning -40 0 -41
Överföringar mellan posterna 2 -2
61 0 0 61
-77 0 -77
Räkenskapsperiodens avskrivningar -13 0 -13
Minskning 40 0 41
-49 0 -49
11 0 0 12
Not 19. Immateriella tillgångar
Anskaffningsvärde 1.1.2022
Anskaffningsvärde 31.12.2022
Ackumulerade avskrivningar och nedskrivningar 1.1.2022
Ackumulerade avskrivningar och
nedskrivningar 31.12.2022
Bokfört värde 31.12.2022
Anskaffningsvärde 1.1.2021
Anskaffningsvärde 31.12.2021
Ackumulerade avskrivningar ochnedskrivningar 1.1.2021
Ackumulerade avskrivningar ochnedskrivningar 31.12.2021
Bokfört värde 31.12.2021
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
103
Mn € 31.12.2022 31.12.2021
Rörelsefastigheter
Mark- och vattenområden 0 0
Maskiner och inventarier 0 0
Övriga materiella tillgångar 2 2
Nyttjanderätter 2 3
Materiella tillgångar totalt 5 5
Förändringar i materiella tillgångar, mn €
Rörelsefastigheter
Maskiner och
inventarier
Övriga
materiella
tillgångar
Materiella
tillgångar totalt
Anskaffningsvärde 1.12022 1 1 2 4
Ökning 0 0
Minskning 0 0 0
Anskaffningsvärde 31.12.2022 1 0 2 4
Ackumulerade avskrivningar och nedskrivningar 1.1.2022 -1 0 0 -1
Räkenskapsperiodens avskrivningar 0 0
Minskning 0 0
Ackumulerade avskrivningar och nedskrivningar 31.12.2022 -1 0 0 -1
Nyttjanderätter* 2
Bokfört värde 31.12.2022 0 0 2 5
Förändringar i materiella tillgångar, mn €
Rörelsefastigheter
Maskiner och
inventarier
Övriga
materiella
tillgångar
Materiella
tillgångar totalt
Anskaffningsvärde 1.1.2021 1 0 1 3
Ökning 0 0 1
Minskning 0 0 0
Anskaffningsvärde 31.12.2021 1 1 2 4
Ackumulerade avskrivningar och nedskrivningar 1.1.2021 -1 0 0 -1
Räkenskapsperiodens avskrivningar 0 0 0
Minskning 0 0
Ackumulerade avskrivningar och nedskrivningar 31.12.2021 -1 0 0 -1
Nyttjanderätter* 3
Bokfört värde 31.12.2021 0 0 2 5
* Not 21. Leasingavtal
Not 20. Materiella tillgångar
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
104
Not 21. Leasingavtal
Lokaliteter Övriga Totalt
Bokfört värde 1.1.2022 2 1 3
Ökning 0 0 0
Minskning 0 0
Avskrivningar under räkenskapsperioden 0 0 -1
Värdeförändringar under räkenskapsperioden 0 0 0
Bokfört värde 31.12.2022 2 0 2
Lokaliteter Övriga Totalt
Bokfört värde 1.1.2021 3 1 4
Ökning 0 0
Minskning 0 0
Avskrivningar under räkenskapsperioden 0 0 -1
Värdeförändringar under räkenskapsperioden 0 0 0
Bokfört värde 31.12.2021 2 1 3
31.12.2022 31.12.2021
* Bokfört värde 2 3
Avtalsenliga löptider
< 1 år 1 1
1-2 år 0 1
2-3 år 0 0
3-4 år 0 0
4-5 år 0 0
över 5 år 0 1
* Not 27. Avsättningar och övriga skulder
Poster som tagits upp i resultaträkningen, mn € Liite 31.12.2022 31.12.2021
Räntekostnader 0 0
Avskrivningar av nyttjanderätter -1 -1
Vinster eller förluster från sale and leaseback-transaktioner 0 0
Kostnader för korttidsleasingavtal som är av lågt värde -1 -1
Kassautflöde för leasingavtal totalt -1 -1
Nyttjanderätter, mn €
Nyttjanderätter, mn €
Leasingskulder, mn €
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
105
Finansiella leasingfordringar
Mn € 31.12.2022 31.12.2021
Löptidsanalys för fordringar avseende leasingavgifter för finansiella leasingavtal
< 1 år 763 666
1-2 år 590 569
2-3 år 390 380
3-4 år 294 220
4-5 år 138 170
över 5 år 216 202
Bruttoinvesteringar i finansiella leasingavtal 2 391 2 207
Icke ackumulerad finansieringsintäkt (-) -162 -83
Minimileasingavgifternas nuvärde 2 229 2 124
Minimileasingfordringarnas nuvärde
< 1 år 707 637
1-2 år 552 550
2-3 år 366 369
3-4 år 280 213
4-5 år 131 167
över 5 år 192 189
Totalt 2 229 2 124
Poster som tagits upp i resultaträkningen, mn € 31.12.2022 31.12.2021
Ränteintäkter från finansiella leasingfordringar 35 19
Realisationsvinst/-förlust på finansiella leasingavtal 1 1
Mn € 31.12.2022 31.12.2021
Betalningsförmedlingsfordringar 159 249
Pensionstillgångar 17 8
Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter
Räntor 317 305
Räntor på derivatfordringar 26 21
Övriga 27 22
Derivatfordringar, clearing via centrala motparter 47 5
CSA-fordringar för derivatinstrument 353 488
Värdepappersfordringar 0 4
Övriga fordringar 185 172
Totalt 1 132 1 274
OP Företagsbanken Abp finansierar i Finland lösa anläggningstillgångar, fastigheter och andra utrymmen med finansiell leasing. Dessutom
leasar OP Företagsbankens filialer i Estland, Lettland och Litauen lösa anläggningstillgångar med finansiell leasing.
Not 22. Övriga tillgångar
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
106
Mn € 31.12.2022 31.12.2021
Inkomstskatteskuld 10 17
Uppskjuten skatteskuld 306 322
Skatteskulder totalt 316 339
Uppskjuten skattefordran 31.12.2022 31.12.2021
Finansiella tillgångar värderade till verkligt värde via övrigt totalresultat 1
Säkring av kassaflöde 6 0
Förmånsbestämda pensionsplaner 12 13
Övriga temporära skillnader 6 6
Kvittad mot uppskjuten skatteskuld -26 -19
Totalt 0 0
Uppskjuten skatteskuld 31.12.2022 31.12.2021
Skattemässiga avsättningar 326 325
Finansiella tillgångar värderade till verkligt värde via övrigt totalresultat 0 11
Förmånsbestämda pensionsplaner 5 4
Övriga temporära skillnader 1
Kvittad mot uppskjuten skattefordran -26 -19
Totalt 306 322
Uppskjuten skattefordran (+)/-skuld (-), netto -306 -322
Förändringar i uppskjuten skatt 31.12.2022 31.12.2021
Uppskjuten skattefordran/-skuld 1.1 -322 -315
Bokförts i resultaträkningen
Förmånsbestämda pensionsplaner 0
Övriga 0 -1
Bokförts i rapporten över totalresultat
Finansiella tillgångar som kan säljas
Värdering till verkligt värde 12 -6
Säkring av kassaflödet 6 1
Aktuariella vinster/(förluster) från förmånsbestämda pensionsplaner -2 -1
Uppskjuten skattefordran totalt 31.12, (+)/-skuld (-), netto -306 -322
Inkomstskattefordringar (+)/-skuld (-), netto -10 -17
Skattefordringar totalt, (+)/-skuld (-), netto -316 -339
Not 23. Skattefordringar och skatteskulder
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
107
Mn € 31.12.2022 31.12.2021
Skulder till centralbanker 11 977 16 000
Skulder till kreditinstitut
Betalbara på anfordran
Insättningar
OP Gruppens institut 1 817 1 420
Övriga kreditinstitut 219 550
Övriga skulder
OP Gruppens institut 0 0
Totalt 2 037 1 971
Övriga än betalbara på anfordran
Insättningar
OP Gruppens institut* 26 818 24 621
Övriga kreditinstitut 69 68
Totalt 26 886 24 689
Skulder till kreditinstitut och centralbanker totalt 40 899 42 660
* I posten ingår medlemskreditinstitutens likviditetsinsättningar (LCR-insättningar).
Mn € 31.12.2022 31.12.2021
Insättningar
Betalbara på anfordran
Privatkunder 17 18
Företag och offentlig sektor 13 816 15 701
Totalt 13 834 15 719
Övriga
Privatkunder 0 0
Företag och offentlig sektor 850 370
Totalt 850 370
Insättningar totalt 14 683 16 089
Övriga finansiella skulder
Betalbara på anfordran
Företag och offentlig sektor 7 1
Totalt 7 1
Övriga
Företag och offentlig sektor 4 323 2 267
Totalt 4 323 2 267
Övriga finansiella skulder totalt 4 330 2 268
Skulder till kunder totalt 19 014 18 357
Noter angående skulder och eget kapital
Not 24. Skulder till kreditinstitut
Europeiska centralbankens råd ändrade 2020 villkoren för TLTRO III-finansieringen för att främja bankernas utlåning till dem som drabbats
hårdast av coronapandemin. Enligt de ändrade villkoren kan räntan under perioden 24.6.2020–23.6.2022 vara ECB:s inlåningsränta (vid
rapporteringstidpunkten -0,50 %) minus 0,50 % och för den löptid som återstår efter det högst ECB:s inlåningsränta. Den nedsatta räntan
är villkorlig och kräver att vissa tillväxtkriterier för nettoutlåningen uppfylls. Räntan för perioden 24.6.2020–23.6.2021 fastställdes på basis
av nettoutlåningen för den granskningsperiod som tog slut 31.3.2021 och räntan för perioden 24.6.2021–23.6.2022 på basis av den
granskningsperiod som tog slut 31.12.2021. Finlands Bank har bekräftat att OP Företagsbanken har uppfyllt tillväxtkriterierna för
nettoutlåningen för ränteperioden 24.6.2020–23.6.2021 och för ränteperioden 24.6.2021–23.6.2022. Räntesatsen för TLTRO III-
finansieringen under tiden 23.6.2022–22.11.2022 är för varje transaktion medelvärdet av ECB:s inlåningsräntesats för tiden mellan
ifrågavarande transaktions startdatum och 22.11.2022, och därefter ECB:s inlåningsränta. OP Företagsbanken hade vid slutet av december
TLTRO III-finansiering för totalt 12 miljarder euro (16).
Not 25. Skulder till kunder
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
108
Mn
€
31.12.2022
31.12.2021
Obligationslån 10 595 10 927
Övriga
Bankcertifikat 1 083 297
Företagscertifikat 9 287 7 539
Efterställda obligationslån (SNP) 4 306 3 926
Som i handeln ingår i den egna portföljen (-)* -63 -58
Skuldebrev emitterade till allmänheten totalt 25 209 22 630
Avstämning av förändringar i skulder i finansieringens kassaflöde mot balansposter
Mn €
Skuldebrev
emitterade
till
Efterställda
skulder
Balansvärde 1.1.2022 22 630 1 994
Förändringar i finansieringens kassaflöde
Ökningar i obligationslån 5 090
Ökningar i bankcertifikat 1 194
Ökningar i företagscertifikat 12 443
Ökningar i debenturer 6
Ökningar totalt 18 727 6
Minskningar i obligationslån -3 816
Minskningar i bankcertifikat -407
Minskningar i företagscertifikat -10 695
Minskningar i debenturer -534
Minskningar totalt -14 918 -534
Förändringar i finansieringens kassaflöde totalt 3 809 -529
Värderingar -1 231 -82
Balansvärde 31.12.2022 25 209 1 384
Mn €
Skuldebrev
emitterade
till
Efterställda
skulder
Balansvärde 1.1.2021 21 931 2 309
Förändringar i finansieringens kassaflöde
Ökningar i obligationslån 3 144
Ökningar i bankcertifikat 371
Ökningar i företagscertifikat 8 145
Ökningar i debenturer 21
Ökningar totalt 11 660 21
Minskningar i obligationslån -2 526
Minskningar i bankcertifikat -348
Minskningar i företagscertifikat -7 953
Minskningar i debenturer -311
Minskningar totalt -10 827 -311
Förändringar i finansieringens kassaflöde totalt 833 -290
Värderingar -133 -24
Balansvärde 31.12.2021 22 630 1 994
OP Företagsbanken har enligt ramverket Green Bond Framework emitterat två gröna obligationslån riktade till internationella ansvarsfulla institutionella
placerare: 27.1.2022 emitterades ett grönt obligationslån på 500 miljoner euro utan säkerhet till non-preferred-villkor med löptiden 5,5 år och 2019
emitterades ett grönt obligationslån på 500 miljoner euro utan säkerhet till seniorvillkor med löptiden 5 år. Med lånen främjas den gröna omställningen, och
medlen från dem styrs till hållbar företagsfinansiering. Näringsgrenar som finansieras via lånen är förnybar energi, miljövänligt byggande (green buildings)
och hållbar användning av naturresurser, inklusive markanvändning.
Not 26. Skuldebrev emitterade till allmänheten
* OP Företagsbanken Abp:s egna obligationslån har kvittats mot skulden.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
109
Långfristiga lån och räntebindningar
Bokfört
värde Fair value Ränta, %
500,0 492,3 Fast 0,375 %
10,0 9,8 Fast 0,550 %
500,0 506,8 EUB3 + 1,000 %
20,0 19,5 Fast 1,097 %
500,0 483,1 Fast 0,375 %
800,0 807,6 EUB3 + 1,000 %
15,0 14,4 Fast 0,780 %
500,0 475,9 Fast 0,375 %
10,0 9,6 Fast 0,725 %
1000,0 953,1 Fast 0,125 %
20,0 19,0 Fast 0,550 %
127,4 127,4 BBSW +1,150 %
57,0 57,0 Fast 1,070 %
500,0 470,5 Fast 1,000 %
1000,0 923,0 Fast 0,500 %
152,7 145,0 Fast 3,001 %
71,1 70,7 Fast 0,700 %
56,4 56,4 SONIA +1,020 %
1250,0 1222,5 Fast 2,875 %
89,9 89,1 EUB3 + 0,640 %
20,0 18,3 Fast 0,910 %
394,6 373,7 Fast 3,375 %
79,7 75,0 Fast 2,880 %
45,0 44,9
Fast 0,000 %
500,0 442,1 Fast 0,250 %
50,0 44,1 Fast 0,250 %
451,0 387,2 Fast 1,375 %
62,9 62,9
Fast 4,454 %
OP Corporate Bank plc Issue of SEK 500,000,00 FRN due 16 Feb 2026 under the EUR
20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of 5yr EUR 500 000 000 Fixed Rate Senior Non-Preferred
Instruments due 24 March 2026 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance
of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 50,000,000 0.25 per cent. Fixed Rate Notes due 1 July
2026 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of Short 5yr GBP 400,000,000 Fixed Rate Senior Non-Preferred
Instruments due 4 September 2026 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the
Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of SEK 700,000,00 due 23 Oct 2026 under the EUR
20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of GBP 50,000,000 Floating Rate Notes due 2025 under the EUR
20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 1,250,000,000 due 15 Dec 2025 under the EUR
20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of SEK 1,000,000,000 New Senior Preferred FRN issue in SEK
due 2025 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 20,000,000 0.91 per cent. Fixed Rate Notes due 14
January 2026 under the EUR 20,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of GBP 350,000,000 Fixed Rate Senior Preferred Instruments due
14 Jan 2026 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of HKD 663,000,000 2.88 per cent. Instrumenst due 21 January
2026 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of AUD 200,000,000 Floating Rate Senio Non-Preffered
Instruments due 25 November 2024 under the AUD 3 000,000,000 Programme for the
Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 57,000,000 1.07 per cent. Notes due 2025 under the EUR
15,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments.
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 500,000,000 1.00 per cent. Instruments due 22 May 2025
under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments.
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 1,000,000,000 0.500 per cent. Unsubordinated
Instruments due 12 August 2025 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance
of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of HKD 1,270,000,000 3.001 per cent Fixed Rate Notes due 4
September 2025 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt
Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of JPY 10 000 000 000,00 due 17 Nov 2025 under the EUR
20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 10,000,000 0,725 per cent. Instruments due 20 June
2024 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments.
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 1,000,000,000 0.125 per cent. Unsubordinated
Instruments due 1 July 2024 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of
Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 20,000,000 0,55 per cent. Instruments due 30 Aug 2024
under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments.
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 500,000,000 0.375 per cent. Instruments due 29 Aug
2023 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 10,000,000 0.55 per cent. Instruments due 5 Oct 2023
under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 500 Million Floating Rate Senior Unsecured Notes Due
January 2024 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt
Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 20,000,000 1.097 per cent. Instruments due 16 February
2024 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 500,000,000 0.375 per cent. Instruments due 26 February
2024 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 800,000,000 Floating Rate Note due 17 May 2024 under
the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 15,000,000 Fixed Rate Notes due 14 June 2024 under the
EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments.
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 500,000,000 0.375 per cent. Senior Non-Preffered
Instruments due 19 June 2024 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of
Debt Instruments
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
110
500,0 434,0
Fast 0,600 %
500,0 507,9 Fast 4,125 %
10,0 8,9 Fast 1,058 %
35,0 32,4 Fast 1,873 %
500,0 424,2 Fast 0,625 %
67,4 66,7 SES3 +0,920 %
50,0 48,3 Fast 3,086 %
25,0 25,0 Fast 1,000 %
1000,0 839,6 Fast 0,100 %
56,3 52,5 Fast 3,692 %
500,0 404,7 Fast 0,375 %
10,0 8,6 Fast 1,300 %
93,8 88,0 Fast 3,901 %
500,0 396,3 Fast 0,375 %
10,0 8,5 Fast 1,310 %
19,0 19,0 Fast 1,005 %
85,6 84,0 Fast 3,755 %
41,4 40,4 BBSW +1,300 %
19,0 18,6 Fast 3,800 %
125,5
125,5
Fast 2,440 %
46,9 41,0 Fast 2,933 %
500,0 386,5
Fast 0,625 %
10,0 7,9 Fast 0,530 %
114,1 114,1 Fast 4,400 %
30,0 30,0 Fast 1,700 %
50,0 43,1 Fast 2,045 %
10,0 8,4 Fast 1,865 %
300,0 221,6 Fast 0,750 %
80,8 83,4
Fast 5,010 %
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 50,000,000 2.045 per cent. Instruments due 18
November 2030 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt
Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 10,000,000 1.865 per cent. Instruments due 27 January
2031 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of 10yr EUR 300 000 000 Fixed Rate Senior Non-Preferred
Instruments due 24 March 2031 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance
of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of NOK 850,000,000 FXD Senior Preferred Note, due 11
November 2032 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt
Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of AUD 197,000,000 2.440% per cent.
OP Corporate Bank plc Issue of USD 50,000,000 Fixed Rate Senior Non-Preferred Instruments
due 17 July 2029 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt
Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 500,000,000 0.625 per cent. Senior Non-Preferred
Instruments due 12 November 2029 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the
Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 10,000,000 0.53 per cent. Fixed Rate Instruments due 15
November 2029 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt
Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of NOK 1,000,000,000 FXD Senior Preferred Note, due 5
December 2029 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt
Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 30,000,000 1.70 per cent. Notes due 2030 under the
EUR 15,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of 7.25yr EUR 500 000 000 Fixed Rate Senior Non-Preferred
Instruments due 8 December 2028 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the
Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 10,000,000 1.310 per cent. Fixed Rate Instruments due
24 January 2029 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt
Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 19,000,000 1.005 per cent. Fixed Rate Instruments due 6
March 2029 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of NOK 900,000,000 FXD Senior Preferred Note, due 25 May
2029 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of AUD 65,000,000 Floating Rate Note Due 25 May 2029 under
the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of NOK 200,000,000 3.80 per cent. Instruments due 27 May
2029 under the EUR 15,000,000,000 Programme for Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 25,000,000 1.00 per cent. Notes due 2027 under the
EUR 15,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 1,000,000,000 0.100 per cent. Instruments due 16
November 2027 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt
Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of USD 60,000,000 3.692 per cent. Instruments due 15 Jun
2028 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of 7yr EUR 500 000 000 Fixed Rate Senior Non-Preferred
Instruments due 16 June 2028 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance
of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 10,000,000 1.30 per cent. Instruments due 23 Oct 2028
under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of USD 100,000,000 3.901 per cent. Instruments due 7 Dec
2028 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 500,000,000 Fixed Rate Senior Preferred Instruments due
18 April 2027 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt
Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 10,000,000 1.058 per cent. Instruments due 18 May
2027 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 35,000,000 Senior Preferred Fixed Rate Notes due 25 May
2027 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 500 000 000 Fixed Rate Green Senior Non-Preferred
Instruments due 27 July 2027 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of
Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of SEK 750 000 000,00 New senior preferred FRN issue in SEK
due 19 Aug 2027 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt
Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 50,000,000 3.086 per cent. Instruments due 23 August
2027 under the EUR 15,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 500,000,000 0.600 per cent. Senior Non-Preferred
Instruments due 18 January 2027 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the
Issuance of Debt Instruments
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
111
50,0 50,0 Fast 4,148 %
50,0 38,9 Fast 1,706 %
30,0 26,8 Fast 3,068 %
30,0 27,3 Fast 3,015 %
40,0 35,5 Fast 3,000 %
40,0 29,2 Fast 1,400 %
30,0 23,8 Fast 2,155 %
17,8 17,8 Fast 1,300 %
Räntan är räntan i enlighet med emissionsvalutan. Motvärdet i euro har räknats ut genom att använda ECB:s medelkurs på bokslutsdagen.
Det nominella beloppet av strukturerade obligationslån emitterade av OP Företagsbanken Abp uppgår till 1 621 miljoner euro (1 138).
Låneräntorna fastställs på basis av ränte-, aktie-, aktieindex eller dylika underliggande tillgångar. Eventuell tilläggsavkastning till placerarna
är säkrad med en motsvarande derivatstruktur.
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 30,000,000 3.068 per cent. Instruments due 21 March
2034 under the EUR 15,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 30,000,000 Fixed Rate Notes due 2034 under the EUR
15,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 40,000,000 Fixed Rate Notes due 2034 under the EUR
15,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
Pohjola Bank plc Issue of EUR 40,000,000 1.40 per cent. Instruments due 16 March 2035
under the EUR 15,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 30,000,000 2.155 per cent. Instruments due 20
November 2035 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt
Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of JPY 2,500,000,000 1.30 per cent. Instruments due 27
November 2035 under the EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt
Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 50,000,000 Fixed Rate Note Due 23 Nov 2032 under the
EUR 20,000,000,000 Programme for the Issuance of Debt Instruments
OP Corporate Bank plc Issue of EUR 50,000,000 1.706 per cent. Unsubordinated Instruments
due 12 December 2033 (the "Instruments") under the EUR 20,000,000,000 Programme for
the Issuance of Debt Instruments.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
112
Mn € 31.12.2022 31.12.2021
Avsättningar
Förlustreserven 29 20
Avsättning för omstrukturering 1
Övriga skulder
Betalningsförmedlingsskulder 868 779
Upplupna kostnader
Ränteskulder 174 135
Ränteskulder för derivat 20 -2
Övriga upplupna kostnader 46 84
CSA-skulder för derivat 1 290 807
Pensionsskulder 5 6
Leasingskulder 2 3
Leverantörsskulder för värdepapper 6 4
Leverantörsfakturaskulder 3 2
Övriga 66 36
Avsättningar och övriga skulder totalt 2 509 1 874
Mn €
Förlust-
reserven
Omstruktu-
rering
Övriga
avsätt-
ningar Totalt
1.1.2022 20 20
Ökning av avsättningar 9 1 10
Utnyttjade avsättningar 0 0 0
31.12.2022 29 1 30
Mn €
Förlust-
reserven
Omstruktu-
rering
Övriga
avsätt-
ningar Totalt
1.1.2021 27 0 27
Ökning av avsättningar 0 0
Utnyttjade avsättningar -8 0 -8
31.12.2021 20 20
OP-Eläkesäätiö sköter det tilläggspensionsskydd som OP Företagsbanken har ordnat för sin personal. Pensionsstiftelsens syfte är att bevilja
arbetstagare som hör till pensionsstiftelsens verksamhetskrets, ålderspension, invalidpension och sjukbidrag samt familjepension och
begravningsbidrag till deras förmånstagare. Dessutom kan pensionsstiftelsen bevilja dem som hör till verksamhetskretsen förmåner som
hänför sig till rehabilitering. Det är frivilligt att ordna tilläggspensionsskydd. Pensionsstiftelsens tilläggspensionsskydd är i sin helhet fonderat.
Till OP-Eläkesäätiös verksamhetskrets hör varje person som fyllt 20 år, som oavbrutet varit anställd i ett sådant anställningsförhållande
som avses i ArPL hos en arbetsgivare som hör till pensionsstiftelsen och vars anställningsförhållande börjat före 1.7.1991. Den
tjänstgöringstid som berättigar till pension börjar från den tidpunkt då den anställda fyllt 23 år medan den varit i arbetsgivarens tjänst. Med
den pensionsgrundande lönen avses den pensionslön som baseras på ett och samma anställningsförhållande som beräknas enligt APL, som
gällde till 31.12.2006. Pensionsåldern för de personer som hör till OP-Eläkesäätiös verksamhetskrets varierar mellan 60–65 år beroende
på till vilken persongrupp arbetstagaren enligt pensionsstiftelsens stadgar hör.
Den viktigaste risken i verksamheten ansluter sig till att den realiserade avkastningen på investeringstillgångarna blir mindre än
minimiavkastningsmålet. Om risken realiseras flera år i rad leder det till att garantiavgifter måste debiteras.
Not 27. Avsättningar och övriga skulder
Förändringar i avsättningar
Förmånsbestämda pensionsplaner
OP Företagsbanken Abp:s pensionsplaner har skötts via försäkringsbolag och pensionsstiftelsen OP-Eläkesäätiö. De planer som gäller
tilläggspensioner i pensionsstiftelsen och försäkringsbolag har behandlats som förmånsbestämda planer. Det lagstadgade pensionsskyddet,
som har skötts av Ömsesidiga Pensionsförsäkringsbolaget Ilmarinen, har behandlats som en avgiftsbestämd plan.
Tilläggspensioner hos OP-Eläkesäätiö och försäkringsbolag
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
113
Balansvärden för förmånsbestämda pensionsplaner, mn
€
2022 2021 2022 2021 2022 2021
Ingående balans 1.1.
56 56 -58 -53 -2 3
Resultatförda förmånsbestämda pensionskostnader
0 0 0 0
1 0 -1 0 0 0
0
Förvaltningskostnader 0 0 0 0
Totalt 1 1 0 0 0 0
-14 2 -14 2
0 0 0
0
0
0
0
3 -7 3 -7
Totalt
-14 2 3 -7 -11 -4
Övriga
Arbetsgivaravgifter 0 0 0 0
Utbetalda ersättningar -2 -2 2 2 0
Totalt -2 -2 2 2 0 0
Utgående balans 31.12. 41 56 -53 -58 -12 -2
Tillgångar och skulder som redovisats i balansräkningen, mn € 31.12.2022 31.12.2021
Nettoskulder / -tillgångar (pensionsstiftelsen) -17 -8
Nettoskulder (Försäkringsbolagens tilläggspensionsarrangemang) 5 6
Nettoskulder totalt 5 6
Nettotillgångar totalt -17 -8
Förluster (-vinster) av omstrukturering som
bokförts i övrigt totalresultat
Aktuariella förluster (vinster) till följd av ändringar i
ekonomiska förväntningar
Aktuariella förluster (vinster) till följd av ändringar i
befolkningsstatistiska förväntningar
Erfarenhetsbaserade justeringar
Avkastning på tillgångar som omfattas av plan med
undantag av belopp som ingår i nettoräntan på
förmånsbestämda nettoskulder (-tillgångar) (-)
Förmånsbestämda
pensionsplaner
Pensionstillgångarnas
verkliga värden Nettoskulder (-tillgångar)
Kostnader avseende tjänstgöring under innevarande
period
Räntekostnad (-intäkt)
Effekterna av eventuella reduceringar, ändringar och
regleringar eller kostnader avseende tjänstgöring
under tidigare perioder
OP-Eläkesäätiös viktigaste aktuariella risker ansluter sig till ränte- och marknadsrisken, till att livslängden systematiskt förlängs samt till
inflationsrisken. En förändring i den ränta som tillämpas vid diskontering av pensionsåtagandet har en väsentlig inverkan på
pensionsåtagandets belopp.
För placeringsverksamheten ansvarar pensionsstiftelsens styrelse, som godkänner pensionskassans placeringsplan för placeringen av dess
tillgångar. Pensionsanstaltens ansvariga aktuarie upprättar årligen en prognos om utvecklingen i försäkringsskulden och pensionsutgifterna.
På basis av prognosen beaktas i allokeringen av investeringstillgångarna de krav som försäkringsskuldens art ställer på
placeringsverksamheten i fråga om trygghet, avkastning och likviditet samt pensionsstiftelsens risktäckningskapacitet.
Tilläggspensioner har ordnats också i livförsäkringsbolag. I regel har de försäkrade personerna rätt att gå i ålderspension vid 63 års ålder.
Därtill har de försäkrade rätt till invalidpension, och efter den försäkrades död har förmånstagarna rätt till begravningsbidrag och
familjepension. Försäkringspremierna debiteras i enlighet med en pensionsålder på 65 år. Arbetsgivaren betalar den otäckta delen av
pensionen allt i ett när en person går i pension vid den lovade pensionsåldern på 63 år. Förmånerna är bundna till ArPL-indexet.
Arbetsgivaren debiteras årligen med en extra avgift, om försäkringsbolagets indexgottgörelse är mindre än det index som ges för
förmånerna.
Vid rapporteringen av pensionsutfästelser i enlighet med standarden IAS 19 ansluter sig de centrala riskerna till den förväntade inflationen
och löneinflationen samt till räntenivån på balansdagen. Den viktigaste risken i dessa planer är inflationsantagandet, som via
förhöjningsantagandet för förmånerna påverkar pensionsåtagandet. Den ränta som använts påverkar inte bara pensionsåtagandet, utan
även värdet av de tillgångar som motsvarar åtagandet så att effekten av eventuella förändringar på den redovisade nettopensionsskulden
minskar.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
114
Totalt
Aktier och andelar 9
Obligationslån 10
Fastigheter 1
Placeringsfonder 26
Derivat 0
Övriga tillgångar 3
Totalt 49
Totalt
Aktier och andelar 9
Obligationslån 16
Fastigheter 1
Placeringsfonder 24
Derivat 0
Övriga tillgångar 3
Totalt 53
I tillgångarna för pensionsplaner ingår, mn € 31.12.2022 31.12.2021
Övriga fordringar på företag som hör till OP Gruppen 3 3
Totalt
3
3
Centrala aktuariella antaganden som tillämpats 31.12.2022
Pensions-
stiftelsen
Försäkrings-
bolag
Diskonteringsränta, % 3,6 3,4
Presumtiv lönehöjning, % 3,3 3,3
Framtida pensionsförhöjningar, % 2,7 2,7
Omsättning, % 0,0 0,0
Inflation, % 2,5 2,5
Uppskattad återstående anställningstid i år 6,0 5,0
Förväntad livslängd för personer som fyllt 65 år
Män 21,4 21,4
Kvinnor 25,4 25,4
Förväntad livslängd efter 20 år för personer som fyllt 45 år
Män 23,7 23,7
Kvinnor 28,1 28,1
Centrala aktuariella antaganden som tillämpats 31.12.2021
Pensions-
stiftelsen
Försäkrings-
bolag
Diskonteringsränta, % 0,9 1,0
Presumtiv lönehöjning, % 2,9 3,0
Framtida pensionsförhöjningar, % 2,3 2,3
Omsättning, % 0,0 0,0
Inflation, % 2,1 2,2
Uppskattad återstående anställningstid i år 6,0 6,0
Förväntad livslängd för personer som fyllt 65 år
Män 21,4 21,4
Kvinnor
25,4
25,4
Förväntad livslängd efter 20 år för personer som fyllt 45 år
Män
23,7
23,7
Kvinnor 28,1 28,1
Klassificering av pensionsstiftelsens tillgångar 31.12.2022, mn €
Klassificering av pensionsstiftelsens tillgångar 31.12.2021, mn €
Beloppet av premierna för förmånsbestämda pensionsplaner 2023 uppskattas till 0,4 miljoner euro.
Durationen för det förmånsbestämda pensionsåtagandet per 31.12.2022 var för pensionsstiftelsen 12,3 år och för övriga 12,3 år.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
115
Känslighetsanalys av centrala aktuariella antaganden 31.12.2022
Mn € % Mn €
%
Diskonteringsräntan
Ökning med 0,5 procentenheter -2 -5,5 0 -6,9
Minskning med 0,5 procentenheter 2 6,1 0 7,7
Pensionsförhöjningar
Ökning med 0,5 procentenheter
2
5,8
0
34,1
Minskning med 0,5 procentenheter
-2
-5,5
0
-32,0
Dödlighet
Ökning i förväntad livslängd med 1 år 1 3,2 0 3,3
Minskning i förväntad livslängd med 1 år -1 -3,1 0 -3,2
Känslighetsanalys av centrala aktuariella antaganden 31.12.2021
Mn € % Mn €
%
Diskonteringsräntan
Ökning med 0,5 procentenheter -3 -7,0 0 -8,3
Minskning med 0,5 procentenheter 4 7,9 0 9,4
Pensionsförhöjningar
Ökning med 0,5 procentenheter 3 7,2 0 29,1
Minskning med 0,5 procentenheter -3 -6,7 0 -27,1
Dödlighet
Ökning i förväntad livslängd med 1 år 2 3,9 0 4,1
Minskning i förväntad livslängd med 1 år -2 -3,7 0 -4,0
Mn €
31.12.2022 31.12.2021
Övriga
Debenturer 1 384 1 994
Efterställda skulder totalt 1 384 1 994
1.
2.
3.
4.
Ett debenturlån på 3 250 miljoner svenska kronor (motvärde i euro 317 miljoner) som är ett 10-årigt bulletlån, förfaller 3.6.2030.
Enligt lånevillkoren har emittenten möjlighet till förtida återinlösen av lånet i en situation där lånekapitalet inte längre kan räknas till
bankens supplementära kapital. Låneräntan är rörlig 3mStibor + 2,300%.
Ett debenturlån på 1 000 miljoner euro, som är ett 10-årigt bulletlån, förfaller 9.6.2030. Enligt lånevillkoren har emittenten möjlighet
till förtida återinlösen av lånet i en situation där lånekapitalet inte längre kan räknas till bankens supplementära kapital. På lånet betalas
fast ränta 1,625 % p.a.
Lånen 1–4 har emitterats på den internationella kapitalmarknaden.
OP Företagsbanken Abp har inga överträdelser av lånevillkoren varken beträffande kapital, ränta eller övriga villkor. Differensen mellan
lånens nominella och bokförda värde beror på ränteriskvärderingen i säkringen av verkligt värde.
Debenturer
Ett debenturlån på 10 miljarder Japanska yen (motvärde i euro 77 miljoner) som är ett 10-årigt bulletlån, förfaller 3.7.2025. Enligt
lånevillkoren har emittenten möjlighet till förtida återinlösen av lånet i en situation där lånekapitalet inte längre kan räknas till bankens
supplementära kapital. Låneräntan är rörlig JPY Libor + 0,735%.
Ett debenturlån på 100 miljoner euro, som är ett 10-årigt bulletlån, förfaller 25.9.2025. Enligt lånevillkoren har emittenten möjlighet till
förtida återinlösen av lånet i en situation där lånekapitalet inte längre kan räknas till bankens supplementära kapital. På lånet betalas
Pensionsstiftelsen
Förändring i
förmånsbestämda
pensionsplaner
Försäkringsbolagens
tilläggspensionsarrangemang
Förändring i nettot av
förmånsbestämda
pensionsplaner
Not 28. Efterställda skulder
Pensionsstiftelsen
Förändring i
förmånsbestämda
pensionsplaner
Försäkringsbolagens
tilläggspensionsarrangemang
Förändring i nettot av
förmånsbestämda
pensionsplaner
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
116
Mn € 31.12.2022 31.12.2021
Skulder till centralbanker 428 428
Fonder
Bundna fonder
Överkursfonden 524 524
Reservfonden 164 164
Fonden för verkligt värde
Säkring av kassaflöde -26 -1
Värdering till verkligt värde
Skuldebrev -5 41
Förlustreserv för skuldebrev 2 1
Övriga bundna fonder
Fria fonder
Fonden för inbetalt fritt eget kapital 308 308
Övriga fria fonder 23 23
Ackumulerade vinstmedel
Balanserad vinst (förlust) 2 736 2 593
Periodens vinst (förlust) 211 215
Eget kapital totalt 4 364 4 296
Överkursfonden kan nedsättas i enlighet med föreskrifterna för minskning av aktiekapitalet och överkursfonden kan användas för att öka
aktiekapitalet. Den del av teckningspriset som överskrider det bokföringsmässiga motvärdet av de med optioner i september och november
2006 tecknade aktierna avsattes till överkursfonden, eftersom bolagsstämmans beslut om optionsrätterna hade fattats innan den nya
aktiebolagslagen trädde i kraft. I övrigt har överskursfonden efter 1.9.2006 inte längre kunnat utökas.
Reservfonden
Reservfonden har bildats genom vinstmedel som avsatts till den under tidigare perioder och de kreditförlustreserver som överfördes till den
1990. Reservfonden kan användas för att täcka sådana förluster som det fria egna kapitalet inte räcker till för. Reservfonden kan också
användas för att öka aktiekapitalet och den kan nedsättas liksom aktiekapitalet. Från 1.9.2006 har reservfonden inte längre kunnat utökas.
Fonden för verkligt värde
I fonden finns förändringar i verkligt värde för finansiella tillgångar som värderas till verkligt värde via övrigt totalresultat. De poster som
redovisats i fonden realiseras i resultaträkningen då värdepapper överlåts eller då en nedskrivning görs för värdepappret. Den förväntade
förlusten för skuldebrev som värderas till verkligt värde via övrigt totalresultat redovisas som en ökning av fonden för verkligt värde. I
fonden har också redovisats det verifierade värdeförändringsnettot av räntederivat i säkringsredovisning av kassaflöde justerat med
uppskjuten skatt. Värdeförändringarna resultatförs den räkenskapsperiod under vilken det kassaflöde som är föremål för säkringen
intäktsförs.
Antalet aktier förblev 319 551 415. Aktierna saknar nominellt värde. Aktien bokföringsmässiga motvärde är 1,34 euro (inexakt värde). Alla
aktier som emitterats är betalda till fullo.
Utdelningsförslag
Styrelsen föreslår att ingen utdelning betalas för räkenskapsperioden 2022 och att räkenskapsperiodens vinst bokförs som balanserad
vinst/förslut från tidigare räkenskapsperioder. Under jämförelseperioden betalades utdelning enligt 0,25 euro per aktie, det vill säga totalt
80 miljoner euro.
Fonder
Överkursfonden
Fonden har bildats före de föreskrifter som gällde 1.9.2006. Poster som avsätts till fonden har varit det belopp som i samband med
nyemission har betalats för aktier utöver motvärdet samt det belopp som har betalats för teckningsrätt som grundar sig på optionsrätt
utöver aktiens motvärde.
Not 29. Eget kapital
Aktiekapital och aktier
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
117
Mn €
Säkring av
kassaflödet Totalt
Ingående balans 1.1.2021
20
2
22
Förändringar i verkligt värde 30 -4 27
Realisationsvinster överförda till resultaträkningen -2 -2
Uppskjuten skatt -6 1 -5
Utgående balans 31.12.2021 43 -1 42
Mn €
Säkring av
kassaflödet Totalt
Ingående balans 1.1.2022 43 -1 42
Förändringar i verkligt värde -48 -22 -70
Realisationsvinster överförda till resultaträkningen -10 -10
Överföringar till räntenetto -9 -9
Uppskjuten skatt 12 6 18
Utgående balans 31.12.2022 -3 -26 -29
Fonden för inbetalt fritt eget kapital
Övriga fria fonder
Ackumulerade vinstmedel
Bundet och fritt eget kapital samt utdelningsbara medel
Mn € 31.12.2022 31.12.2021
Eget kapital
Bundet eget kapital 1 086 1 157
Fritt eget kapital 3 278 3 139
Eget kapital totalt 4 364 4 296
Mn € 31.12.2022 31.12.2021
Utdelningsbara medel
Fonden för inbetalt fritt eget kapital 308 308
Övriga fria fonder 23 23
Vinstmedel, förmånsbestämda planer -64 -73
Balanserade vinstmedel 1 500 1 366
Skattemässiga avsättningar som överförts vid övergången till IFRS 1 300 1 300
Periodens resultat 211 215
3 278 3 139
Aktiverade utvecklingskostnader -3 -11
Utdelningsbara medel totalt 3 275 3 127
I de ackumulerade vinstmedlen ingår de skattemässiga avsättningar som överförts vid IFRS-övergången och vinsterna/(förlusterna) av
omvärderingar av förmånsbestämda pensionsplaner med avdrag för uppskjuten skatt.
Fonden för verkligt värde före skatt uppgick till -37 miljoner euro (52) vid slutet av räkenskapsperioden, och den uppskjutna
skattefordran/skatteskuld som ansluter sig till den var 7 miljoner euro (-10). I fonden för verkligt värde uppgick förlustreserven för
skuldebrev värderade till verkligt värde via övrigt totalresultat under rapportperioden till 0 miljon euro (0).
Den negativa fonden för verkligt värde upplöses genom värdestegringar på tillgångarna, realisationsförluster och resultatförda
nedskrivningar.
Övriga bundna fonder
Fonderna har bildats av vinstmedlen från tidigare räkenskapsperioder med stöd av bolagsordningen eller stadgarna, där också fondernas
syften har fastställts.
De tillgångar som samlats in genom aktieemissionen 2009 bokfördes i fonden för inbetalt fritt eget kapital.
Fonderna har bildats av vinstmedlen från tidigare räkenskapsperioder med stöd av bolagsstämmans beslut.
Skuldebrev
Skuldebrev
Fonden för verkligt värde efter skatt
Finansiella tillgångar
värderade till verkligt värde
via övrigt totalresultat
Finansiella tillgångar
värderade till verkligt värde
via övrigt totalresultat
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
118
Mn
€
31.12.2022
31.12.2021
Ställda för egna skulder och åtaganden
Övriga
13 908
18 320
Ställda säkerheter totalt*
13 908
18 320
Derivatskulder med säkerhet
701
744
Övriga skulder med säkerhet
12 000
16 004
Totalt 12 701 16 748
Mn € 31.12.2022 31.12.2021
Verkligt värde av erhållna säkerheter
Övriga 1 228 678
Totalt 1 228 678
Den kreditrisk som beror på derivat minskas med säkerheter och då används avtalet ISDA Credit Support Annex (CSA) som ansluts till
det allmänna ISDA-avtalet. Säkerhetssystemet går ut på att motparten ställer värdepapper eller kontanta medel som säkerhet. De
kontanta medel som står som säkerhet i enlighet med CSA-avtal uppgick vid bokslutstidpunkten till 1 228 mn e (678 mn e). Vid
bokslutstidpunkten fanns inga värdepapper som erhållits som säkerhet.
Övriga noter till balansräkningen och poster utanför balansräkningen
Not 30. Ställda säkerheter
* Dessutom har det i centralbanken pantsatts obligationslån för ett säkerhetsvärde på 1,5 miljarder euro. Av dem utgör 1,0 miljarder euro säkerhet för den
dagsinterna limiten. Obligationslånen kan tas ut utan förhandstillstånd av centralbanken, och de ingår därför inte i tabellen ovan.
Not 31. Erhållna finansiella säkerheter
OP Företagsbanken har tagit emot sådana säkerheter som avses i lagen om finansiella säkerheter och som kan vidaresäljas eller
pantsättas.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
119
Tillgångar, mn €
Upplupet
anskaff-
ningsvärde
Finansiella
tillgångar
värderade till
verkligt värde
via övrigt
totalresultat
Innehas för
handel
Obligatoriskt
värderade till
verkligt värde
via resultatet
Säkrings-
instrument
Bokfört värde
totalt
Kontanta medel 34 951 34 951
Fordringar på kreditinstitut
12 978
12 978
Derivatinstrument
5 685
97
5 782
Fordringar på kunder
28 178
28 178
Skuldebrev
4 328
11 755
295
16 378
Egetkapitalinstrument
0
26
26
Övriga finansiella tillgångar
1 132
1 132
Finansiella tillgångar
99 425
Andra tillgångar än finansiella tillgångar
8
Totalt 31.12.2022
81 567
11 755
6 006
97
99 433
Tillgångar, mn €
Upplupet
anskaff-
ningsvärde
Finansiella
tillgångar
värderade till
verkligt värde
via övrigt
totalresultat
Innehas för
handel
Obligatoriskt
värderade till
verkligt värde
via resultatet
Säkrings-
instrument
Bokfört värde
totalt
Kontanta medel 32 789 32 789
Fordringar på kreditinstitut
13 419
13 419
Derivatinstrument
3 444
268
3 712
Fordringar på kunder
26 236
26 236
Skuldebrev
3 853
13 171
331
17 355
Egetkapitalinstrument
0
0
18
18
Övriga finansiella tillgångar
1 274
1 274
Finansiella tillgångar
94 803
Andra tillgångar än finansiella tillgångar
17
Totalt 31.12.2021 77 571 13 171 3 792 268 94 820
Not 32. Klassificering av finansiella tillgångar och skulder
Verkligt värde via resultatet
Verkligt värde via resultatet
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
120
Övriga skulder
Säkrings-
instrument
Bokfört värde
totalt
Skulder till kreditinstitut 40 899 40 899
Derivatinstrument
5 379
359
5 739
Skulder till kunder
19 014
19 014
Skuldebrev emitterade till allmänheten
25 209
25 209
Efterställda skulder
1 384
1 384
Övriga finansiella tillgångar
2 393
2 393
Finansiella tillgångar
94 637
Andra skulder än finansiella skulder
431
Totalt 31.12.2022
5 379
88 899
359
95 069
Övriga skulder
Säkrings-
instrument
Bokfört värde
totalt
Skulder till kreditinstitut 42 660 42 660
Derivatinstrument
2 579
91
2 669
Skulder till kunder
18 357
18 357
Skuldebrev emitterade till allmänheten
22 630
22 630
Efterställda skulder
1 994
1 994
Övriga finansiella tillgångar
1 748
1 748
Finansiella tillgångar 90 059
Andra skulder än finansiella skulder
465
Totalt 31.12.2021
2 579
87 389
91
90 524
Obligationslånen bland skuldebrev emitterade till allmänheten har i bokföringen värderats till upplupet anskaffningsvärde. Det verkliga
värdet på de här skuldebreven, som uppskattats med hjälp av information tillgänglig på marknaden och etablerade värderingsmetoder,
var vid slutet av december cirka 1 164 miljoner euro (190) mindre (större) än det bokförda värdet. De efterställda skulderna har
värderats till upplupet anskaffningsvärde. Deras verkliga värde är mindre än det upplupna anskaffningsvärdet, men fastställandet av
tillförlitliga verkliga värden förknippas med osäkerhet.
Skulder, mn €
Finansiella skulder värderade
till verkligt värde via
resultatet
Skulder, mn €
Finansiella skulder värderade
till verkligt värde via
resultatet
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
121
Tillgångarnas verkliga värden 31.12.2022, mn € Nivå 1 Nivå 2 Nivå 3 Totalt
Egetkapitalinstrument 21 5 26
Skuldinstrument 38 206 51 295
Derivatinstrument 5 5 699 77 5 782
Finansiella tillgångar värderade till verkligt värde via övrigt totalresultat
Egetkapitalinstrument 0 0
Skuldinstrument 9 193 1 769 793 11 755
Finansiella instrument totalt
9 237
7 695
926
17 858
Förvaltningsfastigheter 0 0
Totalt 9 237 7 695 926 17 858
Tillgångarnas verkliga värden 31.12.2021, mn € Nivå 1 Nivå 2 Nivå 3 Totalt
Egetkapitalinstrument 13 5 18
Skuldinstrument 77 60 193 331
Derivatinstrument 1 3 604 106 3 712
Finansiella tillgångar värderade till verkligt värde via övrigt totalresultat
Egetkapitalinstrument 0 0
Skuldinstrument 10 269 2 376 527 13 171
Finansiella instrument totalt
10 347
6 053
832
17 232
Förvaltningsfastigheter 0 0
Totalt
10 347
6 053
832
17 232
Skuldernas verkliga värden 31.12.2022, mn € Nivå 1 Nivå 2 Nivå 3 Totalt
Övriga 0 0
Derivatinstrument 7 5 638 94 5 739
Totalt 7 5 638 94 5 739
Skuldernas verkliga värden 31.12.2021, mn € Nivå 1 Nivå 2 Nivå 3 Totalt
Övriga
0
0
Derivatinstrument
2
2 637
30
2 669
Totalt
2
2 637
30
2 669
Finansiella skulder värderade till verkligt värde via resultatet
Finansiella skulder som redovisas till verkligt värde via resultaträkningen
Not 33. Klassificering av poster återkommande värderade till verkligt värde enligt värderingsmetod
Finansiella tillgångar värderade till verkligt värde via resultatet
Finansiella tillgångar som redovisas till verkligt värde via resultaträkningen
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
122
Värdering till verkligt värde
Derivat
Kursen på noterade derivat fås direkt från marknaden. Vid värderingen av OTC-derivat tillämpas modeller och metoder som används
allmänt på marknaden och som bäst lämpar sig för värdering av det finansiella instrumentet i fråga. Sådana behövs bland annat för att
beskriva ränte- och valutakurvor samt volatiliteter och även för att värdera optioner. I allmänhet kan indata för de här modellerna
härledas från marknaden. Vid värderingen av vissa avtal måste dock användas modeller med indata som inte kan observeras på
marknaden, varvid indata är uppskattningar. De här avtalen har klassificerats till nivå 3.
Middle Office ansvarar för värderingen av det verkliga värdet på derivaten i bankrörelsen, inkl. värderingarna på nivå 3, samt för
kvaliteten och tillförlitligheten hos marknadsdata, värderingskurvor och volatilitetsbeskrivningar som en del av den dagliga
värderingsprocessen. Middle Office jämför värderingskurserna regelbundet på avtalsplanet med värderingar från CSA-motparter och
centrala motparter samt reder vid behov ut eventuella betydande värderingsdifferenser.
Styrning av riskhanteringen ansvarar för att de nya värderingsmodellerna och -metoderna godkänns samt för övervakningen av
värderingsprocessen. Säkringen av värderingarna baserar sig bl.a. på värderingar som använder alternativa källor samt på
marknadskurser och annan indata. I säkringsprocessen kan värderingskurserna jämföras med kurser från CSA-motparter och centrala
motparter. Dessutom är det möjligt att anlita värderingstjänster från tredje part.
Nivå 3: Värderingsmetoder som baserar sig på indata som kan inte observeras
Värderingsmetoder, vilkas kalkylparametrar innehåller särskild osäkerhet. Instrument som klassificerats till Nivå 3 värderas med
prissättningsmodeller, vilkas kalkylparametrar innehåller osäkerhet. Dessutom klassificeras till Nivå 3 skuldinstrument för vilka det på
marknaden finns endast några eller inga noteringar. I ifrågavarande balansklass ingår de mest komplicerade OTC-derivaten samt sådana
derivat med lång löptid där den marknadsdata som använts för värderingen har extrapolerats, vissa private equity-investeringar, olikvida
lån, strukturerade lån inkl. värdepapperiserade lån och strukturerade skuldebrev samt hedge-fonder.
Omklassificeringen mellan olika hierarkier anses ha skett den dag då den transaktion som omklassificeringen medfört skett eller den dag
då omständigheterna ändrats. Omklassificeringarna beror främst på i vilken omfattning som marknadsnoteringar finns att tillgå.
Viktiga derivat för OP Företagsbankens affärsrörelse är ränteswappar och ränteoptioner. Ränteswappar värderas genom att härleda
värderingskurvor från priserna på ränteswappar och andra räntederivat som kan observeras på marknaden. Värderingskurvorna
används för att förutse framtida kassaflöden och bestämma nuvärdet av kassaflödena också för sådana ränteswappar vilkas pris inte är
direkt observerbart på marknaden. Motsvarande förfarande tillämpas vid värderingen av ränteoptioner. I jämförelse med ränteswapparna
används också volatiliteter som beskriver priset på ränteoptioner och som kan observeras på marknaden.
Vid värderingen av OTC-derivat i anslutning till bankrörelsen beaktas kreditrisken för parterna i transaktionen och de
finansieringskostnader som överskrider kreditriskpremierna. Kreditrisken justeras med en motpartsriskjustering (s.k. Credit Valuation
Adjustment "CVA") samt med en egen kreditriskjustering (s.k. Debt Valuation Adjustment, "DVA"). CVA- och DVA-
kreditvärdighetsjusteringarna beräknas enligt motpart. CVA- och DVA-justeringarna beräknas enligt motpart genom att simulera
derivatens marknadsvärden och fallissemang i regel med stöd av marknadsinformation. Vid bedömningen av sannolikheten för
fallissemang används rating-information om motparter, likvida kreditriskindex samt marknadsdataleverantörers CDS-spreadar. Hur
finansieringskostnaderna för OTC-derivaten påverkar värderingen bedöms genom att redigera de diskonteringskurvor som används vid
värderingen med hjälp av statistiska differenser i kreditriskpremierna mellan kreditriskinstrument med och utan kapital.
Nivåerna för verkligt värde
Nivå 1: Noterade marknadspris
De poster som klassificerats till Nivå 1 består av aktier som noterats vid de största börserna, företags, staters och finansiella instituts
noterade skuldinstrument och börsderivat. Det verkliga värdet för ifrågavarande instrument bestäms på basis av noteringar från
fungerande marknader.
Nivå 2: Värderingsmetoder som baserar sig på indata som kan observeras
Värderingsmetoder som baserar sig på tillförlitliga kalkylparametrar. Med verkligt värde för instrument som klassificerats till Nivå 2 avses
det värde som kan härledas ur marknadsvärdet för det finansiella instrumentets delar eller för motsvarande finansiella instrument eller
ett värde som kan beräknas med värderingsmodeller och -metoder som allmänt godtas på finansmarknaden, om ett marknadsvärde kan
bestämmas tillförlitligt med dem. Till den här nivån har klassificerats största delen av OP Företagsbanken Abp:s OTC-derivat samt
företags, staters och finansiella instituts noterade skuldinstrument som inte klassificerats till Nivå 1.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
123
Derivat-
instrument
Finansiella
tillgångar
värderade till
verkligt värde
via övrigt
totalresultat
Tillgångar
totalt
Ingående balans 1.1.2022 198 106 527 832
Resultaträkningens nettointäkter -188 -30 -218
Överföringar till Nivå 3 46 473 519
Överföringar från Nivå 3 -207 -207
Utgående balans 31.12.2022 56 77 793 926
Derivat-
instrument
Finansiella
tillgångar
värderade till
verkligt värde
via övrigt
totalresultat
Tillgångar
totalt
239 61 283 583
Resultaträkningens nettointäkter -233 45 -188
Överföringar till Nivå 3 193 376 569
Överföringar från Nivå 3 -132 -132
Utgående balans 31.12.2021 198 106 527 832
Derivat-
instrument Skulder totalt
30 30
Resultaträkningens nettointäkter 63 63
Utgående balans 31.12.2022
94
94
Derivat-
instrument Skulder totalt
42 42
Resultaträkningens nettointäkter -11 -11
Utgående balans 31.12.2021
30
30
Vid värderingen av komplexa derivat, till exempel aktiestrukturer, används en modell där utvecklingen i marknadspriserna simuleras och
det realiserade värdet för derivaten beräknas i respektive simulering. Priset på derivatet fås genom att räkna medelvärdet av
simuleringarna.
Indata på nivå 2 omfattar bland annat: Noterade priser för liknande poster på aktiva marknader och noterade priser för identiska poster
på marknader som inte är aktiva, marknadsräntor, implicita volatiliteter och kreditspreadar.
Finansiella tillgångar mn €
Finansiella tillgångar
värderade till
verkligt värde via resultatet
Ingående balans 1.1.2021
Finansiella skulder, mn €
Ingående balans 1.1.2022
Finansiella skulder, mn €
Indata på nivå 3 är indata som inte kan observeras för den post som värderas. Indata på nivå 3 omfattar bland annat: användning av
den historiska volatiliteten vid värderingen av en option, sådana långa räntor för vilka inga motsvarande avtal kan observeras på
marknaden.
Värderingsmetoder, vilkas kalkylparametrar innehåller osäkerhet (Nivå 3)
Specifikation av finansiella tillgångar och skulder
Finansiella tillgångar mn €
Finansiella tillgångar
värderade till
verkligt värde via resultatet
Ingående balans 1.1.2021
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
124
Räntenetto
Nettointäkter
från
placerings-
verksamhet
Rapport över
totalresultat/
Förändring i
fonden för
verkligt värde
Nettointäkter
från tillgångar
och skulder
som innehas
vid periodens
slut
Realiserade nettointäkter -188 -188
Orealiserade nettointäkter -93 -93
Nettointäkter totalt -281 -281
Räntenetto
Nettointäkter
från
placerings-
verksamhet
Rapport över
totalresultat/
Förändring i
fonden för
verkligt värde
Nettointäkter
från tillgångar
och skulder
som innehas
vid periodens
slut
Realiserade nettointäkter -233 -233
Orealiserade nettointäkter 57 57
Nettointäkter totalt -177 -177
Fordringar Skulder Nettosaldo
Kapitalfonder*
51 51 5,1 10 %
Fastighetskapitalfonder*** 5 5
1,0
20 %
Derivat:
77 -94 -17 -1,9 11 %
793 793 79,3 10 %
Fordringar Skulder Nettosaldo
Kapitalfonder*
193 193 19,3 10 %
Fastighetskapitalfonder*** 5 5
1,0
20 %
Derivat:
106 -30 76 8,4 11 %
527 527 52,7 10 %
Förändringar i värderingsfaktorer
Inga väsentliga ändringar har gjorts i värderingsmetoderna under 2022.
Känslighetsanalys med kalkylparametrar som innehåller osäkerhet 31.12.2022
Instrumenttyp, mn € Känslighetsanalys
Skäligen möjlig förändring
i verkligt värde
Specifikation av nettointäkter enligt resultatpost 31.12.2022
Mn €
Specifikation av nettointäkter enligt resultatpost 31.12.2021
Mn €
Derivaten i Nivå 3 består av derivat som strukturerats för kundernas behov, så marknadsrisken har täckts med ett motsvarande
derivatinstrument. Den öppna marknadsrisken har ingen effekt på resultatet. Derivaten i Nivå 3 hänför sig till strukturerade
obligationslån som OP Företagsbanken emitterat där avkastningen är beroende av värdeutvecklingen i ett inbäddat derivat.
Värdeförändringen i de här inbäddade derivaten har inte redovisats i tabellen ovan. Dessutom har till Nivå 3 klassificerats derivat med
lång löptid, för vilka den marknadsdata som använts för värderingen har extrapolerats.
Känslighetsanalys med kalkylparametrar som innehåller osäkerhet 31.12.2021
Instrumenttyp, mn € Känslighetsanalys
Skäligen möjlig förändring
i verkligt värde
Instrument värderade till verkligt värde
via resultatet:
Instrument värderade till verkligt värde
via resultatet:
Säkring av indexlån och
strukturerade derivat samt derivat
med lång löptid**
Verkligt värde via resultatet
Obligationslån
*** Vid värderingen av fastighetskapitalfonder tillämpas i regel avkastningsvärdesmetoden, vars huvudkomponenter är avkastningskravet och
nettohyresnivån. En förändring i avkastningskravet med +/- 1 procentenhet leder i snitt till en förändring på cirka 20 % i verkligt värde.
Säkring av indexlån och
strukturerade derivat samt derivat
med lång löptid**
Verkligt värde via resultatet
Obligationslån
* Värdet på riskkapitalfonder beror främst på målgruppernas resultatutveckling och PE-talen för motsvarande noterade bolag. Utvecklingen av det verkliga
värdet på kapitalfonder följs upp med koefficienten Total Value per Pid-in (TVPI), vilken har förändrats i snitt 10 %.
** Följande stresscenarier: aktiernas volatilitet (30 %), aktiernas utdelning (30 %), kreditriskpremierna (30 %) och den sammanlagda värdeförändringen av
betydande korrelationsändringar.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
125
Exponeringar som omfattas av beräkningen av förväntade kreditförluster enligt nedskrivningssteg 31.12.2022
Exponeringar Steg 1 Steg 3
Mn €
Andra än
över 30
dagar
förfallna
fordringar
Över 30
dagar
förfallna
fordringar Totalt
Expone-
ringar
totalt
Fordringar på kunder (brutto)
Företagsbank 26 588 2 518 109 2 627 451 29 666
Fordringar på kunder totalt 26 588 2 518 109 2 627 451 29 666
Uttagsmån och limiter utanför balansräkningen
Företagsbank 8 351 493 29 521 71 8 944
Uttagsmån och limiter totalt 8 351 493 29 521 71 8 944
Övriga åtaganden utanförbalansräkningen
Företagsbank 6 943 448 448 72 7 462
6 943 448 448 72 7 462
Skuldebrev
Gruppfunktioner 12 982 73 73 13 055
Skuldebrev totalt 12 982 73 73 13 055
54 864 3 531 137 3 669 595 59 127
Not 34. Förlustreserv för fordringar och skuldebrev
Exponeringar för kreditrisker och förlustreserv för dem
I avsnitt 2 i not 2 beskrivs hur OP Företagsbankens kreditrisk uppkommer och hanteras. Principerna för hur de förväntade kreditförlusterna beräknas
beskrivs i avsnitt 6.4 Nedskrivningar i not 1.
Förväntade kreditförluster beräknas på fordringarna värderade till upplupet anskaffningsvärde samt skuldebreven värderade till verkligt värde via övrigt
totalresultat (placeringar i obligationslån). I OP Företagsbanken består fordringarna av krediter, revolverande krediter (t.ex. konton med kredit), leasing- och
factoringfordringar. Dessutom beräknas de förväntade kreditförlusterna på poster utanför balansräkningen såsom kreditlöften, finansieringslimiter och
bankgarantier. Skuldebreven utgör däremot placeringar i obligationslån. Över de förväntade kreditförlusterna redovisas en förlustreserv i balansräkningen
eller, då det är fråga om skuldebrev, i övrigt totalresultat.
Många faktorer inverkar på beloppet av de förväntade kreditförlusterna, bl.a. exponeringsbeloppet, exponeringens löptid, kundens rating och säkerhetens
värde samt den framtidsinriktade informationen.
I följande tabell redovisas de fordringar som är exponerade för kreditrisker och för vilka den förväntade kreditförlusten beräknas. I den beskriver
åtagandena i och utanför balansräkningen också det högsta beloppet av exponeringarna för kreditrisker utan att beakta säkerheter eller andra
kreditförstärkande poster. Exponeringar utanför balansräkningen motsvaras av det exponeringsbelopp eller garantibelopp som binder banken.
Steg 2
Övriga åtaganden utanför balansräkningen totalt
Exponeringar som omfattas av beräkningen av förväntade kreditförluster totalt
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
126
Förlustreserv enligt nedskrivningssteg 31.12.2022
Steg 1 Steg 3
Mn €
Andra än
över 30
dagar
förfallna
fordringar
Över 30
dagar
förfallna
fordringar Totalt
Förlust-
reserv
totalt
Fordringar på kunder
Företagsbank -30 -23 -5 -28 -182 -240
Fordringar på kunder totalt -30 -23 -5 -28 -182 -240
Åtaganden utanför balansräkningen**
Företagsbank -3 -2 -2 -24 -29
Åtaganden utanför balansräkningen totalt -3 -2 -2 -24 -29
Skuldebrev***
Gruppfunktioner -1 -1 -1 -2
Skuldebrev totalt -1 -1 -1 -2
Totalt -35 -25 -5 -31 -206 -272
* Förlustreserv redovisas som ett enda belopp som minskar balansposten.
** Förlustreserv redovisas i balansposten avsättningar och övriga skulder.
*** Förlustreserv redovisas i fonden för verkligt värde i övrigt totalresultat.
Sammandrag och nyckeltal 31.12.2022 Steg 1 Steg 3
Andra än
över 30
dagar
förfallna
fordringar
Över 30
dagar
förfallna
fordringar Totalt Totalt
Fordringar på kunder, balansposter och poster utanför balansräkningen
Företagsbank 41 882 3 459 137 3 596 595 46 072
Förlustreserv
Företagsbank -33 -25 -5 -30 -206 -269
Reserveringsgrad (Coverage ratio), %
Företagsbank -0,08 % -0,71 % -3,81 % -0,83 % -34,69 % -0,58 %
Fordringar på kunder, balansposter och poster utanför balansräkningen totalt 41 882 3 459 137 3 596 595 46 072
Förlustreserv totalt -33 -25 -5 -30 -206 -269
Reserveringsgrad (Coverage ratio), % totalt -0,08 % -0,71 % -3,81 % -0,83 % -34,69 % -0,58 %
Skuldebrev bokfört värde
Gruppfunktioner 12 982 73 73 13 055
Förlustreserv
Gruppfunktioner -1 -1 -1 -2
Reserveringsgrad (Coverage ratio), %
Gruppfunktioner -0,01 % -1,18 % -1,18 % -0,02 %
Skuldebrev totalt 12 982 73 73 13 055
Förlustreserv totalt -1 -1 -1 -2
Reserveringsgrad (Coverage ratio), % totalt -0,01 % -1,18 % -1,18 % -0,02 %
I tabellen nedan redovisas ett sammandrag av förlustreserven i relation till exponeringsbelopp enligt nedskrivningssteg. Reserveringsgraden beskriver
förlustreservens relativa andel av exponeringsbeloppet.
Exponeringar i balansräkningen samt uttagsmåner och limiter utanför
balansräkningen* Steg 2
Steg 2
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
127
Exponeringar som omfattas av beräkningen av förväntade kreditförluster enligt nedskrivningssteg 31.12.2021
Exponeringar Steg 1 Steg 3
Mn €
Andra än
över 30
dagar
förfallna
fordringar
Över 30
dagar
förfallna
fordringar Totalt
Expone-
ringar
totalt
Fordringar på kunder (brutto)
Företagsbank 24 673 1 058 247 1 304 508 26 486
Fordringar på kunder totalt 24 673 1 058 247 1 304 508 26 486
Uttagsmån och limiter utanför balansräkningen
Företagsbank 4 279 190 88 278 75 4 631
Uttagsmån och limiter totalt 4 279 190 88 278 75 4 631
Övriga åtaganden utanförbalansräkningen
Företagsbank 7 196 121 121 78 7 396
7 196 121 121 78 7 396
Skuldebrev
Gruppfunktioner 13 160 31 31 13 191
Skuldebrev totalt 13 160 31 31 13 191
49 309 1 399 335 1 733 661 51 704
Förlustreserv enligt nedskrivningssteg 31.12.2021
Steg 1 Steg 3
Mn €
Andra än
över 30
dagar
förfallna
fordringar
Över 30
dagar
förfallna
fordringar Totalt
Förlust-
reserv
totalt
Fordringar på kunder
Företagsbank -23 -23 -2 -25 -269 -317
Fordringar på kunder totalt -23 -23 -2 -25 -269 -317
Åtaganden utanför balansräkningen**
Företagsbank -3 -3 -3 -14 -20
Åtaganden utanför balansräkningen totalt -3 -3 -3 -14 -20
Skuldebrev***
Gruppfunktioner -2 -1 -1 -2
Skuldebrev totalt -2 -1 -1 -2
Totalt -28 -26 -2 -28 -283 -339
* Förlustreserv redovisas som ett enda belopp som minskar balansposten.
** Förlustreserv redovisas i balansposten avsättningar och övriga skulder.
*** Förlustreserv redovisas i fonden för verkligt värde i övrigt totalresultat.
Steg 2
Övriga åtaganden utanför balansräkningen totalt
Exponeringar som omfattas av beräkningen av förväntade kreditförluster totalt
Exponeringar i balansräkningen samt uttagsmåner och limiter utanför
balansräkningen* Steg 2
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
128
Sammandrag och nyckeltal 31.12.2021 Steg 1 Steg 3
Andra än
över 30
dagar
förfallna
fordringar
Över 30
dagar
förfallna
fordringar Totalt Totalt
Fordringar på kunder, balansposter och poster utanför balansräkningen
Företagsbank 36 149 1 368 335 1 703 661 38 513
Förlustreserv
Företagsbank -26 -25 -2 -27 -283 -337
Reserveringsgrad (Coverage ratio), %
Företagsbank -0,07 % -1,85 % -0,63 % -1,61 % -42,84 % -0,88 %
Fordringar på kunder, balansposter och poster utanför balansräkningen totalt 36 149 1 368 335 1 703 661 38 513
Förlustreserv totalt -26 -25 -2 -27 -283 -337
Reserveringsgrad (Coverage ratio), % totalt -0,07 % -1,85 % -0,63 % -1,61 % -42,84 % -0,88 %
Skuldebrev bokfört värde
Gruppfunktioner 13 160 31 31 13 191
Förlustreserv
Gruppfunktioner -2 -1 -1 -2
Reserveringsgrad (Coverage ratio), %
Gruppfunktioner -0,01 % -2,00 % -2,00 % -0,02 %
Skuldebrev totalt 13 160 31 31 13 191
Förlustreserv totalt -2 -1 -1 -2
Reserveringsgrad (Coverage ratio), % totalt -0,01 % -2,00 % -2,00 % -0,02 %
Fordringar på kunder och åtaganden utanför balansräkningen, mn € Steg 1
Steg 2 Steg 3
Totalt
Fordringar på kunder; balansposter och poster utanför balansräkningen 1.1.2022 36 149 1 703 661 38 513
Överföringar från steg 1 till steg 2, inkl. amorteringar -2 493 2 358 -135
Överföringar från steg 1 till steg 3, inkl. amorteringar -186 155 -31
Överföringar från steg 2 till steg 1, inkl. amorteringar 399 -466 -67
Överföringar från steg 2 till steg 3, inkl. amorteringar -102 92 -10
Överföringar från steg 3 till steg 1, inkl. amorteringar 26 -32 -6
Överföringar från steg 3 till steg 2, inkl. amorteringar 18 -27 -9
Oförändrat steg, inkl. amorteringar 9 684 300 37 10 021
Ökningar till följd av utgivning och förvärv -6 615 -278 -181 -7 073
Minskningar till följd av borttagande från balansräkningen 4 916* 63* -33 4 954
Bortskrivningar -85 -85
Fordringar på kunder; balansposter och poster utanför balansräkningen 31.12.2022 41 882 3 596 588 46 072
* De positiva nettoförändringarna i steg 1 och 2 ansluter sig till höjningar av limiter utanför balansräkningen
I tabellen nedan redovisas ett sammandrag av förlustreserven i relation till exponeringsbelopp enligt nedskrivningssteg. Reserveringsgraden beskriver
förlustreservens relativa andel av exponeringsbeloppet.
Steg 2
I tabellen nedan redovisas förändringen i exponeringar som omfattas av beräkningen av förväntade kreditförluster enligt nedskrivningssteg under 2022
som resultat av effekten av följande faktorer:
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
129
I tabellen nedan redovisas förändringen i förlustreserven under 2022 enligt nedskrivningssteg för effekten av följande faktorer:
Nedskrivningsstegen redovisas i avsnitt 6.4.1 i not 1.
Fordringar på kunder och åtaganden utanför balansräkningen, mn € Steg 1 Steg 2 Steg 3
12 mån.
Hela
löptiden
Hela
löptiden Totalt
Förlustreserv 1.1.2022 26 27 283 337
Överföringar från steg 1 till steg 2 -2 15 13
Överföringar från steg 1 till steg 3 -3 50 47
Överföringar från steg 2 till steg 1 0-5 -4
Överföringar från steg 2 till steg 3 -5 21 16
Överföringar från steg 3 till steg 2 0 -4 -4
Överföringar från steg 3 till steg 1 0 -5 -5
Ökningar till följd av utgivning och förvärv 13 6 12 30
Minskning till följd av borttagande från balansräkningen -6 -8 -60 -74
Förändringar i riskparametrar (netto) 5-1 -6 -3
Förändringar till följd av uppdatering av skattningsmetod (netto) 0 0 1 1
Minskning av reservkonto på grund av bortskrivningar -85 -85
Nettoförändring i förväntade kreditförluster 7 2 -77 -68
Förlustreserv 31.12.2022 33 30 206 269
Förlustreserv 31.12.2022 OP Företagsbank
ECL före diskretionära avsättningar 267
Diskretionära management overlay-avsättningar
Byggbranschen 3
Diskretionära management overlay-avsättningar totalt 3
Rapporterat ECL totalt 269
Största delen av krediterna har överförts till steg 2 på basis av OP:s relativa SICR-modell i alla ratingklasser. Om betalningar varit förfallna över 30 dagar,
leder det oftast till en överföring till steg 2 i ratingklasser på mellannivå och svagare nivåer. Anståndsåtgärder medför oftare en överföring till steg 2 för
företag i ratingklasser på mellannivå och svagare nivåer medan de för privatkunderna påverkar överföringar till steg 2 i alla ratingklasser. De svagaste
ratingklasserna klassificeras till steg 2 på basis av den absoluta ratingklassgränsen. I synnerhet i de svagare ratingklasserna finns det flera skäl till
överföringar till steg 2. Fallissemang ska identifieras utan dröjsmål. Det medför en omedelbar överföring till steg 3.
Förändringar i förlustreserven under räkenskapsperioden
Vid överföringar från steg 1 till steg 3 jämförs finansiella tillgångars nuvarande steg 3 vid slutet av året med läget vid början av året. Av dem har dock cirka
76 procent (se default capture rate-nyckeltalet nedan) rapporterats i steg 2 under 2022, vilket betyder att avtalen i regel har överförts till steg 3 via steg 2.
Ett avtal kan överföras direkt till steg 3 till följd av en extern betalningsstörning.
Vid överföringar från steg 3 till steg 2 eller 1 jämförs steg 3 vid början av året med steg 2 eller 1 vid slutet av året. Överföringarna har dock i regel skett
med en månad fördröjning under 2022.
Nödlidande (non-performing) fordringar klassificeras i steg 3, det vill säga definitionen är densamma som kreditförsämrade finansiella tillgångar enligt
standarden IFRS 9.
OP Företagsbanken uppdaterade lifetime EAD-modellerna och löptidsmodellen i juni 2022. Modelländringarna ökade OP Företagsbankens förväntade
kreditförluster med 1 miljon euro, vilket rapporteras i tabellen ovan på raden "förändringar i modellantaganden och metodologi". Lifetime EAD-modeller
används vid ECL-beräkningen enligt IFRS 9 för att estimera ett avtals exponeringar i balansräkningen vid fallissemang för avtalets hela livstid.
Löptidsmodellen används vid ECL-beräkningen enligt IFRS 9 för att estimera ett avtals livstid för de revolverande krediter bland exponeringarna mot
privatkunder och företag vilkas kreditrisk har ökat signifikant och för vilka ECL därför beräknas för avtalets hela livstid (steg 2). Löptidsmodellen används för
de revolverande krediterna bland exponeringarna mot privatkunder och företag, för att de inte har någon avtalad slutdag.
OP Företagsbanken har uppdaterat sina uppskattningar av de ekonomiska effekterna av Rysslands anfallskrig mot Ukraina på kundernas kreditrisk. Effekter
väntades uppkomma bland annat genom nedläggning av affärsverksamhet samt stigande kostnader för energi, råvaror och annan produktion, men de
faktiska effekterna har varit mer dämpade än väntat, eftersom de högre produktionskostnaderna har kunnat överföras till priserna och statliga stödåtgärder
har riktats särskilt till energisektorn. Den så kallade "management overlay"-avsättningen på 7 miljoner euro enligt ledningens bedömning som avsattes
Q1/2022 för effekterna av kriget i Ukraina och som riktade sig till branscher med de största riskerna, det vill säga byggverksamhet, energi och transport,
har av ovan nämnda skäl i sin helhet lösts upp.
I slutet av 2021 gjorde OP Företagsbanken en extra avsättning för ECL på 6 miljoner euro, som riktar sig till fordringar med affärsfastighetssäkerheter
närmast steg 3. Syftet med avsättningen var att förutse den ECL-ökning och de sannolika fallissemang som orsakas av uppdateringen av
säkerhetsvärderingen av de mest riskfyllda affärsfastigheterna. Avsättningen har lösts upp i sin helhet under 2022, eftersom de ifrågavarande avtalens
säkerhetsvärden och fallissemang har uppdaterats.
På basis av OP Företagsbankens analys gjordes under det sista kvartalet en ECL-avsättning enligt ledningens bedömning ("management overlay") på 2,5
miljoner euro för byggbranschen. Analysen ansågs vara nödvändig på grund av de sämre utsikterna för branschen. Den utfördes som ett stresstest under
antaganden om att branschens omsättning minskar med 10 procent, kostnadsinflationen ökar med 8 procent och räntenivån stiger med 3 procent.
I följande tabell redovisas ECL före diskretionära management overlay-avsättningar, de ovan nämnda management overlay-avsättningarna och rapporterat
ECL totalt 31.12.2022.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
130
Skuldebrev, mn € Steg 1 Steg 2 Steg 3
12 mån.
Hela
löptiden
Hela
löptiden Totalt
Förlustreserv 1.1.2022 2 1 2
Överföringar från steg 2 till steg 1 0 0 0
Ökningar till följd av utgivning och förvärv 0 0
Minskning till följd av borttagande från balansräkningen 0 0
Förändringar i riskparametrar (netto) 0 0 0
Nettoförändring i förväntade kreditförluster 0 0 0
Förlustreserv 31.12.2022 2 0 2
Fordringar på kunder och åtaganden utanför balansräkningen, mn € Steg 1
Steg 2 Steg 3
Totalt
Fordringar på kunder; balansposter och poster utanför balansräkningen 1.1.2021 33 197 2 021 682 35 900
Överföringar från steg 1 till steg 2, inkl. amorteringar -913 857 -57
Överföringar från steg 1 till steg 3, inkl. amorteringar -92 73 -19
Överföringar från steg 2 till steg 1, inkl. amorteringar 549 -613 -64
Överföringar från steg 2 till steg 3, inkl. amorteringar -134 115 -20
Överföringar från steg 3 till steg 1, inkl. amorteringar 11 -14 -3
Överföringar från steg 3 till steg 2, inkl. amorteringar 25 -28 -2
Oförändrat steg, inkl. amorteringar -1 097 -47 -95 -1 240
Ökningar till följd av utgivning och förvärv 11 579 231 50 11 861
Minskningar till följd av borttagande från balansräkningen -7 085 -634 -81 -7 800
Bortskrivningar -3 -40 -43
Fordringar på kunder; balansposter och poster utanför balansräkningen 31.12.2021 36 149 1 703 661 38 513
I följande diagram åskådliggörs utvecklingen i förväntade kreditförluster för kundfordringar enligt nedskrivningssteg under de senaste åren, och här ses hur
de ökat under coronapandemin och hur ökningen jämnat ut sig.
Vid ECL-beräkningen uppdateras de makroekonomiska faktorerna kvartalsvis. ECL beräknas som det vägda medelvärdet av tre olika scenarier. Scenarierna
har viktats normalt, det vill säga svagt 20%, bas 60% och starkt 20%. Under 2022 har uppdateringarna av de makroekonomiska prognoserna ökat de
förväntade kreditförlusterna med 7 miljoner euro.
Förändringar i förlustreserven under 2021
I tabellen nedan redovisas förändringen i exponeringar som omfattas av beräkningen av förväntade kreditförluster enligt nedskrivningssteg under 2021
som resultat av effekten av följande faktorer:
242
283
206
0
50
100
150
200
250
300
2020 2021 2022
Mn €
Steg 3
30
27
30
25
26
27
28
29
30
31
2020 2021 2022
Mn €
Steg 2
37
26
33
0
5
10
15
20
25
30
35
40
2020 2021 2022
Mn €
Steg 1
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
131
I tabellen nedan redovisas förändringen i förlustreserven under 2021 enligt nedskrivningssteg för effekten av följande faktorer:
Fordringar på kunder och åtaganden utanför balansräkningen, mn € Steg 1 Steg 2 Steg 3
12 mån.
Hela
löptiden
Hela
löptiden Totalt
Förlustreserv 1.1.2021 36 29 243 308
Överföringar från steg 1 till steg 2 -1 6 5
Överföringar från steg 1 till steg 3 0 13 13
Överföringar från steg 2 till steg 1 1-4 -4
Överföringar från steg 2 till steg 3 -7 32 25
Överföringar från steg 3 till steg 2 2 -3 -1
Överföringar från steg 3 till steg 1 0 -2 -2
Ökningar till följd av utgivning och förvärv 10 5 825
Minskning till följd av borttagande från balansräkningen -17 -6 -25 -48
Förändringar i riskparametrar (netto) -3 1 46 44
Förändringar till följd av uppdatering av skattningsmetod (netto) 1 1 2
Minskning av reservkonto på grund av bortskrivningar 0 -30 -30
Nettoförändring i förväntade kreditförluster -10 -2 40 28
Förlustreserv 31.12.2021 26 27 283 337
Förlustreserv 31.12.2021 OP Företagsbanken
ECL före diskretionära avsättningar 331
Diskretionära management overlay-avsättningar
Säkerhetsvärdering av krediter med affärsfastighetssäkerheter och fallissemang 6
Diskretionära management overlay-avsättningar totalt 6
Rapporterat ECL totalt 337
Största delen av krediterna har överförts till steg 2 på basis av OP:s relativa SICR-modell i alla ratingklasser. Om betalningar varit förfallna över 30 dagar,
leder det oftast till en överföring till steg 2 i ratingklasser på mellannivå och svagare nivåer. Anståndsåtgärder medför oftare en överföring till steg 2 för
företag i ratingklasser på mellannivå och svagare nivåer medan de för privatkunderna påverkar överföringar till steg 2 i alla ratingklasser. De svagaste
ratingklasserna klassificeras till steg 2 på basis av den absoluta ratingklassgränsen. I synnerhet i de svagare ratingklasserna finns det flera skäl till
överföringar till steg 2. Fallissemang ska identifieras utan dröjsmål. Det medför en omedelbar överföring till steg 3.
Vid överföringar från steg 1 till steg 3 jämförs finansiella tillgångars nuvarande steg 3 vid rapporttidpunkten med läget vid början av året. Av de här
överförs dock cirka 81 procent till steg 3 via steg 2. Ett avtal kan överföras direkt till steg 3 till följd av en extern betalningsstörning.
Vid överföringar från steg 3 till steg 2 eller 1 jämförs steg 3 vid början av året med steg 2 eller 1 vid slutet av året. Överföringarna har dock i regel skett
med en månads fördröjning under 2021 och via steg 2.
Nödlidande (non-performing) fordringar klassificeras i steg 3, det vill säga definitionen är densamma som kreditförsämrade finansiella tillgångar enligt
standarden IFRS 9.
OP Företagsbanken kalibrerade under Q1/2021 hushållskundernas kreditklassificeringsmodell så att den motsvarar den nya definitionen av fallissemang
från 2020. Detta inverkade i april på hushållskundernas IFRS 9 PD-modell samt på den kvantitativa SICR-modellen, med vilken man avgör överföringen av
ett avtal från steg 1 till steg 2. De ursprungliga PD-kurvor som användes i SICR-modellen kalibrerades så att de är jämförbara, varvid kalibreringen inte
hade någon betydande inverkan på ECL. OP Företagsbanken uppdaterade hushållskundernas egentliga IFRS 9 PD-modell och den kvantitativa SICR-
modellen för Q4/2021 som en del av den normala modelluppdateringen.
IFRS 9 PD-modellen för hushållskunder uppdaterades på basis av bland annat material enligt den nya definitionen av fallissemang. Dessutom preciserades
modellens segmentering och ändrades de makroekonomiska förklarande faktorerna till 12 mån. Euribor, med avdrag för inverkan av inflationen och
förändringen i BNP, 3 mån. Euribor realränta, med avdrag för inverkan av inflationen och förändringen i arbetslöshetsgraden (tidigare förändringen i BNP,
12 mån. Euribor och förändringen i arbetslöshetsgraden). De förväntade kreditförlusterna förbättrades med 2 miljoner euro och detta redovisas som
förändring i modellantaganden och metodologi.
OP Företagsbanken har enligt ledningens prövning gjort en tilläggsavsättning för ECL på 6 miljoner euro. Den riktar sig främst till fordringar med
affärsfastighetssäkerheter i steg 3. Syftet med avsättningen är att förutse den ECL-ökning och de sannolika fallissemang som orsakas av uppdateringen av
säkerhetsvärderingen av de mest riskfyllda affärsfastigheterna. Avsättningen upplöses när säkerhetsvärderingen upphört, sannolikt under 2022.
I följande tabell redovisas ECL före diskretionära management overlay-avsättningar, de ovan nämnda management overlay-avsättningarna och rapporterat
ECL totalt 31.12.2021.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
132
Skuldebrev, mn € Steg 1 Steg 2 Steg 3
12 mån.
Hela
löptiden
Hela
löptiden Totalt
Förlustreserv 1.1.2021 2 1 2
Överföringar från steg 2 till steg 1 0 0 0
Ökningar till följd av utgivning och förvärv 0 0
Minskning till följd av borttagande från balansräkningen 0 0
Förändringar i riskparametrar (netto) 0 0 0
Nettoförändring i förväntade kreditförluster 0 0 0
Förlustreserv 31.12.2021 2 0 2
Mn €
Rating
Steg 1 Steg 2 Steg 3 Steg 1 Steg 2 Steg 3 Steg 1 Steg 2 Steg 3 Steg 1 Steg 2 Steg 3
1 1 264 4 258 3 168 0
2 1 133 5 1 136 4 1 012 5 0 0
3 3 799 9 1 944 2 2 937 3 0 0
4 4 636 195 3 172 66 3 368 204 -2 0
5 4 998 392 2 103 218 2 331 424 -3 -1
6 4 700 796 1 520 206 1 750 747 -6 -2
7 3 190 266 846 160 969 96 -9 -2
8 482 455 168 267 89 302 -9 -8 -160
9 102 024 12 -3 -26
10 19 6 3 -5
11 338 137 179
12 28 2 25
A 110 370 27 0 0
B 680 0 550 127 0 0 0
C 1 140 11 372 203 5 -1 0
D 455 68 184 126 13 -2 0
E 1 310 095 082 0 -9
F 85 36 -21
Totalt 26 588 2 627 451 15 294 969 143 16 107 1 898 241 -33 -30 -206
I följande tabell redovisas för fordringarna enligt ratingklass exponeringar i balansräkningen, exponeringar utanför balansräkningen till bruttobelopp,
exponeringsbelopp efter avdrag av säkerheter och förlustreserven. Ratingklasserna 1–12 används för kreditklassificering av företag och offentlig sektor och
A–F för kreditklassificering av hushåll. Ratingklasserna har förenats i tabellen genom att ratingklass 1 för företagskunder omfattar ratingklasserna 1 och 1,5
osv. För privatkunderna inkluderar ratingklass A klasserna A+, A och A- osv. OP Gruppens kreditklassificering beskrivs i avsnitt 2.2.1 i not 2.
Nettoexponeringen har beräknats avtalsspecifikt och översäkerheter har inte beaktats i den.
31.12.2022
Exponeringar i
balansräkningen
Exponeringar utanför
balansräkningen brutto
Nettoexponeringar efter
säkerheter Förlustreserv
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
133
Mn €
Rating
Steg 1 Steg 2 Steg 3 Steg 1 Steg 2 Steg 3 Steg 1 Steg 2 Steg 3 Steg 1 Steg 2 Steg 3
1 98 149 126 0
2 1 308 6 1 461 14 1 174 8 0 0
3 5 263 113 2 401 36 4 169 113 -1 0
4 3 864 75 2 004 44 2 101 75 -1 0
5 4 741 21 2 347 15 2 379 16 -2 0
6 4 330 87 1 822 16 1 659 10 -5 0
7 2 400 246 889 49 846 62 -8 -1
8 514 281 282 183 118 124 -6 -12
9 573 23 7 -2
10 29 4 7 -3
11 383 147 180 -217
12 53 2 49 -50
A 980 250 22 0 0 0
B 604 1 460 114 0 0 0
C 1 019 22 311 184 6 -1 0
D 431 61 184 137 20 -1 0
E 289 1 9 88 0 -8 0
F 71 4 29 -16
Totalt 24 673 1 304 508 11 475 399 153 13 029 536 258 -26 -27 -283
Betydande ökningar av kreditrisker (SICR)
Betydande ökningar av kreditrisker konstateras systemtekniskt på det sätt som beskrivs i bokslutsprinciperna (Not 1, avsnitt 6.4.1).
Effektiviteten hos SICR bedöms varje rapporteringsdag med följande nyckeltal:
Framtidsinriktad information som inkluderats i beräkningsmodellerna för förväntade kreditförluster
31.12.2021
Exponeringar i
balansräkningen
Exponeringar utanför
balansräkningen brutto
Nettoexponeringar efter
säkerheter Förlustreserv
Största delen av krediterna har överförts till steg 2 på basis av OP:s relativa SICR-modell i alla ratingklasser. Om betalningar varit förfallna över 30 dagar,
leder det oftast till en överföring till steg 2 i ratingklasser på mellannivå och svagare nivåer. Anståndsåtgärder medför oftare en överföring till steg 2 för
företag i ratingklasser på mellannivå och svagare nivåer medan de för privatkunderna påverkar överföringar till steg 2 i alla ratingklasser. De svagaste
ratingklasserna klassificeras till steg 2 på basis av den absoluta ratingklassgränsen. I synnerhet i de svagare ratingklasserna finns det flera skäl till
överföringar till steg 2. Fallissemang ska identifieras utan dröjsmål. Det medför en omedelbar överföring till steg 3.
OP Företagsbank kan redovisa en slutlig kreditförlust helt eller delvis bland de finansiella tillgångarna, men ännu efter det rikta indrivningsåtgärder till dem.
Det återstående beloppet av sådana finansiella tillgångar var 17 miljoner euro (17) 31.12.2022.
Klassificeringen av avtal i grupper enligt hur deras kreditriskegenskaper sammanfaller är i SICR-modellen identisk med PD-modellerna (probability of
default, dvs. sannolikheten för fallissemang) för hela löptiden. Klassificeringarna är viktigaste indata för PD-modellerna. Såväl nuvarande PD som
Observationsgraden för fallissemang (Default capture rate) mäter hur många avtal som fanns i steg 2 innan de överfördes till steg 3. Nyckeltalet var 76
(81) procent 31.12.2022. Ju högre nyckeltalet är, desto bättre kan SICR-modellen observera betydande ökningar i kreditrisken. Den relativa andelen för
avtalen i steg 2 var 8 (4) procent av hela den solventa kreditstocken.
För SICR-kriteriet för den relativa ökningen i PD har utvecklats en separat modell, vars parametrar beräknas utifrån historiska data. Förutom av dessa
parametrar påverkas SICR-modellen av bland annat avtalets ratingklass, segment och makroekonomiska variabler, som tillsammans bestämmer livstids PD
för avtalet. Jämförelsen av den relativa ökningen påverkas dessutom av avtalets förflutna och återstående livstid. Av dessa orsaker har inget allmänt
tröskelvärde fastställts för ökningen i PD, utan situationen är avtalsspecifik. Det kan dock konstateras att en två- till trefaldig ökning i PD i snitt utlöser det
kvantitativa SICR-kriteriet.
Bedömningen av SICR och beräkningen av förväntade kreditförluster innehåller framtidsinriktad information. OP Gruppen har analyserat vilka
makroekonomiska variabler som har en förklarande betydelse för beloppet av kreditrisken.
I följande tabell finns ett sammandrag av värdena på de fem viktigaste makroekonomiska variabler som använts i modellerna under perioden 2022–2027
(medelvärde, minimum och maximum) för de tre scenarier som har använts för att beräkna den förväntade kreditförlusten. De makroekonomiska
prognoserna sträcker sig 30 år framåt i tiden, men de följande 5 åren är av störst betydelse för ECL-kalkyleringen. De här värdena har använts för alla
produktgrupper 31.12.2022.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
134
Makroekonomisk variabel Scenario Medelvärde (%) Minimum (%) Maximum (%)
BNP-tillväxt Svagt -3,6 -3,6 -2,0
Bas -0,5 -0,5 2,0
Starkt 2,7 2,0 3,2
Arbetslöshet, % Svagt 8,1 6,8 8,6
Bas 7,0 6,7 7,4
Starkt 6,1 5,2 6,8
Bostädernas prisindex Svagt -0,9 -6,6 0,9
Bas 0,8 -5,1 3,0
Starkt 2,3 -3,5 4,5
12 mån. Euribor, med avdrag för ökningen i BNP och inflationen Svagt -0,6 -4,1 0,6
Bas 0,3 -0,4 1,6
Starkt 1,2 -0,4 0,7
3 mån. realränta Svagt -0,2 -0,6
Bas -0,1 -0,6 0,1
Starkt -0,6 0,2
Vikterna för sannolikheterna i scenarierna var 31.12.2022 Svagt 20 procent, Bas 60 procent och Starkt 20 procent.
Makroekonomisk variabel Scenario Medelvärde (%) Minimum (%) Maximum (%)
BNP-tillväxt Svagt 0,6 -0,6 2,8
Bas 1,5 1,1 3,5
Starkt 2,3 2,0 5,1
Arbetslöshet, % Svagt 8,4 7,5 9,1
Bas 6,6 6,5 7,8
Starkt 4,7 4,1 7,7
Bostädernas prisindex Svagt 1,2 -0,8 2,9
Bas 2,8 2,0 4,0
Starkt 3,8 3,0 4,9
12 mån. Euribor, med avdrag för ökningen i BNP och inflationen Svagt -2,0 0,6
Bas 0,4 -2,1 1,2
Starkt 0,9 -2,4 -1,8
3 mån. realränta Svagt -0,6 -2,6 -0,1
Bas -0,4 -2,8 0,4
Starkt -0,1 -3,2 0,9
Vikterna för sannolikheterna i scenarierna var 31.12.2021 Svagt 20 procent, Bas 60 procent och Starkt 20 procent.
I följande tabell finns ett sammandrag av värdena på de fem viktigaste makroekonomiska variabler som använts i modellerna under perioden 2021–2026
(medelvärde, minimum och maximum) för de tre scenarier som har använts för att beräkna de förväntade kreditförlusterna. De makroekonomiska
prognoserna sträcker sig 30 år framåt i tiden, men de följande 5 åren är av störst betydelse för ECL-kalkyleringen. De här värdena har använts för alla
Scenarierna baserar sig på prognoser av OP Gruppens ekonomer. I prognosprocenterna beaktas också motsvarande prognoser från externa institut såsom
OECD, Internationella valutafonden, Finlands Bank, finansministeriet osv. samt akademiska undersökningar.
Hur rimliga de makroekonomiska variabler som använts är bedöms i samband med granskningen av hur modellerna för PD, LGD, EAD och betalning i förtid
fungerar.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
135
Steg 1 33 33 30 27
Steg 2 30 32 29 22
Steg 3 206 206 206 206
Totalt 269 271 265 255
Steg 1 25 27 24 22
Steg 2 27 29 27 25
Steg 3 256 256 256 256
Totalt 308 312 307 303
Känslighetsanalys
Hushåll
Steg 1 -2 -2 -5 %**
Steg 2 -9 -10 5 %
Företag
Steg 1 -27 -30 11 %
Steg 2 -34 -41 19 %
Totalt -73 -83 13 %
I följande tabell nedan redovisas förlustreserven för väsentliga fordringar i de olika scenarierna enligt nedskrivningssteg 31.12.2022.
Förlustreserv för företag och
hushåll totalt, mn €
Viktad
förlustreserv
Förlustreserv i det
svaga scenariot
Förlustreserv i
basscenariot
Förlustreserv i det
starka scenariot
Grupp
Steg
Förlustreserv
31.12.2022
Känslighetsanalys av
förlustreserven*
Relativ förändring
I följande tabell nedan redovisas förlustreserven för väsentliga fordringar i de olika scenarierna enligt nedskrivningssteg 31.12.2021.
Förlustreserv för företag och
hushåll totalt, mn €
Viktad
förlustreserv
Förlustreserv i det
svaga scenariot
Förlustreserv i
basscenariot
Förlustreserv i det
starka scenariot
För både privat- och företagskunderna påverkar alla riskparametrar i samma riktning, så att förlustreserven är störst i det svaga scenariot. LGD-modellen i
steg 3 är oberoende av makroekonomiska variabler, men en betydande del av exponeringarna i steg 3 bedöms med en kassaflödesbaserad bedömning från
egna medarbetare, vilken även beaktar framtidsinriktad information.
Med känslighetsanalyser beskrivs förlustreservens känslighet för förändringar i makroekonomiska faktorer. Analysen nedan beskriver endast en ekonomisk
försvagning som är förhållandevis möjlig, inte alls en konjunkturuppgång. Dessutom utvecklas alla de olika komponenterna i känslighetsanalysen under en
recession inte nödvändigtvis tillsammans på det sätt som beskrivs i analysen.
De viktigaste makroekonomiska variablerna i riskparametrarna och exponeringsklasserna är 12 månaders Euribor, 3 månaders Euribor realränta, med
avdrag för inverkan av inflationen och utvecklingen i BNP. De förändringar som använts i känslighetsanalyserna är en ökning med 1 procentenhet i 12
månaders Euribor, en ökning med 1 procentenhet i 3 månaders Euribor, en ökning med 1 procentenhet i inflationen och en nedgång med 3,5
procentenheter i BNP-tillväxtgraden. Talen beskriver alltså en konjunktur som är svagare än den nuvarande, och de ökar alla förlustreserven vid
fallissemang och baserar sig på följande. Nivåerna på de förändringar som använts i känslighetsanalyserna baserar sig på hur variablerna förändrats under
den historiska perioden, och förändringarna motsvarar i stort sett en förändring i samma storleksklass som standardavvikelsen.
Känslighetsanalysen utförs endast för avtal i steg 1 och 2. Känslighetsanalysen beaktar de överföringar som sker mellan steg 1 och 2 till följd av en
betydande ökning i en kreditrisk (SICR), och detta syns som en minskning i steg 1 och ökning i steg 2. I känslighetsanalysen beaktas förändringar i PD för
hela löptiden i det stressade scenariot och i PD-estimaten för formeln för förlustreserven.
I följande tabell redovisas känsligheten för en förändring i förlustreserven för grupper av hushåll och företag 31.12.2022, då det ekonomiska läget
försämras genom en sammanlagd påverkan av förändringarna i räntorna, realräntan, inflationen och BNP:
* En ökning med 1 procentenhet i 12 mån. Euribor, en ökning med 1 procentenhet i 3 mån. Euribor realränta, en ökning med 1 procentenhet i inflationen och en nedgång
med 3,5 procentenheter i BNP-tillväxten i alla scenarier.
** Den negativa förändringen beror på överföringen från steg 1 till steg 2.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
136
Hushåll
Steg 1 2 2 4,0 %
Steg 2 9 10 11,0 %
Företag
Steg 1 22 24 9,9 %
Steg 2 18 23 27,4 %
Totalt 51 60 16,0 %
* En ökning med 1 procentenhet i 12 mån. euribor, en ökning med 1 procentenhet i realräntan och en nedgång med 3,5 procentenheter i BNP-tillväxten i alla scenarier.
Förlustreserven bestäms till stor del basis av de första åren, då de simulerade scenariernas första år är väsentliga med tanke på resultaten av
känslighetsanalysen.
Då räntorna stiger med 1 procentenhet ökar förlustreserven för såväl privatkunder som företagskunder. BNP-tillväxtens relation blir negativ gentemot
förlustreservens belopp via alla modellkomponenter. Då BNP-tillväxten försvagas ökar både privatkundernas och företagskundernas PD-värden. Dessutom
påverkar den via LGD genom att en nedgång i BNP försvagar utvecklingen i bostadssäkerheternas verkliga värde, vilket påverkar avtalen i steg 2.
Analysen visar att de mest betydande relativa och absoluta förändringarna gäller företagskunder. För dem växer förlustreserven för avtalen i steg 1 och 2
med avsevärt. För privatkunderna är förändringarna betydligt lägre än för företagskunderna, eftersom estimaten för deras riskparametrar inte är lika
känsliga för konjunkturerna i ekonomin.
I följande tabell redovisas känsligheten för förändringar hos förlustreserven 31.12.2021 för grupper av hushåll och företag då det ekonomiska läget
försämras genom en sammanlagd påverkan av räntorna, investeringarnas tillväxt och förändringarna i BNP:
Grupp
Steg
Förlustreserv
31.12.2021
Känslighetsanalys av
förlustreserven*
Relativ förändring
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
137
Mn € 31.12.2022 31.12.2021
Garantier 335 406
Garantiansvar 2 356 2 413
Kreditlöften 6 247 5 678
Utfästelser i anslutning till kortvariga affärstransaktioner 722 656
Övriga 479 495
Åtaganden utanför balansräkningen totalt 10 138 9 649
Netto som
redovisas i
balans-
räkningen
Allmänna
avtal om
derivat-
kontrakt*
Mottagna
säkerheter Netto
7 818
-2 037
5 782
-3 744
-1 228
810
Netto som
redovisas i
balans-
räkningen
Allmänna
avtal om
derivat-
kontrakt*
Mottagna
säkerheter Netto
4 073
-361
3 712
-2 190
-678
844
Netto som
redovisas i
balans-
räkningen
Allmänna
avtal om
derivat-
kontrakt*
Ställda
säkerheter
Netto
7 301
-1 562
5 739
-3 744
-263
1 732
Netto som
redovisas i
balans-
räkningen
Allmänna
avtal om
derivat-
kontrakt*
Ställda
säkerheter
Netto
3 015 -345 2 669 -2 190 -488 -9
Not 35. Åtaganden utanför balansräkningen
Not 36. Finansiella tillgångar och skulder som dragits av från varandra eller som omfattas av ett
rättsligt bindande ramavtal om nettning
Finansiella tillgångar
Finansiella tillgångar som inte kvittats i
balansräkningen
Derivat
Finansiella skulder
Finansiella skulder som inte kvittats i
balansräkningen
31.12.2022, mn € Finansiella skulder, brutto
Finansiella tillgångar,
brutto,
som avdras från finansiella
skulder
31.12.2022, mn € Finansiella tillgångar, brutto
Finansiella skulder, brutto,
som avdras från finansiella
tillgångar
Derivat
Finansiella tillgångar som inte kvittats i
balansräkningen
31.12.2021, mn € Finansiella tillgångar, brutto
Finansiella skulder, brutto,
som avdras från finansiella
tillgångar
* OP Företagsbanken Abp har som praxis att ingå allmänna avtal om derivatkontrakt med alla derivatmotparter.
Clearing av OTC-derivat via centrala motparter
Standardiserade OTC-derivattransaktioner med finansiella motparter clearas med London Clearing House i enlighet med EMIR-
förordningen (EU 648/2012). I handlingsmodellen ändras den centrala motparten vid slutet av den dagliga clearingprocessen till
derivatmotpart och de dagliga derivatbetalningarna kvittas med den centrala motparten. Dessutom antingen betalas eller mottas
dagligen en säkerhet som motsvarar förändringen i det verkliga värdet på öppna avtal (variation margin), vilken beroende på
clearingsättet behandlas som en säkerhet eller som slutlig betalning. De räntederivat som clearas via centrala motparter redovisas till
nettobelopp i balansräkningen.
Övrig bilateral clearing av OTC-derivat
På derivataffärer mellan OP Företagsbanken och övriga kunder samt sådana derivataffärer som inte clearas via centrala motparter enligt
förordningen, tillämpas antingen ISDAs, OP Företagsbankens egna eller Finans Finlands allmänna avtal om derivatkontrakt. På basis av
de här avtalen kan betalningarna för derivat kvittas transaktionsvis per betalningsdag och då en motpart blivit insolvent eller försatt i
konkurs. I avtalsvillkoren kan man dessutom avtala om motpartsspecifika säkerheter. De här derivaten bruttoredovisas i balansräkningen.
Derivat
Finansiella skulder som inte kvittats i
balansräkningen
31.12.2021, mn € Finansiella skulder, brutto
Finansiella tillgångar,
brutto,
som avdras från finansiella
skulder
Derivat
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
138
Mn €
2022 2021
Erhållna räntor
1 283
694
Betalda räntor
-946
-509
Poster med transaktioner som inte medför betalningar och övriga justeringar
Nedskrivningar av fordringar
19
74
Förändringar i värdet av finansiella instrument
203
304
Förmånsbestämda pensionsplaner
0
0
Avskrivningar
9
12
Betald inkomstskatt
54
52
Övriga
0
54
Justeringar totalt
286
497
Likvida medel
Kontanta medel
34 951
32 789
På anfordran betalbara fordringar på kreditinstitut
443
102
Totalt
35 395
32 891
Not 37. Noter till kassaflödesanalysen
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
139
Utvecklingen av kreditförluster och nedskrivningar
Mn € 2016 2017 2018* 2019 2020 2021 2022
-83 -48 -24 -50 -54 -74 -19
46 36 0 1 1 1 1
-37 -12 -23 -50 -53 -74 -18
* Standarden IFRS 9 togs i bruk 1.1.2018.
Mn € 31.12.2022 Andel, % 31.12.2021 Andel, %
Objektsäkerhet 4 464 31,0 4 846 35,0
3 438 23,9 2 996 21,6
Borgen av offentlig sektor 2 222 15,4 2 387 17,2
Aktier och andelar, övriga 1 431 9,9 1 345 9,7
1 156 8,0 821 5,9
Inteckning i fastighet eller legorätt i bostadsfastighet 488 3,4 502 3,6
Företagsinteckning 313 2,2 297 2,1
Annan säkerhet 439 3,0 290 2,1
Finansiering mot fordringssäkerhet 286 2,0 201 1,5
Bankgaranti 176 1,2 172 1,2
Totalt
14 412
100,0
13 858
100,0
Mn € 31.12.2022 Andel, % 31.12.2021 Andel, %
Skulder till kreditinstitut
40 899
47,3
42 660
49,8
Skulder till kunder
Inlåning
14 683
17,0
16 089
18,8
Övriga
4 330
5,0
2 268
2,6
Skuldebrev emitterade till allmänheten
Bankcertifikat och ECP (Euro Commercial Paper)
10 370
12,0
7 835
9,1
Obligationer
10 532
12,2
10 869
12,7
Efterställda obligationslån (SNP)
4 306
5,0
3 926
4,6
Efterställda skulder
1 384
1,6
1 994
2,3
Totalt
86 506
100,0
85 641
100,0
Noter till riskhanteringen
Principerna för riskhantering beskrivs i not 2.
Not 39. Erhållna säkerheter per säkerhetsslag
Inteckning i fastighet eller legorätt i kontors- eller industrifastighet
Aktier, bostadsaktiebolag och fastighetsbolag i bostadsbruk
De erhållna säkerheterna per säkerhetsslag har räknats på basis av säkerhetsvärdena av de säkerheter som gäller åtaganden i
bankens besittning. Beräkningen av säkerhetsvärdet utgår från säkerhetens verkliga värde, från vilket säkerhetsvärdet härleds
på basis av en försiktigt uppskattad värderingsprocent för varje säkerhetsslag. Säkerhetsvärden som överskrider åtagandena
har inte beaktats i siffrorna.
Not 40. Upplåningens struktur
Not 38. Utvecklingen av kreditförluster och nedskrivningar
Kreditförluster och
nedskrivningar, brutto
Återföringar
Kreditförluster och
nedskrivningar, netto
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
140
31.12.2022
3−12 mån.
1−5 år5−10 år
över 10 år
Totalt
Kontanta medel
34 951 34 951
Fordringar på kreditinstitut
2 850 2 417 6 668 754 289 12 978
Fordringar på kunder
4 029 3 844 16 886 1 974 1 446 28 178
Investeringstillgångar
150 49 82 14 0 295
452 634 6 357 4 312 11 755
0 4 020 308 4 328
Tillgångar totalt
42 432 10 964 29 993 7 363 1 735 92 486
Skulder till kreditinstitut
23 203 5 146 7 728 4 822 40 899
Skulder till kunder
17 651 927 436 19 014
4 739 6 091 11 585 2 566 228 25 209
Efterställda skulder
1 384 1 384
Skulder totalt
45 594 12 163 21 133 7 387 228 86 506
Garantier
24 96 177 7 31 335
Garantiansvar
209 615 662 851 20 2 356
Kreditlöften
6 247 6 247
115 491 115 722
Övriga
477 1 0 0 479
7 072 1 202 955 858 51 10 138
Not 41. Löptidsinformation om finansiella tillgångar och skulder enligt återstående löptid
Skuldebrev emitterade till allmänheten
Utfästelser i anslutning till kortvariga
affärstransaktioner
Åtaganden utanför balansräkningen
totalt
3 mån.
eller under
Finansiella tillgångar som innehas för
handel
Finansiella tillgångar värderade till
verkligt värde via övrigt totalresultat
Finansiella tillgångar som upplupet
anskaffningsvärde
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
141
31.12.2021
3−12 mån.
1−5 år5−10 år
över 10 år
Totalt
Kontanta medel
32 789 32 789
Fordringar på kreditinstitut
992 3 304 7 656 981 487 13 419
Fordringar på kunder
4 245 3 355 15 091 2 253 1 293 26 236
Investeringstillgångar
132 68 71 59 0 331
264 740 7 273 4 894 13 171
501 3 043 310 3 853
Tillgångar totalt
38 421 7 967 33 134 8 496 1 780 89 799
Skulder till kreditinstitut
10 772 2 703 22 387 6 798 42 660
Skulder till kunder
17 718 194 411 32 18 357
4 901 6 723 6 918 3 849 239 22 630
Efterställda skulder
507 1 487 1 994
Skulder totalt
33 898 9 620 31 204 10 679 239 85 641
Garantier
112 67 193 0 34 406
Garantiansvar
251 614 632 886 30 2 413
Kreditlöften
5 678 5 678
115 389 153 656
Övriga
492 2 0 1 495
6 647 1 072 978 887 64 9 649
3 mån.
eller under
Finansiella tillgångar som innehas för
handel
Finansiella tillgångar värderade till
verkligt värde via övrigt totalresultat
Finansiella tillgångar som upplupet
anskaffningsvärde
Skuldebrev emitterade till allmänheten
Utfästelser i anslutning till kortvariga
affärstransaktioner
Åtaganden utanför balansräkningen
totalt
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
142
År 0−1 1−3 3−5 5−7 7−10 10− Totalt Andel, %
Aaa* 34 979 526 388 108 170 36 171 96,1
Aa1−Aa3 119 391 214 35 0 759 2,0
A1−A3 6 0 2 3 12 0,0
Baa1−Baa3 37 42 33 3 0 0 114 0,3
Ba1 eller lägre 042 41 25 108 0,3
158 216 81 2 457 1,2
Totalt 35 300 1 217 759 140 205 0 37 621 100,0
År 0−1 1−3 3−5 5−7 7−10 10− Totalt Andel, %
Aaa* 32 837 603 604 226 254 34 524 91,7
Aa1−Aa3 106 346 439 391 329 0 1 609 4,3
A1−A3 2 2 0 8 2 15 0,0
Baa1−Baa3 1 112 101 41 11 0 267 0,7
Ba1 eller lägre 66 30 39 134 0,4
305 213 115 267 196 1 095 2,9
Totalt 33 250 1 342 1 289 971 792 0 37 645 100,0
Not 42. Likviditetsreserven
Likviditetsreserven redovisas för segmentet Övrig rörelse.
Fördelningen enligt löptid och rating i likviditetsreserven 31.12.2022, mn €
Intern rating
* inkl. Tillgodohavanden på centralbanker
Den genomsnittliga återstående löptiden för Likviditetsreserven (exkl. Tillgodohavanden på centralbanker) var 4,0 år.
Fördelningen enligt löptid och rating i likviditetsreserven 31.12.2021, mn €
Intern rating
* inkl. Tillgodohavanden på centralbanker
Den genomsnittliga återstående löptiden för Likviditetsreserven (exkl. Tillgodohavanden på centralbanker) var 4,0 år.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
143
31.12.2022
1 mån.
eller under
>1−3 mån.>3−12 mån. 1−2 år2−5 år över 5 år
Totalt
Kontanta medel
34 951 34 951
Fordringar på kreditinstitut
3 812 4 849 2 784 1 140 322 71 12 978
Fordringar på kunder
5 274 9 756 8 522 494 2 654 1 479 28 178
Investeringstillgångar
23 103 48 9 94 18 295
647 372 562 959 4 919 4 296 11 755
308 4 020 4 328
Tillgångar totalt
45 015 19 099 11 916 2 603 7 989 5 863 92 486
Skulder till kreditinstitut
22 588 7 833 2 456 945 3 620 3 458 40 899
0 0
Skulder till kunder
15 505 2 212 1 297 19 014
2 824 3 836 6 336 2 109 7 356 2 748 25 209
67 277 1 040 1 384
Skulder totalt
40 984 14 157 10 088 3 054 12 016 6 207 86 506
31.12.2021
1 mån.
eller under
>1−3 mån.>3−12 mån. 1−2 år2−5 år över 5 år
Totalt
Kontanta medel
32 789 32 789
Fordringar på kreditinstitut
2 550 4 909 3 016 1 329 1 438 177 13 419
Fordringar på kunder
5 828 8 438 7 651 368 2 558 1 393 26 236
Investeringstillgångar
22 78 85 9 67 70 331
593 138 714 1 596 5 235 4 894 13 171
810 3 043 3 853
Tillgångar totalt
42 593 16 606 11 465 3 303 9 298 6 534 89 799
Skulder till kreditinstitut
26 577 7 430 1 519 777 2 056 4 301 42 660
Skulder till kunder
16 348 1 451 558 18 357
2 807 4 272 5 494 604 5 350 4 105 22 630
77 816 7 1 094 1 994
Skulder totalt
45 809 13 969 7 578 1 380 8 500 8 405 85 641
Not 43. Löptider för finansiella tillgångar och skulder enligt förfall eller omprissättning
Finansiella tillgångar som
innehas för handel
Finansiella tillgångar
värderade till verkligt värde
via övrigt totalresultat
Finansiella tillgångar som
upplupet anskaffningsvärde
Finansiella tillgångar
värderade till verkligt värde via
resultatet
Finansiella tillgångar som
upplupet anskaffningsvärde
Skuldebrev emitterade till
allmänheten
Efterställda skulder
På anfordran betalbara poster bland skulderna var totalt 17,7 miljarder euro, och de bestod främst av inlåning från
allmänheten.
Skuldebrev emitterade till
allmänheten
Efterställda skulder
På anfordran betalbara poster bland skulderna var totalt 15,9 miljarder euro, och de bestod främst av inlåning från
allmänheten.
Finansiella tillgångar som
innehas för handel
Finansiella tillgångar
värderade till verkligt värde
via övrigt totalresultat
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
144
Ränterisken i balansräkningen
Valuta, mn € -200bp +200bp -200bp +200bp
EUR
266 -194 426 -69
Marknadsriskens känslighetsanalys
Mn € 2022 2021
Räntevolatilitet*
10bp -0,1 -2
Valutavolatilitet*
0 0
Kreditriskpremie**
10bp -52 -55
* Handelsportföljen
Not 44. Ränte- och marknadsriskens känslighetsanalys
2022 2021
Risken rapporteras i euro för alla valutor. Posterna i valuta är små och deras valuta- och ränterisker är i regel säkrade.
Ränterisken räknas ut månatligen som känsligheten för förändringar i nuvärdet på kassaflödet vid en parallell förskjutning av
räntekurvan med 2 procentenheter.
** Långfristiga investeringstillgångar
10 %-enheter
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
145
2022
Namn
Hemort/
hemland
OP Corporate Bank plc Estonian Branch filial Estland
OP Corporate Bank plc Latvian Branch filial Lettland
OP Corporate Bank plc Lithuanian Branch filial Litauen
Uppgifter om finansiell ställning 31.12.2022, mn €
Estland Lettland Litauen Totalt
Den sammanlagda avkastningen av affärsverksamheten 19 18 30 67
Den sammanlagda vinsten eller förlusten före skatt 6 5 14 25
Den sammanlagda inkomstskatten under räkenskapsperioden 1 0 3 4
Antal anställda totalt i personarbetsår 39 37 44 120
2021
Namn
Hemort/
hemland
OP Corporate Bank plc Estonian Branch filial Estland
OP Corporate Bank plc Latvian Branch filial Lettland
OP Corporate Bank plc Lithuanian Branch filial Litauen
Uppgifter om finansiell ställning 31.12.2022, mn €
Estland Lettland Litauen Totalt
Den sammanlagda avkastningen av affärsverksamheten 16 19 21 56
Den sammanlagda vinsten eller förlusten före skatt 4 10 9 23
Den sammanlagda inkomstskatten under räkenskapsperioden 2 1 2 5
Antal anställda totalt i personarbetsår 38 35 43 115
Övriga noter
Not 45. Ländervisa uppgifter
OP Företagsbanken Abp verkar huvudsakligen i Finland. OP Företagsbanken Abp har filialer som bedriver bankrörelse och
finansbolagsverksamhet i Estland, Lettland och Litauen.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
146
Tusen euro
Moder-
företaget
Nyckelpersoner
i ledande
ställning Övriga*
Krediter 854 575 190 3 749 301
Övriga fordringar 1 910 0 5 597 345
Inlåning 514 661 2 364 097
Övriga skulder 4 533 112 022
Ränteintäkter 9 483 5 33 452
Räntekostnader 1 895 22 098
Provisionsintäkter 363 2 5 202
Provisionskostnader 1 242 1 15 792
Nettointäkter från placeringsverksamhet 0 -72 986
Övriga rörelseintäkter 2 382 6 940
Rörelsekostnader 89 832 9 802
Ansvarsförbindelser och derivat
Derivatinstrument
Nominella värden 3 340 676
Kreditmotvärden 40 359
Löner och arvoden samt resultatlöner
Löner och arvoden samt resultatlöner 607
Närståendeinnehav
Antalet aktier 319 551 415
Not 46. Närståendetransaktioner
OP Företagsbanken Abp:s närstående består av de företag som konsolideras i OP Andelslagskoncernens bokslut, intresseföretagen,
nyckelpersoner i ledande ställning och deras nära familjemedlemmar samt övriga närstående företag. Till nyckelpersoner i ledande
ställning i företaget räknas verkställande direktören, ställföreträdaren för verkställande direktören och övriga personer i den
verkställande ledningen samt ledamöterna i styrelsen. Till närstående räknas också företag, i vilka en nyckelperson i ledande
ställning eller en nära familjemedlem till en sådan ensam eller tillsammans med någon annan har bestämmande inflytande. Övriga
närstående företag är OP-Eläkesäätiö och OP Gruppens personalfond.
På lån beviljade till närstående tillämpas bankens normala kreditvillkor. Lånen är bundna till de referensräntor som tillämpas
allmänt.
Närståendetransaktioner 2022
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
147
Tusen euro
Moder-
företaget
Nyckelpersoner
i ledande
ställning Övriga*
Krediter 997 004 4 505 6 834 997
Övriga fordringar 431 0 3 976 402
Inlåning 659 645 3 120 7 521 581
Övriga skulder 141 203 0 320 704
Ränteintäkter 1 667 19 36 464
Räntekostnader -955 4 43 039
Provisionsintäkter 199 1 6 273
Provisionskostnader 456 0 21 557
Nettointäkter från placeringsverksamhet -51 267
Övriga rörelseintäkter 198 10 028
Rörelsekostnader 45 161 60 069
Ansvarsförbindelser och derivat
Åtaganden utanför balansräkningen
Garantiansvar 12 500
Kreditlöften 1 393
Derivatinstrument
Nominella värden 6 213 935
Kreditmotvärden 53 634
Löner och arvoden samt resultatlöner
Löner och arvoden samt resultatlöner 475
Närståendeinnehav
Antalet aktier 319 551 415
* Övriga närstående företag är OP-Eläkesäätiö, OP Gruppens personalfond och systerföretagen i OP Andelslagskoncernen.
Närståendetransaktioner 2021
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
148
Pensionsförbindelser för nyckelpersoner i ledande ställning
Pensionskostnader för nyckelpersoner i ledande ställning, tusen euro 2022 2021
Avgiftsbestämda pensionskostnader enligt ArPL 528 419
IFRS-kostnad för frivilliga tilläggspensioner 26 23
Pensionsåtagande för frivilliga tilläggspensioner 564 845
Avgiftsbestämda tilläggspensionskostnader 88 86
Not 47. Händelser efter bokslutsdagen
Inga betydande händelser har inträffat efter bokslutsdagen.
Styrelsens arvoden 2022
Styrelseledamöterna har inte under räkenskapsperioden 2022 fått månadsarvoden och inte heller aktie- eller aktierelaterade
ersättningar från OP Företagsbanken. Inget separat mötesarvode har 2021 betalats till styrelseledamöter som är anställda av OP
Andelslag eller dess dotterföretag. Till styrelseledamöter som är anställda av OP Gruppens andelsbanker betalades 600 euro per
sammanträde i mötesarvode år 2022.
Uppsägningstiden i verkställande direktörens tjänsteförhållande är sex månader. Enligt direktörsavtalet ska företaget utöver lön för
uppsägningstiden betala verkställande direktören ett avgångsvederlag som motsvarar lön för sex (6) månader, om företaget säger
upp verkställande direktören eller om verkställande direktören säger upp eller häver avtalet av en orsak som beror på företaget. Om
verkställande direktörens anställning upphör av orsaker som beror på företaget, har verkställande direktören också rätt till
ersättningar enligt ersättningssystemet samt till eventuella ersättningar som skjutits upp i enlighet med bestämmelser för det år då
anställningen upphör, om intjäningskriterierna och förutsättningarna för utbetalning enligt villkoren för systemet uppfylls.
Verkställande direktören omfattas av lagen om pension för arbetstagare ArPL, och har därmed ett pensionsskydd som baseras på
tjänstgöringstid och arbetsinkomster enligt det som bestämts i lagen. Verkställande direktörens pensionsålder motsvarar den lägsta
åldern för ålderspension enligt ArPL. Verkställande direktörens tilläggspensionsskydd är ordnat med OP-Livförsäkrings
tilläggspensionsförsäkring. Kostnaderna för verkställande direktörens tilläggspensionsförsäkring var 88 200 (85 560) euro. För
styrelseledamöterna har inte ingåtts några pensionsförbindelser. Pensionsförbindelser har inte heller ingåtts för de personer som
tidigare ingått i styrelsen. OP Företagsbankens pensionsplaner beskrivs närmare i not 27. Avsättningar och övriga skulder.
De avgiftsbestämda pensionskostnaderna enligt ArPL omfattar arbetstagarens och arbetstagarens andelar.
Till verkställande direktören Katja Keitaanniemi betalades för den räkenskapsperiod som löpt ut 31.12.2022 löner och arvoden för
606 644 euro.
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
149
Bokslut och verksamhetsberättelse,
underskrifter
Timo Ritakallio
styrelseordförande
Olli Lehtilä
Petteri Rinne
Pasi Sorri Mikko Timonen
Tiia Tuovinen
Katja Keitaanniemi
verkställande direktör
Helsingfors den 8 februari 2023
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
150
Revisionsanteckning
Över utförd revision har idag avgetts en revisionsberättelse.
Helsingfors den 15 februari 2023
KPMG Oy Ab
Revisionssammanslutning
Juha-Pekka Mylén
CG
R
OP Företagsbanken Abp:s bokslut 2022
151
Detta dokument på svenska är en översättning av den ursprungligt finska revisionsberättelsen. Endast den finska originala
revisionsberättelsen är juridiskt bindande.
Revisionsberättelse
Till bolagsstämman i OP Företagsbanken Abp
Revision av bokslutet
Uttalande
Vi har utfört en revision av bokslutet för OP Företagsbanken Abp (FO-nummer 0199920-7) för
räkenskapsperioden 1.1–31.12.2022. Bokslutet omfattar balansräkning, resultaträkning, rapport över
totalresultatet, rapport över förändringarna i eget kapital, rapport över kassaflöden och noter till bokslutet
inklusive en sammanfattning av betydelsefulla redovisningsprinciper.
Enligt vår uppfattning ger bokslutet en rättvisande bild av bolagets ekonomiska ställning och av resultatet av
dess verksamhet och kassaflöden för året i enlighet med internationella redovisningsstandarder (IFRS), så
som de antagits av EU, och det uppfyller de lagstadgade kraven.
Våra uttalanden i denna rapport är förenliga med innehållet i den kompletterande rapport som överlämnats
till bolagets styrelse.
Grund för uttalandet
Vi har utfört vår revision i enlighet med god revisionssed i Finland. Vårt ansvar enligt god revisionssed
beskrivs närmare i avsnittet Revisorns ansvar för revisionen av bokslutet.
Vi är oberoende i förhållande till bolaget enligt de etiska kraven i Finland som gäller den av oss utförda
revisionen och vi har i övrigt fullgjort vårt yrkesetiska ansvar enligt dessa.
Andra tjänster än revisionstjänster som tillhandahållits bolaget är enligt vår bästa kunskap och övertygelse i
enlighet med bestämmelserna för dylika tjänster i Finland och vi har inte tillhandahållit förbjudna tjänster som
avses i revisorsförordningens 537/2014 artikel 5.1. De andra tjänster än revisionstjänster som vi tillhandahållit
framgår ur not 11 till bokslutet.
Vi anser att de revisionsbevis vi har inhämtat är tillräckliga och ändamålsenliga som grund för våra uttalanden.
Materialitet
Den tillämpande materialiteten påverkar omfattningen av revisionen. Materialiteten har bestämts på basen
professionellt omdöme och styr valet av revisionsåtgärder, tidpunkten för och omfattningen av revisionen
samt bedömningen av noterade felaktigheter i förhållandet till bokslutet som helhet. Nivån på den av oss
bestämda materialiteten baserar sig på vår bedömning av storleken av felaktigheter som ensamma eller
tillsammans rimligen kan anses inverka på ekonomiska beslut som användare av bokslutet gör. Vi har också
tagit i betraktande felaktigheter och/eller potentiella felaktigheter vilka på grund av kvalitativa faktorer enligt
vår uppfattning är materiella för användarna av bokslutet.
För revisionen särskilt betydelsefulla områden
Särskilt betydelsefulla områden för revisionen är de områden som enligt vår professionella bedömning var de
mest betydelsefulla för räkenskapsperiodens revision. Dessa områden behandlades inom ramen för
revisionen av, och i vårt ställningstagande till bokslutet som helhet, men vi ger inga separata uttalanden om
dessa områden. De viktigaste bedömda riskerna för väsentliga felaktigheter som avses i EU förordningens
537/2014 artikel 10.2 c är inkluderade i beskrivningarna av för revisionen särskilt betydelsefulla områden
nedan.
Vid vår revision har vi beaktat risken att ledningen förbigår kontroller. Detta har omfattat en bedömning av om
det finns indikationer på ledningens medvetna förhållande till dessa, vilket kan medföra en väsentlig risk för
felaktigheter till följd av oegentligheter.
FÖR REVISIONEN SÄRSKILT
BETYDELSEFULLA OMRÅDEN
HUR IF
RÅGAVARANDE OMRÅDEN BEAKTATS
I REVISIONEN
Fordringar på kunder – värdering (bokslutsnoter 1, 12, 17 och 34)
Fordringar på kunder totalt 28,2 miljarder euro är
den mest väsentliga balansposten i OP
Företagsbankens bokslut och utgör 28 % av
balansomslutningen.
I beräkningen för förväntade kreditförluster (ECL)
enligt IFRS 9 Finansiella instrument -standarden
används antaganden, uppskattningar och
ledningens bedömningar som hänför sig till bland
annat sannolikheten och beloppet av förväntade
kreditförluster samt definitionen av betydande
ökning i kreditrisken.
De indirekta effekterna av kriget i Ukraina, stigande
räntor och svagare ekonomiska utsikter kan öka
kreditrisken, vilket kan leda till högre nedskrivningar
av fordringar.
Beräkningsparametrarna för förväntade
kreditförluster uppdateras och preciseras på basen
av hur kreditrisken utvecklat sig,
beräkningsprocessens validering och utveckling
samt regelverksförändringar och -krav.
Till följd av fordringarnas betydande balansvärde,
de i värderingen använda beräkningsmodellernas
komplexitet samt ledningens bedömningar är
värderingen av fordringar ett område av särskild
betydelse för revisionen.
Vi har bedömt hur anvisningarna gällande
kreditgivning har följts och utvärderat kontroller
och principer hänförliga till bokföring och
övervakning av fordringar.
Vi har utvärderat kalkylmodellerna för de
förväntade kreditförlusterna och i beräkningen
använda centrala antaganden samt testat
kontroller hänförliga till beräkningsprocessen för
förväntade kreditförluster och
kreditriskmodellerna.
Granskningens mest centrala delområden har
varit de mest betydande faktorerna inom ECL-
beräkningen som förutsätter ledningens
bedömning, de kassflödesbaserade ECL-
beräkningar som baserar sig på
specialistbedömningar samt omräkning av för de
mest centrala ECL-modellerna och
känslighetsanalyser.
KPMGs IFRS- och finanseringspecialister har
deltagit i revisionen.
Utöver detta har vi utvärderat sakligheten av OP
Företagsbankens bokslutsnoter gällande
fordringar och förväntade kreditförluster.
Värdering av finansiella tillgångar och derivatinstrument (bokslutets noter 1, 7, 16, 18 och 34)
Balansvärdet på finansiella tillgångar uppgår till
16,4 miljarder euro och innehåller främst
placeringar som redovisas till verkligt värde.
Värdet på derivatinstrument under tillgångar
uppgår till 5,8 miljarder euro och
derivatinstrument under skulder till 5,7 miljarder
euro och innehåller derivat för handel och
säkringsändamål. Derivatinstrument värderas till
verkligt värde i bokslutet.
Det verkliga värdet på finansiella instrument
fastställs på basen av prisnoteringar på
fungerande marknader eller basen av OP
Företagsbankens egna värderingsmodeller då
tillgång till marknadsnoteringar inte finns.
Fastställandet av verkligt värde på finansiella
tillgångar och derivatinstrument inkluderar
bedömning, speciellt gällande de instrument för
vilka det inte finns offentliga marknadsnoteringar
att tillgå.
I slutet av 2022 ändrades verksamhetsmodellen
för säkring av ränterisk i derivatkontrakt mellan
OP Företagsbanken och andelsbanker. Denna
ändring kommer att minska resultatvariationen i
värdeförändring av derivatkontrakt i OP
Företagsbanken. Värderingsjusteringen i
samband med den tidigare
verksamhetsmodellen avvecklades under det
sista kvartalet.
Då värdet på finansiella tillgångar och
derivatpositionerna är betydande och
värderingen av illikvida placeringar inkluderar
ledningens bedömningar har värderingen av
ifrågavarande poster definierats som ett för
revisionen särskilt betydelsefullt område.
Vi har utvärderat sakligheten av OP
Företagsbankens bokslutsprinciper och
värderingsmetoder samt testat bokföring och
värdering av finansiella tillgångar och derivat-
instrument.
Gällande derivatinstrument, inklusive ändringen av
verksamhetsmodellen för säkring av ränterisk i
derivatkontrakt mellan OP Företagsbanken och
andelsbanker, har vi bedömt den
redovisningsmässiga behandlingen och
värderingsprocessen i förhållande till kraven i IFRS-
standarderna.
I samband med bokslutsgranskningen har vi jämfört
de för finansiella tillgångar och derivatinstrument
använda verkliga värdena med marknadsnoteringar
och övriga externa priskällor, bedömt riktigheten av
basadata som använts vid värderingen samt
rimligheten av använda antaganden och
bedömningar.
Vi har även fördjupat oss i de
nedskrivningsprinciper och -metoder OP
Företagsbanken tillämpat för finansiella tillgångar.
KPMGs IFRS- och finanseringspecialister har
deltagit i revisionen.
Härtill har vi bedömt sakligheten av bokslutsnoterna
för finansiella tillgångar och derivatinstrument.
Styrelsens och verkställande direktörens ansvar för bokslutet
Styrelsen och verkställande direktören ansvarar för upprättandet av bokslutet och för att bokslutet ger en
rättvisande bild enligt internationella redovisningsstandarder (IFRS), så som de antagits av EU och uppfyller
de lagstadgade kraven. Styrelsen och verkställande direktören ansvarar även för den interna kontroll som de
bedömer är nödvändig för att upprätta ett bokslut som inte innehåller några väsentliga felaktigheter, vare sig
dessa beror på oegentligheter eller på misstag.
Vid upprättandet av bokslutet ansvarar styrelsen och verkställande direktören för bedömningen av bolagets
förmåga att fortsätta verksamheten. De upplyser, när så är tillämpligt, om förhållanden som kan påverka
förmågan att fortsätta verksamheten och att använda antagandet om fortsatt drift. Antagandet om fortsatt drift
tillämpas dock inte om man avser att likvidera bolaget, upphöra med verksamheten eller inte har något
realistiskt alternativ till att göra något av detta.
Revisorns ansvar för revisionen av bokslutet
Våra mål är att uppnå en rimlig grad av säkerhet om huruvida bokslutet som helhet innehåller några väsentliga
felaktigheter, vare sig dessa beror på oegentligheter eller på misstag, och att lämna en revisionsberättelse
som innehåller våra uttalanden. Rimlig säkerhet är en hög grad av säkerhet, men är ingen garanti för att en
revision som utförs enligt god revisionssed alltid kommer att upptäcka en väsentlig felaktighet om en sådan
finns. Felaktigheter kan uppstå på grund av oegentligheter eller misstag och anses vara väsentliga om de
enskilt eller tillsammans rimligen kan förväntas påverka de ekonomiska beslut som användare fattar med
grund i bokslutet.
Som del av en revision enligt god revisionssed använder vi professionellt omdöme och har en professionellt
skeptisk inställning under hela revisionen. Dessutom:
— Identifierar och bedömer vi riskerna för väsentliga felaktigheter i bokslutet, vare sig dessa beror på
oegentligheter eller på misstag, utformar och utför granskningsåtgärder bland annat utifrån dessa risker
och inhämtar revisionsbevis som är tillräckliga och ändamålsenliga för att utgöra en grund för våra
uttalanden. Risken för att inte upptäcka en väsentlig felaktighet till följd av oegentligheter är högre än för
en väsentlig felaktighet som beror på misstag, eftersom oegentligheter kan innefatta agerande i maskopi,
förfalskning, avsiktliga utelämnanden, felaktig information eller åsidosättande av intern kontroll.
— Skaffar vi oss en förståelse av den del av bolagets interna kontroll som har betydelse för vår revision för
att utforma granskningsåtgärder som är lämpliga med hänsyn till omständigheterna, men inte för att uttala
oss om effektiviteten i den interna kontrollen.
— Utvärderar vi lämpligheten i de redovisningsprinciper som används och rimligheten i ledningens
uppskattningar i redovisningen och tillhörande upplysningar.
— Drar vi en slutsats om lämpligheten i att styrelsen och verkställande direktören använder antagandet om
fortsatt drift vid upprättandet av bokslutet. Vi drar också en slutsats, med grund i de inhämtade
revisionsbevisen, om huruvida det finns någon väsentlig osäkerhetsfaktor som avser sådana händelser
eller förhållanden som kan leda till betydande tvivel om bolagets förmåga att fortsätta verksamheten. Om
vi drar slutsatsen att det finns en väsentlig osäkerhetsfaktor, måste vi i revisionsberättelsen fästa
uppmärksamheten på upplysningarna i bokslutet om den väsentliga osäkerhetsfaktorn eller, om sådana
upplysningar är otillräckliga, modifiera uttalandet om bokslutet. Våra slutsatser baseras på de
revisionsbevis som inhämtas fram till datumet för revisionsberättelsen. Dock kan framtida händelser eller
förhållanden göra att ett bolag inte längre kan fortsätta verksamheten.
— Utvärderar vi den övergripande presentationen, strukturen och innehållet i bokslutet, däribland
upplysningarna, och om bokslutet återger de underliggande transaktionerna och händelserna på ett sätt
som ger en rättvisande bild.
Vi kommunicerar med dem som har ansvar för bolagets styrning avseende, bland annat, revisionens
planerade omfattning och inriktning samt tidpunkten för den, samt betydelsefulla iakttagelser under
revisionen, däribland eventuella betydande brister i den interna kontrollen som vi identifierat under revisionen.
Vi förser också dem som har ansvar för bolagets styrning med en bekräftelse om att vi har följt relevanta
yrkesetiska krav avseende oberoende, och kommunicerar alla relationer och andra förhållanden som rimligen
kan påverka vårt oberoende samt i tillämpliga fall tillhörande motåtgärder.
Av de frågor som kommuniceras med dem som har ansvar för bolagets styrning fastställer vi vilka frågor som
varit de mest betydelsefulla för räkenskapsperiodens revision och som därför utgör de för revisionen särskilt
betydelsefulla områdena. Vi beskriver dessa områden i revisionsberättelsen såvida inte lagar eller andra
författningar förhindrar upplysning om frågan eller när, i ytterst sällsynta fall, vi bedömer att en fråga inte ska
kommuniceras i revisionsberättelsen på grund av att de negativa konsekvenserna av att göra det rimligen
skulle väntas vara större än allmänintresset av denna kommunikation.
Övriga rapporteringsskyldigheter
Uppgifter om revisionsuppdraget
Vi har fungerat som av bolagstämman vald revisor från och med 2002 oavbrutet i 21 år.
Övrig information
Styrelsen och verkställande direktören ansvarar för den övriga informationen. Den övriga informationen
omfattar verksamhetsberättelsen.
Vårt uttalande om bokslutet täcker inte övrig information.
Vår skyldighet är att läsa den övriga informationen i samband med revisionen av bokslutet och i samband
med detta göra en bedömning av om det finns väsentliga motstridigheter mellan den övriga informationen
och bokslutet eller den uppfattning vi har inhämtat under revisionen eller om den i övrigt verkar innehålla
väsentliga felaktigheter. Det är ytterligare vår skyldighet att bedöma om verksamhetsberättelsen har
upprättats enligt gällande bestämmelser om upprättande av verksamhetsberättelse.
Enligt vår uppfattning är uppgifterna i verksamhetsberättelsen och bokslutet enhetliga och
verksamhetsberättelsen har upprättats i enlighet med gällande bestämmelser om upprättande av
verksamhetsberättelse.
Om vi utgående från vårt arbete på den övriga informationen, drar slutsatsen att det förekommer en väsentlig
felaktighet i verksamhetsberättelsen, bör vi rapportera detta. Vi har ingenting att rapportera gällande detta.
Helsingfors den 15 februari 2023
KPMG OY AB
JUHA-PEKKA MYLÉN
CGR