Rahaston tuotto oli helmikuussa 0,52 % ja vertailuindeksin tuotto -0,16 %. Kuukauden aikana osakevalintamme teollisuussektorilla sekä sektoripainotus energiassa tukivat tuottoa. Teollisuussektorilla ylipainomme Comfort Systemsissä osoittautui hyödylliseksi. Yksittäisistä osakkeista ylipainomme Analog Devicesissa oli suurin tuoton tuoja. Sen sijaan sektoripainotuksemme päivittäistavaroissa sekä osakevalintamme viestintäpalveluissa heikensivät tuottoa. Yksittäisistä yhtiöistä ylipainomme Morgan Stanleyssä oli yksi suurimmista tuottoa heikentäneistä tekijöistä. Osaketasolla ylipainomme Intuitissa jäi vaisuksi. Pidämme edelleen kiinni strategiasta omistaa korkealaatuisia yhtiöitä, joilla on kestävät kilpailuedut.
Tietotekniikkasektori on salkkumme suurin absoluuttinen paino, mutta samalla se on suurin alipainomme suhteessa vertailuindeksiin. Rahoitussektori on seuraavaksi suurin allokaatiomme ja samalla suurin ylipainomme. Rahoitussektorin sijoituksemme ovat hajautettuja ja keskittyvät yhtiöihin, joilla on vahvat liiketoiminnot ja kyky sopeutua muuttuvaan markkinaympäristöön. Kulutustavarasektori on kolmanneksi suurin allokaatiomme ja myös ylipainossa. Tällä sektorilla pyrimme tasapainoiseen allokaatioon vakaiden kasvuyhtiöiden ja puolustavampien, pääomakevyiden liiketoimintamallien välillä. Tällaisia ovat esimerkiksi globaalisti tunnetut brändit.
Keskitymme edelleen talouden perustekijöihin ja yritysten tuloskehitykseen. Analyytikkomme ennustavat S&P 500 -indeksin tulosten kasvavan +15 % vuonna 2026 ja +14 % vuonna 2027. Yhdysvaltain osakemarkkinoiden nousu on edelleen vahvaa, mutta korkea indeksikeskittyminen sekä tekoälyn ja teknologian vetämä kapea markkinanousu antavat perusteita aktiiviselle osakevalinnalle. Lisäksi muuttuva rahapolitiikka ja finanssipolitiikka sekä geopoliittiset jännitteet Yhdysvalloissa ja globaalisti voivat lisätä markkinoiden volatiliteettia. Keskitymme edelleen korkean vakaumuksen sijoituksiin ja hyödynnämme markkinahäiriöitä houkuttelevien osakevalintamahdollisuuksien löytämiseksi.
JPMorgan Asset Management (Europe) S.à r.l.
Salkunhoitaja
Perustiedot
- Salkunhoitaja
- JPMorgan Asset Management (Europe) S.à r.l.
- Vertailuindeksi
- MSCI USA Net Return Index
- Perustamispäivä
- 23.04.2014
- ISIN
- FI4000088042
- Osuussarja
- Kasvuosuus
- Rahaston koko
- 175 Meur
- Osuuden arvo (25.03.)
- 275,78 EUR
- Kuukausikatsaus
- Lataa
- Avaintietoasiakirja
- Lataa
- Säännöt
- Lataa
- Kestävyystiedot
- Lataa
- Rahastoesite
- Lataa
Kumulatiivinen tuotto (24.03)
| 1kk | 3kk | 6kk | 1 v | 3 v p.a. | 5 v p.a. | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| OP-Amerikka A | −3,22 % | −3,17 % | −0,08 % | −2,91 % | +8,28 % | +8,09 % |
| Vertailuindeksi | −3,11 % | −3,54 % | −0,22 % | −1,39 % | +9,45 % | +8,36 % |
Vuosittainen tuotto
| 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Vuoden alusta | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| OP-Amerikka A | +36,19 % | −0,16 % | +11,84 % | +17,96 % | −4,68 % | −2,02 % |
| Vertailuindeksi | +35,88 % | −0,86 % | +4,68 % | +21,13 % | +0,48 % | −2,23 % |
Tunnuslukuja
| Volatiliteetti 12 kk | vola 12kk | Sharpe 12 kk | Duraatio | |
|---|---|---|---|---|
| OP-Amerikka A | 15,76 % | - | - | |
| Vertailuindeksi | - | - | - |
Tämä on mainos. OP-Rahastoyhtiö Oy ja OP Varainhoito Oy ovat laatineet tämän materiaalin taustainformaatioksi. Materiaalissa esitetyt tiedot perustuvat lähteisiin, joita laatijat pitävät luotettavina. Takuita materiaaliin sisällytettyjen tietojen tai mielipiteiden oikeellisuudesta tai täydellisyydestä ei voida kuitenkaan antaa. Materiaalin tarkoituksena ei ole, eikä vastaanottaja voi olettaa, että se antaisi kattavan tai täydellisen kuvauksen tuotteesta ja siihen liittyvistä riskeistä. Vaikka materiaalin laadinnassa on noudatettu huolellisuutta ja pyritty varmistamaan, että kaikki siinä esitetyt tiedot ovat oikein, eivät laatija tai sen henkilökunta vastaa materiaalin sisällöstä eikä mitään päätöksiä tai sopimuksia tule tehdä sen perusteella. Tämä materiaali ei sisällä sitovaa tarjousta tai ehdotusta ostaa tai merkitä rahasto-osuutta, eikä materiaali tai sen sisältö luo perustaa millekään sopimukselle tai sitoumukselle.
OP Pohjolan sijoitusrahastoja hallinnoi OP-Rahastoyhtiö Oy, jolla on Finanssivalvonnan myöntämä rahastoyhtiön ja vaihtoehtorahastojen hoitajan toimilupa. OP Pohjolan sijoitusrahastojen salkunhoidosta vastaa OP Pohjolan rahastojen rahastoesitteessä yksilöity salkunhoitoyhteisö. Sijoittamiseen liittyy aina riskejä. Sijoitusten arvo voi nousta ja laskea, ja sijoittaja voi menettää sijoittamansa pääoman osittain tai kokonaan. Tulevia tuottoja ei voida päätellä aiemmasta tuloksesta. Mahdollinen tuleva tulos riippuu myös verotuksesta, joka puolestaan riippuu kunkin sijoittajan henkilökohtaisesta tilanteesta ja voi muuttua jatkossa. Jos sijoitusrahastoa markkinoidaan ulkomailla, voi OP-Rahastoyhtiö Oy päättää lopettaa tällaisen markkinoinnin. Sijoittamista koskevassa päätöksessä on otettava huomioon kaikki sijoitusrahaston ominaisuudet tai tavoitteet, jotka kuvataan OP Pohjolan rahastojen rahastoesitteessä ja muissa sijoitusrahastoa koskevissa asiakirjoissa. Tutustu ennen sijoituspäätöstä sijoitusrahaston avaintietoasiakirjaan, rahastoesitteeseen ja sääntöihin. Saat ne varainhoitajaltasi tai osoitteesta op.fi/kaikki-rahastot. Sijoitusrahaston pääasialliset riskit löytyvät avaintietoasiakirjasta ja täydellisempi riskiluettelo rahastoesitteestä. Tiivistelmä sijoittajan oikeuksista on osoitteessa op.fi/tutustu-rahastojulkaisuihin. Asiakirjat ovat suomeksi, ruotsiksi ja englanniksi.
Tämän materiaalin kopioiminen, julkaiseminen tai levittäminen kolmannelle taholle kokonaisena tai osittain ei ole sallittua ilman OP Pohjolan kirjallista lupaa. Ottamalla vastaan tämän materiaalin sitoudutte noudattamaan edellä mainittuja ohjeita ja rajoituksia.